Contabeis294269 PDF

MARINEY DA SILVA NASCIMENTO
MARGEM DE CONTRIBUIO NO AUXLIO TOMADA DE

DECISO APLICADA A UM ALAMBIQUE

FLORIANPOLIS
2005

UNIVERSIDADE FEDERAL DE SANTA CATARINA
CENTRO SCIO ECONMICO
DEPARTAMENTO DE CINCIAS CONTBEIS



Monografia submetida ao Departamento de Cincias
Contbeis da Universidade Federal de Santa Catarina
como pr-requisito para obteno do grau de Bacharel
em Cincias Contbeis.

Orientador: Erves Ducati, M.Sc.

FLORIANPOLIS
2005



Esta monografia foi apresentada como trabalho de concluso do curso de Cincias Contbeis da
Universidade Federal de Santa Catarina, obtendo a nota mdia................, atribuda pela banca examinadora
constituda pelos professores abaixo relacionados.

Prof. Elisete Dahmer Pfitscher, Dr.
Coordenadora de Monografia do CCN

Banca Examinadora:
Orientador: Prof. Erves Ducati. M. Sc.
Departamento de Cincias Contbeis, UFSC.
Membro: Prof. Rosimeri Alves de Bona Porton. M. Sc.
Membro: Prof. Guilherme J ulio da Silva. M. Sc.

Florianpolis, dezembro de 2005.

RESUMO

NASCIMENTO, Mariney da Silva. Margem de Contribuio no auxlio tomada de deciso
aplicada a um alambique. 2005. 80 folhas. Monografia (graduao em cincias contbeis)
Curso de graduao em Cincias Contbeis, Universidade Federal de Santa Catarina,
Florianpolis 2005.

Orientador: ErvesDucati.
A presente monografia expe os resultados obtidos com a aplicao de um estudo de caso em um
alambique, situado em Santa Catarina, na cidade de Luis Alves, cujo ramo de atuao
corresponde fabricao e comercializao de cachaas e licores. O estudo de caso foi elaborado
por meio de entrevistas realizadas com o proprietrio da empresa, pela qual se pode constatar que
a contabilidade utilizada pela entidade elaborada por um escritrio terceirizado que tem por
finalidade apenas atender ao fisco, pois o mesmo no fornece informaes para auxlio tomada
de deciso. Com base nesse fato, o objetivo dessa pesquisa consiste em verificar a aplicao da
margem de contribuio unitria e quanto cada produto contribui no resultado global alcanado.
Inicialmente, com o intuito de fundamentar essa pesquisa, faz-se um breve relato sobre a
contabilidade de custos e os conceitos e classificaes pertinentes mesma. Explicita-se,
tambm, sobre os mtodos de custeio, principalmente o custeio varivel, visto que com a
aplicao do mesmo obtm-se a margem de contribuio unitria, objeto desta pesquisa, bem
como se conceitua o custo de oportunidade Aps a fundamentao terica, inicia-se o estudo de
caso com a apresentao da empresa e um breve relato sobre o processo produtivo das cachaas e
licores. Posteriormente, realiza-se a identificao e classificao dos gastos incorridos pela
empresa, para obteno dos custos totais variveis unitrios de cada produto e apurao da
margem de contribuio unitria. Aplica-se, tambm, o custo de oportunidade para apurao da
margem de contribuio unitria lquida. A partir desta pesquisa possvel concluir quais os
produtos oferecem maior rentabilidade empresa, bem como obter indicadores de grande auxlio
no planejamento e no processo de tomada de deciso.

PALAVRAS-CHAVE: Custeio Varivel; Margem de Contribuio; Custo de Oportunidade.

LISTA DE FIGURAS

Figura 1 - Apresentao da empresa 40
Figura 2 Fermentao 41
Figura 3 Destilao 42
Figura 4 Condensao 42
Figura 5 Filtro 42
Figura 6 Envelhecimento 43
Figura 7 Degustao 58

LISTA DE QUADROS

Quadro 1 Maquinas e utenslios utilizados no processo produtivo 45
Quadro 2 Matrias-primas da cachaa comum e envelhecida 49
Quadro 3 Matrias-primas do licor de frutas sabor abacaxi 49
Quadro 4 Matrias-primas do licor de frutas sabor maracuj 49
Quadro 5 Matrias-primas do licor de frutas sabor pssego 50
Quadro 6 Matrias-primas do licor de chocolate 50
Quadro 7 Matrias-primas do licor de amarula 50
Quadro 8 Insumos utilizados na comercializao dos produtos 51
Quadro 9 Custo dos insumos por garrafa (cachaa envelhecida e licores) 52
Quadro 10 Gasto com pessoal anual 52
Quadro 11 Alquota dos impostos incidentes sobre o faturamento 53
Quadro 12 Impostos incidentes sobre o faturamento (cachaa comum e envelhecida) 54
Quadro 13 Impostos incidentes sobre o faturamento (licores de frutas, amarula e chocolate) 54
Quadro 14 Porcentagem de perda normal por perodo de envelhecimento 55
Quadro 15 Custo de depreciao fixo anual das mquinas e utenslios 56
Quadro 16 Custo de fabricao (energia eltrica) 57
Quadro 17 Custo de fabricao (cachaa comum e cachaas envelhecidas) 57
Quadro 18 Despesas de vendas (cachaa comum e cachaas envelhecidas) 59

Quadro 19 Despesas de vendas (licores de frutas, licor de chocolate e amarula) 59
Quadro 20 Despesas gerais e administrativas anuais 61
Quadro 21 Total das despesas operacionais fixas 61
Quadro 22 Total das despesas operacionais variveis por produto 62
Quadro 23 Total dos custos e despesas fixas incorridas pela empresa 62
Quadro 24 Total unitrio dos custos e despesas variveis incorridas pela empresa 63
Quadro 25 Comparativo entre a quantidade produzida e a comercializada 65
Quadro 26 Apurao do faturamento anual da empresa 65
Quadro 27 Apurao da margem de contribuio unitria (cachaa comum e envelhecida) 67
Quadro 28 Apurao da margem de contribuio unitria (licor de frutas, licor de chocolate e
amarula) 67
Quadro 29 Apurao da margem de contribuio total anual (cachaa comum, envelhecida e
licores) 68
Quadro 30 Rentabilidade do CDB pr-fixado 70
Quadro 31 Apurao do custo de oportunidade lquido total anual e unitrio 71
Quadro 32 Apurao da margem de contribuio anual lquida total e unitria (cachaa comum,
envelhecida e licores) 72
Quadro 33 Resultado econmico total anual obtido pela empresa 73

LISTA DE SIGLAS

ABC Custeio Baseado em Atividades;
IRPJ Imposto de Renda sob Pessoa J urdica;
CSL Contribuio Social sobre o Lucro;
COFINS Contribuio para Financiamento da Seguridade;
ICMS Imposto Sobre a Circulao de Mercadorias e Servios;
IPI Imposto sobre Produtos Industrializados;
CPMF Contribuio Provisria sobre Movimentao Financeira;
IOF Imposto sobre Operaes Financeiras;
ITR Imposto sobre Propriedade Territorial Rural;
IPTU Imposto Territorial Urbano;
CDB - Certificado de Depsito Bancrio;

SUMRIO
RESUMO 3
LISTA DE FIGURAS 4
LISTA DE QUADROS 5
LISTA DE SIGLAS 7
1 INTRODUO 10
1.1 TEMA E PROBLEMA 13
1.2 OBJETIVOS DA PESQUISA 13
1.3 JUSTIFICATIVA DO ESTUDO 14
1.4 METODOLOGIA DA PESQUISA 16
1.4.1 Delineamento da Pesquisa 17
1.4.2 Coleta de Dados 20
1.4.3 Anlise de Dados 21
2 FUNDAMENTAO TERICA 23
2.1 CLASSIFICAO DOS CUSTOS E DESPESAS EM VARIVEIS E FIXOS 25
2.2 CLASSIFICAO DOS CUSTOS EM DIRETOS E INDIRETOS 26
2.3 MTODOS DE CUSTEIO 27
2.3.1 Custeio por Absoro ou Integral 28
2.3.2 Custeio baseado em atividades ABC 30
2.3.3 Custeio Varivel 31
2.4 MARGEM DE CONTRIBUIO 33
2.5 CUSTO DE OPORTUNIDADE 36
2.5.1 Custo de Oportunidade no mbito econmico 36
2.5.2 Custo de Oportunidade no mbito contbil 37

3 DESCRIO E ANLISE DOS DADOS 39
3.1 APRESENTAO 39
3.2 PROCESSO PRODUTIVO 40
3.3 MQUINAS E UTENSLIOS UTILIZADOS NO PROCESSO PRODUTIVO 44
3.4 GASTOS INCORRIDOS 46
3.4.1 Custo das matrias-primas 47
3.4.2 Custo dos insumos de produo 51
3.4.3 Custo com a folha de pagamento 52
3.4.4 Impostos 53
3.4.5 Custo com perda normal 54
3.4.6 Custo com a depreciao de mquinas e utenslios 55
3.4.7 Custos de fabricao 56
3.4.8 Despesas operacionais 57
3.4.8.1 Despesas de vendas 58
3.4.8.2 Despesas gerais e administrativas 60
3.4.8.3 Apurao das despesas operacionais totais 61
3.4.9 Apurao dos custos e despesas fixas incorridas pela empresa 62
3.4.10 Apurao dos custos e despesas variveis incorridas pela empre a 63
3.4.11 Apurao da quantidade produzida e faturamento anual da empr sa 64
3.5 APURAO DA MARGEM DE CONTRIBUIO 66
3.6 APLICAO DO CUSTO DE OPORTUNIDADE 69
4 CONSIDERAES FINAIS 75
4.1 SUGESTES A EMPRESA 77
4.2 RECOMENDAES PARA FUTURAS PESQUISAS 77
REFERNCIAS 78

10
1 INTRODUO

Com a globalizao da economia, vive-se numa era de grande competitividade entre as
organizaes, visto que cada vez mais esto surgindo empresas especializadas atuando nas
mesmas reas. Sendo assim, torna-se necessrio que essas empresas tenham um diferencial em
relao s demais, para que possam se manter no mercado.
Um dos pontos de discusso na classe contbil, e na sociedade como um todo, o fato de
tantas empresas falirem no primeiro ano de vida. Uma das principais causas desse acontecimento
a falta da utilizao das informaes contbeis na tomada de deciso.
No tocante a sua origem, a contabilidade surgiu basicamente da necessidade que os donos
de patrimnio tinham de mensurar e controlar suas riquezas. Com a Revoluo Industrial e
surgimento das empresas a contabilidade passou a propiciar informaes sobre a situao
econmico-financeira das mesmas, fornecendo dados para utilizarem-nas adequadamente na
tomada de decises. Com o passar dos anos e a diversificao dessas empresas, a contabilidade
deixou de se restringir apenas aos seus limites, tornando-se tambm necessria para outros
segmentos, como a necessidade dos investidores em terem informaes contbeis para optarem
por qual empresa investir; a necessidade dos fornecedores em verificar se a empresa possui
capacidade de pagamento; a necessidade do governo para arrecadar impostos; alm dos
sindicatos, para determinar a produtividade do setor e outros interessados.
Nesse contexto, de responsabilidade da contabilidade e do contador o levantamento de
informaes gerenciais teis para a tomada de decises existentes no cotidiano da empresa,
propiciando dados precisos e com o mnimo de distores possveis, diminuindo a possibilidade
de falhas e erros.
11
A contabilidade concede aos seus usurios, atravs de suas demonstraes econmicas e
financeiras, informaes teis para a tomada de deciso, bem como fazer inferncias sobre suas
tendncias futuras.
No que concerne s suas ramificaes, a contabilidade financeira tem por objetivo prover
informaes sobre a situao patrimonial de determinada empresa e sobre os fluxos financeiros a
que esta esteja sujeita durante um perodo de tempo. por meio dela que os usurios externos
tm conhecimento da situao econmico-financeira da empresa.
A contabilidade financeira fornece informaes bsicas aos seus diversos tipos de
usurios, ela necessria principalmente para atender ao fisco. Entretanto, ressalta-se que no
deve ser utilizada como nico instrumento de gesto empresarial, tendo em vista que aborda os
acontecimentos passados e no desenvolve um planejamento futuro.
Uma das preocupaes do empresrio no momento atual relaciona-se ao futuro da
empresa e no a fatos que j ocorreram. No entanto, avaliar como a empresa se comportou no
passado importante para o crescimento da mesma, desde que essa avaliao, juntamente com a
anlise de fatores, como: economia, tendncias do mercado, entre outros, seja utilizada para
determinar o rumo que a empresa deve seguir.
J, a contabilidade gerencial diferencia-se das demais, pois no se prende aos princpios
contbeis geralmente aceitos pela contabilidade. Essa voltada para fins internos,
disponibilizando aos empresrios um grupo maior de dados que procuram relatar a realidade
operacional da empresa, exclusivamente para a tomada de deciso. Essas informaes so
importantes elementos de feedback, capazes de nortear as decises e as aes que dela decorrem.
Juntamente com a contabilidade gerencial destaca-se a contabilidade de custos.
Inicialmente, a contabilidade de custos tinha como finalidade bsica fornecer s empresas
informaes sobre seus efetivos custos e apropriar aos estoques os custos que lhe eram
12
pertinentes. Atualmente, est voltada tambm para o gerenciamento e a otimizao do uso de
recursos, ajudando, assim, as entidades a sobreviverem no mercado, tornando-as competitivas e
maximizando o resultado.
Segundo Santos (1990, p. 19) o controle de custos representa o crebro ou o pulmo ou o
corao ou o esprito sem o qual uma entidade no sobreviveria. As entidades precisam de um
controle eficiente dos seus custos, visando alcanar maior rentabilidade, pois se no houver esse
controle dos custos e volume realizado, a parcela de lucro integrante no preo de venda poder
ser absorvida, podendo os negcios realizados gerar prejuzos. Trata-se de uma questo de
sobrevivncia, pois essas caractersticas so imprescindveis para que as entidades alcancem seus
objetivos econmico-sociais; conseqentemente, se a empresa no souber quanto custa cada
produto, ela no saber se est perdendo ou ganhando dinheiro.
No caso de empresas que utilizam a mesma estrutura de produo para obter todos os seus
produtos, o custeio varivel se tornar uma importante ferramenta ao gestor para a tomada de
deciso; pois, com a utilizao desse consegue-se verificar a eficincia da relao obtida entre o
preo de venda e os custos variveis, visando sempre obter a maior diferena possvel. A esta
relao entre o preo de venda e os custos variveis denomina-se margem de contribuio.
O conhecimento da margem de contribuio dos produtos de grande utilidade no
processo decisrio, pois identifica os produtos que melhor contribuem para o resultado da
empresa, principalmente na avaliao do retorno de investimento.

