Econometria 21/09/16 capitulo 3

Variveis dependentes
Variveis explicativas -> independente
A maior dificuldade de se estabelecer um modelo economtrico e a de
verificar quem explica quem e o que.
Preciso estabelecer muito bem meu modelo para que eu o estabelea com
as variveis adequadas.
No se ater a matemtica, mas sim s variveis antes de estabelec-las. O
que o autor quer? Preciso utilizar a teoria antes.
Os dados contbeis no conseguem ser experimentais.
Temporal coletada ao longo do tempo
No posso usar resultados negativos para a econometria, entretanto posso
considera-los como fatores qualitativos. Exemplo: lucro 1, prejuzo 0.
Qualifico variveis quantitativas que podem assumir valores negativos.
Eviews software usado para econometria.
INV= f(valor de mercado; estoque de capital)
Coletar dados de uma empresa acima de 30 anos
Invt= 1 (parmetro associado a constante) + 2 VMt (valor de mercado) +
3 Estoque de capital + t
1 mede o valor mdio de investimento da varivel dependente (neste
caso investimento), que independe das variveis explicativas. sempre
positivo (depois se testa). B1 o intercepto da reta
2 parmetro associado ao valor de mercado da empresa. Espera-se que
seja um valor positivo. 2 mede o quanto, ou a proporo, que varia em
mdia o nvel de investimento, quando o valor de mercado da empresa
varia em 1 unidade monetria. Ou seja, sob a hiptese de que esta relao
seja positiva, a variao de 1 unidade monetria no valor de mercado da
empresa, causa uma variao no mesmo sentido no nvel de investimento
no valor de 2
Este modelo descreve uma reta, ou seja, ele linear.
3 parmetro associado a estoque de capital. Medida de inclinao da
reta, mantida a outra varivel constante. Pressupondo que 3 seja positivo,
ele mede em que proporo variaes no estoque de capital causam
variaes no nvel de investimento.
1 2 e 3 so parmetros desconhecidos que precisam ser estimados.

Primeiramente testar nvel de significncia dos parmetros (teste T),

verificar o sinal do parmetro e no da varivel. A varivel sempre ser
positiva.
-> termo de erro. Matematicamente quando estimo os parmetros da
regresso.
Inv t-> esperana matemtica do investimento- E(INVt) ou INVi
Var(y)=E(E(y)-y)
E ou esperana a mdia ponderada pela frequncia/probabilidade. Posso
confiar em um resultado estatstico desde que no seja aviesado.
= INVt (1+ 2Vm+ 3Ek), logo = INV- INV(estimada) diferena entre os
valores observados da varivel dependente e os valores estimados. Varia
conforme o tamanho da amostra (1 erro para cada amostra).
Varivel aleatria (no est associada a uma probabilidade) pressuposto 4
a varivel X (no caso do exemplo 1 e 2) no aleatria e deve assumir
pelo menos dois valores diferentes. No caso de um modelo de regresso
mltipla, no pressuposto 4 deve-se observar ainda que as variveis
explicativas no podem ser perfeitamente correlacionadas nem ter
correlao elevada (caminhando juntas no mesmo sentido ou em sentidos
opostos) pode ser prejudicial se for acima de 0,7.
Pressuposto 5 os valores do investimento so normalmente distribudos
em torno da mdia.