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Wayv Technologies Limited

Sumário executivo

abril de 2023
Informações importantes sobre este memorando
A Quaestor Capital Markets (doravante denominada “QCM” ou “Questor”), uma divisão da Arena Financial Services, LLC., está fornecendo essas informações (“Resumo de Informações
Confidenciais” ou “CIS”) a pedido do destinatário. A QCM atua como consultora financeira exclusiva da Wayv Technologies, Ltd. (“Wayv” ou a “Empresa”). As informações contidas neste
documento, ou nas quais as opiniões aqui foram baseadas, foram obtidas de fontes consideradas confiáveis, mas nenhuma representação, expressa ou implícita, ou garantia pode ser
feita, pela QCM ou pela Empresa, quanto à sua precisão, pontualidade ou completude. Todas as opiniões e informações aqui contidas estão sujeitas a alterações sem aviso prévio. As
informações fornecidas nestes materiais são apenas para fins informativos e não pretendem ser, nem devem ser consideradas,

Estas informações são enviadas de forma confidencial, estritamente para o benefício do destinatário, para uso exclusivo em conexão com o destinatário avaliando uma
possível transação (a “Transação”) envolvendo os negócios ou ativos associados à Empresa; o uso para qualquer outro fim é estritamente proibido. Este CIS deve ser lido em
conjunto com outros materiais. O recebimento deste CIS constitui um acordo por parte do destinatário em manter a confidencialidade das informações aqui contidas.
Nenhuma pessoa foi autorizada a fazer qualquer representação ou dar qualquer informação com relação ao negócio aqui descrito, exceto as informações aqui contidas. As
partes interessadas não devem confiar neste CIS e devem considerar e concluir sua própria diligência relacionada a este documento. Este CEI,

Certas informações apresentadas nesta apresentação contêm “informações prospectivas”, incluindo “informações financeiras voltadas para o futuro” e “perspectivas financeiras”, de acordo com as leis de valores
mobiliários aplicáveis (coletivamente referidos neste documento como declarações prospectivas). Exceto por declarações de fatos históricos, as informações aqui contidas constituem declarações prospectivas e
incluem, mas não se limitam a (i) desempenho financeiro projetado da Companhia; (ii) conclusão de planos estratégicos futuros, incluindo a injeção de capital; (iii) o desenvolvimento esperado dos negócios e
projetos da Companhia; (iv) execução da visão e estratégia de crescimento da Companhia, inclusive com relação a futuros investimentos de capital, atividade de M&A e crescimento global; (v) fontes e
disponibilidade de financiamento de terceiros para os projetos da Companhia; (vi) conclusão dos empreendimentos da Companhia que se encontram em andamento, em desenvolvimento ou sob qualquer outra
forma de consideração; (vi) nenhuma alteração relevante nos atuais clientes, fornecedores e/ou contratos relevantes da Companhia; e (vii) liquidez futura, capital de giro e requisitos de capital. As declarações
prospectivas são fornecidas para permitir que os destinatários tenham a oportunidade de entender as crenças e opiniões da administração com relação ao futuro, para que possam usar tais crenças e opiniões
como um fator na avaliação da Empresa. Estas declarações não são garantias de desempenho futuro e confiança indevida não deve ser depositada nelas. Tais declarações prospectivas envolvem necessariamente
riscos e incertezas conhecidos e desconhecidos, o que pode fazer com que o desempenho real e os resultados financeiros em períodos futuros difiram materialmente de quaisquer projeções de desempenho ou
resultado futuro expressos ou implícitos em tais declarações prospectivas. Embora as declarações prospectivas contidas nesta apresentação sejam baseadas no que a administração da Empresa acredita serem
suposições razoáveis, não há garantia de que as declarações prospectivas serão precisas, pois os resultados reais e eventos futuros podem diferir materialmente daqueles previstos em tais declarações. A Empresa
não assume nenhuma obrigação de atualizar declarações prospectivas se as circunstâncias ou estimativas ou opiniões da administração mudarem, exceto conforme exigido pelas leis de valores mobiliários
aplicáveis. O leitor é advertido a não depositar confiança indevida em declarações prospectivas.

Nada aqui deve ser interpretado como aconselhamento sobre questões tributárias, jurídicas ou contábeis; qualquer destinatário deste documento é encorajado a procurar e contar com o conselho de seus próprios profissionais e
consultores para tais assuntos. QCM não terá qualquer responsabilidade por qualquer omissão deste CIS ou qualquer outra comunicação escrita ou oral transmitida ao destinatário durante a avaliação da Empresa.