13
1.1 TEMA E PROBLEMA

Diante do atual contexto, percebe-se que os gestores possuem a necessidade de saber qual
dos produtos traz maior retorno aos seus investimentos. Com essa informao, pode-se incentivar
a produo de tal produto, visando aumentar sua rentabilidade econmico-financeira.
Nesse sentido, a presente monografia tem como tema a utilizao da margem de
contribuio por produto, visando fornecer aos usurios internos quanto cada produto contribui
para cobrir os custos e despesas fixas e ainda proporcionar lucro.
Assim sendo, pretende-se responder na pesquisa a seguinte pergunta: quanto cada
produto contribui no resultado global alcanado, tendo por base a aplicao da margem de
contribuio unitria?

1.2 OBJETIVOS DA PESQUISA

O objetivo geral da pesquisa consiste em verificar quanto cada produto contribui no
resultado global alcanado, tendo por base a aplicao da margem de contribuio unitria.
Em termos de objetivos especficos busca-se o que segue:
identificar os gastos incorridos pela empresa;
enquadrar os gastos levantados nas classificaes pertinentes da contabilidade de
custos;
apurar o custo e despesa varivel unitria de cada produto;
verificar a margem de contribuio unitria dos produtos fabricados; e
14
aplicar o conceito de custo de oportunidade para obteno da margem de contribuio
lquida.

1.3 JUSTIFICATIVA DO ESTUDO

Ainda hoje, pode-se encontrar algumas empresas de pequeno porte que utilizam a
contabilidade apenas com a finalidade de atender ao fisco. Sendo assim, as mesmas preocupam-
se basicamente em receber como informao contbil o montante de impostos a ser recolhido
pela empresa, deixando de utilizar as demais finalidades da contabilidade, dentre elas, a de gerar
informao gerencial para a tomada de deciso.
Diante desse contexto, percebe-se que os gestores possuem a necessidade de identificar
qual dos produtos trar maior retorno aos seus investimentos, bem como verificar se existe uma
correta formao do preo de venda. Segundo Bernardi (1998, p. 269), relevante que a
empresa conhea seus limites de preos e os forme corretamente, para entender e praticar o que
possvel e saudvel, de forma a manter-se notadamente num mercado competitivo ou
desaquecido, em que por pequenas diferenas se perde o cliente. Com base na obteno e
posterior anlise dessas informaes, a empresa pretende alavancar a sua produo e participao
no mercado e, conseqentemente, a ampliao de suas instalaes.
Com o intuito de se identificar quais produtos so mais rentveis, empresa, em termos
de custos, torna-se necessrio elaborar um levantamento de todos os gastos incorridos nas
atividades desenvolvidas pela empresa, classific-los e apropri-los aos produtos elaborados.
Para suprir as dificuldades de se apropriar os gastos incorridos pela empresa aos produtos
elaborados por ela, foram criados os mtodos de custeamento. Dentre os principais mtodos
15
destacam-se: Custeio Baseado em Atividades (ABC), o Custeio por Absoro e o Custeio
Varivel.
Tanto o ABC, quanto o custeio por absoro, utilizam-se de sistemas de rateios para
apropriar os custos e/ou despesas fixas aos produtos. Esse sistema contm um grau de
subjetividade varivel, portanto, existir uma margem de arbitrariedade nessas alocaes, sendo
que s vezes essa margem existir em um nvel bastante aceitvel e outras vezes no.
O custeio varivel, por sua vez, apropria aos produtos apenas os custos e despesas que se
relacionam de forma direta com os mesmos, no havendo a necessidade da utilizao de sistemas
de rateio para os custos fixos, reduzindo, assim, as distores nos resultados obtidos.
Diante do exposto, pode-se inferir que o custeio varivel torna-se o mtodo recomendvel
para que os gestores utilizem como instrumento para a tomada de deciso. Isso se deve ao fato
dos custos fixos no serem diretamente direcionados aos produtos acabados e serem considerados
como despesa do perodo, reduzindo, conseqentemente, o nvel de arbitrariedade dos rateios e
proporcionando um controle mais adequado desses custos.
Com a aplicao desse mtodo, encontra-se a margem de contribuio unitria, que se
caracteriza pelo preo de venda do produto menos os seus custos diretos, retratando, com maior
exatido, quais os produtos contribuem mais assiduamente para a obteno da lucratividade da
empresa.
Com base nas anlises obtidas da margem de contribuio unitria, a empresa ter um
indicador de grande auxlio no planejamento e no processo de tomada de deciso, pois possibilita
inmeras anlises, objetivando a reduo dos custos atravs da aplicao de polticas de reduo
dos preos unitrios de vendas ou expanso da quantidade a ser vendida.
No contexto econmico e social atual, onde as mudanas ocorrem cada vez mais rpidas,
a informao passou a ser no somente um diferencial competitivo, mas um elemento essencial
16
para a sobrevivncia das empresas. Conseqentemente, a margem de contribuio passou a fazer
parte integrante dos estudos em contabilidade, visto demonstrar de forma clara e objetiva o valor
que cada produto fabricado e comercializado contribui para cobrir os custos incorridos nas
operaes da empresa (custos fixos), alm de possuir um conceito e forma de aplicao
extremamente simples.

1.4 METODOLOGIA DA PESQUISA

Uma pesquisa, para ser considerada cientfica, deve ter uma sistemtica e uma seqncia
racional de aplicao do mtodo cientfico. Para Galliano (1979, p. 6), mtodo um conjunto de
etapas, ordenadas dispostas, a serem vencidas na investigao da verdade, no estudo de uma
cincia ou para alcanar determinado fim.
Para Lakatos e Marconi (1985, p. 81),

O mtodo o conjunto das atividades sistmicas e racionais que, com maior segurana e
economia, permite alcanar o objetivo conhecimentos vlidos e verdadeiros ,
traando o caminho a ser seguido, detectando erros e auxiliando nas decises do
cientista.

No cotidiano, convive-se com diversas dvidas, e a partir destas, o ser humano comea a
refletir para encontrar as respostas aos questionamentos que surgem ao longo do tempo. O fator
determinante para obteno da soluo desses questionamentos o conhecimento.
O conhecimento cientifico, surge, portanto, no somente para encontrar as solues dos
questionamentos de ordem prtica do nosso cotidiano, mas tambm para buscar novas aplicaes
e informaes a partir das leis ou conceitos gerais. Trata-se de uma busca de aprendizado atravs
17
de uma investigao, alcanando-se uma descoberta, que dever ser publicada no sentido de
beneficiar a sociedade.

1.4.1 Delineamento da Pesquisa

A pesquisa proporciona ao estudante argumentao para, ao final de sua caminhada,
poder fazer suas colocaes com maior segurana e convico. Essas argumentaes devero
fundamentar as inferncias que resultaram do trabalho efetuado. De acordo com Gil (1991, p.
19), pode-se definir pesquisa como o procedimento racional e sistmico que tem como objetivo
proporcionar respostas aos problemas que so propostos. Assim sendo, a pesquisa, um
procedimento formal, que requer um tratamento cientfico e se constitui no caminho para se
conhecer a realidade, j que parte de um tipo de problema a ser respondido. Desse modo, pode-se
inferir que o pesquisador necessita conhecer o assunto a ser estudado para que, a partir do que j
foi pesquisado, possa estruturar a pesquisa de modo que possibilite a realizao de indagaes, a
fim de que atinja o objetivo proposto.
Para que esses conhecimentos adquiridos com a pesquisa sejam disseminados entre outras
pessoas, necessria a execuo de um trabalho cientfico. Segundo Salomon (1978, p. 136),
trabalho cientfico passa a designar a concreo da atividade cientfica, ou seja, a investigao
o tratamento por escrito de questes abordadas metodologicamente.
A metodologia a ser aplicada em um trabalho monogrfico depende do objetivo em
estudo e, conseqentemente, dos objetivos que o pesquisador pretende buscar com o seu trabalho,
portanto, a mesma d ao homem fundamentos para soluo de problemas e as respostas ligadas
ao conhecimento.
18
H vrios tipos de trabalhos cientficos, mas a contribuio dada pelos acadmicos de
Cincias Contbeis em forma de uma monografia. Para Lakatos e Marconi (1985, p. 210),
monografia um estudo sobre um tema especfico ou particular, com suficiente valor
representativo e que obedece a rigorosa metodologia. A monografia investiga determinado
assunto no s em profundidade, mas tambm em todos os seus ngulos e aspectos, dependendo
dos fins a que se destina.
Salomon (1978) relata que para construo de uma monografia necessrio escolher um
tema especfico e relevante, cujas argumentaes sero obtidas atravs de investigaes
cientficas para que possam ter uma contribuio relevante cincia.
Quanto aos objetivos, essa monografia classificada como descritiva. Para Gil (1991, p.
46), esta pesquisa

tm como objetivo primordial a descrio das caractersticas de determinada populao
ou fenmeno ou, ento, o estabelecimento de relaes entre variveis. So inmeros os
estudos que podem ser classificados sob esse ttulo e uma de suas caractersticas mais
significativas est na utilizao de tcnicas padronizadas de coleta de dados, tais como
questionrio e observao sistemtica.

Richardson (1999) explicita que os estudos de natureza descritiva realizam investigaes
para elucidar as caractersticas de um fenmeno, podendo esse estudo ser aplicado sobre uma
determinada situao, um grupo de pessoas ou um nico indivduo.
Quanto aos procedimentos, a tcnica de pesquisa aplicada neste trabalho o estudo de
caso, que permite executar vrios conceitos estudados ao longo do curso e ouvir opinies de
quem resolveu, na prtica, os problemas vistos na teoria.
Para Gil (1991), o estudo de caso enfatiza a investigao profunda e exaustiva sobre um
determinado assunto, de maneira que permita demonstr-lo detalhadamente.
19
Segundo Salomon (1978, p. 144), o estudo de caso constitui-se em

interesse voltado para a histria e desenvolvimento do caso: pessoa, famlia, grupo,
instituio social, comunidade. Estuda a interao dos fatos que produzem mudana.
Enfoque longitudinal. Diagnosticar o problema e indicar as medidas de reabilitao que
constituem seu emprego mais difundido. Entende-se aspirao de melhor compreender
a conduta humana.

Quanto abordagem do problema, classificada como sendo quali-quantitativa.
Richardson (1999, p. 70) afirma que o mtodo quantitativo,

caracteriza-se pelo emprego da quantificao tanto nas modalidades de coleta de
informaes, quanto no tratamento delas por meios de tcnicas estatsticas. O mtodo
quantitativo representa, em princpio, a inteno de garantir a preciso dos resultados,
evitar distores de anlise e interpretao, possibilitando, conseqentemente, uma
margem de segurana quanto s inferncias.

A pesquisa qualitativa evidencia os fatos quantificveis, que podem ser traduzidos em
opinies e informaes, possibilitando a anlise do mesmo.
Richardson (1999, p. 80) enfatiza que

os estudos que empregam a metodologia qualitativa podem descrever a complexidade de
determinado problema, analisar a interao de certas variveis, compreender e classificar
processos dinmicos vividos por grupos sociais, contribuir no processo de mudana de
determinado grupo e possibilitar, em maior nvel de profundidade, o entendimento das
particularidades do comportamento dos indivduos.

Com base nos conceitos anteriormente mencionados, pode-se verificar que na anlise da
informao, as tcnicas qualitativas permitem verificar os resultados estatsticos obtidos atravs
de entrevistas, ampliando assim as relaes descobertas.

20
1.4.2 Coleta de Dados

A coleta de dados inicia-se com a aplicao de tcnicas j selecionadas e instrumentos
previamente elaborados, com a finalidade de alcanar as informaes necessrias para a
elaborao da pesquisa. Contudo, deve existir um rigoroso controle na aplicao dessas tcnicas e
instrumentos de pesquisa, a fim de evitar a utilizao desses procedimentos de forma inexperiente
e tendenciosa.
De acordo com Gil (1991), a coleta de dados obtida mediante a utilizao dos diversos
procedimentos, como a anlise documental, as entrevistas realizadas e os questionrios aplicados.
A presente monografia utiliza como meio de coleta de dados as entrevistas. Segundo
Lakatos e Marconi (1996, p. 84), a entrevista um encontro entre duas pessoas, a fim de que
uma delas obtenha informaes a respeito de determinado assunto, mediante uma conversao de
natureza profissional. E complementa informando que a mesma possui como objetivo principal
a obteno de informaes do entrevistado, sobre determinado assunto ou problema.
No tocante a sua classificao, ser aplicada a entrevista no estruturada. Richardson
(1999, p. 208), conceitua a entrevista no estruturada como sendo aquela que:

visa obter do entrevistado o que ele considera os aspectos mais relevantes de
determinado problema: as suas descries de uma situao em estudo. Por meio de uma
conversa guiada, pretende-se obter informaes detalhadas que possam ser utilizadas em
uma anlise qualitativa. A entrevista no estruturada procura saber que, como e por que
algo ocorre, em lugar de determinar a freqncia de certas ocorrncias, nas quais o
pesquisador acredita.

A entrevista no estruturada uma forma de conversao informal que permite obter
informaes relevantes para o desenvolvimento da pesquisa, explorando, de forma ampla, os
21
questionamentos realizados, alm de permitir ao entrevistado uma certa liberdade para
desenvolver cada situao em qualquer direo que considerar adequada.

1.4.3 Anlise de Dados

Para anlise dos dados coletados atravs das entrevistas informais, sero utilizadas: a
anlise de contedo e a anlise descritiva. Na seqncia so abordadas cada uma destas anlises.
Lakatos e Marconi (1996, p. 116) inferem que:

a tcnica de anlise de contedo vem se desenvolvendo nesses ltimos anos com a
finalidade de descrever, sistematicamente, o contedo das comunicaes. A atual anlise
do contedo foi acrescida de mais uma caracterstica, ou seja, o desenvolvimento de
tcnicas quantitativas, que permitem maior preciso. Embora o processo da
quantificao seja mais preciso do que a descrio qualificativa, ambos os dados devem
ser empregados nas cincias sociais.

Quanto a sua natureza, a anlise de contedo deve conter objetividade, sistematizao e
inferncia. Segundo Richardson (1999, p. 223-224):

Objetividade: refere-se a explicitao das regras e dos procedimentos utilizados em cada
etapa da anlise de contedo.
Sistematizao: refere-se a incluso ou excluso do contedo ou categorias de um texto
de acordo com regras consistentes e sistemticas. Isso significa que para testar diversas
hipteses o pesquisador deve analisar todo o material disponvel, tanto aquele que apia
as suas hipteses quanto os que no apiam.
Inferncia: refere-se operao pela qual se aceita uma proposio em virtude de sua
relao com outras proposies j aceitas como verdadeiras.

