Estratgias Operacionais

Setup Joe DiNapoli

10 julho 2011 - Carlos Sampaio
Seguindo com os artigos sobre estratgias operacionais, o artigo em questo foca
em mais um setup voltado para movimentos volteis, no um seguidor de
tendncias, mas sim um setup que visa aproveitar a compra em um ativo que se encontra
em uma tendncia de baixa, mas que pode armar um pivot de alta, acionando compra.
O setup foi criado por Joe DiNapoli e leva o seu nome. um setup que tem um
ponto claro de entrada e um alvo fixo de sada e simples de executar, podendo ser usado
em qualquer periodicidade, ou seja, day-trade, swing ou position. Lembrando que o
exemplo aqui mostrado colocado em grfico semanal.
O setup consiste em trabalharmos com uma MME3 deslocada em 3 perodos. Isso
significa que uma mdia dos preos projetada N perodos para frente, ou seja, esse
deslocamento o nmero de perodos que a mdia ser jogada para frente. No caso do
setup, significa que a mdia de 3 dos preos foi jogada 3 perodos para frente.
Bem, ento ao inserirmos uma mdia de 3 deslocada de 3 em um grfico, iremos
observar trechos nesse grfico em que os preos vem fechando abaixo dessa mdia,
como mostra o exemplo do grfico da Vale:

Ao se visualizar esse trecho, esperaremos que o preo volte a fechar acima da

MME3. Isso ocorrendo, os preos devem voltar a fechar abaixo da mdia de 3 e, o fator

importante a se observar para o setup ser validado, ao voltar a fechar abaixo da mdia de
3, o fundo formado anteriormente no pode ser perdido, se isso ocorrer descaracteriza o
setup. Veja no exemplo:

Com esse cenrio montado, espera-se que os preos voltem, novamente, a fechar
acima da MME3. Ao ocorrer, a entrada pelo setup se dar no rompimento da mxima
do candle que fechou acima da MME3. Veja no exemplo:

A forma de conduzir esse trade colocar o stop loss no fundo prvio, o ltimo
fundo que se formou antes do candle fechar acima da mdia de 3. O alvo da operao
ser a expanso de 161,8% de Fibonnati. Essa expanso plotada pela perna de alta a
partir do primeiro fundo formado at a mxima do candle que rompeu pela primeira vez

a MME3 (no est clara esta descrio). Veja no exemplo a conduo do trade do ponto
de entrada, com o stop loss at seu ponto de sada.

O setup Joe DiNapoli pode ser executado tambm na ponta vendedora, invertendo
as posies. Lembrando sempre de se executar backtestes sempre antes de entrar em
uma operao por um setup. importante o trader saber como o setup pode per formar
em um ativo em uma determinada periodicidade, s assim saber avaliar se pode valer
executar operaes com determinado setup.

Setup IFR14 Ajustado

27 fevereiro 2011 - Carlos Sampaio
Seguindo a srie de estratgias operacionais, apresento neste artigo mais um setup
com uso do IFR. Diferentemente do setup apresentado com o IFR anteriormente, o
IFR2, ao qual um setup voltado exclusivamente para a volatilidade do mercado, o
setup com o IFR14 justamente o oposto.
O IFR um dos indicadores mais utilizados dentro da Anlise Tcnica, cada trader
encontra em seu uso uma forma de melhor se adaptar as suas estratgias operacionais. A
idia principal do IFR estabelecer um momento sobre comprado e um momento sobre
vendido do mercado, seriam movimentos pendulares que o mercado propicia.
Seguindo essa idia, o setup do IFR14 um setup extremamente simples e fcil,
muito indicado as pessoas que no tem tempo de acompanhar o mercado
constantemente, mas querem identificar pontos claros de entrada e sada de um ativo,

sem estresse, ansiedade, medo e angstia. No um setup seguidor de tendncia

propriamente dito e sim um setup de longo prazo.
Pelo setup clssico, temos os ndices de 30 e 70 trabalhando com o IFR14. No caso
especfico, ajustamos os ndices do IFR pelos nveis de suporte e resistncia feitos pelos
ativos ao longo de um tempo. Esses ndices vo variar de ativo para ativo e, como dito
antes, bem simples de operar. Vamos a exemplos.
Utilizando o grfico da Vale, adicionamos o IFR de 14, afastamos bem o grfico.

Com isso podemos identificar os nveis em que o IFR14 testou mais vezes como
suporte e resistncia, traando ento as respectivas linhas, que no necessariamente vo
estar nos nveis de 30 e 70.

Pelo exemplo usado com a Vale, os pontos em que tivemos o suporte do IFR14
rompido, foram justamente nos anos de crash (1998 e 2008). Nesses casos, uma entrada
possvel quando voltamos para o nvel normal de suporte.
Temos um ponto de entrada no trade quando identificamos um nvel em que o
IFR14 fica bem encostado na linha de suporte, sinalizando um mercado sobre vendido.
Marcamos ento o candle respectivo e no rompimento da mxima desse candle temos o
ponto de entrada no trade.
O ponto de sada do trade ocorre quando identificamos o IFR14 bem prximo a sua
linha de resistncia, sinalizando um mercado sobre comprado. Marcamos o candle
respectivo e colocamos o stop-loss na mnima desse candle. Ao perder essa mnima
temos o stop-loss acionado e encerramos posio.
Dando um zoom no grfico, podemos ver exatamente o ponto de entrada e sada
produzido pelo setup, no exemplo, o trade nos deu um ganho de 59,61% em 110 dias:

O stop-loss inicial pode ser colocado ou no. Caso o trader no coloque um stoploss inicial, o mercado pode cair um pouco alm do nvel de suporte para depois voltar a
subir, nesse caso o trader arca com uma perda inicial para depois uma recuperao.
Outra forma, seria colocar um stop-loss inicial no candle que produziu a entrada no
trade, com isso o trader assume um prejuzo inicial para depois entrar novamente no
trade.
Um ponto importante a se lembrar que no existe conduo de stop-loss pela
mnima de cada candle. Esse stop s vai ser movimentado quando o IFR14 atingir nveis
de resistncia, onde colocamos o stop na mnima do candle e nesse momento que
vamos conduzindo pela mnima at sermos estopados.