A QCM pode ter sido, e pode no futuro ser, contratada para fornecer serviços como agente, localizador, consultor e consultor financeiro para outras empresas nos setores em que o destinatário está envolvido. O
destinatário reconhece e concorda que nada aqui contido limitará ou restringirá o direito da QCM ou de qualquer membro, gerente, executivo, funcionário, agente ou representante da QCM ou suas afiliadas de
ser membro, gerente, sócio, executivo, diretor, funcionário , agente ou representante de, investidor ou envolvido em qualquer outro negócio, seja ou não de natureza semelhante ao negócio do destinatário, nem
limitar ou restringir o direito da QCM e suas afiliadas de prestar serviços de qualquer tipo a qualquer outra corporação, empresa, indivíduo ou associação.

O destinatário deste documento entende e reconhece que a QCM atua exclusivamente como consultor financeiro e que nenhuma relação fiduciária entre a QCM e a Empresa ou entre a QCM e o destinatário foi ou
será criada em relação às atividades contempladas por esta informação, independentemente de a QCM ter ou não aconselhou ou está aconselhando a Empresa.

A QCM é uma divisão da Arena Financial Services, LLC (“AFS”), que está registrada na FINRA/SIPC e na Comissão de Valores Mobiliários dos Estados Unidos, a AFS é uma afiliada da Arena Investors LP e outras
entidades que conduzem várias atividades em serviços financeiros e Gestão de Investimentos.

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL |2

Visão Geral da Empresa
Oferecendo uma alternativa elétrica confiável e econômica para o antiquado mercado de aquecimento de caldeiras.
Visão geral
A Heat Wayv (“Wayv” ou a “Empresa”) é uma empresa de
tecnologia de energia com sede no Reino Unido em estágio de
desenvolvimento que desenvolve o primeiro aquecedor espacial
e de água quente baseado em micro-ondas do mundo. A missão
da empresa é facilitar a transição energética global ajudando a
descarbonizar o mundo, combater as mudanças climáticas e
salvar vidas fazendo a coisa certa.
Fundada em 2013,A Wayv utiliza a comprovada tecnologia de
radiofrequência ("RF") de estado sólido como fonte de
energia para uma caldeira de água quente e unidade de
aquecimento de ambiente econômica e de fácil produção.
Com base em anos de experiência em desenvolvimento no setor
de produtos de micro-ondas de RF e trabalhando com os
principais fabricantes de contrato e design, a empresa agora
está posicionada para comercializar o Heat Wayv, a primeira
plataforma de caldeira baseada em micro-ondas de RF do
mundo.
A Wayv aperfeiçoou a tecnologia e agora está pronta
para iniciar a produção beta para testar seu produto com
vários parceiros imobiliários no Reino Unido. Após o
período experimental, a empresa planeja lançar primeiro no
Reino Unido e, logo em seguida, expandir para interromper
o mercado de aquecimento global.
ABRIL 2023 CONFIDENCIAL
Necessidade de mercado não atendida
As políticas climáticas Net Zero 2050 implementadas exigem
uma rápida descarbonização em todos os setores. O
existenteMercado global de caldeiras de US$ 85 bilhões
utiliza principalmente sistemas legados de gás intensivo em
carbono que não podem cumprir os requisitos de redução
de carbono aprovados. Tecnologias alternativas recentes
falharam devido ao fornecimento inadequado de viabilidade
de transição de longo prazo.
Solução de Tecnologia Wayv Boiler
A Wayv projetou e desenvolveu um aparelho de caldeira de
aquecimento com zero carbono* exigido pela indústria para
fazer a transição dos consumidores das caldeiras de
combustível fóssil para uma alternativa verde.
Aquecer Existir
Obstáculos de Transição
Wayv Alternativas
redução de carbono
Viabilidade econômica
Conforto do consumidor
* Sistema totalmente elétrico; emissão de carbono dependente das usinas de geração da rede. Fonte:
Global Market Insights; Mercado de caldeiras fevereiro de 2023
|3
Estratégia

As metas globais de redução de emissões de carbono exigem uma estratégia completa; O Acordo de Paris obriga
Situação
195 nações signatárias a alcançar emissões líquidas zero até meados de 21stséculo.