Conforme Richardson (1999), pela sua natureza cientfica, a anlise de contedo deve
ser aplicada apenas em teorias relevantes, de maneira precisa e eficaz, buscando fundamentar e
explicar as descobertas do pesquisador.

22
De acordo com Ferrari (1982, p. 240), com relao anlise descritiva:

esse tipo o mais freqente por ser de estrutura simplificada. Sua finalidade enumerar
ou descrever as caractersticas dos fenmenos (coisas, objetos, conhecimentos ou
eventos) com base em dados protocolares e ideogrficos. A anlise descritiva assume
uma das duas operaes: 1- Considerar enumerativa ou indicativamente a varivel
dependente (Y); 2- Considerar o fenmeno em termos de duas variveis relacionais
(XY) independente e dependente para estabelecer conexes de causa e efeito;
produtor produto e correlao no sentido de explicitar e justificar a existncia do
fenmeno.

A anlise descritiva dos dados utilizada para relatar o comportamento de uma varivel
em uma populao ou no interior de uma subpopulao, utilizando para anlise dos dados os
instrumentos disponibilizados pela estatstica.

23
2 FUNDAMENTAO TERICA

A contabilidade um sistema de informao destinado a prover aos seus usurios,
internos e externos, dados que auxiliem o administrador na tomada de deciso, bem como
possibilita a mensurao da situao econmica-financeira de uma dada entidade, atravs da
elaborao e anlise das suas demonstraes financeiras.
Segundo Marion (1985, p. 29), contabilidade

o grande instrumento que auxilia a administrao a tomar decises. Na verdade, ela
coleta todos os dados econmicos, mensurando-os monetariamente, registrando-os e
sumarizando-os em forma de relatrios ou de comunicado, que contribuem sobremaneira
para a tomada de deciso.

No que concerne s suas ramificaes, a contabilidade de custos torna-se um dos
principais instrumentos para o desenvolvimento da empresa. Martins (2001) esclarece que, num
primeiro momento, a contabilidade de custos tinha como principal finalidade a mensurao
monetria dos estoques e do resultado; porm, com o tempo, ela foi se aprimorando e o seu
potencial passou a ser aproveitado no mbito gerencial, seja como ferramenta de controle, seja
como instrumento de auxlio s tomadas de decises.
Leone (2000, p. 19-20) define contabilidade de custos como sendo o ramo da
contabilidade que se destina a produzir informaes para os diversos nveis gerenciais de uma
entidade, como auxlio s funes de determinao de desempenho, de planejamento e controle
das operaes e de tomada de deciso.
Na contabilidade de custos faz-se necessrio a definio e o entendimento de alguns
conceitos: gastos, despesa, perda e custo.

24
Segundo Leone (2000, p. 46-48),

gastos usado para definir as transaes financeiras em que a diminuio do disponvel
ou a assuno de um compromisso Deste modo o gasto pode ser imediatamente
classificado como gasto de investimento (aquele que vai ser ativado) ou como gasto de
consumo (que ser batizado logo como despesa). Despesas so todos gastos que so
feitos para se obter em troca uma receita. Perda representa a diminuio de um ativo sem
que haja a contrapartida de uma receita ou um ganho. S so consideradas perdas
quando so anormais, quando no foram programadas.

Horngren (1985, p. 47) define custo como sacrifcio ou um dispndio do uso de recursos
para us-los em determinado fim. Por sua vez, Martins (2001) esclarece que o custo tambm
um gasto, porm este gasto para fabricao de um produto ou servio, ou seja, ocorre o
dispndio de recursos em troca da aquisio de um bem ou servio destinado produo de um
produto a ser vendido.
Uma empresa que no sabe qual o montante de recursos necessrios para a fabricao de
um produto ou a prestao de um servio, no poder traar estratgias de preo para o seu
crescimento, ou ainda saber quanto deve fabricar para que se tenha o retorno esperado pelo seu
administrador.
Torna-se tambm importante conceituar custo de produo acabada. Segundo Martins
(2001, p. 51), custo de produo acabada a soma dos custos contidos na produo acabada no
perodo. Pode conter custos de produo tambm de perodos anteriores existentes em unidades
que s foram completas no presente perodo. Para obter o custo unitrio, basta dividir o valor
dos produtos acabados pela quantidade produzida.

25
2.1 CLASSIFICAO DOS CUSTOS E DESPESAS EM VARIVEIS E FIXOS

No que concerne classificao dos custos e despesas, uma forma a que leva em
considerao a relao entre os custos e despesas e o volume de atividade numa unidade de
tempo, dividindo-se assim em variveis e fixos. Leone apud Bierman e Dyckman (1989, p. 69)
explicita que

os termos fixo e varivel so geralmente usados para descrever como um custo reage s
mudanas na atividade. Um custo varivel um custo que proporcional ao nvel da
atividade (o custo total aumenta medida que a atividade aumenta) e um custo fixo
constante no total, na faixa de volume relevante da atividade esperada que est sendo
considerada.

Os custos fixos permanecem inalterados independentemente da variabilidade da atividade
escolhida e da quantidade total produzida pela empresa. Os mesmos referem-se apenas a um dado
perodo ou intervalo de atividade, pois podem permanecer inalterados durante um ano ou no ano
seguinte sofrer alteraes; porm as referidas alteraes no estaro ligadas quantidade
produzida e sim variao da situao econmica da sociedade.
Santos (1990, p. 30), complementa informando que os custos e despesas fixas so
aqueles que independem do volume de produo ou de venda. Representam a capacidade
instalada que a empresa possui para produzir e vender bens ou servios. Um exemplo de custo
fixo de uma fbrica o valor do aluguel, quer dizer, independentemente de produzir-se ou no, o
valor do contrato tem que ser pago. Para representar a despesa fixa pode-se citar a com vendas,
como: propaganda, salrio da administrao das vendas etc.
Sobre custos e despesas variveis, Martins (2001, p. 54) menciona que o valor global de
consumo dos materiais diretos por ms depende diretamente do volume de produo. Quanto
26
maior a quantidade fabricada, maior o seu consumo. As principais caractersticas dos custos e
despesas variveis, de acordo com Santos (1990, p. 30), so:

em termos de custos e despesas variveis totais, quanto maior for o volume de produo
ou de venda, maiores sero os custos e despesas variveis totais. Em termos de unitrios,
os custos e despesas variveis permanecem constantes. Exemplos: materiais diretos,
mo-de-obra direta e comisso sobre vendas.

Os custos e despesas variveis alteram-se de acordo com a variabilidade da atividade
escolhida e o volume total produzido e vendido pela entidade. Quanto maior o volume produzido,
maior ser o montante total dos custos variveis. Como exemplo de custo e despesa varivel,
pode-se citar o custo com matria prima, pois o mesmo varia de acordo com a quantidade
produzida e comercializada e a despesa com comisso dos vendedores tambm se altera
conforme a quantidade de unidades vendidas.

2.2 CLASSIFICAO DOS CUSTOS EM DIRETOS E INDIRETOS

Alm da classificao de custos e despesas que utilizam a relao entre volume e unidade
de tempo, os custos tambm podem ser classificados quanto facilidade de rastreamento em
diretos e indiretos.
Segundo Leone (1989, p. 55),

somente podemos afirmar que um custo direto ou indireto, quando relacionarmos essas
idias ao objeto que est sendo custeado. Adicionalmente, o custo s direto quando,
para o trabalho de sua identificao ao objeto do custeio, no necessrio o emprego de
nenhum recurso, de nenhuma medida de consumo e de nenhum parmetro.

27
Os custos diretos so aqueles que podem ser identificados ou atribudos aos produtos
diretamente de modo mais econmico e lgico, sem a necessidade de utilizao de esquemas
especiais de alocaes, como os rateios. Como exemplo, pode-se mencionar a embalagem, o
material direto e a mo-de-obra direta, que podem ser atribudos a cada produto com o qual se
destinam.
Para Santos (1990), os custos indiretos so aqueles que beneficiam toda a produo da
entidade, independentemente da espcie de produto a que se refere, ou seja, so todos os custos
de produo, exceto os materiais diretos e a mo-de-obra direta.
Martins (2001) explicita que os custos indiretos so caracterizados por no poderem ser
diretamente identificados aos produtos; necessitam de uma diviso dos custos em funo de
determinado fator, ou rateio, para ser feita a contabilizao, o que torna esta apropriao bastante
arbitrria. Pode-se exemplificar esse custo com o salrio de superviso, pois este no pode ser
identificado ao produto, fazendo-se, ento, um rateio em funo de um critrio adotado.
Conforme Crepaldi (1998, p. 65) rateio um artifcio empregado para distribuio dos
custos, ou seja, o fator pelo qual vamos dividir os custos indiretos de fabricao. Como
exemplo de custo indireto tem-se o aluguel, pois este no pode ser identificado com o produto,
fazendo-se, ento, um rateio para a apropriao do custo a cada produto.

2.3 MTODOS DE CUSTEIO

Com o aumento da participao dos custos fixos e indiretos na composio dos custos
totais, aliado ao aumento da complexidade das atividades, necessitou-se de artifcios para a
apropriao dos custos aos produtos finais. Com isso e para controlar os custos, faz-se necessrio
utilizar mtodos de custeamento que se adeqem empresa. Alguns dos mtodos de custeio mais
28
tradicionais e citados na literatura so: o Custeio por Absoro, o Custeio Baseado em Atividades
(ABC) e o Custeio Varivel ou Marginal. Na seqncia, aborda-se as caractersticas de cada
mtodo.

2.3.1 Custeio por Absoro ou Integral

O mtodo de custeio por absoro consiste na apropriao, de forma direta ou indireta, de
todos os custos utilizados na produo aos produtos acabados. Esse mtodo utilizado pela
maioria das empresas para avaliao de seus estoques, levantamento do Balano Patrimonial e da
Demonstrao de Resultado, pois este o nico mtodo que atende s exigncias fiscais e
societrias (SANTOS, 1990).
Neste sentido, Leone (1989, p. 238) define custeio por absoro como sendo

aquele que faz debitar ao custo dos produtos todos os custos da rea de fabricao, sejam
esses custos diretos ou indiretos, fixos ou variveis, de estrutura operacionais. O prprio
nome do critrio revelador dessa particularidade, ou seja, o procedimento fazer com
que cada produto ou produo (ou servio) absorva parcela dos custos diretos e
indiretos, relacionados fabricao.

Uma vantagem do mtodo de custeio por absoro, conforme Tohmatsu (1997, p. 39),
que permite a apurao dos custos por centro de custos e, quando os custos so alocados aos
departamentos de forma adequada, permite o acompanhamento e a avaliao de desempenho
nesta rea.
No entanto, o mesmo considerado falho em algumas circunstncias, pois como sua
forma implica na utilizao de rateios para apropriao dos custos fixos e qualquer critrio de
rateio possui um certo grau de arbitrariedade, o mesmo pode influenciar em tomadas de decises
29
equivocadas, caso se utilize dessas informaes para finalidade gerencial. Uma outra restrio
consiste na predominncia dos custos fixos dentre os indiretos, que faz com que se tenha, em
cada ms, um custo unitrio diferente se o volume de produtos fabricados no for o mesmo. Em
face dessas distores, os preos de alguns produtos so sobrecarregados, provocando a perda da
venda de produtos que poderiam ser rentveis empresa, enquanto os que no oferecem a mesma
rentabilidade proporcionam um alto volume de vendas.
Santos (1990, p. 34) explicita que

o custeamento pelo mtodo por absoro falha em muitas circunstncias, como
instrumento gerencial de tomada de deciso, porque tem como premissa bsica os
rateios dos chamados custos fixos, que, apesar de se aparentarem lgicos, podero
levar a alocaes arbitrrias e at enganosas.

De acordo com Martins (2001, p. 214-215), o custeio por absoro para fins gerenciais
inviabilizado pela existncia de custos fixos e utilizao de rateios para apropriar os mesmos;
sendo assim, justifica isto apontando o que ele denomina de trs grandes problemas:

Primeiro: os custos fixos existem independentemente da fabricao desta ou daquela
unidade de produto. Ele diz respeito mais ao encargo decorrente do sacrifcio para
colocar a empresa em funcionamento do que para a produo de um determinado
produto.
Segundo: por no guardar relao com o produto propriamente dito, geralmente a
distribuio se d por rateio, o que pode gerar distores e comprometer a informao
gerada.
Terceiro: o custo fixo por unidade sofrer alterao em funo da quantidade produzida,
no s do produto em questo, mas de tudo o que produzido na frica.

Pode-se inferir que esse mtodo de custeio no geralmente utilizado como instrumento
gerencial, uma vez que a distribuio dos custos indiretos fixos pode gerar informaes
distorcidas, tendo em vista que a sua atribuio ao produto se dar por intermdio de um rateio,
cujas bases, geralmente, contm um certo grau de arbitrariedade.
30
2.3.2 Custeio baseado em atividades ABC

O custeio baseado em atividades desenvolveu-se em meados da dcada de 80, segundo
Kaplan & Cooper (1998), visando principalmente fornecer informaes precisas aos tomadores
de deciso sobre os custos dos produtos, servios, clientes e canais especficos. Esse sistema de
custeio destina os custos indiretos e de apoio, primeiramente as atividades e posteriormente aos
produtos, servios e clientes, buscando reduzir sensivelmente as distores provocadas pelo
rateio arbitrrio dos custos indiretos. Sendo assim, pode-se mencionar que a finalidade desse
sistema seria a melhoria no gerenciamento dos custos indiretos, possibilitando, assim, a
apropriao dos custos de forma menos arbitrria em relao aos demais mtodos de custeio.
Leone apud Catelli e Guerreiro (2000, p. 255), descreve que o custeio baseado em
atividades

parte da premissa de que diversas atividades desenvolvidas pela empresa geram custos, e
que os diversos produtos consomem/utilizam essas atividades. Na operacionalizao do
sistema, procura-se estabelecer a relao entre atividades e produtos, utilizando-se o
conceito de cost drivers, ou direcionadores de custo. Apuram-se os custos das diversas
atividades, sendo esses custos alocados aos produtos via direcionadores.

O custeio baseado em atividades no atribui os custos aos produtos, mas sim atribui os
custos s atividades. Martins (2001, p. 100) define atividade como sendo uma combinao de
recursos humanos, materiais, tecnolgicos e financeiros para se produzirem bens e servios e
custo de atividade como sendo todos os sacrifcios de recursos necessrios para desempenh-la.
A atribuio dos custos s atividades deve ser feita, primeiramente, atravs de alocao
direta quando for possvel identificar de forma ntida e direta os custos incorridos com as
atividades desenvolvidas.
31
Caso no seja possvel, deve ser realizada atravs de rastreamento, com o auxlio da
utilizao de direcionadores de custos e recursos, que iro demonstrar a relao entre a gerao
desses custos e a ocorrncia das atividades. E em ltimo caso atravs do rateio.
O direcionador de custos pode ser dividido em direcionadores de recursos e
direcionadores de atividades. Martins (2001, p. 104) identifica o direcionador de recurso como
aquele que demonstra a relao entre os recursos gastos e as atividades e o direcionador de
atividade indica a relao entre as atividades e os produtos.
Sendo assim, para a utilizao do sistema ABC, primeiramente, se faz necessrio
identificar as atividades relevantes, os seus direcionadores de recursos e respectivos custos, e
posteriormente alocar os custos aos produtos atravs da utilizao dos direcionadores de
atividades.
Torna-se necessrio esclarecer que as caractersticas mencionadas do sistema ABC
referem-se 1 gerao do ABC , cujo objetivo bsico , justamente, o custeamento dos produtos.
No se pretende abordar as demais geraes, j que as mesmas extrapolam o objetivo desse
trabalho.

