EDUCAÇÃO

FINANCEIRA
NÍVEL 1
Suely Azevedo

Grupo: Aprendendo a Investir

 Suely Azevedo

EDUCAÇÃO
FINANCEIRA
NÍVEL 1
“Mais importante do que quanto
você ganha, é como você gasta”
(Conrado Navarro)
SOBRE O E-BOOK
Ter um propósito na vida é importante e
necessário, mas de nada adianta ser um
empreendedor ou investidor de sucesso, se
você não estiver fazendo o que precisa ser
feito para garantir que suas metas sejam
atinjidas.

O conhecimento compartilhado nesse e-

book visa oferecer o primeiro passo para
você inicia sua Educação Financeira
básica, reduzindo sua insegurança nas
decisões de investimentos, dismistificando
conceitos que pareciam complexos demais,
mas deixando claro que é o trabalho duro, a
constante atualização do conhecimento e a
perseverança que fazem o caminho para o
sucesso dos seus objetivos.

Toda escada, todo destino, por mais difícil e

distante que seja, começa com o primeiro
passo. Eu espero que esse e-book seja
suficiente para que você comece hoje a
tomar decisões em direção ao futuro que
você deseja estar.

Um passo por dia. Vamos juntos!

03 Coisas que este
e-book fará por você:

Você irá conhecer o significado de

investir, que apesar de parecer
sofisticado é bem simples. E meu
objetivo é simplificar sempre.

Você vai entender que mais importante

que saber investir seu dinheiro é
contruir uma mentalidade investidora,
ou seja, ser capaz de visualizar boas
oportunidades nas notícias do dia a
dia e evitar perdas do seu patrimônio,
e esse é um dos maiores desafios que
todos nós precisamos aprender a
superar diariamente.

Você vai desmistificar diversos

conceitos sobre economia e
investimentos, ao final, pensará no
tempo que perdeu achando que esse
mundo de investimentos não era para
você.
ÍNDICE
07 O QUE É INVESTIR?

13 INVESTIR É SÓ PARA QUEM É RICO?

COMO O INVESTIMENTO PODE

15
AUMENTAR O SEU PATRIMÔNIO?

DEVO CONTRATAR ALGUÉM PARA

17
INVESTIR POR MIM?

VOCÊ JÁ OUVIU FALAR DE PESSOAS

19
QUEBRAREM AO INVESTIR
INVESTIR NA BOLSA DE VALORES É
21
ARRISCADO?

COMO FUNCIONA A BOLSA DE

24
VALORES?

COMO FUNCIONA A BOLSA

26
BRASILEIRA?

POR QUE AS EMPRESAS ENTRAM NA

28
BOLSA DE VALORES?

QUAIS SÃO OS RISCOS PARA MEUS

30 INVESTIMENTOS QUANDO A BOLSA
OSCILA?

QUAIS SÃO OS RISCOS PARA UM PAÍS

32
QUANDO A BOLSA DE VALORES CAI?

39 AVISO LEGAL / DIREITOS AUTORAIS

40 SOBRE A AUTORA

41 AGRADECIMENTOS

42 SOBRE ESSE E-BOOK

CAPÍTULO

01
 O QUE É
INVESTIR?

07
 “Investir deve ser mais como ver a tinta
secar ou assistir a grama crescer. Se você
quer adrenalina, pegue $ 800 e vá para
Las Vegas.” - Paul Samuelson

Simplificando...
Fora do conceito que liga investir a empreender, ou criar
um negócio do zero, você pode se tornar um investidor ao
emprestar dinheiro (que são as operações de renda fixa),
comprar partes de uma empresa, tornando-se sócio dela
através da bolsa de valores ou comprando equity, que é
uma versão moderna e mais sofisticada da antiga
sociedade LTDA., aquela padaria ou mercadinho da
esquina da sua casa, que tinha dois ou mais sócios.

