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Fluxo de Caixa
Fluxo de Caixa
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Ento o que vem a ser Fluxo de Caixa?
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Para que serve o relatrio de Fluxo de Caixa?
Planejar e controlar as entradas e sadas de caixa num perodo de tem-
po determinado.
Auxiliar o empresrio a tomar decises antecipadas sobre a falta ou
sobra de dinheiro na empresa.
Verificar se a empresa est trabalhando com aperto ou folga financeira
no perodo avaliado.
Verificar se os recursos financeiros so suficientes para tocar o neg-
cio em determinado perodo ou se h necessidade de obteno de
capital de giro.
Planejar melhores polticas de prazos de pagamentos e recebimentos.
Avaliar a capacidade de pagamentos antes de assumir compromissos
Conhecer previamente (planejamento estratgico) os grandes nmeros
do negcio e sua real importncia no perodo considerado.
Avaliar se o recebimento das vendas suficiente para cobrir os gastos
assumidos e previstos no perodo considerado.
Avaliar o melhor momen-
to para efetuar as reposi-
es de estoque em fun-
o dos prazos de paga-
mento e da disponibilida-
de de caixa.
Avaliar o momento mais
favorvel para realizar
promoes de vendas vi-
sando melhorar o caixa
do negcio.
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Modelo de Relatrio para Fluxo de Caixa
Dinheiro
Cheque Pr-Datado
Duplicatas a Receber
Carto de Crdito
Outros Recebimentos
Total de Entradas
Pagamentos a Fornecedores
Pr-Labore
Salrios
Encargos
Benefcios
gua
Luz
Telefone
Propaganda e Marketing
Despesas Bancrias
Despesas Financeiras
Comisses a Vendedores
Honorrios Contbeis
Pagamento de Servios
Combustveis
Materiais de Escritrio
Compra de Equipamentos
Pagamento de Financiamentos
Outras Despesas
Total de Sadas
Saldo Operacional
Saldo Final
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No relatrio anterior foi adotado como modelo o perodo semanal, ape-
nas como demonstrao, sendo usual e recomendado o perodo dirio!
Saldo Inicial: o valor constante no caixa no incio do perodo consi-
derado para a elaborao do Fluxo. composto pelo dinheiro na gaveta
mais os saldos bancrios disponveis para saque.
Entradas de Caixa: correspondem s vendas realizadas vista, bem
como a outros recebimentos, tais como duplicatas, cheques pr-datados,
faturas de carto de crdito etc., disponveis como dinheiro na respec-
tiva data.
Sadas de Caixa: correspondem a pagamentos de fornecedores, pr-
labore (retiradas dos scios), aluguis, impostos, folha de pagamento, gua,
luz, telefone e outros, entre eles alguns descritos em nosso modelo.
Saldo Operacional: representa o valor obtido de entradas menos as
sadas de caixa na respectiva data.
Possibilita avaliar como se comportam seus recebimentos e gastos peri-
odicamente, sem a influncia dos saldos de caixa anteriores.
Saldo Final de Caixa: representa o valor obtido da soma do Saldo Inicial
com o Saldo Operacional.
Permite constatar a real sobra ou falta de dinheiro em seu negcio no
perodo considerado e passa a ser o Saldo Inicial do prximo perodo.
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Como posso interpretar esse relatrio?
Suponhamos que no primeiro dia de trabalho do ms tenhamos como
entradas recebimentos no valor de R$ 1.000,00 em dinheiro, R$ 500,00
em cheques pr-datados com vencimentos para o dia 2, mais R$ 500,00
em carto de crdito tambm para o dia 2. Nessa situao temos como
total de entradas no dia considerado apenas R$ 1.000,00 referentes ao
valor de dinheiro registrado pelas vendas. As outras quantias devem ser
colocadas como entradas nas datas em que se transformam em dinheiro,
ou seja, na data de compensao dos cheques pr-datados e de
disponibilizao da operadora de carto de crdito.