2.3.3 Custeio Varivel

Este mtodo tambm conhecido como custeio marginal ou direto, sendo que essa ltima
denominao gera uma certa confuso, j que pode sugerir que somente os custos diretos sejam
considerados. O custeio varivel leva em considerao apenas os custos que tm ligao direta
com a produo. Os custos fixos so separados e direcionados diretamente conta de resultado,
como despesa do perodo, fundamentando-se que estes ocorrero independentemente do volume
produzido pela empresa; sendo assim, o mesmo no integrado avaliao de estoques.
32
Para Santos (1190, p. 39), no custeio varivel

somente os custos claramente identificados com os produtos ou servios vendidos,
chamados de diretos ou variveis, devem ser apropriados. Os demais custos relacionados
e necessrios para manter a capacidade instalada, denominados de fixos, devem ser
tratados como parte do perodo, indo diretamente para o resultado.

Backer e Jacobsen (1973, p. 40) mencionam que o custeio varivel tende

a propiciar melhor controle sobre os custos do perodo do que aquele que poderia ser
obtido com o custeio por absoro. No custeio por absoro, os custos gerais fixos de
produo esto includos nas taxas de custos gerais, geralmente atravs de uma srie de
atribuies. Nesse processo, bem possvel perder de vista determinados custos
controlveis do perodo e as reas funcionais s quais eles se aplicam. No custeio direto,
os custos do perodo so agrupados e relatados separadamente e deduzidos da margem
de contribuio, em vez de serem aglomerados dentre os custos dos produtos vendidos e
dos estoques.

A empresa, ao optar pela utilizao do mtodo de custeio varivel, ter em sua
contabilidade valores mais seguros para fins de tomada de deciso, pois o mesmo reduzir a
arbitrariedade provocada pelos demais mtodos e indicar o quanto se gasta para manter a
empresa em condies de operar num determinado volume de produo.
De acordo com Martins (2001), o mtodo de custeio varivel pode ser utilizado para
avaliar o estoque dos produtos, porm, os mesmos ficam subavaliados em relao aos demais
mtodos, o que conseqentemente reduz o total do ativo e do patrimnio lquido. Esse mtodo
tem validade apenas para fins gerenciais, pois o mesmo no admitido pela legislao fiscal
brasileira com o intuito de controle de estoque e preparao das Demonstraes Financeiras.
Porm, isso no impede que a empresa utilize este mtodo como controle interno, ou o
contabilize, desde que no final do exerccio financeiro sejam realizados os respectivos
lanamentos de ajustes para que as demonstraes possam ser divulgadas em conformidade com
os critrios exigidos pela Legislao.
33
Esse mtodo tambm est provocando certa rejeio por muitos contadores. Razo disso
que esse mtodo de custeio fere os princpios de contabilidade geralmente aceitos, principalmente
o da competncia. Segundo Iudicibus, Martins e Gelbcke (1995, p. 94), o princpio da
competncia estabelece que as receitas e as despesas devem ser includas na apurao de
resultado de exerccio em que ocorrerem, sempre simultaneamente quando se correlacionarem,
independentemente de recebimento ou pagamento. J o custeio varivel tem como premissa
bsica a deduo de todos os custos fixos do resultado, mesmo que nem todos os produtos sejam
comercializados, ou seja, o mesmo fere esse princpio.
Pode-se mencionar que de grande utilidade adoo desse mtodo de custeamento para
finalidade gerencial (tomada de decises), pois um conceito importante derivado desse mtodo,
a margem de contribuio.

2.4 MARGEM DE CONTRIBUIO

Atualmente, as empresas necessitam identificar quais produtos possuem um maior grau de
contribuio para o lucro e, conseqentemente, quais contribuem pouco ou geram prejuzos para
a lucratividade da organizao. Para que se possa alcanar esse objetivo, torna-se necessrio
conhecer a capacidade de cada produto gerar receitas e os custos a eles relacionados. Com base
nessas informaes, verifica-se quais produtos so mais rentveis para a empresa, aplicando um
direcionador de fundamental importncia para a tomada de deciso, a margem de contribuio
unitria.

34
Martins (2001, p. 203) conceitua margem de contribuio como sendo

diferena entre Receita e soma de Custo e despesa Variveis, tem a faculdade de tornar
bem mais facilmente visvel a potencialidade de cada produto, mostrando como cada um
contribui para, primeiramente, amortizar os gastos fixos e, depois, formar o lucro
propriamente dito.

O conceito de margem de contribuio aplica-se em vrios setores da empresa, como
afirma Leone (1981, p. 376), enfatizando que

margem de contribuio a diferena entre as receitas e os custos diretos e variveis
identificados a um produto, linha de produtos, servios, processos, segmentos, enfim, a
cada um dos objetos em que se pode dividir a atividade de uma empresa.

Santos (1990, p. 39) aduz ao mtodo de custeio marginal que

cada produto absorve somente os custos que indicam diretamente sobre si mesmo
(custos e despesas variveis para produzir e vender), mas a diferena entre o preo
lquido de venda e o custo unitrio varivel, chamada Margem de Contribuio (MC),
deve contribuir tanto para absoro dos custos fixos, como para obteno do lucro total
da empresa. Isto , a anlise de lucro da empresa efetuada no com base nos lucros
unitrios dos produtos, mas com base na Margem de Contribuio que cada um pode
contribuir para absorver os custos fixos e formar o lucro total da empresa.

Bernardi (1998, p. 159) descreve margem de contribuio como sendo a diferena entre
o valor das vendas, os custos variveis e as despesas variveis de venda. Isso significa que se
pode avaliar o quanto cada venda contribui para pagar os custos fixos e despesas fixas. Portanto,
ao utilizar-se desse mtodo, tem-se um novo conceito de apurao de resultado, pois, em vez de
apurar-se o lucro bruto, apura-se a margem de contribuio.
Segundo Martins (2001, p.195), margem de contribuio unitria a diferena entre a
receita e o custo varivel de cada produto; o valor que cada unidade traz a empresa de sobra
entre a sua receita e o custo que de fato provocou e lhe pode ser imputado sem erro.
35
Somente aps a obteno do resultado desse ndice que se prosseguir o lanamento das
demais despesas at a obteno do lucro lquido. A margem de contribuio tornou-se um
instrumento de fundamental importncia para anlise gerencial, pois possibilita a entidade obter
de forma clara e precisa informaes imprescindveis para a tomada de deciso. Como exemplo,
possibilita ao gerente verificar o momento certo em que a linha de produo deve ser expandida
ou reduzida, bem como auxilia a formar estratgias de preos e avaliar o desempenho
operacional.
De acordo com Horngren (1985, p. 336-388), a utilizao da margem de contribuio
proporciona muitas vantagens, como:

os ndices de margem de contribuio ajudam a decidir que produtos merecem maior
esforo secundrio ou se devem ser tolerados pelos benefcios de vendas que puderem
trazer a outros produtos; a margem de contribuio ajuda a decidir se uma linha de
produtos deve ser parada ou no; ajuda a decidir como utilizar recursos de maneira mais
lucrativa.

A aplicao do custeio varivel e, conseqentemente, a obteno da margem de
contribuio, possibilita a elaborao de inmeras anlises da empresa, como a realizao de
polticas para reduo dos custos e incremento de quantidade vendida, permitindo, assim, a
reduo nos preos unitrios de venda e, por conseguinte, aumentando a sua demanda. Alm
disso, permite que a entidade possa averiguar quanto cada produto est sendo mais lucrativo,
quanto este produto est contribuindo para cobrir os custos fixos e em qual desses produtos a
entidade deve aplicar mais esforos para se obter uma melhor lucratividade.

36
2.5 CUSTO DE OPORTUNIDADE

O custo de oportunidade indica o custo de algo em termos de sua oportunidade
renunciada, bem como os benefcios que podem ser obtidos a partir desta oportunidade
renunciada, ou ainda mais alta renda (lucro) gerada em algumas aplicaes alternativas.
Contudo, faz-se necessrio diferenciar o conceito do custo de oportunidade no mbito da
economia, da forma que ele assume no campo da contabilidade. Isso se deve ao fato de apesar da
semelhana entre esses conceitos, na economia no existir a necessidade de sua quantificao ou
de dat-la de um carter mais objetivo. J na contabilidade gerencial, o custo de oportunidade
apresenta-se como um elemento informativo de grande importncia.

2.5.1 Custo de Oportunidade no mbito econmico

O conceito de custo de oportunidade no mbito da economia utilizado sem a exigncia
por parte dos economistas de fornecer parmetros objetivos para sua mensurao monetria.
A economia possui, na origem do seu conceito, a premissa da escassez de recursos, e esta
situao leva ao surgimento do custo de oportunidade, uma vez que obriga o agente em questo a
fazer escolhas.
Neste sentido, Rossetti (1997, p. 50-51) coloca que a ao econmica decorre da
inevitabilidade da escolha, a qual leva em considerao uma srie de fatores, dentre eles o custo
de oportunidade. Infere que a escolha de determinado fim e a conseqente utilizao de meios
escassos implica necessariamente a reduo da capacidade efetiva da sociedade para obter outros
benefcios.
37
Quanto s oportunidades perdidas, Carvalho (1998, p. 158) menciona que o custo de
oportunidade mede o valor das oportunidades perdidas em decorrncia da escolha de uma
alternativa de produo em lugar de uma outra tambm possvel.
Contudo, percebe-se que, na viso econmica, o custo de oportunidade direcionado
principalmente s empresas, cujo custo de oportunidade de uma opo escolhida equivale ao que
se deixar de obter atravs de uma alternativa preterida.

2.5.2 Custo de Oportunidade no mbito contbil

A viso contbil de custo de oportunidade adota um carter mais objetivo e evidencia a
necessidade da quantificao do mesmo.
Martins (2001, p. 250) define custo de oportunidade como o quanto a empresa sacrificou
em termos de remunerao por ter aplicado seus recursos numa alternativa ao invs de outra.
Segundo Horngren (1985) o custo de oportunidade o sacrifico mensurvel da rejeio de
uma alternativa em favor de outra, ou seja, o lucro extra a ser obtido caso tivesse optado em
aplic-lo em uma outra opo de investimento.
Anthony (1976) explicita que o custo de oportunidade a medida do benefcio previsto,
obtido atravs da rejeio de uma alternativa pelo uso do recurso de uma outra opo de
investimento com a melhor oportunidade possvel.
O custo de oportunidade no aspecto contbil torna-se um instrumento de apoio tomada
de decises, pois o mesmo fornece tambm subsdios relevantes para a avaliao do desempenho
dos gestores, alm de auxiliar em decises do tipo comprar versus fabricar, formao do preo de
venda, taxa de retorno nas decises sobre investimentos e outros.
38
Em decorrncia dos fatos expostos, verifica-se que no ocorre grande diferena no
aspecto conceitual de custo de oportunidade do mbito econmico em relao ao contbil, exceto
no que concerne a sua mensurao; sendo importante ressaltar que a diferena entre os atributos
em sua definio no atrapalha o seu aproveitamento no campo contbil-financeiro, pois o
problema est relacionado falta de parmetros objetivos para mensurao do referido custo.

39
3 DESCRIO E ANLISE DOS DADOS

Neste captulo, faz-se a descrio e anlise dos dados coletados junto a empresa objeto de
estudo desta pesquisa. Assim, primeiramente apresenta-se o objeto de estudo. Em seguida,
evidencia-se o processo produtivo do alambique. Logo aps, tm-se as mquinas e utenslios
utilizados no processo produtivo. Ademais, so exibidos os gastos incorridos. Por ltimo,
abordam-se a apurao da margem de contribuio e a aplicao do custo de oportunidade na
cachaa envelhecida.

3.1 APRESENTAO DA EMPRESA OBJETO DE ESTUDO

A empresa em estudo um alambique situado na cidade de Luiz Alves, cidade vizinha de
Blumenau, ficando a uma distncia de aproximadamente 130 Km de Florianpolis. Trata-se de
uma instituio de pequeno porte especializada em fabricao de aguardente (cachaa) e licores.
Devido solicitao do proprietrio, iremos nos referir mesma somente como empresa
pesquisada.
Surgiu em 1943, iniciada pelo av do atual empresrio. Na poca a cachaa era uma
bebida muito comercializada no municpio e a empresa pesquisada foi uma das pioneiras na
produo artesanal, pois ainda no existia o processo de industrializao, desenvolvido
posteriormente em So Paulo.

40

Empresa pesquisada.
Figura 1 Apresentao da empresa

3.2 PROCESSO PRODUTIVO

A cachaa elaborada atravs de um nico processo produtivo, em que a mesma vai
servir de matria-prima em alguns casos e produto acabado em outros. Isso ocorre devido ao fato
da cachaa ser comercializada pura, envelhecida em barril de carvalho e como licores. As fases
do processo produtivo so as seguintes:

Corte da cana e moagem realizada de forma artesanal, porm em pequena escala,
somente no perodo de safra da mesma, compreendido entre julho e dezembro de cada ano; sendo
que, mesmo durante esse perodo necessita-se adquirir grande quantidade de melado de um
fornecedor especfico da regio j devidamente contratado para produo da cachaa.

