E.E.
José Marcato
Yasmin Conceição dos Santos
INVESTIMENTOS
Diadema
2024
Yasmin Conceição dos Santos
INVESTIMENTOS
Trabalho de conclusão de 2° bimestre
apresentando como requisito
para aquisição de pontuação
na matéria de Educação Financeira.
Orientadora: Professora Fabiana
DIADEMA
2024
RESUMO
Este trabalho tem como objetivo visar o conceito do investimento, sua
funcionalidade, objetivo, tipos de investimentos e suas ações.
Palavras-chave: conceito, ações, funcionalidade.
SUMÁRIO
• CONCEITO ......................................................................1
• FUNCIONALIDADE ...................................................................... 2
• PERFIL DO INVESTIDOR ...............................................................3 e 4
• TIPOS DE INVESTIMENTO ........................................................... 5 e 6
|CDB.........6 e 7
|Tesouro Direto......7
|Mercado de Ações.....8
• FUNDOS DE INVESTIMENTOS.................................9
|Risco..........10
|Retorno........11
• AÇÕES...............................................12
• Bibliografia..............................13
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CONCEITO
O investimento é uma aplicação de dinheiro que o faz render. Nada mais é do que
produtos oferecidos por instituições financeiras, como bancos. Esse produto oferece
algo em troca: quando você investe, você adquire algo e, principalmente, o seu valor
e sua valorização.
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FUNCIONALIDADE
1. Potencial de retorno financeiro: Os investimentos oferecem a possibilidade de
obter rendimentos superiores aos da poupança e acompanhar a valorização do
mercado financeiro.
2. Diversificação de patrimônio: Investir em diferentes ativos e classes de
investimento pode ajudar na proteção do patrimônio e na redução do risco.
3. Geração de renda passiva: Alguns investimentos, como dividendos de ações e
aluguéis de imóveis, podem gerar uma fonte adicional de renda ao longo do
tempo.
4. Realização de objetivos financeiros: Os investimentos podem ser utilizados
para atingir metas financeiras específicas, como a compra de um imóvel,
aposentadoria ou educação dos filhos.
Essas são algumas das funcionalidades gerais dos investimentos, mas é importante
ressaltar que cada tipo de investimento possui suas próprias características e
funcionalidades específicas.
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PERFIL DO INVESTIDOR
O perfil do investidor é uma classificação que cada investidor ou pessoa que aplica
seu dinheiro em um produto de investimento recebe, ligada ao risco que está disposta
a assumir com suas aplicações.
A Anbima (Associação Brasileira das Entidades dos Mercados Financeiro e de
Capitais) define que existem três grandes tipos de perfil do investidor: conservador,
moderado e arrojado ou agressivo, também chamado de experiente. Esses são os
três principais perfis com que trabalham as instituições financeiras.
CONSERVADOR
Como o próprio nome sugere, o investidor de perfil conservador tem maior aversão ao
risco. Em outras palavras, ele prefere investir seu dinheiro em produtos que
apresentem nenhum ou baixo risco. No geral, podemos dizer que o investidor
conservador busca receber ganhos reais com o menor risco possível, mesmo que
para isso tenha que abrir mão de certa rentabilidade.
Por isso, os investimentos de renda fixa são os que têm maior afinidade com o perfil
conservador – afinal, os riscos apresentados são baixos e existe a “garantia” de uma
renda mensal. CDBs, títulos do Tesouro Direto e fundos de renda fixa são alguns dos
produtos de investimento preferidos dessa categoria.
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MODERADO
O investidor de perfil moderado corre um risco médio em suas aplicações. Ele está
disposto a assumir riscos um pouco maiores para ter uma rentabilidade também maior.
Mas, ao mesmo tempo, não abre mão de certa segurança. Por isso, ele investe tanto
em renda fixa, mais segura, quanto em outras opções, como fundos multimercados
(de médio risco) e até ações.
Em outras palavras, ele não é completamente avesso ao risco e aceita assumir parte
dele para ganhar mais, mas também se preocupa com sua segurança. Geralmente,
os moderados são investidores que já têm maior conhecimento de como funciona o
mercado financeiro.
ARROJADO OU AGRESSIVO
Também chamados de experientes, os investidores agressivos ou arrojados estão
dispostos a correr riscos para ter maior rentabilidade – e até perder parte de seu
patrimônio em nome disso. Em uma carteira de investimentos, a maior parte de suas
aplicações está em produtos de renda variável. Isso inclui ações, fundos de ações,
fundos imobiliários, entre outros.
Uma característica muito importante que investidores agressivos devem ter é
inteligência emocional para lidar com possíveis perdas financeiras. Além disso,
precisam ter uma reserva de emergência bem construída para lidar com essas
situações. Normalmente, se tornam investidores de perfil arrojado aqueles que já têm
conhecimento do mercado financeiro e um patrimônio maior, exatamente por conta
dessas possíveis perdas.
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TIPOS DE INVESTIMENTOS
CDB
O CDB (Certificado de Depósito Bancário) é um investimento em Renda Fixa que o
banco emite para captar recursos e financiar suas atividades.
