Edital de Convocao (Portuguese Only)

JBS S.A. CNPJ n 02.916.265/0001-60 NIRE 35.300.330.587 Companhia Aberta de Capital Autorizado Assemblia Geral Extraordinria Edital de Convocao

Tendo em vista: os Fatos Relevantes divulgados em 4 de maro de 2008, nos quais foi comunicada ao mercado a celebrao, pela JBS S.A., em 4 de maro de 2008, de contratos para a aquisio, diretamente ou por qualquer de suas subsidirias, no Brasil ou no exterior, do controle acionrio das sociedades National Beef Packing Company, LLC, sociedade com sede em Delaware, Estados Unidos da Amrica (National Beef), Smithfield Beef Group, Inc., sociedade com sede em Delaware, Estados Unidos da Amrica, incluindo a totalidade das aes de emisso da subsidiria Five Rivers Ranch Cattle Feeding (Smithfield Beef Processing) e de empresas do Grupo Tasman, da Austrlia, incluindo a Tasman Group Services Pty Ltd e a Industry Park Pty Ltd (Tasman); e a Reunio do Conselho de Administrao da JBS S.A. realizada em 4 de maro de 2008, na qual foram aprovadas (i) a realizao das aquisies referidas acima, pela JBS S.A. ou por qualquer de suas subsidirias, no Brasil ou no exterior, estando essas aquisies, a assinatura dos respectivos contratos e os respectivos laudos de avaliao sujeitos a ratificao pela Assemblia Geral da JBS S.A., nos termos do artigo 256 da Lei n 6.404/1976; e (ii) a proposta do aumento do capital social da JBS S.A., mediante a emisso para subscrio privada, pelos senhores acionistas, de 360.678.926 (trezentas e sessenta milhes, seiscentas e setenta e oito mil, novecentas e vinte e seis) novas aes ordinrias, em tudo idnticas s atualmente existentes, pelo preo de emisso de R$ 7,07 (sete reais e sete centavos) por ao, determinado com base na mdia ponderada por volumes de negociao das cotaes de fechamento das aes ordinrias, apuradas nos 120 (cento e vinte) preges da Bolsa de Valores de So Paulo realizados no perodo de 16 de agosto de 2007 at 15 de fevereiro de 2008, inclusive, nos termos do artigo 170, 1, III, da Lei n 6.404/1976 (Preo de Emisso por Ao), ficam convocados os acionistas da JBS S.A. a se reunir em Assemblia Geral Extraordinria, a se realizar no prximo dia 2 de abril de 2008, s 10h00, no escritrio administrativo da Companhia localizado na Av. Marginal Direita do Tiet, 500, Vila Jaguara, na Cidade de So Paulo, Estado de So Paulo, CEP 05118-100, a fim de deliberar sobre a seguinte ordem do dia: (a) ratificar as aquisies (i) da National Beef, (ii) da Smithfield Beef Processing e (iii) das empresas do Grupo Tasman pela Companhia ou por qualquer de suas subsidirias, no Brasil ou no exterior, e aprovar os respectivos laudos de avaliao da National Beef, da Smithfield Beef Processing e das empresas do Grupo Tasman, nos termos do artigo 256, da Lei n 6.404/1976, sendo certo que cada um de tais investimentos, uma vez aprovado, dar aos acionistas eventualmente dissidentes da deliberao que o aprovar na Assemblia Geral Extraordinria o direito de retirar-se da Companhia mediante reembolso do valor de suas aes, nos termos do artigo 137 da Lei n 6.404/1976, na medida em que se trata da compra, pela Companhia, do controle de sociedades mercantis cujo preo de compra constitui, para a Companhia, investimento relevante, nos termos do artigo 256, I, da Lei n 6.404/1976. Tal direito de retirada ser vlido apenas para quem era acionista da Companhia no fechamento das negociaes em 14 de maro de 2008, sendo certo que os acionistas que adquirirem aes da Companhia a partir desta data no tero direito a retirar-se da Companhia em razo de eventual aprovao da aquisio da National Beef, da Smithfield Beef Processing e/ou das empresas do Grupo Tasman pela Companhia. Para fins de pagamento, pela Companhia, do reembolso das aes detidas pelos acionistas eventualmente dissidentes das deliberaes acima, o preo ser de R$ 2,98 (dois reais e noventa e oito centavos) por ao de emisso da Companhia, preo esse determinado nos termos dos artigos 45, 137 e 170 da Lei n 6.404/1976, com base no valor patrimonial contbil das aes ordinrias de emisso da Companhia, conforme balano patrimonial datado de 30 de setembro de 2007, disposio dos acionistas nos sites da Companhia, da CVM e da BOVESPA; (b) aprovar o aumento do capital social da Companhia, de acordo com os seguintes termos e condies: quantidade de aes a serem emitidas: Emisso para subscrio privada, pelos senhores acionistas, de 360.678.926 (trezentas e sessenta milhes, seiscentas e setenta e oito mil, novecentas e vinte e seis) novas aes ordinrias, sem valor nominal, em tudo idnticas s atualmente existentes, com extenso do direito de preferncia aos atuais detentores de aes ordinrias da JBS S.A., pelo Preo de Emisso por Ao; data de registro e relao de subscrio: Os senhores acionistas detentores de aes da JBS S.A. em 2 de abril de 2008 (data da Assemblia) tero preferncia para a subscrio do aumento do capital sobre aes idnticas s que forem detentores, na proporo de 0,340008484 (zero vrgula trs quatro zero zero zero oito