Obteno do melado a pequena quantidade de caldo de cana resultante da moagem
transformada em melado por meio da elevao da temperatura do caldo de cana a mais de 100
41
Celsius, quando atingir um grau de doura de 75 a 80 briques.
1
Esse processo possui uma funo
muito parecida com a pasteurizao, pois o mesmo eleva a vida til do produto, prolongando as
suas propriedades. Conforme mencionado anteriormente, a maior parte do melado utilizado na
produo da cachaa adquirido de um fornecedor especfico da prpria regio, que comercializa
o produto ao Alambique atravs de um contrato j estabelecido, pois necessrio manter-se
sempre o mesmo padro da matria-prima para que no interfira na qualidade do produto final;

Formao do mosto trata-se da mistura dos seguintes elementos: gua, melado e
fermento biolgico, sendo que para realizar a produo de cem litros de cachaa, utilizam-se
quatro partes de gua para uma parte de melado e uma parte de fermento biolgico;

Fermentao sob o efeito das leveduras
2
, o mosto
colocado em processamento durante um perodo de 36 a
48 horas, provocando a fermentao do mesmo. O fermento
reduz o teor de acar do melado a zero graus briques,
transformando, conseqentemente, o mesmo em lcool;

Figura 2 - Fermentao

Destilao e condensao o produto da fermentao depositado em uma caldeira de
cobre onde o lcool separado da gua atravs do aquecimento desta caldeira a mais ou menos
90 celsius, provocando a evaporao do lcool, pois o ponto de ebulio do mesmo inferior ao
da gua. A gua eliminada e retorna diretamente ao solo atravs de um sistema de encanamento
________________
1
a medida utilizada para mensurar o grau de doura do melado.
2
Microorganismos que produzem enzimas responsveis pela fermentao, convertendo o acar em lcool.
42
elaborado pelo proprietrio, j o lcool transportado atravs de uma serpentina de cobre a um
novo tanque, onde ocorrer a condensao do mesmo, ou seja, trata-se da fase em que ocorre o
resfriamento e o vapor transportado constitui-se em cachaa. A destilao e a condensao
ocorrem simultaneamente, levando um perodo para finalizao de aproximadamente cinco horas.

Eliminao das impurezas a cachaa produzida
passa por um funil e transportada atravs de uma bomba
de gua at o filtro onde ocorre eliminao das impurezas
e o transporte da cachaa para os tonis, onde a cachaa
comum fica armazenada em torno de seis a doze meses
para aquisio do aroma e sabor.

Figura 5 Filtro
Figura 3 Destilao
Figura 4 - Condensao
43
No caso da fabricao dos licores, alm das fases anteriormente citadas para aquisio da
cachaa, matria-prima para obteno dos mesmos, necessita-se tambm da realizao das fases
abaixo mencionadas:

Juntamente com a cachaa so acrescentados os demais ingredientes relacionados com
cada tipo de licor e colocados no misturador, equipamento com uma hlice na parte inferior que
mistura os ingredientes at formar uma nica substncia. Posteriormente a essa etapa, que ocorre
durante um perodo de uma a duas horas, os licores so armazenados em tonis de inox por um
perodo de dois a cinco meses para que ocorra a fuso dos ingredientes e o mesmo adquira as
suas caractersticas especficas, sabor e aroma.

Envelhecimento aps finalizar a produo da
cachaa comum, a mesma armazenada em barris de
carvalho, sendo que no caso das que sero
comercializadas na forma envelhecida, esse
armazenamento ocorre durante um perodo de cinco,
dez ou dezoito anos, onde est ir adquirir, ao longo
desse perodo, um aroma muito caracterstico e
diferenciado em relao anterior.
Figura 6 - Envelhecimento
Figura 6 - Envelhecimento

Engarrafamento fase final do processo produtivo. O engarrafamento processado
manualmente, ou seja, existe uma mquina engarrafadora que transporta dos tonis de madeira ou
inox para as garrafas, com capacidade de um litro, os produtos destinados comercializao: a
44
cachaa comum, os licores e, a cachaa envelhecida. As garrafas so abastecidas uma a uma, ou
seja, no existe uma cadeia automatizada das seqncias de atividades para o engarrafamento, so
processadas manualmente por um funcionrio especfico. Neste ponto so utilizados todos os
insumos (garrafa, rolha, rtulo, caixa de papelo para armazenamento) que tambm so aplicados
ao produto manualmente.
O perodo total do processo produtivo para constituio da cachaa comum leva em mdia
dois dias e cinco horas para sua constituio e mais de seis a doze meses para obteno de suas
caractersticas, aroma e sabor. Com relao cachaa, se comercializada envelhecida, esse
perodo de envelhecimento tambm ser acrescentado ao prazo necessrio para a sua
constituio, como produto final a ser comercializado. O tempo de envelhecimento da cachaa,
nessa empresa, acontece durante cinco, dez ou dezoito anos.
Como processo produtivo dos licores, utiliza-se da cachaa como matria-prima. O
espao de tempo necessrio para obteno do mesmo ser dois dias e cinco horas, acrescendo-se
em torno de uma a duas horas para a mistura e de dois a cinco meses para fuso dos ingredientes
e aquisio do seu sabor e aroma.

3.3 MQUINAS E UTENSLIOS UTILIZADOS NO PROCESSO PRODUTIVO

Com relao produo da cachaa, o alambique dispe das seguintes mquinas e
utenslios descritas no quadro 1:

45
Quadro 1 Mquinas e utenslios utilizados no processo produtivo

Mquinas e utenslios utilizados no processo produtivo
Mquinas e Utenslios Finalidade
Concho de madeira
Equipamento artesanal utilizado para a fermentao do
melado;
Bomba de gua 1 Equipamento utilizado para o transporte do produto obtido
da fermentao para o caldeiro de cobre;
Caldeiro de cobre Equipamento utilizado para destilao do lcool;
Serpentina de cobre Cano constitudo de cobre utilizado para o transporte do
lcool vaporizado na destilao para a condensao, fase em
que ocorre a alterao do lcool do estado vapor para o
estado lquido (cachaa);
Funil Utenslio utilizado para o escoamento do lcool at a bomba
de gua;
Bomba de gua 2 Equipamento utilizado para transportar a cachaa produzida
para o filtro;
Filtro Equipamento utilizado para eliminao das impurezas antes
do armazenamento dos produtos nos tonis;
Fonte: elaborada pela autora.

A empresa possui tonis de carvalho com a finalidade de armazenar a cachaa que ser
comercializada de forma envelhecida, onde fica depositada durante um perodo de cinco, dez ou
dezoito anos: dois tonis com capacidade de 15.000 litros cada, quatro tonis com a capacidade
de 12.000 litros cada, oito tonis com a capacidade de 8.000 litros cada e duzentos tonis com a
capacidade de 200 litros cada.
Com o decorrer desse perodo de envelhecimento, s vezes torna-se necessrio troca de
barricas, pois nos perodos de alta temperatura ambiente ocorre o rompimento dos barris e
ocasiona vazamentos.
46
A capacidade total de armazenamento do alambique em tonis de carvalho de
aproximadamente cento e oitenta e dois mil litros de cachaa.
Quanto aos tonis de inox destinados para o armazenamento dos licores durante o perodo
de fuso, a empresa possui cinco com capacidade de 1000 litros cada, ou seja, um para cada tipo
de licor comercializado, pois a vida til dos mesmos muito grande; isso evita substituies
contnuas.
O engarrafamento, colocao das rolhas, colagem dos rtulos e armazenamento das
cachaas e licores em embalagens e caixas de papelo, para serem comercializadas, so efetuados
manualmente, sem a disponibilidade de um equipamento especfico.

3.4 GASTOS INCORRIDOS

Os gastos incorridos pelo alambique para produo e comercializao de seus produtos
esto divididos nos seguintes grupos: custos das matrias-prima, custos dos insumos de produo,
gastos com a folha de pagamento, incidncia dos impostos, perdas normais, depreciao das
mquinas e utenslios e gastos gerais da empresa.
Essas informaes foram obtidas principalmente atravs de visitas realizadas empresa,
bem como atravs da aplicao de entrevistas informais com o proprietrio da empresa, j que a
contabilidade da mesma no possui as informaes gerenciais necessrias para a tomada de
deciso, por tratar-se de uma empresa de pequeno porte, cuja contabilidade terceirizada e tem
como finalidade apenas o levantamento do faturamento mensal para clculo dos impostos.

47
3.4.1 Custo das matrias-primas

A principal matria-prima utilizada na produo da cachaa o melado, que somente
durante a safra da cana, que vai de julho a dezembro, produzido pela empresa, porm, em
pequena quantidade, sendo necessria ainda a complementao do mesmo, maior parte atravs da
aquisio com um fornecedor especfico da prpria regio, j devidamente contratado, que o
atende tambm durante os demais meses do ano.
Como a produo dessa matria-prima pela prpria empresa torna-se irrelevante perante a
quantidade total utilizada, considerou-se o custo da mesma como se toda a quantidade utilizada
fosse terceirizada.
Ao melado, mistura-se o fermento biolgico e a gua para a produo do mosto, produto
este que servir de base para a fabricao da cachaa. O fermento adquirido pela empresa
diretamente de fornecedor, tambm especfico da prpria regio, atravs de um contrato j fixado
entre as partes, evitando, assim, mudanas que poderiam afetar o sabor do produto. Os custos do
melado e do fermento biolgico estaro demonstrados no quadro 02.
A gua utilizada pela empresa, tanto como matria-prima como no processo produtivo,
no gera custo empresa, pois a mesma adquirida diretamente de uma fonte que fica a menos
de cem metros do local de produo, atravs de um sistema de encanamento construdo pelo
proprietrio. A gua eliminada na produo tambm reaproveitada, pois esta escoada
diretamente para a plantao da cana. Alm de no constituir custo empresa, tambm possui um
alto grau de qualidade, pois cristalina e sem impurezas e utilizao de produtos qumicos, como
de costume no interior do estado.
No caso da produo dos licores, acrescenta-se cachaa outras matrias-primas para
obteno destes. Nos licores de frutas, utiliza-se gua, acar, aromatizante e suco de fruta
48
natural. Atualmente a empresa comercializa os seguintes sabores: abacaxi, pssego e maracuj.
Quanto ao licor de chocolate, necessita-se acrescentar gua, cacau em p, leite em p,
aromatizante e acar. J o licor de amarula utiliza-se ainda das seguintes matrias-primas: gua,
cacau em p, leite em p, acar e aromatizante.
As matrias-primas, como o acar, aromatizantes e suco de fruta natural, utilizadas para
produo dos licores, so provenientes da aquisio junto a fornecedores j previamente
estabelecidos, da prpria regio. Para cada tipo de ingrediente h um fornecedor. O leite e o
cacau em p tambm so obtidos de um fornecedor previamente estabelecido, porm os mesmos
so fabricados em empresas estabelecidas na cidade de So Paulo. J a gua, conforme
mencionado anteriormente, no representa custos.
A empresa realiza esta aquisio junto a fornecedores j previamente estabelecidos e
especficos para cada tipo de ingredientes como forma de precauo, evitando, assim, alteraes
que poderiam interferir no sabor e aroma do licor, pois qualquer mudana na marca ou na
consistncia dos ingredientes a serem adicionados para constituio dos licores poderia afetar
significativamente a qualidade do produto e dificultar a comercializao dos mesmos, pois no
existiria um padro.
Os produtos tomam de parmetro a medida de hectolitro para mensurar a quantidade de
cada elemento necessrio para a composio do mosto. Um hectolitro corresponde a 100 litros.
Demonstra-se por meio dos quadros 2 a 7 os custos das matrias-primas necessrias para
fabricao da cachaa comum, cachaa envelhecida de cinco, dez e dezoito anos, dos licores de
frutas no sabor abacaxi, maracuj e pssego, e dos licores de chocolate e amarula, sem considerar
o desconto relativo ao crdito do ICMS imposto sobre a circulao de mercadorias e servios.

49
Quadro 2 Matrias-primas da cachaa comum e envelhecida

Quantidade Preo (R$) Custo (R$)
MATRIAS-PRIMAS
100 Litros Unidade Unitrio Unidade 100 Litros
Melado 100 Kg 0,80 Kg 80,00
Fermento biolgico 100 Kg 0,30 Kg 30,00
gua 400 L 0,00 L 0,00
Custo por hectolitro 110,00
Custo por garrafa (litro) 1,10

Quadro 3 Matrias-primas do licor de frutas sabor abacaxi

MATRIAS-PRIMAS
Cachaa 40 L 1,10 L 44,00
Aromatizante 200 ML 0,04 ML 8,00
Acar 25 Kg 1,00 Kg 25,00
Suco de fruta 5 L 5,00 L 25,00
gua 30 L 0,00 L 0,00

Quadro 4 Matrias-primas do licor de frutas sabor maracuj

MATRIAS-PRIMAS
Cachaa 40 L 1,10 L 44,00
Acar 25 Kg 1,00 Kg 25,00
gua 30 L 0,00 L 0,00

50
Quadro 5 Matrias-primas do licor de frutas sabor pssego

MATRIAS-PRIMAS
Cachaa 40 L 1,10 L 44,00
Acar 25 Kg 1,00 Kg 25,00
gua 30 L 0,00 L 0,00

Quadro 6 Matrias-primas do licor de chocolate

MATRIAS-PRIMAS
Cachaa 40 L 1,10 L 44,00
Leite em p 7 Kg 15,00 Kg 105,00
Acar 40 Kg 1,00 Kg 40,00
Cacau em p 3 Kg 12,00 Kg 36,00
Aromatizante 1 L 40,00 L 40,00
gua 30 L 0,00 L 0,00

Quadro 7 Matrias-primas do licor de amarula

MATRIAS-PRIMAS
Cachaa 38 L 1,10 L 41,80
Leite em p 7 Kg 15,00 Kg 105,00
Acar 35 Kg 1,00 Kg 35,00
Cacau em p 1,5 Kg 12,00 Kg 18,00
Aromatizante 2 L 40,00 L 80,00
gua 30 L 0,00 L 0,00
51
3.4.2 Custo dos insumos de produo

Para comercializao da cachaa comum, dos licores e da cachaa envelhecida que estava
armazenada em tonis, torna-se indispensvel o engarrafamento das mesmas. necessrio para
esse procedimento a utilizao dos seguintes insumos descritos no quadro 8:

Quadro 8 Insumos utilizados na comercializao dos produtos

Insumos utilizados para comercializao das cachaas e licores
Insumos Descrio
Garrafa de vidro
Recipiente com capacidade de um litro, onde so
armazenados as cachaas e licores para a comercializao;
Rtulos a etiqueta que fixada sobre a garrafa, contendo as
especificaes exigidas em lei de acordo com o cdigo do
consumidor, bem como algumas informaes adicionais
sobre a empresa e o produto contido na garrafa;
Tampa Trata-se do item utilizado para vedao da garrafa,
impedindo, assim, a penetrao de ar. A tampa utilizada
constituda de plstico;
Embalagem Caixa de papelo personalizada, utilizada para acondicionar
as unidades dos produtos, facilitando o deslocamento. Cada
caixa possui a capacidade de armazenamento de doze
garrafas.