O setor habitacional, especificamente caldeiras de aquecimento, constitui uma fonte massiva de emissões de carbono e
Oportunidade
tamanho do mercado. Não existem soluções alternativas viáveis; muito caro e indesejável pelos consumidores.

Emissões domésticas por fonte

Limpeza úmida de refrigeração

Culinária
4% 3%
4%
Outro
5%
Iluminação

6%
Computadores &

Eletrônicos
6% Espaço & Água
Aquecimento

Resfriamento de Espaço 63%

9%

Fonte: Escala, distribuição e variações das emissões globais de gases de efeito estufa geradas
Fonte: MAHB, Stanford Univ., com permissão, Global Stewards, 2019.
por residências nos EUA, Environment International, Volume 133, Parte A, 2019

Facilita a transição para longe dos combustíveis fósseis ao fornecer um sistema de caldeira doméstica elétrica viável
Calor Wayv
para o mercado: (1) reduz/elimina as emissões de carbono, (2) é econômico e (3) é aceito pelo consumidor.

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL |4

Caldeiras de base/aquecedores de água instalados são mercado endereçável

Substituição massiva de produtos com caldeira/aquecedor de água de carbono zero que atende aos novos padrões.

- Estados Unidos e países europeus obrigados a reduzir Mercado endereçável: número de domicílios
amplamente os gases de efeito estufa para zero líquido até 2050

- O Acordo Climático de Paris (“PCA”) exige a remoção de

combustíveis fósseis para aquecimento doméstico e comercial 185,5 milhões

- Muitos países, por exemplo, Reino Unido (“UK”), lutando por

(Reino Unido + Europa + EUA)

metas de redução ainda mais agressivas (ou seja, atingir

metas até 2035)

- Tamanho estimado do mercado-alvo > US$ 450 bilhões 101,5 milhões

(Reino Unido + Europa*)
-Com base no preço de venda unitário assumido de ≈$ 2.500

- Praticamente todos os países ocidentais têm 100% de acesso à

eletricidade por meio da rede de geração nacional ou,
alternativamente, fora da rede, usando fonte renovável ou
alimentada por gerador

- Aproximadamente 68% dos lares europeus e norte-americanos

23,0 milhões
estão conectados a uma rede nacional de gás natural ou têm
(Reino Unido (“Reino Unido”)
acesso a tipos de combustível GLP, óleo ou biomassa

- O uso primário de gás dentro de uma casa é para gerar água quente e
alguma forma de aquecimento espacial

Fonte: Eurotstat 2019 Nota: Número de agregados familiares em cada área geográfica respetiva
Fonte: EIA 2020 * Países europeus alvo: Alemanha, França, Itália, Espanha, Polônia, Holanda

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL |5

Benefícios da Caldeira Heat Wayv

Única plataforma capaz de satisfazer as necessidades dos principais stakeholders: consumidores, governos e construtores.

consumidores✓

- Zero barreiras à adoção

consumidores
-Custo comparável a caldeiras a gás em todas as categorias
-Mais barato do que todas as outras tecnologias alternativas

- Resiliência, confiabilidade e conforto

-Desempenho incomparável, caldeira elétrica mais eficiente (96%

de eficiência vs. ≈85-90% para gás)
construtores governos
- Segurança do usuário

-Nenhum monóxido de carbono emitido durante as operações

governos✓ construtores✓

- Solução viável de redução de carbono - A rede de instaladores existente pode instalar a caldeira Heat Wayv, sem
necessidade de treinamento adicional
-Zero-carbono em uso; Heat Wayv usa apenas eletricidade e não
produz CO2em operação
- Retrofit pronto
-Economiza 10,9 toneladas de CO2por domicílio/ano. substituindo uma caldeira de
combustível fóssil
-Remoção e substituição simples da caldeira
-Conexões padrão e nenhuma substituição de radiadores existentes,
- Orçamento público amigável outros sistemas de aquecimento ou controladores de aquecimento

-Solução de custo limitado para autoridades governamentais e provedores de

habitação social para permanecer dentro dos orçamentos projetados para
- Flexibilidade de construção nova

substituição de caldeiras a gás -sem CO2requisitos de ventilação; os aparelhos podem ser instalados em qualquer parede
interna para se adequar ao projeto de construção

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL |6

Calor Wayv vs. Gás (Existente) e Alternativas (Bombas de Calor e Hidrogênio)

A Wayv fornece soluções onde as alternativas falham em fornecer tecnologias viáveis de baixo carbono.