08
 E COMO ISSO FUNCIONA NA PRÁTICA?

1. Se você investir no Tesouro Direto, você

empresta seu dinheiro para o Governo.

2. Se você investir em Debêntures, você

empresta seu dinheiro para empresas e a taxa de
retorno vai variar de acordo com o risco e o
tempo da operação.

3. Se você investir em CDB, RDB, LCI, LCA

(depois a gente explica essas siglas), você
empresta seu dinheiro para bancos oferecerem
financiamentos para clientes e empresas. A taxa
de retorno vai variar de acordo com o risco e o
tempo da operação. Quanto maior o prazo, maior
a rentabilidade e menor o imposto.

4. Se você investir em Poupança, você empresta

seu dinheiro para os bancos financiarem o
mercado imobiliário. A taxa de retorno desse
investimento é controlada pelo governo e é a
mesma para todos os bancos (algo que hoje em
dia, como investimento, não compensa por sequer
cobrir a inflação).
09
5. Se você investir em Fundos Imobiliários de
Tijolos (FIIs), você empresta seu dinheiro para
que um gestor compre ou construa imóveis para
locação, nesse caso, você recebe mensalmente o
aluguel desses imóveis descontado imposto e
taxa dos administradores.

Em geral, a maioria dos galpões, shoppings,

prédios comerciais são comprados e geridos por
esses fundos.

Fundos Imobiliarios de papeis são dívidas de

empresas negociadas num “pacote”, também por
um gestor que acompanha a negociação e
recebimento dessas dívidas. É um investimento
mais avançado, que é tão lucrativo quanto
arriscado. Aliás, quanto mais lucrativo, maior o
risco.

Ambos os fundos são negociados na bolsa de

valores através de cotas.

pág
10
Em todos os casos acima, você empresta seu
dinheiro por um determinado período. Trata-se,
portanto, de uma operação completamente
financeira, onde você recebe juros pelos seus
empréstimos, correrá o risco de emprestar seu
dinheiro, mas é claro que uma instituição
financeira tem mais garantias para lhe dar que
aquele seu primo ou amigo que pede dinheiro
emprestado sem garantia nenhuma.

Visando reduzir o risco do investidor, algumas

dessas operações possuem uma espécie de
seguro, chamado FGC – o Fundo Garantidor de
Créditos, que cobrirá as operações financeiras
feitas até o valor R$ 250 mil (por CPF / CNPJ),
negociadas em organizações financeiras
diferentes.

Importante salientar que o FGC não cobre os

fundos imobiliários, porque eles são considerados
renda variável. São papeis de dívidas
controladas por empresas privadas que usam a
bolsa de valores para se capitalizar e gerir esses
empréstimos.

11
 Simplificando...
Vamos supor que você faz um CDB de 200 mil no
Itaú, um RDB de 150 mil no Bradesco e de 300 mil
no Santander e esses três bancos quebram
simultaneamente. O FGC irá ressarcir 100% dos
seus investimentos no Itaú e no Bradesco, mas no
Santander, você receberá apenas 250 mil. Os 50
mil, que estavam fora do valor segurado, você
perde. Isso vale também para dinheiro em conta
corrente e poupança.

O FGC é uma organização privada. Já o Tesouro

Direto é 100% garantido pelo Governo através
Tesouro Nacional (cada país vai ter sua própria
regra, informe-se, se estiver no fora do Brasil)

pág
12
INVESTIR É SÓ
PARA QUEM É
RICO?

13
Houve um tempo que sim, essa frase era verdadeira, não
porque era impeditivo, mas pela forma restrita que
Educação Financeira era divulgada. Só era comum ouvir
falar de investimentos entre pessoas ricas que podiam
pagar alguém, com acesso e conhecimento do mercado
financeiro, que investissem por elas.

Nessa época, os custos de investimentos eram muito

altos, e só compensava investir se você tivesse bastante
dinheiro a ser investido, ou os custos não cobririam os
ganhos.