quatro oito quatro) novas aes ordinrias, nominativas, escriturais e sem valor nominal para cada 1 (uma) ao ordinria que possurem, perfazendo o percentual de 34,0008484% (trinta e quatro vrgula zero zero zero oito quatro oito quatro por cento), sendo certo, ainda, que sero levadas em considerao as restries e (b) aprovar o aumento do capital social da Companhia, de acordo com os seguintes termos e condies: quantidade de aes a serem emitidas: Emisso para subscrio privada, pelos senhores acionistas, de 360.678.926 (trezentas e sessenta milhes, seiscentas e setenta e oito mil, novecentas e vinte e seis) novas aes ordinrias, sem valor nominal, em tudo idnticas s atualmente existentes, com extenso do direito de preferncia aos atuais detentores de aes ordinrias da JBS S.A., pelo Preo de Emisso por Ao; data de registro e relao de subscrio: Os senhores acionistas detentores de aes da JBS S.A. em 2 de abril de 2008 (data da Assemblia) tero preferncia para a subscrio do aumento do capital sobre aes idnticas s que forem detentores, na proporo de 0,340008484 (zero vrgula trs quatro zero zero zero oito quatro oito quatro) novas aes ordinrias, nominativas, escriturais e sem valor nominal para cada 1 (uma) ao ordinria que possurem, perfazendo o percentual de 34,0008484% (trinta e quatro vrgula zero zero zero oito quatro oito quatro por cento), sendo certo, ainda, que sero levadas em considerao as restries e (c) deliberar acerca da eleio de 1 (um) novo membro para o Conselho de Administrao da JBS S.A.; (d) alterar o Artigo 33 do Estatuto Social da JBS S.A., de forma a prever que o Conselho Fiscal da JBS S.A. passar a funcionar em carter permanente; (e) alterar o Estatuto Social da JBS S.A., de maneira que seja includa previso de necessidade de disponibilizao de contratos com partes relacionadas, acordos de acionistas e programas de opes de aquisio de aes ou de outros ttulos ou valores mobilirios de emisso da JBS S.A., nos termos do artigo 21, inciso III, alnea a, da Resoluo CMN n 3.456/07; e (f) aprovar o Estatuto Social da JBS S.A., consolidado de forma a refletir as alteraes acima indicadas. Consoante o artigo 10, 5, do Estatuto Social da JBS S.A., sero admitidos Assemblia Geral Extraordinria os titulares de aes que apresentarem, com no mnimo 72 (setenta e duas) horas de antecedncia, alm do documento de identidade e/ou atos societrios pertinentes que comprovem a representao legal, conforme o caso: (i) comprovante expedido pela instituio depositria, no mximo, 5 (cinco) dias antes da data da realizao da Assemblia Geral; (ii) o instrumento de mandato com reconhecimento da firma do outorgante; e/ou (iii) relativamente aos acionistas participantes da custdia fungvel de aes nominativas, o extrato contendo a respectiva participao acionria, emitido pelo rgo competente. So Paulo, 14 de maro de 2008. Joesley Mendona Batista Presidente do Conselho de Administrao

JBSS.A.2009Todososdireitosreservados