Estratégia

Xeque Mate
Carteira Elite

03-05-2022

Relatório Semanal
 COMENTÁRIOS

Nossa carteira começou o ciclo em 12/04/2022, tendo ocorrido uma

complementação em 19/04/2022. Dessa forma, até o dia 17/05/2022
não faremos operações nas carteiras, salvo algumas intervenções
pontuais que possam se fazer necessárias.

Como se percebe, nos últimos 30 dias o mercado vem caindo

bastante, o que vem refletindo na queda das ações que temos em
carteira. Além disso, as puts vendidas deixaram de ser OTM para
tornarem-se ITM.

Entretanto, não há motivos para preocupações com as oscilações de

curto prazo. Quem nos segue há mais tempo sabe que, enquanto a
bolsa oscila, nós coletamos prêmios pela venda de opções. Nós
assistimos sistematicamente o theta agir sobre os derivativos,
corroendo todo o valor extrínseco das opções.

Com relação à Cogna, estamos aguardando a saída da ação da

carteira, pela venda de opções levemente OTM, o que fará com que
COGN3 saia assim que houver uma pequena subida do ativo.

A Raia Drogasil corrigiu um pouco, acompanhando todo o mercado

nacional (e também mundial). Aguardaremos o dia 17/05/2022 para
verificarmos se será melhor rolar a call vendida ou deixá-la ir para o
pó para posteriormente vender outra opção de compra.

Bradesco vem corrigindo bastante e, a nosso ver, já se torna uma

grande oportunidade. A ação está abaixo do strike da put vendida e
na rolagem veremos o que é mais vantajoso: rolar ou deixar exercer.
A Klabin tende a se recuperar agora com o dólar em tendência de alta.
Estamos acompanhando de perto para que, em breve, possamos
vender calls para rentabilizar nossa carteira.

Multiplan está incólume, mesmo com o Ibovespa tendo caído mais de

12% no último mês. Isso revela a força do setor de shoppings no
momento. A lateralização da ação é excelente para a perda de valor
extrínseco das opções.

Hapvida sentiu um pouco mais os efeitos da queda do Ibovespa. A

empresa divulgará seu resultado trimestral em 16/05/2022 e
esperamos que venha acima da expectativa do mercado. Por ora,
sigamos acompanhando.

A Ambev foi outra empresa que não apresentou queda nesse período
em que o Ibovespa despencou. A ação encontra-se cotada muito
próxima ao nosso valor de compra e ao strike da call vendida, o que é
excelente para a nossa estratégia.

O Banco do Brasil, assim como todo o setor bancário, sofreu um

pouco no último mês. Entretanto, no patamar que está,
provavelmente não teremos dificuldades em continuar nossa
estratégia de rentabilização com opções.

CARTEIRA ATUAL

Agora, nossa carteira está da seguinte forma:

 CARTEIRA ELITE – PORTFÓLIO INICIAL DE R$ 50.000,00

AÇÕES OPÇÕES PROTEÇÃO x LUCRO

PROJ.
Ativo Preço Qtd Valor Ativo Strike Preço Qtd Valor Prot. Lucro Proj.

COGN3 8,54 1000 8540 COGNE280 2,80 0,24 -400 -96 2,81% -64,40%
RADL3 23,40 400 9360 RADLE235 23,47 1,00 -400 -400 1,85% 4,57%
BBDCQ190 19,25 0,50 -400 -200 2,36% 2,36%

KLBN11 26,18 600 15708

MULT3 24,20 400 9680 MULTE245 24,08 1,14 -400 -456 4,73% 4,21%
HAPVQ100 10,00 0,35 -1000 -350 3,50% 3,50%
ABEV3 14,62 600 8772 ABEVE145 14,54 0,60 -600 -360 4,10% 3,56%
BBAS3 36,10 300 10830 BBASE369 35,90 1,38 -300 -414 3,82% 3,27%
Sobra De 25.867,87
Caixa
TOTAL 86.481,87 Ganho do 2276
mês parcial