Para comercializao de cada tipo de cachaa comum (in natura), envelhecida de cinco,
dez e dezoito anos, bem como tambm os licores de frutas, chocolate e amarula, utilizam-se dos
insumos mencionados no quadro 8, conforme se pode observar no quadro 9:

52
Quadro 9 Custos dos insumos por garrafa (cachaa envelhecida e licores)

Variedades
Insumos
Cachaa
5 anos
Cachaa
10 anos
Cachaa
18 anos
Licor de
frutas
Licor de
chocolate
Licor de
Amarula
Garrafa R$ 0,35 R$ 0,35 R$ 0,35 R$ 0,35 R$ 0,35 R$ 0,35
Tampa de
plstico
R$ 0,15 R$ 0,15 R$ 0,15 R$ 0,15 R$ 0,15 R$ 0,15
Rtulo R$ 0,15 R$ 0,15 R$ 0,15 R$ 0,15 R$ 0,15 R$ 0,15
Embalagem R$ 0,13 R$ 0,13 R$ 0,13 R$ 0,13 R$ 0,13 R$ 0,13
Total R$ 0,78 R$ 0,78 R$ 0,78 R$ 0,78 R$ 0,78 R$ 0,78

3.4.3 Custo com a folha de pagamento

A mo-de-obra utilizada no processo produtivo do alambique constituda, basicamente,
pelo proprietrio, seus familiares e por dois funcionrios devidamente registrados. Os gastos com
pessoal relacionam-se apenas com a folha de pagamento dos funcionrios, conforme se pode
verificar no quadro 10, que demonstra o gasto anual:

Quadro 10 Gasto com pessoal (no ano)

Folha de pagamento da empresa
Dbitos
Gasto por Funcionrio
ms (R$)
Gasto por Funcionrio
anual (R$)
Gasto total anual dois
funcionrios (R$)
Salrio-Base 560,00 6.720,00 13.440,00
13 Salrio 46,67 560,00 1.120,00
Frias 62,22 746,64 1.493,28
FGTS - (8,5%) 47,60 571,20 1.142,40
INSS Patronal (25,8%) 144,48 1.733,76 3.467,52
Total 860,97 10.331,60 20.663,20

53
3.4.4 Impostos

A empresa apresenta o seu regime de tributao com base no lucro presumido. O lucro
presumido uma forma simplificada de apurao de resultado dos impostos federais IRPJ -
imposto de renda sob pessoa jurdica e CSL contribuio social sobre o lucro, alm do PIS
contribuio para os programas de integrao social e do COFINS contribuio para
financiamento da seguridade. Os referidos impostos incidem sobre o faturamento da empresa,
cuja base de clculo obtida atravs da aplicao de um coeficiente especfico para cada grupo
de atividades. Incorrem, ainda, os seguintes impostos sobre o faturamento da empresa: o imposto
estadual, ICMS imposto sobre circulao de mercadorias e servios, sendo que a alquota do
mesmo, demonstrada no quadro 11, j est considerando o valor mdio ao qual a empresa possui
o direito de se creditar anualmente, visto que a alquota total de 25%. Como se trata de uma
empresa industrial, ela ainda incorre em IPI imposto sobre produtos industrializados. As
alquotas dos impostos que a empresa recolhe sobre o faturamento, j considerando no caso do
IRPJ e da CSL a alquota para obteno da base de clculo, constam no quadro 11 a seguir:

Quadro 11 Alquota dos impostos incidentes sobre o faturamento

Impostos Alquotas
IRPJ 1,20%
CSL 1,08%
PIS 0,65%
COFINS 3,00%
ICMS 15,00%
IPI 8%
Total de impostos sobre o faturamento 28,93%

54
Aps a verificao das alquotas dos impostos incidentes sobre o faturamento da empresa,
com base no total de impostos incorridos em porcentagem, ocorre a subdiviso por produto,
conforme se apresenta no quadro 12 e 13:

Quadro 12 Imposto sobre o faturamento (cachaa comum e envelhecida)

Total de Impostos incidentes por unidade (garrafa)
Variedades
Cachaa
comum
Cachaa envelhecida
de cinco anos
Cachaa envelhecida
de dez anos
Cachaa
envelhecida de
dezoito anos
Preo de venda unitrio
R$
3,50 5,00 8,00 15,00
Impostos sobre o
faturamento em %
28,93% 28,93% 28,93% 28,93%
Total de Impostos 1,013 1,446 2,314 4,339

Quadro 13 Imposto sobre o faturamento (licores de frutas, chocolate e amarula)

Variedades
Licor de frutas
sabor maracuj
Licor de frutas
sabor abacaxi
Licor de frutas
sabor pssego
Licor de
chocolate
Licor de
amarula
Preo de venda
unitrio R$
4,00 4,00 4,00 6,00 6,00
Impostos sobre o
faturamento em %
28,93% 28,93% 28,93% 28,93% 28,93%
Total de Impostos 1,157 1,157 1,157 1,736 1,736

3.4.5 Custo com perda normal

Devido ao do tempo, a empresa incorre tambm em um custo com perda normal na
produo da cachaa envelhecida, pois com o decorrer desse perodo de envelhecimento, ocorre a
55
evaporao da cachaa devido ao seu alto grau de ebulio em relao ao da gua, provocando,
conseqentemente, uma reduo da quantidade produzida.
A empresa incorre, tambm, em custo com perda normal, com os tonis que
acondicionam a cachaa envelhecida. Isso ocorre porque durante esse perodo de armazenamento,
s vezes torna-se necessria troca desses tonis, uma vez que durante os perodos de alta
temperatura ambiente, os mesmos rompem-se e ocasionam vazamentos.
Com base nesses fatos expostos, a perda normal incorrida pela empresa est diretamente
ligada quantidade produzida final de cachaa envelhecida; sendo assim, a empresa, ao
demonstrar a sua produo anual, j est levando em considerao essa perda, que est
diretamente ligada ao perodo total de envelhecimento. As porcentagens de perdas normais por
perodo de envelhecimento so apresentadas no quadro 14 a seguir:

Quadro 14 Porcentagem de perda normal por perodo de envelhecimento

Perda normal da cachaa envelhecida
Perodo de envelhecimento
Porcentagem de perda normal sobre a quantidade
estocada
Cinco anos 07%
Dez anos 20%
Dezoito anos 30%

3.4.6 Custo com a depreciao de mquinas e utenslios

Durante o processo produtivo para obteno da cachaa e dos licores, a empresa utiliza-se
de vrias mquinas e utenslios, como fora anteriormente mencionado. Porm, os mesmos
tambm geram um custo empresa, pois possuem uma vida til mdia de cinco anos, devendo
56
ser depreciados e, findado esse perodo, substitudos por novos. Sendo assim, demonstra-se no
quadro 15 o custo de depreciao fixo incorrido pela empresa anualmente:

Quadro 15 Custo de depreciao fixo anual das mquinas e utenslios.

Custo de depreciao anual das mquinas e utenslios utilizados no processo produtivo
Valor de aquisio dos bens R$
Vida til estimada
dos bens
Taxa de depreciao
anual
Custo total fixo de
depreciao anual R$
50.000,00 5 anos 20% 10.000,00
Total do custo fixo anual 10.000,00

3.4.7 Custos de fabricao

Enquadram-se como custos de fabricao os gastos ocorridos durante o processo
produtivo da empresa. Como custos de fabricao incorridos pela empresa, destacam-se a energia
eltrica e o combustvel, demonstrados nos quadros 16 e 17:
Energia eltrica a energia eltrica consumida principalmente para iluminao da
fbrica e, aps a produo que realizada de forma sazonal, para o funcionamento das bombas de
transporte da cachaa e para administrao da empresa. O consumo de energia eltrica apurado
atravs de um nico medidor, sendo assim, no possvel separarmos o valor referente a
despesas gerais e administrativas do custo de produo. Como a maior parcela refere-se
produo, estamos classificando o mesmo, como custo de fabricao. A energia eltrica ser
classificada como custo fixo, uma vez que no existe um medidor individualizado para a fabrica;
Combustvel utilizado para o abastecimento do caminho direcionado para o transporte
de insumos e algumas matrias-primas adquiridas na prpria regio. O combustvel custo
varivel, pois est diretamente ligado quantidade produzida.
57
Quadro 16 Custo de fabricao (energia eltrica)

Custo de fabricao fixa (energia eltrica)
Custo
Total dos custos fixos (R$)
mensais
Total dos custos fixos
anuais (R$)
Energia eltrica 300,00 3.600,00
Total da despesa fixa com energia eltrica 300,00 3.600,00

Quadro 17 Custo de fabricao (cachaa comum e cachaas envelhecidas)

Custo de fabricao varivel (combustvel)
Descrio
Cachaa
comum
Cachaa
de cinco
anos
Cachaa
de dez
anos
Cachaa
de dezoito
anos
Licores de
frutas
sabor
maracuj
Licores de
frutas
sabor
abacaxi
Licores
de frutas
sabor
pssego
Licor
de
choco-
late
Licor de
amarula
Combustvel consumido
anual R$
1.200,00
Custo com combustvel
varivel unitrio R$
* 0,00857 = (1.200,00 / 140.000)
Quantidade comercializada 42.000 28.000 14.000 7.000 14.000 5.600 7.000 5.600 16.800
Custo com combustvel
varivel total R$
360,00 240,00 120,00 60,00 120,00 48,00 60,00 48,00 144,00
* Consumo total de combustvel dividido pela quantidade anual comercializada.

3.4.8 Despesas operacionais

As despesas operacionais constituem-se nos gastos necessrios, j incorridos ou no, para
a comercializao dos produtos e administrao da empresa, ou seja, so todas as despesas que
auxiliam na manuteno da atividade operacional. Essas despesas esto subdivididas em:
despesas de vendas e despesas gerais e administrativas, sendo que esses mesmos grupos sero
classificados e separados em despesas fixas e variveis.
58
3.4.8.1 Despesas de vendas

Iudicibus, Martins e Gelbcker (1995) inferem que as despesas de vendas so os gastos, j
incorridos ou no, realizados pela empresa com promoes e distribuio de produtos, bem como
os gastos realizados com a rea de marketing, comisso sobre vendas e outros existentes at a
colocao do produto junto ao consumidor final (comercializao e distribuio).
A empresa em estudo possui como despesa de vendas a degustao. Isso ocorre devido ao
fato da degustao ser o meio mais propcio para o consumidor final conhecer o produto, suas
caractersticas e qualidades, para que possa escolher qual variedade ir adquirir. Sendo assim, a
degustao nada mais do que garrafas das variedades produzidas pela empresa, como cachaa
comum, cachaa envelhecida e licores de frutas, licores de chocolate e licores de amarula, sendo
disponibilizadas ao consumidor final para apreciao.

FFigura 7 degustao

59
A despesa com vendas e degustao classificada como uma despesa varivel, pois a
mesma est diretamente ligada quantidade comercializada. Apresentam-se nos quadros 18 e 19
as despesas de vendas incorridas pela empresa anualmente.

Quadro 18 Despesas de vendas (cachaa comum e cachaas envelhecidas)

Despesa total anual com degustao
Descrio Cachaa comum
Cachaa
envelhecida
de cinco anos
Cachaa
envelhecida de
dez anos
Cachaa
envelhecida de
dezoito anos
Quantidade produzida anual 45.000 30.000 15.000 7.500
Proporo de degustao 75 75 75 75
Degustao 600 400 200 100
Custo de matria-prima R$ 1,10 1,10 1,10 1,10
Custo de oportunidade 0 0,203 0,482 1,116
Custo unitrio total R$ 1,100 1,303 1,582 2,216
Despesa total com degustao R$ 660,00 521,20 316,40 221,60
Despesa com degustao unitrio por
garrafa produzida R$
0,015 0,017 0,021 0,030

Quadro 19 Despesas de vendas (licores de frutas, licor de chocolate e amarula)

Despesa total anual com degustao
Descrio
Licor de frutas
sabor maracuj
Licor de frutas
sabor abacaxi
Licor de frutas
sabor pssego
Licor de
chocolate
Licor de
amarula
Quantidade produzida anual 6.000 15.000 7.500 6.000 18.000
Proporo de degustao 75 75 75 75 75
Degustao 80 200 100 80 240
Custo unitrio R$ 1,02 1,02 1,02 2,65 2,798
Custo total R$ 81,60 204,00 102,00 212,00 671,52
Custo unitrio por garrafa
produzida- R$
0,014 0,014 0,014 0,035 0,037

60
3.4.8.2 Despesas gerais e administrativas

Iudicibus, Martins e Gelbcker (1995) mencionam que as despesas gerais e administrativas
so aqueles gastos, j incorridos ou no, realizados com a direo da empresa e com as atividades
gerais que beneficiam toda ela.
As despesas gerais e administrativas so classificadas como despesas fixas, pois as
mesmas no podem ser diretamente identificadas com os produtos comercializados, que
beneficiam toda a empresa.
Como despesas gerais e administrativas incorridas pela empresa, podemos citar as
seguintes, demonstradas posteriormente no quadro 20:

telefone gasto realizado pelo escritrio de administrao;
materiais de escritrio dispndios com o consumo de materiais para o escritrio, como
canetas, papel para impresso, entre outros;
escritrio de contabilidade remunerao paga ao escritrio que realiza a contabilidade
da empresa;
despesas bancrias dispndios realizados para manuteno e movimentao de uma
conta corrente da empresa junto a uma instituio bancria, incluindo CPMF, IOF e outros;
outros impostos compreende as obrigaes que devem ser pagas pela empresa e que no
incidem sobre o faturamento da mesma, como o ITR Imposto sobre Propriedade Territorial
Rural, alm de alvar de licenciamento.

61
Quadro 20 Despesas gerais e administrativas anuais

Total anual das despesas gerais e administrativas
Despesas gerais e administrativas Total das despesas gerais e administrativas fixas R$
Telefone 1.200,00
Material de escritrio 480,00
Escritrio de contabilidade 4.800,00
Despesas bancrias 480,00
Outras taxas, impostos e contribuies. 400,00
Total das despesas gerais e administrativas 7.360,00

3.4.8.3 Apurao das despesas operacionais totais

Com base nas informaes anteriormente mencionadas, evidencia-se nos quadros 21 e 22
a apurao do total das despesas operacionais fixas e variveis por produto incorridas pela
empresa.