Barreiras de bomba de calor para adoção

Gás Aquecer hidrogênio Wayv vs. Wayv vs.
Wayv Gás Alt.
- Proibitivamente caro para comprar
Matriz de Comparação Caldeira Bombear Caldeira

Preço de Compra (RRP) $ 5.400 $ 3.000 $ 12.000 $ 4.200 – ✓

- A instalação requer modificações domésticas extensas e
disruptivas, incluindo a substituição de radiadores e a Custo de instalação $ 600 $ 600 $ 10.800 $ 1.200 semelhante ✓
instalação de dispendioso aquecimento de piso.
Subsídios do governo (Reino Unido) N/D N/D £ 5.000 N/D – –

- Temperatura inadequada para o espaço doméstico e água quente;

Expectativa de vida 20 anos 10 anos 15 anos 10 anos ✓ ✓
dispositivos de aumento de calor dispendiosos adicionais são necessários
Custo médio de combustível/ano. $ 949 $ 1.174 $ 1.076 $ 4.740 ✓ ✓
- A instalação não é prática na maioria das residências devido ao
tipo de construção ou falta de acesso a superfícies externas Ajuste de imposto/ano ($ 191) $ 191 ($ 191) ($ 191) ✓ –

Custos de manutenção/ano. $ 72 $ 156 $ 216 $ 180 ✓ ✓

Barreiras à adoção de caldeiras de hidrogênio Fonte de calor secundária N/D N/D $ 1.200 N/D ✓ ✓

- Requer reforma nacional importante e proibitivamente Expectativa de vida > 20 anos > 20 Anos 5 anos N/D semelhante ✓
exorbitante da rede de gás natural para canalizar o hidrogênio
Custo de Combustível de Calor Secundário/ano. N/D N/D $ 1.214 N/D ✓ ✓
- Revestimento de todos os tubos, pois o hidrogênio causa fragilização na

tubulação de aço de fornecimento de gás natural existente Custo operacional total/ano. $ 830 $ 1.520 $ 2.315 $ 4.729 ✓ ✓

- Substituir ou reforçar juntas, pois o hidrogênio precisa de uma

1stAno de compra/instalação $ 6.000 $ 3.600 $ 24.000 $ 5.400 – ✓
pressão consideravelmente maior do que o gás natural para
ser transportado pela rede de dutos Custo total de 10 anos $ 14.303 $ 18.802 $ 48.350 $ 52.692 ✓ ✓

Custo total de 20 anos $ 22.606 $ 37.602 $ 96.701 $ 99.984 ✓ ✓

Fonte: estimativas internas da Wayv

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL |7

Solução Heat Wayv: operação econômica livre de carbono

Substituição direta para a onipresente caldeira a gás/aquecedor de água com emissão zero de carbono em uso.

- Sistema de alta energiadesenvolvido para máxima eficiência e uso zero de

carbono utilizando eletricidade, que é estético, prático e econômico

Calor Wayv Aquecedor de água à Gas Alternativas Comparação Heat Wayv

Redução de emissões de carbono Até 100% Nenhum Até 100% ✓ Dependente da rede elétrica

Custo de instalação Baixo Baixo Alto ✓ Comparável à caldeira a gás

Custos operacionais Baixo Alto Alto ✓ Menor custo por ano

Instalação/escalabilidade Rápido Rápido Misturado ✓ Instalação em um dia

Desempenho Alto Alto Misturado ✓ Mais alto, garantido 20 anos.

Conforto do cliente Alto Alto Misturado ✓ Semelhante a caldeira a gás

IoT/Integração de bateria Sim Não Misturado ✓ Armazenamento de bateria/geração solar.

Fonte: Estimativas internas da Wayv.

- Superior a caldeiras a gás(emissões de carbono↓/ custo↓/ desempenho↑)

-Características operacionais semelhantes às das caldeiras a gás de alto desempenho existentes, fornecendo e
mantendo rapidamente os níveis de calor esperados

-Instalado em meio dia (igual à substituição da caldeira a gás) por engenheiros de aquecimento existentes

-Custo inicial comparável a caldeiras a gás equivalentes; os custos completos do ciclo de vida proporcionam reduções

- Preferível a bombas de calore outras alternativas (custo↓/ desempenho↑)

-Menor preço de compra; facilidade de instalação; custos operacionais e de manutenção mais

baixos; melhor desempenho em climas temperados

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL |8

Tecnologia Atual e Posicionamento da Empresa

A Wayv está posicionada no ponto de inflexão da comercialização.

