Econometria I

aula 10 – 19 de outubro
Prof. Danielle
 Modelo de RLS

 =  +   + 
 + 

 = 
  +


Hipótese do Modelo: E(u|x) = 0 Estimador do Parâmetro de


intercepto:
Parâmetro de intercepto: 
Estimador do Parâmetro de
Parâmetro de inclinação: 

inclinação:

Termo de erro aleatório 

Resíduos:
(perturbação): 
Reta da regressão amostral:

 + 
 = 


 
Estimadores de MQO
  = ̄ −   ̄
Estimador: é uma
função que atribui
a cada amostra um

∑  − ̄  − ̄
possível valor para

  =
o parâmetro
∑  − ̄ 


onde   − ̄ >0

Precisão ou erros-padrão das EMQO

● Estimadores são calculados para uma

amostra particular – estimativas

● Quando mudamos de amostra, o valor

das estimativas muda.

● Temos que ter uma medida da

confiabilidade ou da precisão dos
estimadores.

● A precisão de uma estimativa é dada pelo

erro padrão.


Variância do estimador  ! , = -./ 

"#
A variância de   é diretamente proporcional a variância do !0 = 12 
● "# 
termo de erro (!  )

● Mas é inversamente proporcional a "#

(Lembrando que "# ≡ ∑  − ̄  )

● Aumenta a precisão (variância diminui) quando:

1) a variância do termo de erro (!  ) cai.

2) Se o tamanho da amostra aumenta.
3) Se "# aumenta (aumenta a variância de x)


Variância do estimador 
  = ̄ −   ̄
∑  ∑ 4 +   + 5
  = −   ̄ = −   ̄
3 3

34 ∑  ∑ 5
  = +  + −   ̄
3 3 3

  = 4 +  ̄ + 5̄ −   ̄

  = 4 + 5̄ − (  − )̄

8./   = 8./ 4 + 8./ 5̄ + 8./[−(  − )̄ ]

zero


Variância do estimador 
8./   = 8./ 5̄ + 8./[−(  − )̄ ]

∑ ;<
8./   = 8./ + 8./ −  ̄ + 8./( ̄ )


∑ ;<
zero
8./   = 8./ + 8./ −  ̄

! , = -./ D

"#

8./   = = 8./ ∑ 5 + 8./ (−̄ ) 

 
8./   = = 8./ ∑ 5 + ̅  8./   = = ∑ 8./ 5 + ̅  8./  

 C=
8./   =  @= =
∑ ? + ̅ 0AB= = + ̅  @ 0A=
=  B
3?


Variância do estimador 
C=
8./   =
=
+ ̅  @ 0A=
 B

"# ≡   − ̄ 
C=
Botando A= em evidência:
B

 = C= HI JK ∑ I
EFG  AB=
"# + ̅  3 = LI

 = MI, I
EFG 
L
Estimador da variância do termo de erro
EFG = MI
∑ I
NI = 

M
J−I

Graus de liberdade (gl

(gl)
gl): número total de observações da
amostra menos o número de restrições independentes.

gl = n – número de parâmetros a serem estimados

Para obter o SQR, deve calcular o EMQO para o intercepto

e a inclinação: n-2
Erro padrão e desvio padrão
Desvio padrão de D − d2 D = M0"#
Se substituímos o ! por !X temos:
erro padrão de D
0

e2 D = M
/   − ̄ 

Idem para e2 D
Exercício
Wooldridge (ex. 3, cap.2):

GPA: nota média em curso superior nos EUA; ACT: nota do teste para ingresso na universidade.
Estudante GPA ACT
1 2,8 21
2 3,4 24
3 3 26
4 3,5 27
5 3,6 29
6 3 25
7 2,7 25
8 3,7 30

^=
Estime: [\] N + 
N ]_`
Interprete o intercepto e a inclinação.
Qual seria o valor predito de GPA se o ACT aumentasse em 5 pontos?
Calcule os valores preditos e os resíduos de cada observação. Qual a média dos resíduos?
Qual o valor estimado de GPA quando ACT = 20?
Ache SQR, SQT e SQE.
Quanto da variação do GPA dos 8 estudantes é explicada pelo ACT?
Qual o erro padrão dos coeficientes estimados?
Unidades de medida e formas funcionais
● Quando mudamos a unidade de medida das variáveis
dependentes e/ou independentes, como as estimativas de
MQO são afetadas?

● O redimensionamento dos dados é feito com intuito de

melhorar a aparência da equação estimada, sem alterar os
resultados essenciais.

● Como podemos incorporar formas funcionais usuais na

teoria econômica?
Unidades de medida

● A forma como os dados são apresentados nem sempre é a

mais adequada para a apresentação em uma tabela.

● A escala dos dados pode ser alterada sem que as relações

fundamentais entre as variáveis seja modificada.
Unidades de medida

Exemplo 2.3 Salários de diretores executivos e

retornos de ações (Wooldridge
(Wooldridge,
Wooldridge, página 31)
31)

● Salário anual em milhares de dólares

● Retorno médio (3 anos) da ação sobre o patrimônio
líquido da empresa que ele trabalha (%)
● E se usássemos o sálário em dólares?? Sem dividir
por 1000…? O que mudaria?
● Sdolar = 1000. salary
 Modelo 1: Estimativas OLS usando as 209 observações 1-209
Variável dependente: sdolar

Variável Coeficiente Erro Padrão estatística-t p-valor

const 963191 213240 4,5169 0,00001 ***
roe 18501,2 11123,3 1,6633 0,09777 *

Média da variável dependente = 1,28112e+006

Desvio padrão da variável dependente = 1,37235e+006
Soma dos resíduos quadrados = 3,86567e+014
Erro padrão dos resíduos = 1,36655e+006
R2 não-ajustado = 0,0131886
R2 ajustado = 0,00842142
Graus de liberdade = 207
Verosimilhança-Logarítmica = -3248,26
Critério de informação de Akaike = 6500,53
Critério Bayesiano de Schwarz = 6507,21
Critério de Hannan-Quinn = 6503,23
 Unidade de medida
Unidade de medida de y
Se a variável dependente y é multiplicada por uma
constante c, as estimativas de intercepto e
inclinação também são multiplicadas por c.

Unidade de medida da variável independente x

Se a variável independente é dividida ou multiplicada
por alguma constante c , o coeficiente estimado
da inclinação é multiplicado ou dividido por c,
respectivamente.
Exemplo
Estimativas MQO
Variável dependente: pesonasc

(1) (2)
const 119,8** 119,8**
(0,5723) (0,5723)
cigs -0,5138**
(0,09049)
maços -10,28**
(1,810)
n 1388 1388
2
R 0,0227 0,0227
Erros padrão entre parênteses
* indica significância ao nível de 10 por cento
** indica significância ao nível de 5 por cento