Uma das grandes vantagens de investir em um CDB é a segurança desse
investimento, uma vez que ele possui garantia do Fundo Garantidos de Crédito
(trataremos mais especificamente desse assunto ao lingo do texto).
Além disso, por ser emitido por diversos tipos de bancos é possível encontrar CDBs
com boa rentabilidade, aliando um rendimento interessante com a segurança de um
investimento com garantia.
Como funciona o CDB?
Entendido o que é o CDB, chegou o momento de entender como ele funciona.
Basicamente, o investimento em CDB acontece em três etapas:
Uma instituição (A) emite títulos que representam “pequenos” empréstimos.
Investidores (B), como você, compram esses títulos como uma promessa de
pagamento no futuro.
Então, a instituição emissora usa o dinheiro para suas atividades e, no vencimento do
título, devolve o valor emprestado somado a uma taxa combinada na compra.
Sim, os investimentos de Renda Fixa são como empréstimos ao contrário. Em vez de
você pegar um empréstimo com o banco, é o banco que pega um empréstimo com
você.
Essa dinâmica funciona para a grande maioria de títulos de Renda Fixa. O que varia
entre os diversos investimentos disponíveis no mercado são as instituições que
emitem esses títulos e a forma que são acordados o pagamento e a taxa de juros.
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No caso do investimento em CDB, o emissor é o banco. Ou seja, o banco emite um
título e você empresta o seu dinheiro pra ele. Recebendo o dinheiro corrigido por uma
taxa de juros ao final do período acordado.
TESOURO DIRETO
É um programa criado pelo Tesouro Nacional que permite você investir em Títulos
Públicos. Na prática, você está emprestando dinheiro para o governo em troca de uma
rentabilidade. Ideal para quem quer começar a investir.
O Tesouro Direto é geralmente a porta de entrada para o mundo dos investimentos.
Ele possui baixo risco e você começa a investir com pouco dinheiro. Você pode
encontrar cinco tipos: Tesouro Prefixado, Tesouro Selic, Tesouro IPCA, Tesouro
RendA+ e Educa+. Cada um deles possui características próprias que podem se
adequar também com a sua estratégia de investimento.
COMO FUNCIONA CADA TIPO DE TESOURO DIRETO?
Para entender melhor como investir no Tesouro Direto, te explicamos também como
funcionam cada um deles:
TESOURO SELIC
O Tesouro Selic tem seu rendimento atrelado à Taxa Selic, a Taxa Básica de Juros.
Ele também tem liquidez diária, o que te permite resgatar a qualquer momento e usá-
lo para sua reserva de emergência.
TESOURO IPCA
O Tesouro IPCA é um híbrido de prefixado com pós-fixado. Ele tem a rentabilidade
que varia com o IPCA (Índice de Preços para o Consumidor Amplo), índice que mede
a inflação. Além disso, ele também vem acompanhado de um rendimento fixo. Ou
seja, ao investir, você tem um rendimento prefixado e também o rendimento de acordo
com a inflação do período.
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TESOURO PREFIXADO
O Tesouro Prefixado é um investimento que tem uma rentabilidade anual fixada na
hora que você está investindo. Ou seja, no resgate, aquele título renderá exatamente
o que foi acordado no momento da compra.
Tesouro RendA+
O Tesouro RendA+ tem foco no longo prazo e em oferecer uma renda extra mensal
por 20 anos, corrigida pela inflação, garantindo assim o poder de compra das pessoas.
TESOURO EDUCA+
O Tesouro Educa+ tem foco no longo prazo e em oferecer uma renda extra mensal
por 5 anos, corrigida pela inflação, garantindo assim o poder de compra das pessoas
e podendo funcionar como renda complementar para os estudos.
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MERCADO DE AÇÕES
O mercado de ações é uma das principais ferramentas da economia brasileira, sendo
responsável por atrair investimentos e fomentar o crescimento do país. Desde sua
criação, o mercado de ações brasileiro passou por diversas transformações, se
consolidando como um dos mais importantes da América Latina.
TIPOS DE AÇÕES
Primeiramente, existem as ações ordinárias, que são aquelas que dão direito a voto
na assembleia de acionistas. Elas possuem a terminação de seu código com o número
3 (por exemplo: ITUB3).
Por outro lado, existem também as ações preferenciais, que pagam mais dividendos
aos acionistas, mas não permitem que o acionista tenha voto na assembleia.
Essas ações podem vir com diversas numerações dependendo da quantidade a mais
nos dividendos, mas as mais comuns são 4 e 6 (por exemplo: PETR4 e CPLE6).
Há, por fim, as units, que nada mais são do que um pacote com ações, tanto ordinárias
quanto preferenciais. A quantidade de ações varia de empresa para empresa, mas
elas sempre terminam com o número 11.
Por exemplo: a unit da Taesa possui o código TAEE11 e consiste em um pacote com
1 ação ordinária e 2 ações preferenciais. Já a unit da Klabin, a KLBN11, possui 4
ações preferenciais e 1 ordinária.
Para escolher o tipo de ação que é mais recomendado, o investidor deve saber se
prefere ter poder de voto na assembleia, se deseja receber mais dividendos, ou pode
ainda optar pela opção mais líquida (especialmente para quem tem muito patrimônio).