- Pesquise a tecnologia e confirme a prova de conceito✓

- Tarefa: Pesquise a tecnologia de caldeiras de RF como substituição para caldeiras a gás

- Conquista: Caldeira de micro-ondas Heat Wayv RF desenvolvida, testada e patenteada com sucesso

- Desenvolver equipe✓

- Tarefa: Montar equipe executiva com experiência profunda e relevante

- Conquista: Equipe executiva envolvida e contratações iniciais identificadas, além do conselho consultivo

- Selecione o fabricante do equipamento✓

- Tarefa: Identifique o protótipo capaz e o fabricante em escala comercial

- Conquista: Parceria com a Jabil para construir o protótipo e atuar como fabricante terceirizado para comercialização

- Ganhe reconhecimento do cliente e do mercado✓

- Tarefa: Iniciar o diálogo com as principais partes interessadas em habitação pública e privada

- Conquista: Numerosos interessados; grupo experimental estabelecido; pequenos/grandes clientes e entidades governamentais

- Finalize o teste e inicie a comercialização→ 2023/24

- Tarefa: Finalize os protótipos de trabalho e inicie os testes de grupo de teste

- Meta: Conclua os testes de teste e implemente a produção em escala em 2024

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL |9

Wayv Reconhecimento e Tração do Cliente

Enorme resposta pós-alfa, relacionamentos rapidamente estabelecidos com partes interessadas governamentais/privadas.

- Discutir pedidos de compra com membros do grupo de teste e partes Trial Group (valores anualizados)

interessadas sênior do setor para agilizar a entrada no mercado e Instalações anuais TAM1 SAM2
acelerar o crescimento por meio do caminho direto ao mercado Novas Compilações 32.576 $ 80.136.960 $ 64.109.568

Residência do governo 19.043 $ 70.269.900 $ 56.215.920

- Novas construtoras Governos locais
Habitação Privada N/D N/D N/D

- e habitação social Proprietários do Total 51.619 $ 150.406.860 $ 120.325.488

- setor privado
Conversas Ativas (valores anualizados)
- Grupo experimental estabelecido; 18 unidades com 14 entidades
Instalações anuais TAM1 SAM2
- 2 instituições acadêmicas/governamentais 6 Novas Compilações 54.864 $ 202.448.160 $ 161.958.528

- autoridades habitacionais do governo 4 novas

Residência do governo 71.999 $ 265.675.695 $ 212.540.556

Habitação Privada N/D N/D N/D

- empresas de construção civil
Total 126.863 $ 468.123.855 $ 374.499.084
- 2 provedores de serviços de habitação do setor privado

-
Mercado total do Reino Unido (valores anualizados)
Oportunidade de comercialização imediata no Reino Unido
Instalações anuais TAM1 SAM2
- Receita > $ 120 milhões / ano. somente dentro do grupo experimental Novas Compilações 250.000 $ 615.000.000 $ 492.000.000

- Receita > $ 350M/yr. perspectivas em discussão ativa Residência do governo 416.667 $ 1.537.500.000 $ 1.230.000.000
Habitação Privada 1.916.667 N/D N/D

- Acesso livre a mais de 80% do mercado de aquecimento do Reino Unido Total 2.583.333 $ 2.152.500.000 $ 1.722.000.000

-As 10 principais associações habitacionais gerenciam ≈50% do estoque de

1) Mercado endereçável total com base nos preços de venda da unidade Wayv
moradias e substituem ≈10% das unidades substituídas a cada ano 2) Mercado endereçável de serviços com base em residências de instalação rápida aplicáveis

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL | 10

Cronograma de Desenvolvimento

Mês 1 Mês 2 Mês 3 Mês 4 Mês 5 Mês 6 Mês 7 Mês 8 Mês 9 Mês 10 Mês 11 Mês 12

PROCESSAMENTO DE PRÉ-PRODUÇÃO 40 semanas

Estágio Um (Ciclos de Engenharia 1 e 2) Estágio Dois (EC 3) Estágio Três (Ciclos de Engenharia 4 e 5) Protótipo
Função de Subcomponente Função de Ponta a Ponta Fabricação de Protótipos Envio
16 semanas 10 semanas 18 semanas
Produção
Função Forma e Função Projeto
Entregar