Relembrando, um setup para longo prazo, pois no sabemos quando o nvel de

sobre comprado vai ser atingindo. Produz boa rentabilidade e tem a vantagem de no
causar danos emocionais ao trader, pois no h preocupaes com volatilidades.

Setup IFR2
26 setembro 2010 - Carlos Sampaio
Seguindo os estudos das estratgias operacionais, apresento o setup IFR2. Diferente
dos setups apresentados anteriormente, esse setup no seguidor de tendncias e sim
para volatilidades.
O setup foi criado pelo Alexandre Wolwacs (Stormer) da Leandro&Stormer. Como
dito, um setup para traders que gostam de trabalhar com volatilidade, entradas e sadas
mais rpidas. Tem uma boa rentabilidade e pode ser utilizado em qualquer tempo de
operao, usado mais em ponta compradora, onde tambm fiz meus testes e
desconheo o uso desse setup em ponta da venda.
O setup funciona da seguinte maneira:
No grfico colocamos duas mdias, MME5 e MME49. Como indicador, utilizamos
o IFR de 2 perodos, como ilustrado, no exemplo iremos utilizar o grfico semanal da
Vale5:

Para esse setup, existem duas formas de entrada no trade, atravs da entrada clssica
ou uma entrada por um filtro de segurana. Apresentarei primeiro a entrada clssica.

Pela primeira entrada, o trader baseia sua compra em um mercado sobre vendido.
Visualizamos esse mercado sobre vendido pelo nvel do IFR2. Quando no IFR estamos
em nveis abaixo de 2, podemos marcar o candle onde esse nvel se encontra. Traamos
um Fibonacci da mxima desse candle at sua mnima, para baixo e adicionamos o nvel
de 130% no Fibonacci. Esse ponto de 130% onde ficar o stop-loss.

A entrada no trade ocorre no fechamento do candle que marcamos, com o stop-loss

no nvel de 130%.

Aps a entrada no trade, a sada dada em dois momentos, quando temos um lucro
de 4% ou mais, no fechamento da semana seguinte e a prxima sada quando temos a
mdia mvel de 5 virada para baixo.

Pelo nosso exemplo, podemos perceber que na semana seguinte, em seu

fechamento, estamos com um lucro de aproximadamente de 4% a partir da entrada no
fechamento da semana anterior. Logo, deve se executar uma sada parcial no
fechamento dessa semana, pois estamos com o lucro de 4%. O stop-loss do resto da
posio continua no nvel de 130% de Fibo.

Feito ento a sada parcial, conduzimos o trade com o restante da posio at a

mdia mvel de 5 virar para baixo. Ao visualizarmos a mdia mvel de 5 virada para
baixo no grfico, levantamos o stop-loss do restante da posio para a mnima do candle
que produziu essa virada.

No exemplo podemos ver que no teramos sido stopado, pois a mnima do candle
no foi atingida. A mdia mvel de 5 virou para cima no candle seguinte e continuamos
assim no trade, at uma prxima virada da mdia para baixo, onde levantamos
novamente o stop-loss.
preciso lembrar que essa primeira forma de entrada no trade uma forma mais
arriscada, assim como todo setup o so, pois nenhum setup 100% certo, o trader est
comprando em um mercado que j est sobre vendido. O nvel do stop-loss longo
justamente porque o mercado pode cair mais ainda, ficando assim mais sobre vendido,
dessa forma gerando certo estresse para o trader.
A segunda forma de entrada no trade, por esse setup, foi criada justamente para
aliviar esse nvel de estresse gerado pela entrada clssica e consiste em adicionarmos um
filtro de segurana no IFR2. A entrada dessa forma ocorre da seguinte maneira:
Utilizando o mesmo grfico como exemplo, adicionamos uma MMA de 28 do
IFR2, como mostrado no grfico:

Quando temos o IFR cruzando de baixo para cima a MMA28, marcamos a mxima
e a mnima do candle que produziu esse cruzamento, colocamos o stop-loss na mnima
desse candle e a entrada no trade se dar com o rompimento dessa mxima.

A sada no trade ocorre da mesma forma como conduzida anteriormente, lembrando

de levantar o stop-loss para mnima do candle que produziu a virada da mdia mvel de
5 para baixo.
O intuito da mdia mvel de 49 servir como uma margem de segurana, visto
que alguns traders gostam de executar entradas por esse setup somente quando a mdia
mvel de 5 estiver trabalhando acima da de 49, pois assim estar trabalhando mais a
favor de uma tendncia de alta.
Lembrando ento, esse um setup para ser trabalhado com volatilidade e no como
seguidor de tendncias. Tem uma rentabilidade boa, podendo ser utilizado em qualquer
tempo de operao.
Lembrando tambm a necessidade de sempre antes executar backtests dos setups,
identificar os papis que apresentam melhor desempenho com o setup, esses so alguns
trabalhos e estudos que o trader deve ter antes de executar uma operao.

Boa Semana!