Hoje o acesso à informação está à distância de um

clique, a maioria das corretoras possuem taxa zero e
para investir, basta instalar um aplicativo da plataforma
de sua escolha.

Tem ações que custam centavos (em geral não valem a

pena), mas tem boas ações que custam cerca de R$
10,00.

Lembra da comparação da bolsa ao supermercado?

Então, quando uma ação está muito barata é como
aquela promoção que o produto está perto de vencer ou
já está vencido. No caso de um produto estragado você
pode passar mal, no caso de uma empresa falida, você
perder o dinheiro que pagou por ela.

14

 COMO O
INVESTIMENTO
PODE AUMENTAR
O SEU
PATRIMÔNIO?

15
Para o trabalhador regular, dificilmente ele irá enriquecer
apenas investindo, mas dá, no longo prazo (acima de 15
anos de aportes regulares em boas empresas) conseguir
uma aposentadoria tranquila, que lhe garanta uma renda
passiva bem maior que você conseguiria através do INSS.

Para enriquecer rápido é preciso criar rendas paralelas

ou um negócio que possua escalabilidade.

O pouco que você investe hoje, se você for acumulando

esse pouco ao longo do tempo, será muito para você lá
na frente, porque tem a questão dos juros compostos que
tem o poder de transformar o pouco em muito.

Quer ver isso acontecer na prática? Fique devendo o

cartão de crédito ou deixe de pagar uma conta e você
verá a força dos juros transformar sua dívida em uma bola
de neve cada dia maior.

Que tal fazer essa mesma bola de neve pagar você no

futuro?

16
 DEVO
CONTRATAR
ALGUÉM PARA
INVESTIR POR
MIM?

17
 “A maioria das dicas que você recebe em sua
corretora ou fóruns de investimentos refletem
os interesses deles, não os seus.”
(Henrique Carvalho)

Hoje em dia é tão fácil aprender a investir sozinho, que a

não ser que você seja muito, muito rico e sem tempo para
gerir suas próprias finanças, se justifica delegar essa
função para um especialista, porque não será raro um
especialista usar o conhecimento dele para ganhar mais
que você.

Na verdade, dentro dessa área existe um conflito de

interesses entre os seus ganhos e o que o especialista
pode ganhar através dos seus ganhos, porque ele vai agir
como um corretor, e é obvio que ele vai buscar por
investimentos que beneficiem também a corretora para
qual ele trabalha, que por sua vez, irá comissioná-lo cada
vez que ele conseguir fechar um bom negócio para
empresa.

O mesmo raciocínio funciona para gerente de banco.

Então tenha muito cuidado ao contratar negócios
aparentemente muito vantajosos, principalmente aqueles
que lhe forem oferecidos sem taxas ou comissões
explícitas. Tudo que é de graça, tem você como produto.

18
VOCÊ JÁ OUVIU
FALAR DE
PESSOAS
QUEBRAREM
AO INVESTIR?

19
Não é raro ver pessoas afirmarem traumas de bolsa de
valores, que é arriscada ou que conhece alguém que
perdeu todas as economias nela. Isso acontece porque,
provavelmente, essa pessoa usou a bolsa uma espécie de
cassino, onde ao invés de se tornar sócio de bons
negócios, optou por “apostar” no papel que iria crescer,
quebrar a banca e você vai sair de lá milionário, entenda:
na vida real, banca SEMPRE ganha! E se você usar a
Bolsa como cassino, vai sempre ter alguém, mais esperto
que você, que vai levar todo seu dinheiro.

Então não basta um videozinho de Youtube, um cursinho

de Trader ou ler uma postagem qualquer e imaginar que
você já está pronto para ser um investidor. Investir requer
um conhecimento mínimo sobre Educação Financeira e
para ganhar mesmo dinheiro, com consistência, é preciso
desenvolver uma mentalidade investidora, que é algo
construído com leitura, acesso à informações confiáveis e
atualizadas, com seus erros e acertos e com a
observação dos erros alheios.