Entrada Saída Entrada Entrada

Sistema de controle
Sistema de controle Sistema de controle

Entrada
Saída Geração de RF
Geração de RF Geração de RF

Entrada Saída Entrega de RF Entrega de RF

Entrega de RF

Entrada Saída Saída Saída

Poder Poder Poder

Os componentes operam de forma independente Funciona como uma solução de ponta a ponta

Protótipo Personalizado Parcial

Protótipo de pré-produção

Mês 11 Mês 12 Mês 13 Mês 14 Mês 15 Mês 16 Mês 17 Mês 18 Mês 19 Mês 20 Mês 21 Mês 22 Mês 23 Mês 24

PROCESSO DE PROJETO DE PRODUÇÃO 12-15 meses

EQUIPE DE PRODUÇÃO WAYV 1streceitas

PRONTIDÃO
6-8 semanas

Validação de Engenharia (EVT) e Validação de Projeto (DVT) Validação do produto LANÇAR

6 meses 5 meses 4 semanas

Grupo de teste - Fase de teste

até 6 meses
Ordens antecipadas antecipadas de membros do Grupo de Teste

* Estando nesta fase do processo, podemos ver que algumas atividades se sobrepõem mais do que nossas suposições atuais, além de ver uma possível redução de tempo nas Fases DVT & PVT, o efeito líquido é uma redução em nosso tempo de mercado

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL | 11

Detalhes do Grupo de Avaliação

Trial Group estabelecido e comprometido com o sistema Wayv de teste.

- Os parceiros do local de teste combinaram com as principais partes privadas e públicas da habitação

-Misturado entre habitação pública, habitação privada e novos empreiteiros de construção; valor potencial endereçável > $ 3,2 bilhões

- Períodos de teste devem durar de 3 a 6 meses

-Avaliar a viabilidade operacional e econômica (por exemplo, uso de energia, custo versus alternativas, velocidade de instalação, manutenção, etc.)

- Após um período de teste bem-sucedido, os membros indicaram uma vontade imediata de fornecer pedidos de longo prazo

- O engajamento do setor privado é mais difícil de quantificar; acordou a distribuição com o Wolseley Group e a City Plumbing, dois dos maiores
distribuidores de aquecimento e encanamento do Reino Unido

Estoque e valor estimado de habitação do grupo experimental

Membro Unidades Tipo Estoque Tipo de Estoque Instalações de 12 anos* Valor de 12 anos**

Membro nº 1 2 Habitaçao social 63.000 Fixo 63.000 $ 232.470.000

Membro #2 1 Nova construção 2.800 Anual 33.600 $ 82.656.000
Membro #3 3 Centro de testes N/D N/D N/D $0
Membro #4 1 Setor privado 350.000 Fixo 350.000 $ 861.000.000
Membro nº 5 1 Habitaçao social 4.500 Fixo 4.500 $ 16.605.000
Membro nº 6 1 Nova construção 3.020 Anual 36.240 $ 89.150.400
Membro nº 7 1 Nova construção 10.307 Anual 123.684 $ 304.262.640
Membro nº 8 2 Centro de testes N/D N/D N/D $0
Membro nº 9 1 Setor privado 250.000 Anual 3.000.000 $ 615.000.000
Membro nº 10 1 Habitaçao social 13.000 Fixo 13.000 $ 47.970.000
Membro nº 11 1 Habitaçao social 11.500 Fixo 11.500 $ 42.435.000
Membro nº 12 1 Nova construção 16.449 Anual 197.388 $ 485.574.480
Membro nº 13 1 Habitaçao social 32.520 Fixo 32.520 $ 119.998.800
Membro nº 14 1 Habitaçao social 104.000 Fixo 104.000 $ 383.760.000
Total 18 861.096 3.969.432 $ 3.280.882.320
* Estimativa interna da Wayv do potencial total de instalações de caldeiras em um período de 12 anos
* * Estimativa interna da Wayv com base no preço de venda unitário estimado

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL | 12

Parceria de Fabricação
A Jabil se comprometeu como parceira de fabricação terceirizada para a Heat Wayv.