Suponhamos que as sadas desse mesmo dia perfaam um total de R$
500,00 e que nosso saldo disponvel inicial seja de R$ - 500,00 na conta
corrente de uma agncia bancria.
Nosso saldo operacional de R$ 1000,00 referentes a entradas, menos
R$ 500,00 referentes a pagamentos ou sadas, totalizando R$ 500,00, isto
, recebemos mais do que pagamos! Entretanto o nosso saldo total (dispo-
nvel em caixa) de R$ -500,00 (rombo na conta bancria) mais R$ 500,00
referentes ao Saldo operacional, o que totalizaria R$ 0,00, isto , comea-
remos o prximo dia de trabalho sem saldo inicial nenhum, passando a
depender exclusivamente do movimento de vendas em dinheiro nesse dia
para quitar as sadas com fornecedores que j iro ocorrer!
Voc j percebe que a ltima linha desse relatrio, numa empresa bem
administrada financeiramente, deve sempre apresentar resultados positi-
vos, indicando que h disponibilidade de caixa.
O relatrio de Fluxo de Caixa nesse dia teria este aspecto:
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DIA 1 DIA 2
OUTUB RO/2003
Previsto Realizado Previsto Realizado
Duplicatas a Receber
Outros Recebimentos
Pr-Labore
Salrios
Encargos
Benefcios
Propaganda e Marketing
Despesas B ancrias
Despesas Financeiras
Comisses a Vendedores
Honorrios Contbeis
Materiais de Escritrio
Compra de Equipamentos
Pagamento de Financiamentos
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Por que h colunas de Previsto e Realizado?
Um dos fatores mais importantes para o sucesso na gesto de uma em-
presa o adequado PLANEJAMENTO. Portanto, a gesto financeira deve
ser cuidadosamente planejada, executada, acompanhada e avaliada.
Isso s possvel se estabelecermos metas (objetivos, previses) que
nos orientem a fim de evitar surpresas inesperadas.
Se passarmos a projetar recebimentos e pagamentos com base em nos-
sos conhecimentos anteriores e expectativas futuras quanto ao que espera-
mos do mercado, poderemos nos preparar para enfrentar dificuldades an-
tes que elas ocorram.
Assim, trabalhar com valores previstos e compar-los com o realiza-
do (acontecido na data), alm de mostrar futuras faltas ou sobras de
caixa, permite tomar decises antecipadas sobre aumento de compras,
liquidaes, racionalizaes de custos, hora certa para fazer investimen-
tos e at mesmo sobre a possibilidade de retirar mais pr-labore sem
sangrar a empresa.
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is, salrios, prestao de servios continuados por terceiros, tm data
certa para ser pagas. Caso contrrio haver incidncia de multas e juros
de mora. Assim, lance essas despesas como previses e compare-as com
as realizadas na data de ocorrncia.
Analise as disponibilidades de caixa, que a data mais oportuna para
efetuar retiradas pessoais (pr-labore).
A coluna de totalizao sempre demonstra o grau de acerto nas previ-
ses. Quanto mais apurado for seu conhecimento do negcio, mais o
previsto se aproximar do realizado.
Caso seu negcio sofra influncias de temporadas (alta e baixa
sazonalidade), tenha muita ateno com o planejamento de suas des-
pesas a fim de evitar problemas de insuficincia de caixa.
Quando o Fluxo de Caixa se torna negativo por longo perodo consecu-
tivo, indica que seu capital de giro est comprometido! Neste caso
bom pensar em promover vendas vista com descontos, dando nfase
aos produtos mais parados em seu estoque.
A previso do Fluxo de Caixa permite saber antecipadamente de quan-
to recurso financeiro voc precisar e se pode ser gerado pelas vendas e
recebimentos. Caso no seja suficiente, permitir que voc negocie al-
ternativas de obteno de financiamentos com mais critrio e seguran-
a e maiores chances de negociao de taxas.
Lembre-se que um caixa em nvel adequa-
do evita surpresas quando ocorrem
inadimplncias em sua empresa.