Quadro 21 Total das despesas operacionais fixas

Apurao das despesas operacionais fixas anuais
Despesas Operacionais
Total das despesas operacionais fixas anuais
incorridas pela empresa (R$)
Despesas gerais e administrativas 7.360,00
Total das despesas operacionais fixas 7.360,00

62
Quadro 22 Total das despesas operacionais variveis por produto

Apurao das despesas operacionais variveis anuais
Descrio
Cachaa
comum
Cachaa
de cinco
anos
Cachaa
de dez
anos
Cachaa
de dezoito
anos
Licores de
frutas sabor
maracuj
Licores de
frutas sabor
abacaxi
Licores de
frutas sabor
pssego
Licor de
chocolate
Licor de
amarula
Despesa de vendas
anual total por
produto R$
660,00 521,20 316,40 221,60 81,60 204,00 102,00 212,00 671,52
Despesa operacional
varivel total R$
660,00 521,20 316,40 221,60 81,60 204,00 102,00 212,00 671,52
Despesa de vendas
unitria por
produto R$
0,015 0,017 0,021 0,030 0,014 0,014 0,014 0,035 0,037
Despesa operacional
varivel unitria por
produto R$
0,015 0,017 0,021 0,030 0,014 0,014 0,014 0,035 0,037

3.4.9 Apurao dos custos e despesas fixas incorridas pela empresa

Pode-se evidenciar o total dos custos e despesas fixas incorridas pela empresa por meio da
soma correspondente ao custo incorrido com pessoal, custo com depreciao de mquinas e
utenslios, e as despesas operacionais totais fixas incorridas.
Sendo assim, demonstra-se no quadro 23 a apurao dos custos e despesas fixas anuais
totais incorridas pela empresa:

Quadro 23 Total dos custos e despesas fixas incorridas pela empresa

Apurao do total anual de custos e despesas fixas
Descrio
Apurao do total dos custos e despesas fixas anuais
incorridas pela empresa (R$)
Custo incorrido com pessoal 20.663,20
Custo com depreciao de mquinas e utenslios 10.000,00
Custos de fabricao 3.600,00
Despesas operacionais totais fixas incorridas 7.360,00
Total dos custos e despesas fixas 41.623,20
63
3.4.10 Apurao dos custos e despesas variveis incorridas pela empresa

Por meio dos fatos anteriormente expostos, pode-se apurar o total dos custos e despesas
variveis incorridas pela empresa por meio do somatrio correspondente ao custo das matrias-
prima, custos dos insumos de produo, custos com os impostos incidentes sobre o faturamento,
custo de fabricao e as despesas operacionais totais variveis incorridas.
Sendo assim, apresenta-se no quadro 24 a apurao dos custos e despesas variveis anuais
totais incorridas pela empresa por produto:

Quadro 24 Total unitrio dos custos e despesas variveis incorridas pela empresa

Apurao do total unitrio de custos e despesas variveis por produto
Descrio
Cachaa
comum
Cachaa
de cinco
anos
Cachaa
de dez
anos
Cachaa
de
dezoito
anos
Licores de
frutas sabor
maracuj
Licores de
frutas sabor
abacaxi
Licores de
frutas sabor
pssego
Licor de
chocolate
Licor de
amarula
Custo unitrio de
matrias-primas R$
1,10 1,10 1,10 1,10 1,02 1,02 1,02 2,65 2,798
Custo unitrio com os
insumos de produo R$
0,78 0,78 0,78 0,78 0,78 0,78 0,78 0,78 0,78
Custo unitrio dos
impostos incidentes
s/ faturamento R$
1,013 1,446 2,314 4,339 1,157 1,157 1,157 1,736 1,736
Custos de fabricao
unitrio
(combustveis) R$
0,00857 0,00857 0,00857 0,00857 0,00857 0,00857 0,00857 0,00857 0,00857
Despesa unitria
operacional R$
0,015 0,017 0,021 0,030 0,014 0,014 0,014 0,035 0,037
Total unitrio dos
custos e despesas variveis
por produto R$
2,917 3,352 4,224 6,258 2,979 2,979 2,979 5,21 5,36

64
3.4.11 Apurao da quantidade produzida e faturamento anual da empresa

A quantidade produzida e comercializada pela empresa foi obtida diretamente com o
proprietrio, que j realizava esse levantamento para seu controle. A empresa possui uma
produo anual total de aproximadamente cento e cinqenta mil litros, j considerando as perdas
normais ocorridas durante o armazenamento. A partir dessa informao, o faturamento foi
subdividido por produtos.
Quanto quantidade comercializada, a mesma difere-se da produzida devido ao fato de
que algumas garrafas so destinadas degustao e, alm disso, a empresa costuma manter ao
final de cada ano um estoque mnimo de produtos. Com base na quantidade comercializada,
pode-se obter o faturamento anual da empresa por produto, multiplicando-se essa quantidade pelo
preo de venda de cada variedade.
Sendo assim, demonstra-se nos quadros 25 e 26 um comparativo entre a quantidade
produzida e a quantidade comercializada anualmente pela empresa, bem como o seu faturamento
anual.

65
Quadro 25 Comparativo entre a quantidade produzida e a comercializada

Comparativo entre a quantidade total anual produzida e a quantidade total anual comercializada pela empresa
Descrio
Cachaa
comum
Cachaa
de cinco
anos
Cachaa
de dez
anos
Cachaa
de dezoito
anos
Licores
de frutas
sabor
maracuj
Licores de
frutas sabor
abacaxi
Licores de
frutas
sabor
pssego
Licor de
choco_
late
Licor de
amarula
Quanti_
dade
Total
Quantidade
produzida
anualmente
45.000 30.000 15.000 7.500 6.000 15.000 7.500 6.000 18.000 150.000
Quantidade
comercializada
Anualmente
42.000 28.000 14.000 7.000 5.600 14.000 7.000 5.600 16.800 140.000
Diferena entre
a quantidade
produzida e a
comercializada
anualmente
3.000 2.000 1.000 500 400 1.000 500 400 1.200 10.000

Quadro 26 Apurao do faturamento anual da empresa

Faturamento anual total da empresa
Descrio
Cachaa
comum
Cachaa
de cinco
anos
Cachaa
de dez
anos
Cachaa
de dezoito
anos
Licores de
frutas
sabor
maracuj
Licores de
frutas
sabor
abacaxi
Licores de
frutas
sabor
pssego
Licor de
choco_
late
Licor de
amarula
Quanti_
dade
Total
Quantidade
comercializada
Anualmente
42.000 28.000 14.000 7.000 5.600 14.000 7.000 5.600 16.800 140.000
Preo de venda
unitrio R$
3,50 5,00 8,00 15,00 4,00 4,00 4,00 6,00 6,00
Faturamento
anual da
empresa
147.000 140.000 112.000 105.000 22.400 56.000 28.000 33.600 100.800 744.800
Porcentagem
sobre o
Faturamento

19,74% 18,80% 15,04% 14,10% 3,00% 7,52% 3,76% 4,51% 13,53% 100%

Diante do exposto, verifica-se que a empresa possui um faturamento anual total de
R$ 744.800,00, sendo que deste total 67,67% corresponde cachaa comum e envelhecida e
32,33% corresponde a licores.
66
Dos 67,67 % relacionados comercializao da cachaa comum e envelhecida, 19,74%
representa a venda de cachaa comum, 18,80% representa a venda de cachaa de cinco anos,
15,04% representa a venda de cachaa de dez anos e 14,10% com vendas de cachaa de dezoito
anos.
Quanto aos licores, que representam 32,33% do faturamento anual da empresa, so
compostos por 3% correspondente s vendas de licores de frutas sabor de maracuj, 7,52%
referente s vendas de licores de frutas sabor de abacaxi, 3,76% relacionado s vendas de licores
de frutas sabor de pssego, 4,51% com vendas de licores de chocolate e 13,53% com licores de
amarula.

3.5 APURAO DA MARGEM DE CONTRIBUIO

Posteriormente identificao de todos os custos e despesas variveis incidentes nos
produtos a serem comercializados, pode-se apurar a margem de contribuio unitria por meio da
subtrao dos custos e despesas variveis unitrias do preo de venda de cada unidade a ser
comercializada. Com base na margem de contribuio unitria, consegue-se ainda obter a
margem de contribuio total, multiplicando a margem de contribuio unitria pela quantidade
total comercializada por variedade.
Sendo assim, apresenta-se por meio dos quadros 27 e 28 a margem de contribuio
unitria por variedade, bem como a margem de contribuio total:

67
Quadro 27 Apurao da margem de contribuio unitria (cachaa comum e envelhecida)

Margem unitria de contribuio por variedade
Descrio R$
Cachaa
comum
Cachaa
envelhecida
de cinco anos
Cachaa
envelhecida
de dez anos
Cachaa
envelhecida
de dezoito
anos
1 Preo de venda 3,50 5,00 8,00 15,00
2 (-) Custos e despesas variveis
2,917 3,352 4,224 6,258
Matrias-primas 1,10 1,10 1,10 1,10
Insumos de produo 0,78 0,78 0,78 0,78
Impostos incidentes 1,013 1,446 2,314 4,339
Custos unitrios de fabricao 0,00857 0,00857 0,00857 0,00857
Despesa unitria operacional 0,015 0,017 0,021 0,030
3 Margem de contribuio unitria R$ (1-2) 0,583 1,648 3,776 8,742
Margem de contribuio unitria em
porcentagem com relao ao preo de venda
16,66% 32,96% 47,20% 58,28%

Quadro 28 Apurao da margem de contribuio unitria (licor de frutas, licor de chocolate e
amarula)

Descrio R$
Licores de
frutas
sabor
maracuj
Licores
de frutas
sabor
abacaxi
Licores
de frutas
sabor
pssego
Licor de
Chocolate
Licor de
amarula
1 Preo de venda 4,00 4,00 4,00 6,00 6,00
2 (-) Custos e despesas variveis 2,979 2,979 2,979 5,21 5,36
Matrias-primas
1,02 1,02 1,02 2,65 2,798
Insumos de produo
0,78 0,78 0,78 0,78 0,78
Impostos incidentes
1,157 1,157 1,157 1,736 1,736
Custos unitrios de fabricao 0,00857 0,00857 0,00857 0,00857 0,00857
Despesa unitria operacional 0,014 0,014 0,014 0,035 0,037
3 Margem de contribuio unitria R$ (1-2) 1,021 1,021 1,021 0,79 0,64
Margem de contribuio unitria em
porcentagem
25,53% 25,53% 25,53% 13,17% 10,67%

68
Com base na apurao da margem de contribuio unitria mencionada nos quadros 27 e
28, apura-se a margem de contribuio total por produto obtida pela empresa, conforme o quadro
29 a seguir:

Quadro 29 Apurao da margem de contribuio total anual (cachaa comum, envelhecida e
licores)

Margem de contribuio total
Descrio
Cachaa
comum
Cachaa de
cinco anos
Cachaa de
dez anos
Cachaa de
dezoito
anos
Licores de
frutas
sabor
maracuj
Licores de
frutas sabor
abacaxi
Licores de
frutas
sabor
pssego
Licor de
choco_
late
Licor de
amarula
Quanti_
dade
Total
Quantidade
produzida
anualmente
45.000 30.000 15.000 7.500 6.000 15.000 7.500 6.000 18.000 150.000
Quantidade
comercializada
Anualmente
42.000 28.000 14.000 7.000 5.600 14.000 7.000 5.600 16.800 140.000
Margem de
contribuio
unitria R$
0,583 1,651 3,783 8,758 1,021 1,021 1,021 0,79 0,64
Margem de
contribuio
total R$
24.486 46.228 52.962 61.306 5.718 14.294 7.147 4.424 10.752 227.317
Margem de
contribuio total
em porcentagem
com relao ao
faturamento
anual
16,66% 33,02% 47,29% 58,39% 25,53% 25,53% 25,53% 13,17% 10,67% 30,52%

Diante do exposto no quadro 29, verifica-se que a empresa possui uma margem de
contribuio unitria positiva total de 30,52%, o que corresponde a R$ 227.317,00, em relao ao
seu faturamento anual total, que conforme apurado anteriormente de R$ 744.800,00.
No que concerne subdiviso por produto da margem de contribuio unitria, percebe-se
que a mesma possui uma variao de 10,67% (licor de amarula) a 58,39% (cachaa envelhecida
de dezoito anos). A porcentagem de margem de contribuio unitria ou total em relao ao seu
faturamento anual ou preo de venda, para as cachaas comercializadas pela empresa, a comum,
69
envelhecida de cinco anos, envelhecida de dez anos e envelhecida de dezoito anos, corresponde
respectivamente a 16,66%, 33,02%, 47,29% e 58,39%. Com base nesse levantamento, nota-se
que em relao s cachaas comercializadas, a que possui maior margem de contribuio unitria
e total a cachaa envelhecida de dezoito anos.
Quanto aos licores, a porcentagem de margem de contribuio unitria ou total apurada
em relao ao seu faturamento anual ou preo de venda, de 25,53% para os licores de frutas nos
sabores maracuj, abacaxi e pssego, 13,17% para os licores de chocolate e 10,67% para os
licores de amarula. Com base nesse levantamento, nota-se que dentre os licores comercializados,
os que possuem maior margem de contribuio unitria so os licores de frutas; porm, levando-
se em conta a quantidade comercializada, o que se destaca com a maior margem de contribuio
total o licor de frutas sabor de abacaxi.

3.6 APLICAO DO CUSTO DE OPORTUNIDADE NA CACHAA ENVELHECIDA

O custo de oportunidade demonstra o quanto empresa sacrificou do seu rendimento com
o desenvolvimento de suas atividades com relao aplicao desses recursos em uma outra
forma de investimento. Com base no resultado desse sacrifcio, a entidade ter como apurar se o
retorno obtido pela mesma superior ao da aplicao do mesmo em alternativas de investimento.
O custo de oportunidade pode ser perfeitamente aplicado na empresa pesquisada, devido
produo da cachaa envelhecida, que fica armazenada durante cinco, dez ou dezoito anos,
perodo esse cujo capital poderia ser aplicado em uma outra forma de investimento, gerando,
assim, rendimento, ou seja, esse armazenamento provoca um custo firma.
70
Para identificar o custo de oportunidade que a empresa possui, verifica-se a quadro 30,
que demonstra o rendimento obtido pela empresa caso a mesma aplica esse capital em CDB
certificado de depsito bancrio prefixado do Banco Santander.

Quadro 30 Rentabilidade do CDB pr-fixado

Alquota de rentabilidade do CDB pr-fixado
Faixa do valor de aplicao Rentabilidade dia
Rentabilidade
ms
Rentabilidade
ano
A partir de R$ 25.000,00 0,057% 1,15% 15,46%
A partir de R$ 50.000,00 0,059% 1,18% 15,99%

Dessa alquota de rendimento, sobre o investimento em CDB pr-fixado, incide as
seguintes tributaes:

Imposto de renda so tributados com alquota de 20% os ganhos auferidos com ttulos
privados de renda fixa, cabendo instituio pagadora dos rendimentos o seu recolhimento na
fonte;
CPMF incide sobre os ganhos auferidos uma alquota de 0,30% no momento da sada do
dinheiro da conta corrente.

Diante do exposto, demonstra-se no quadro 31 a apurao do custo de oportunidade
lquido total anual e unitrio da cachaa envelhecida, visto que sobre a mesma incide o referido
custo devido ao perodo necessrio de armazenamento do produto para posterior comercializao.