- Visão Geral da Empresa:A Jabil é uma empresa global de serviços de

manufatura. Com sede em St. Petersburg, Flórida, a Jabil é uma das maiores
empresas da área de Tampa Bay. A Jabil possui 100 fábricas em 30 países e
260.000 funcionários em todo o mundo.

- Progresso:Passei os últimos 12 meses trabalhando com a Jabil para verificar a tecnologia e a

capacidade do produto, validar componentes e cadeia de suprimentos e capacidade de

fabricação. Cronograma de produção acordado e com custo estimado eliminado por meio do

trabalho concluído até o momento.

- Próximos passos:Finalize os protótipos com a Jabil para desenvolver e construir as

ferramentas e a cadeia de suprimentos necessárias para fabricar caldeiras em escala

(unidades de teste emitidas durante esta fase).

- Beneficiar:A parceria da Jabil em projeto e fabricação garante que a Wayv possa cumprir

os cronogramas das principais partes interessadas e aumentar rapidamente a produção,

fornecendo a capacidade de atingir a escala apropriadamente.

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL | 13

O time
Equipe experiente com experiência anterior na arena de startups, bem como em empresas apoiadas por investimentos.
Phil Stevens
Cofundador e CEO
- Líder Estratégico
- Phil é um ex-membro da
equipe de liderança sênior
no Grupo NICEIC, tendo
exercido outros cargos
nos sectores da
Construção, Retalho e TMT
- Engenheiro de formação com
mais de 20 anos de
papéis de liderança, treinando
e capacitando pessoas
para obter resultados
ABRIL 2023
Paul Atherton
Cofundador e CTO
- Líder de Inovação de Produto
- Paul ocupou cargos no
setor público e privado,
passando um tempo no
MOD, bem como
projetando e
desenvolvimento de produtos
técnicos
- Altamente realizado e
tendo ocupado sênior
técnico e comercial
funções de liderança em
organizações globais,
incluindo Oracle, AT&T, HP e
DEC
CONFIDENCIAL
Katherine Brown
CMO
- Líder de Marketing e Vendas
- Katherine é uma
marketing experiente
executivo tendo liderado
marketing múltiplo
funções para vários
negócios que vão desde
startups empreendedoras
até empresas globais
- Ela tem experiência em
lançar com sucesso
marcas e expandi-las
internacionalmente, incluindo
os mercados dos EUA e da Ásia
nigel pastor
Gerente de Operações
- Líder operacional
- Nigel traz uma profundidade
de estratégia, programa e
gerenciamento de projetos
experiência adquirida com
diversos cargos tanto no
setor público quanto no
privado. Ele tem um
histórico distinto de
sucesso no MOD, BBC e na
autoridade da cidade de
Londres
- Nigel possui um MBA da
Cranfield
| 14
Destaques Financeiros

Oportunidade de bilhões de dólares.

Resumo de P&L Ano 1 - Ano 5 projetado: - O modelo de fabricação de terceiros com pouco
Receita, EBITDA e Número de Unidades
capital gera margens brutas atraentes
($ milhões)
- Custo de construção da Jabil por unidade ≈$ 1.200
$ 1.000 350.000

$ 923
- Est. média preço de venda por unidade ≈$3.100 Est.

$ 900
- média margem bruta unitária ≈60%
300.000

$ 800
- Categoria de mercado grande e crescente

$ 700
250.000 - Tamanho do mercado global de US$ 85 bilhões em 2022

(Unidades instaladas por ano)

Crescimento CAGR de 7,5% de 2023 a 2032 Est. Tamanho do
(US$ milhões)

$ 600
200.000 - mercado global em 2032 de US$ 180 bilhões

-
$ 500 $ 469

Visibilidade da receita futura impulsionada por vários

150.000
$ 400
$ 351
fatores:

$ 300
- > $ 120 milhões / ano. dentro do grupo experimental sozinho
100.000
- > US$ 350 milhões/ano. perspectivas em discussão ativa
$ 188
$ 200
$ 155

50.000 - Oportunidades de crescimento significativas

$ 63
-
$ 100
Expansão geográfica (Europa, EUA, etc.) Fontes
$ 15
$- $4
$- 0 - de receita auxiliares (por exemplo, serviços)
Ano 1 ano 2 3º ano 4º ano 5º ano

Rendimento total EBITDA Número de unidades instaladas por ano Fonte: Global Market Insights; Boiler Market fevereiro de 2023 e
estimativas internas da Wayv.