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FUNDO DE INVESTIMENTOS
Os fundos de investimentos são uma modalidade de aplicação financeira coletiva –
ou seja, diversas pessoas podem investir em um mesmo fundo. A gestora administra
e investe todos os valores aplicados em outros produtos, que variam de acordo com
o tipo do fundo e sua proposta.
Esses produtos financeiros podem ser ações, imóveis, títulos públicos, derivativos,
entre outros.
Na prática, um fundo de investimento funciona como uma cesta com diversos produtos
financeiros dentro. Dependendo da característica e objetivo desse fundo, esses ativos
mudam. Quando você investe em um fundo de investimento, compra um pedaço dele,
chamado de cota.
Em outras palavras, todas as pessoas pagam um valor por uma cota de fundo e
recebem a mesma rentabilidade por cada uma delas. Por isso, quanto mais cotas de
um fundo um investidor tiver, maior tende a ser o seu lucro.
Assim como ocorre com o preço de ações na Bolsa de Valores, o valor das cotas varia
o tempo todo. Essa oscilação acontece por várias razões: desempenho dos ativos que
estão dentro desse fundo, mudanças na economia etc. Por isso, também é possível
lucrar com a venda das cotas, assim como ocorre no mercado acionário.
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RISCOS
O risco de mercado decorre das oscilações nos preços dos títulos que compõem a
carteira do fundo. Uma vez que estes ativos são contabilizados por seu valor de
mercado, quanto maior a oscilação nos preços, maior a oscilação no valor das cotas
e mais difícil estimar o valor de resgate ou de venda das cotas.
Já o risco de crédito se refere à incerteza sobre a liquidação do título na data de
vencimento. Quando o fundo adquire um título, está emprestando dinheiro a alguém
e correndo o risco daí decorrente de que o tomador dos recursos não honre a
obrigação, ou não pague os juros combinados.
Por fim, há o risco de liquidez, que tanto pode ser dos ativos quanto das cotas que
compõem o fundo. No caso dos ativos, o risco de liquidez consiste na eventual
dificuldade que o administrador possa encontrar para vender os ativos que
compõem a carteira do fundo, ficando impossibilitado de atender aos pedidos de
resgate do investimento.
No caso das cotas, o risco de liquidez decorre da dificuldade, no fundo fechado, do
investidor encontrar um comprador para as suas cotas, forçando-o a vender por um
valor mais baixo que o esperado, caso sua necessidade de recursos seja imediata.
Quanto aos fundos abertos, o investidor deve estar atento às condições de resgate
estabelecidas no regulamento.
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RETORNO
ROI (Return on Investment, ou Retorno Sobre o Investimento) é uma métrica
financeira, usada para saber quanto a empresa ganhou com determinado
investimento. É muito usado na área de Marketing e sua fórmula é: (receita gerada –
custos e investimentos) / custos e investimentos.
No Marketing, essa métrica permite compreender o impacto financeiro dos
investimentos realizados em diferentes canais online, apresentando o resultado
obtido em cada ação ou campanha. Ainda, o cálculo do ROI também pode incluir os
gastos associados a novas ferramentas e treinamentos na área.
Dessa forma, você pode identificar quais investimentos valem a pena e como
otimizar aqueles que já estão funcionando para que possam performar ainda melhor.
Portanto, essa métrica é essencial porque permite avaliar como iniciativas
específicas contribuem com os resultados da empresa. Logo, por meio do ROI, é
possível planejar metas baseadas em resultados tangíveis, entendendo em quais
canais investir.
O ROI é um indicador eficiente para calcular o retorno de investimentos em diversas
áreas, como campanhas de Marketing e Vendas.
Além disso, seu uso facilita a definição de metas baseadas em dados reais,
oferecendo clareza sobre o período necessário para alcançar o retorno desejado.
Esse indicador também serve como guia para estratégias e decisões empresariais,
sendo uma ferramenta valiosa para investidores avaliarem a viabilidade de investir
em uma empresa.
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AÇÕES
Ações são títulos que representam uma fração do capital de uma empresa. Ao
comprar uma ação, você se torna sócio da companhia e pode receber dividendos e
lucros.
TIPOS DE AÇÕES
AÇÕES ORDINÁRIAS (ON)
A principal característica desse tipo de ação é garantir, ao investidor que a possui, o
direito ao voto e participação nas decisões da empresa.
AÇÕES PREFERENCIAIS (PN)
Diferentemente das ações ordinárias, as ações preferenciais não dão direito à
participação na administração da empresa.
Por outro lado, a grande característica desse tipo de ação é a ordem de recebimento
dos lucros da organização.
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REFERÊNCIAS BIBLIOGRÁFICAS
https://blog.toroinvestimentos.com.br/bolsa/o-que-e-acao/
https://blog.nubank.com.br/fundos-de-investimento-o-que-sao/
https://www.gov.br/investidor/pt-br/investir/tipos-de-investimentos/fundos-de-
investimentos/risco#:~:text=No%20caso%20de%20um%20fundo,e%20o%20ris
co%20de%20liquidez.