71
Quadro 31 Apurao do custo de oportunidade lquido total anual e unitrio

Apurao do custo de oportunidade lquido total e unitrio
Descrio
Cachaa
envelhecida de
cinco anos
Cachaa
envelhecida de
dez anos
Cachaa
envelhecida de
dezoito anos
Quantidade produzida anualmente 30.000 15.000 7.500
Margem de contribuio unitria - R$ 1,648 3,776 8,742
Margem de contribuio total em relao
Quantidade produzida R$
49.440 56.640 65.565
Alquota do CDB pr-fixado c/ rendimento anual 15,46% 15,99% 15,99%
Custo de oportunidade total anual final R$ 7.643,42 9.056,74 10.483,84
(-) Imposto de renda (alquota de 20%) R$ -1.528,68 -1.811,35 -2.096,77
(-) CPMF (alquota de 0,30%) R$ -22,93 -27,17 -31,45
Custo de oportunidade total anual lquido R$ 6.091,81 7.218,22 8.355,62
*Custo de oportunidade unitrio anual
Lquido R$
0,20 0,48 1,11
* Custo de oportunidade unitrio anual lquido dividido pela quantidade produzida anualmente.

Com base nos resultados obtidos, pode-se aplicar o referido custo para obteno da
margem de contribuio lquida total e unitria dos produtos fabricados pela empresa, alterando-
se apenas as cachaas envelhecidas, pois sobre as mesmas aplica-se tambm o custo de
oportunidade. Logo demonstra-se no quadro 32 a referida apurao:

72
Quadro 32 Apurao da margem de contribuio anual lquida total e unitria(cachaa comum,
envelhecida e licores)

Margem de contribuio lquida anual total e unitria
Descrio
Cachaa
comum
Cachaa de
cinco anos
Cachaa de
dez anos
Cachaa de
dezoito
anos
Licores de
frutas
sabor
maracuj
Licores de
frutas sabor
abacaxi
Licores de
frutas
sabor
pssego
Licor de
choco_
late
Licor de
amarula
Quanti_
dade Total
Quantidade
produzida
anualmente
45.000 30.000 15.000 7.500 6.000 15.000 7.500 6.000 18.000 150.000
Quantidade
comercializada
Anualmente
42.000 28.000 14.000 7.000 5.600 14.000 7.000 5.600 16.800 140.000
Preo de Venda
unitrio R$
3,50 5,00 8,00 15,00 4,00 4,00 4,00 6,00 6,00
Faturamento
anual R$
147.000 140.000 112.000 105.000 22.400 56.000 28.000 33.600 100.800 744.800
(-) Custos e
despesas
variveis total
anual
-122.514 -93.856 -59.136 -43.806 -16.682 -41.706 -20.853 -29.176 -90.048 -517.777
Margem de
contribuio
total R$
24.486 46.144 52.864 61.194 5.718 14.294 7.147 4.424 10.752 227.023
(-) Custo de
oportunidade
total anual
lquido R$
0 -6.091,81 -7.218,22 -8.355,62 0 0 0 0 0 -21.665,65
Margem de
contribuio
total lquida
anual R$
24.486 40.052 45.646 52.838 5.718 14.294 7.147 4.424 10.752 205.357
*Margem de
contribuio
unitria lquida
anual R$
0,583 1,430 3,260 7,548 1,021 1,021 1,021 0,790 0,640
Margem de
contribuio
lquida em
porcentagem
16,66% 28,61% 40,76% 50,32% 25,53% 25,53% 25,53% 13,17% 10,67% 27,57%
*Margem de contribuio total lquida anual dividida pela quantidade comercializada anualmente.

Diante do exposto no quadro 32, verifica-se que a margem de contribuio unitria
positiva total da empresa, aps a aplicao do custo de oportunidade lquido sobre as cachaas
envelhecidas, sofreu uma alterao de 30,52%, correspondente a R$ 227.317,00, para 25,57%,
73
perfazendo um total de R$ 205.357,00, em relao ao seu faturamento anual total, que conforme
apurado anteriormente corresponde a R$ 744.800,00.
Referente subdiviso por produto, aps a aplicao do custo de oportunidade, a margem
de contribuio unitria tambm alterou a sua variao para o intervalo de 10,67% (licor de
amarula) a 50,32% (cachaa envelhecida de dezoito anos). A porcentagem de margem de
contribuio unitria ou total, em relao ao seu faturamento anual ou preo de venda aps a
aplicao do custo de oportunidade, modificou-se apenas para as cachaas envelhecidas
comercializadas pela empresa, mantendo as demais variedades comercializadas pela empresa
inalteradas. Na cachaa envelhecida de cinco anos de 33,02% para 28,61%, na cachaa
envelhecida de dez anos de 47,29% para 40,76% e na cachaa envelhecida de dezoito anos de
58,39% para 50,32%.
O resultado econmico obtido pela empresa, atravs da comercializao dos seus
produtos, pode ser adquirido por meio do quadro 33 a seguir ilustrado:

Quadro 33 Resultado econmico total anual obtido pela empresa

Apurao do Resultado econmico obtido pela empresa
Descrio Valor total (R$)
1 Receita Bruta com vendas (faturamento anual total) 744.800,00
2 - ( - ) Impostos variveis incidentes sobre as vendas -215.465,60
3 (=) Receita lquida de vendas (1 2) 529.334,40
4 (-) Custos e despesas operacionais variveis -302.311,80
5 (=) Margem de contribuio (3 4) 227.022,60
6 (-) Custo de oportunidade lquido -21.665,65
7 (=) Margem de contribuio lquida (5 6) 205.356,95
8 (-) Custos e despesas operacionais fixas -41.623,30
9 (=) Resultado econmico lquido anual total (7 8) 163.733,65
74
No que concerne rentabilidade de produo das cachaas envelhecidas, observa-se que o
custo de oportunidade total de produzir as cachaas envelhecidas apurado de R$ 21.665,65,
porm so os produtos com maior margem de contribuio unitria e total, perfazendo um
montante de R$ 138.536,00, correspondente a 67,46% da margem de contribuio lquida total e
18,60% do faturamento anual da empresa. Contudo, verifica-se que a alternativa de
comercializao das cachaas envelhecidas possui maior rentabilidade para empresa perante a
alternativa do investimento dos recursos em CDB.
Mediante a apurao do resultado econmico anual obtido pela empresa, pode-se verificar
que a mesma possui um resultado econmico positivo, equivalente a R$ 163.733,65 anual e R$
13.644,67 ms.

75
4 CONSIDERAES FINAIS

Na pesquisa foi constatado que a contabilidade utilizada pela empresa em estudo no
auxilia no seu processo de tomada de deciso, tendo em vista que a empresa utiliza apenas com a
finalidade de atender ao fisco, realizando a escriturao fiscal sem a elaborao de balancetes ou
relatrios, que seriam utilizados de apoio tomada de deciso.
Diante desse contexto, a pesquisa foi elaborada com a finalidade de verificar quanto cada
produto produzido pela empresa contribui no seu resultado global alcanado, tendo por base a
aplicao da margem de contribuio unitria. Com essas informaes, a empresa poder
alavancar a sua produo, sua participao no mercado e, consequentemente, a ampliao de suas
instalaes.
Com a aplicao da pesquisa, verificou-se que a empresa possui uma margem de
contribuio unitria positiva que varia de 10,67% (licor de amarula) a 58,39% (cachaa
envelhecida de dezoito anos), bem como a mesma possui uma margem de contribuio em
relao a sua produo total de 30,52%.
No que concerne apurao por produtos, pode-se citar que as margens de contribuio
unitria e total em relao a seu faturamento anual ou preo de venda so as seguintes: cachaa
comum 16,66%, cachaa envelhecida de cinco anos 33,02%, cachaa envelhecida de dezoito
anos 58,39%, licores de frutas 25,53% por sabor, licor de chocolate 13,17% e licor de amarula
10,67%.
Porm, aps a apurao da referida margem de contribuio, tornou-se necessrio a
aplicao do custo de oportunidade nas cachaas envelhecidas devido ao perodo em que as
mesmas ficam armazenadas para envelhecimento. Sendo assim, obteve-se a margem de
contribuio total e unitria lquida, o que acarretou algumas alteraes nos dados anteriormente
76
apurados. A variao total da empresa passou a perfazer o intervalo de 10,60% (licor de amarula)
a 50,32% (cachaa envelhecida de dezoito anos), bem como a margem de contribuio total da
empresa, obtida pela soma das margens de contribuio total por produto comercializado,
alterou-se de 30,52%, correspondente a R$ 227.317,00, para 27,57%, correspondente a R$
205.357,00, em relao ao seu faturamento anual total.
No tocante margem de contribuio por produtos, ocorreu alterao apenas nas cachaas
envelhecidas. A cachaa envelhecida de cinco anos de 33,02% para 28,61%, a cachaa
envelhecida de dez anos de 47,29% para 40,76% e a cachaa envelhecida de dezoito anos de
58,39% para 50,32%.
Por meio dos resultados alcanados, pode-se concluir que a empresa possui uma elevada
margem de contribuio em relao ao seu faturamento anual total de 27,57%, sendo que a maior
parcela desse faturamento, cerca de 67,46%, se faz pela comercializao das cachaas
envelhecidas, pois so os produtos que possuem maior margem de contribuio lquida total e
unitria, correspondendo, assim, a 18,60% do faturamento anual da empresa. Com base nesse
fato, nota-se que a empresa deve investir na produo e comercializao das cachaas
envelhecidas, visto que as mesmas so os produtos com maior rentabilidade e que mais
contribuem para o resultado global alcanado pela empresa.
Quando da realizao das entrevistas com o proprietrio da empresa, antes mesmo da
finalizao da referida pesquisa, j se podia notar que sem as informaes fundamentadas na
contabilidade de custos, o proprietrio j estava ampliando o seu espao para armazenamento da
cachaa envelhecida em cerca de 20% do espao original, pois o mesmo planeja ampliar a sua
fabricao de cachaas envelhecidas.
77
A pesquisa apurou, tambm, o resultado econmico anual da empresa, com base na sua
receita anual, retirando-se os seus custos e despesas variveis e fixas; assim, constatou um
resultado positivo anual de R$163.733,65 e R$ 13.644,67 ms.

4.1 SUGESTES EMPRESA

No atual contexto da economia, a exportao possui um papel fundamental para
diversificao dos mercados e crescimento empresarial. Contudo, a empresa em estudo j obteve
propostas, que no foram aceitas, para exportao das cachaas envelhecidas, produtos esses com
valor agregado superior aos demais produtos comercializados pela empresa, conforme se
demonstrou na concluso desta pesquisa.
Sendo assim, como sugesto referida empresa, destaca-se o estudo da diversificao de
mercados e a entrada no ramo de exportao.

4.2 RECOMENDAES PARA FUTURAS PESQUISAS

Recomenda-se o estudo da viabilidade para exportao da cachaa atravs das
documentaes exigidas para realizao desta prtica e quais seriam as especificidades da
tributao, bem como apurar os novos custos da empresa com base nos tributos incidentes sobre a
exportao de produtos.

78
REFERNCIAS

ANTHONY, Robert Newton. Contabilidade Gerencial uma introduo contabilidade.
Traduo de Luiz Aparecido Caruso. So Paulo: Atlas, 1976.

BACKER, Morton; JACOBSEN, Lyle E. Contabilidade de Custos um enfoque para
administrao de empresas. So Paulo: McGraw-Hill do Brasil, 1973.

BERNARDI, Luiz Antnio. Poltica e Formao de Preos uma abordagem competitiva,
sistmica e integrada. 2. ed. So Paulo: Atlas, 1998.

CARVALHO, Luiz Carlos Pereira de. Teoria da firma: a produo e a firma. In: PINHO, Diva
Benevides (Coord.) et al. Manual de economia. 3. ed. So Paulo: Saraiva, 1988.

CREPALDI, Silvio. Contabilidade Gerencial: teoria e prtica. So Paulo: Atlas, 1998.

CRUZ, Carla; RIBEIRO, Uir. Metodologia Cientfica: teoria e prtica. Rio de Janeiro: Axcel
Books do Brasil, 2003.

FERRARI, Alfonso Trujillo. Metodologia da Pesquisa Cientfica. McGraw-Hill do Brasil,
1982.

GALLIANO, A. O Mtodo Cientfico: teoria e prtica. So Paulo: Harbra, 1979.

GIL, Antnio Carlos. Como Elaborar Projetos de Pesquisa. 3. ed. So Paulo: Atlas, 1991.

GOODE, William J.; HATT, Paul K. Mtodos em Pesquisa Social. 4. ed So Paulo: Nacional,
1973.

HORNGREN, Charles T. Introduo contabilidade gerencial. 5. ed. Rio de Janeiro: Prentice-
Hall, 1985.

IUDCIBUS, Srgio de; MARTINS, Eliseu e GELBCKE, Ernesto Rubens. Manual de
Contabilidade das Sociedades por Aes: aplicvel tambm as demais sociedades. 4. ed. So
Paulo: Atlas, 1995.

KAPLAN, Robert S.; COOPER, Robin. Custo e Desempenho. So Paulo: Futura, 1998.

LAKATOS, Eva Maria; MARCONI, Marina de Andrade. Fundamentos da Metodologia
Cientfica. So Paulo: Atlas, 1985.

79
LAKATOS, Eva Maria; MARCONI, Marina de Andrade. Tcnicas de Pesquisa. 3. ed. So
Paulo: Atlas, 1996.

LEONE, George Sebastio Guerra. Custos: planejamento, implantao e controle. 2. ed. So
Paulo: Atlas, 1989.

LEONE, George Sebastio Guerra. Curso de Contabilidade de Custos. 2. ed. So Paulo: Atlas,
2000.

MARION, Jos Carlos. Contabilidade Empresarial. 3. ed. So Paulo: Atlas, 1985.

MARTINS, Eliseu. Contabilidade de Custos. 8. ed. So Paulo: Atlas, 2001.

RICHARDSON, Roberto Jarry. Pesquisa Social mtodos e tcnicas. 3. ed. So Paulo: Atlas,
1999.

ROSSETTI, Jos Paschoal. Introduo Economia. 17. ed. So Paulo: Atlas, 1997.

SALOMON, Dlcio Vieira. Como Fazer uma Monografia. 6. ed. Belo Horizonte: Interlivros,
1978.

SANTOS, Joel Jos dos. Anlise de Custos: um enfoque gerencial com nfase para custeamento
marginal. 2. ed. So Paulo: Atlas, 1990.

THOMATSU, Deloitte Touche. Enfoque Gerencial da Contabilidade de Custos. 2. ed. So
Paulo: Atlas, 1997.

Contabeis294269 PDF

Enviado por

Dados do documento

Título original

Direitos autorais

Formatos disponíveis

Compartilhar este documento

Compartilhar ou incorporar documento

Opções de compartilhamento

Você considera este documento útil?

Este conteúdo é inapropriado?

Direitos autorais:

Formatos disponíveis

Contabeis294269 PDF

Enviado por

Direitos autorais:

Formatos disponíveis

MARINEY DA SILVA NASCIMENTO

MARGEM DE CONTRIBUIO NO AUXLIO TOMADA DE

Você também pode gostar