20
INVESTIR NA
BOLSA DE
VALORES É
ARRISCADO?

21
O maior risco de qualquer investimento é a especulação.
No caso da bolsa de valores, a forma mais comum de
especular é comprar ativos por um valor mais baixo,
cogitando vende-los mais caros depois, achando que
ficará milionário porque alguém no Youtube falou que
uma ação que, custa R$ 1,00 hoje vai crescer 1.000% e se
você comprar 10 mil dessas ações, vai ficar milionário.
Essa é a parte "cassino" da bolsa e infelizmente, é a
porta de entrada mais famosa, mais larga e arriscada.

A primeira coisa que você precisa compreender é que a

bolsa funciona como um feirão, onde você pode comprar
partes de uma empresa que existe, que é real, portanto,
antes de comprar pensado se o papel dela vai subir ou
descer, você precisa se perguntar, por exemplo: Se você
tivesse dinheiro suficiente para se tornar sócio de um
McDonalds, você teria interesse nessa sociedade?

Portanto, as primeiras perguntas você se fará antes de

fechar negócio devem ser algo assim:

1. Quem será meu sócio, ele é uma pessoa responsável,

com histórico de fazer bons negócios?
2. Quanto a empresa fatura ao ano, ao mês?
3. Ela tem dívidas?
4. Qual o patrimônio físico e imaterial (marca) dela?
5. Qual será a participação dos lucros?

22
CAPÍTULO

02
 COMO
FUNCIONA A
BOLSA DE
VALORES?

24
Imagine um supermercado com seus diversos produtos,
produtos de limpeza, alimentícios, bebidas etc. Todos eles
com marcas diversas, preços variados e dispostos em
prateleiras para sua escolha individual. Isso é a bolsa de
valores, portanto, não é por coincidencia, que também
podemos nos referir a ela como: mercado financeiro,
entretanto, nesse mercado, ao invés de você comprar
uma lata de milho, um sabonete e 1kg de carne, você
pode comprar pequenas partes das empresas que
fabricam esses produtos.

Na bolsa de valores você vai achar as maiores empresas

de tudo que você consome no seu dia a dia, e você pode
comprar pequeníssimas partes delas e tornar sócio por
um longo período, o que chamamos de investidor buy
and hold ou comprar esses contratos para revender
depois, ou seja, comercializar suas ações, comprando por
um valor baixo, vendendo por um valor mais alto e
colocando diferença no bolso, logo após a venda.
23
 COMO
FUNCIONA A
BOLSA
BRASILEIRA?

26
O Brasil só tem uma bolsa de valores, que é a B3, onde
são negociadas ações de varejo, tecnologia, serviços,
bancos etc., infelizmente, a falta de educação financeira,
que em países desenvolvidos é feita no ensino médio, no
Brasil é praticamente inexistente, o resultado disso é que
apenas cerca de 3% dos brasileiros investem em ações, e
pelo menos 80% desse percentual não é investidor de
longo prazo, utilizando a bolsa como comércio de ativos,
não de construção de patrimônio, por essa razão, apena
uma bolsa é suficiente para atender a demanda de
investidores.

O Ibovespa, é uma carteira de investimento fictícia, que

representa as empresas mais negociadas, de maior
importância para a economia brasileira e que atendam a
alguns critérios pré-estabelecidos. Essa carteira é
revisada e atualizada a cada quatro meses, por isso
quando esse índice cai, significa que as empresas estão
perdendo capital, investimentos e podem quebrar. É uma
sinalização de que a saúde econômica e financeira do
país, pode está em risco.