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL | 15

Destaques de investimento
PLATAFORMA IDEALMENTE POSICIONADA
• Os regulamentos internacionais de emissões
líquidas zero impulsionam a necessidade de
substituir as onipresentes caldeiras a gás
• A caldeira Heat Wayv oferece
desempenho comparável e custo
inicial em relação às caldeiras a gás
• Solução ideal sem emissão de carbono de baixo custo com um
custo de propriedade semelhante em comparação com
caldeiras a gás com mais de 20 anos de vida útil
• Nenhum outro substituto viável da caldeira
DESENVOLVIMENTO DE TECNOLOGIA EM ESTÁGIO FINAL
• Todos os esforços fundamentais de P&D
concluídos
• Resultados validados detalham métricas
de desempenho superiores
• Posicionado para comercialização
• Licença única exclusiva para o IP
exclusivo suportado por patentes e
designs registrados - o IP é de
propriedade de uma empresa sob
propriedade comum
ABRIL 2023
FORTE PERFIL FINANCEIRO
• O design inovador oferece baixo custo de
montagem e preço de venda competitivo,
gerando economia de unidade favorável
• Vendas comerciais preparadas por meio de testes
• Capacidade de alcançar participação de
mercado significativa em vários mercados
geográficos
• Modelo de negócios com alavancagem
operacional significativa produz
margem EBITDA substancial
EQUIPE DE GESTÃO COMPROVADA
• Equipe de liderança executiva com décadas
de experiência em empresas apoiadas por
empreendimentos e investimentos
• 10 anos de experiência colaborativa
trabalhando em conjunto com RF
tecnologia
• Os membros da equipe líder possuem
experiência de liderança sênior dentro
organizações relevantes da indústria,
bem como empresas blue chip
CONFIDENCIAL
MODELO DE NEGÓCIOS ESCALÁVEL
• O modelo de fabricação de terceiros
oferece capacidade de escalar com
estratégia de capital 'asset-light'
• Linha de produção comum
suportando simultaneamente
a fabricação de vários modelos permite
uma escalabilidade rápida e econômica
em todos os mercados
• “A solução White Box” permite que
marcas e operadoras existentes adotem
e instalem facilmente
OPORTUNIDADES DE CRESCIMENTO ATRATIVAS
• Prosseguir a expansão geográfica (por
exemplo, Europa, EUA)
• Fornecer serviços complementares (por
exemplo, taxas mensais de manutenção)
• Expandir para mercados de caldeiras
comerciais/industriais
• Aplique a tecnologia patenteada a
outras aplicações (por exemplo,
microondas portáteis para
comida/água)
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Transação Proposta e Justificativa

- Situação:A Wayv apresenta uma nova solução inovadora, em um mercado significativo e sustentável de alto
crescimento liderado pela legislação governamental. A empresa estabeleceu rapidamente relacionamentos com as
principais partes interessadas, agora está buscando testar sua caldeira com vários clientes, privados e públicos, e
espera receber a aprovação final em 2023/24. A Wayv fez parceria com a Jabil na produção e desenvolvimento de
fabricação para acomodar o dimensionamento. A Companhia está agora finalizando testes de mercado e protótipos e
trabalhando com construtoras e autoridades para iniciar a produção em escala em 2024.

- Resumo da Série A:

- Capital procurado: $ 12,0- $ 15,0 milhões

- Taxa de queima projetada:±$média de 250.000/mês nos próximos doze meses, pós-aumento, com operações mínimas (ou
seja, vendas mínimas presumidas); aumento atual fornece pista de 24 meses sem necessidade de capital futuro projetado

- Uso dos rendimentos:

- Finalizar os esforços de desenvolvimento– Recursos técnicos, instalações, materiais da Jabil, produção de unidades de teste (

- ≈30%) Escalar equipe – possuir processos técnicos e gerenciar 3terceirofestas (≈30%)

- Executar iniciativas de vendas e marketing – manter e aumentar a carteira de pedidos (≈20%) Capital

- de giro – 3terceirotaxas de terceiros, pedidos de patente adicionais, custos de escritório (≈20%)

- Jabil Protótipos:
- Desenvolvimento completo e fabricação de um protótipo Heat Wayv totalmente operacional

- Fabricar ≈20 unidades para realizar certificação de conformidade e testes de campo por clientes em potencial

ABRIL 2023 CONFIDENCIAL | 17

Informações de contato

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