A seguir mostraremos uma tabela constando o custo efetivo de

nossas ações, que é o nosso preço médio descontando valores
recebidos com dividendos e opções. Mas atenção, não se esqueça de
que várias ações já saíram da nossa carteira e já nos rentabilizaram
muito com opções. Veja abaixo a tabela:

ATIVO CUSTO EFETIVO

COGN3 R$9,11
RADL3 R$21,32
KLBN11 R$24,98
MULT3 R$24,20
ABEV3 R$14,62
BBAS3 R$36,10
 COMENTÁRIOS FINAIS

Assista a nossa monitoria ao vivo, cujo link está na área de membros.

Interaja conosco, sua participação é fundamental para nós. Caso
tenha perdido a monitoria no momento da realização, o vídeo ficará
salvo na plataforma, para você assistir quando puder.

Recomendamos sempre que você faça aportes regulares e reinvista

os rendimentos, para que você comece a fazer parte da Carteira
Xeque Mate.

Um abraço a todos.

DANIEL ISAAC NIGRI MARCELO MEURER RAMOS

ANALISTA CNPI 1810 ANALISTA CNPI 2987
 DISCLOSURE

Elaborado pelos analistas independentes Marcelo Meurer Ramos (CNPI 2987) e

Daniel Isaac Nigri (CNPI 1810), e este relatório é de uso exclusivo de seu
destinatário.

Este estudo é baseado em informações disponíveis ao público nos próprios sites

de RI das empresas analisadas ou comparadas, consideradas confiáveis na data de
publicação.

As opiniões aqui expressas estão sujeitas a mudanças por se tratarem de

estimativas baseadas em fundamentos e projeções de futuro que podem ou não
ocorrer.

Este relatório não representa oferta de negociação de valores mobiliários ou de

outros instrumentos financeiros.

As análises, informações e estratégias de investimento têm como único propósito

fomentar o debate entre o analista responsável e os destinatários. Os destinatários
devem, portanto, desenvolver as próprias análises e estratégias (ou seja,
“caminhar com as próprias pernas” e ter bom senso).

Informações adicionais sobre quaisquer sociedades, valores mobiliários ou outros

instrumentos financeiros aqui abordados podem ser obtidas mediante solicitação,
e serão arquivadas por 5 anos conforme determinação da CVM.

Os analistas responsáveis pela elaboração deste relatório declaram, nos termos da

Instrução CVM nº 598/18, que as recomendações do relatório de análise refletem
única e exclusivamente opiniões pessoais e foram elaboradas de forma
independente.

Os analistas Marcelo Meurer Ramos (CNPI 2987) e Daniel Isaac Nigri (CNPI 1810)
são os responsáveis pelo conteúdo do relatório e pelo cumprimento da Instrução
ICVM 598.
Aviso de limitações de uso:Independente deste conteúdo ser gratuito ou pago, este não pode reproduzido, sob qualquer forma, no todo
ou em parte, incluindo, mas não se limitando a comercializar ou compartilhar, dividir os custos pelo conteúdo, cópia, reprodução, edição,
adaptação do todo ou parte. A não observância dessa obrigação irá implicar no pagamento de multa pelo USUÁRIO GRATUITO/ASSINANTE
sem prejuízo da possibilidade de cancelamento imediato da assinatura pelo DICA DE HOJE, assim como da obrigação do USUÁRIO
GRATUITO/ASSINANTE de reparação de todas as perdas e danos causados e da propositura de medidas cíveis e criminais, nos termos da
Lei nº 9.610/98 e de outras aplicáveis. Você NÃO PODE revender, divulgar, distribuir ou publicar o conteúdo abaixo, mesmo que
gratuitamente. Ao baixar este documento você concorda com os nossos Termos de uso (https://dicadehoje7.com/termos-de-uso-do-
usuario-e-assinante). | Copyright dicadehoje7.com