27
POR QUE AS
EMPRESAS
ENTRAM NA
BOLSA DE
VALORES?

28
Quando uma empresa precisa de capital que financie a
sua expansão, o seu crescimento, ela pode:

1. conseguir esse dinheiro através de empréstimos

bancários, que é um dinheiro caro, devido aos juros
que costumam ser alto;
2. contratar sócios interessados em financiá-las
(sociedade LTDA)
3. abrir sociedade anônima, fracionando uma parte do
valor da empresa para vendê-la na bolsa de valores.
Esse processo é chamado de IPO – que corresponde
em inglês a: “initial public offering”, ou “oferta pública
inicial” em português, para que pessoas interessadas
no negócio que ela tem a oferecer, comprem
pequenas partes dela e se tornem sócios (acionistas).

É claro que para fazer um IPO a empresa precisa se

adequar a uma série de pré-requisitos e ter um número
grande de pessoas interessadas em comprar as ações
que ela vai negociar.

29
 QUAIS SÃO OS
RISCOS PARA MEUS
INVESTIMENTOS
QUANDO A BOLSA
OSCILA?

30
Se você não negociar na bolsa, comprando e vendendo
ativos, investindo em boas empresas, acompanhado oas
notícias da empresa e do setor, o risco é quase zero.

Oscilar não tem nada a ver com risco. Todos os dias a

temperatura oscila, isso não quer dizer que acabaram as
estações do ano. Todos os anos vai ter inverno, verão,
outono, primavera, e em todas essas estações, a
temperatura irá oscilar. Até seu humor oscila e você não
deixa de existir ou ser você mesmo por isso.

Oscilação não significa absolutamente nada! O que

verdadeiramente importa é o resultado das empresas, e
no longo prazo, porque no curto prazo também não
significa nada. O que você precisa estar atento é se nos
balanços ela continua crescendo, dando lucro,
melhorando o desempenho, reduzido custo, ampliando
mercado etc.

Quando você compra uma ação e ela abaixa de valor

que você comprou, você só perderá dinheiro se decidir
vendê-la na baixa (abaixo do valor que você comprou),
caso não, ela vai subir e descer dentro da sua carteira de
investimentos da mesma forma que o ouro sobe e desce
sem que você perca o valor das suas joias.

31
 QUAIS SÃO OS
RISCOS PARA UM
PAÍS QUANDO A
BOLSA DE
VALORES CAI?

32
É normal que a economia oscile, que algumas empresas
quebrem, podendo ou não se recuperarem, porque a
economia não é uma ciência exata, ela está ligada ao
desejo de compra das pessoas. Aquilo que chamamos de
“mercado”, nada mais é que pessoas comprando o que
outras estão produzindo como: produtos, serviços, tudo
faz parte da mesma cadeia econômica que possui elos
locais, municipais, estaduais, federais e internacionais. Se
você compreender como esses elos funciona, fica muito
mais fácil entender como notícias econômicas afetam
seus ganhos e perdas.

A bolsa de valores é formada pelas maiores empresas e

negócios de um país. As bolsas de valores dos EUA são
compostas pelas maiores empresas dos Estados Unidos,
as bolsas de valores europeias têm as maiores empresas
europeias, então se as maiores empresas não crescerem
no longo prazo, não apresentarem bons resultados, o
maior risco não está na bolsa de valores, mas no colapso
de toda a economia daquele país. Se essas empresas
quebram, acabam os empregos, e sem empregos as
pessoas passam a se endividar, perdem suas casas, sua
dignidade e se tornam miseráveis. Por isso a política e os
canais de notícias se desesperam quando as bolsas
caem, esse é um aviso de que o país vai afundar, porque
são essas empresas que mantém esse país funcionando,
são elas que pagam os impostos e contratam pessoas.

31
Como foi dito anteriormente, a composição da carteira
pode variar, então para saber qual a composição atual, é
prudente que você confira diretamente no site da B3,
entretanto, raramente as mudanças são significativas. As
maiores empresas na composição do índice em maio de
2023 foram:

Itaú Unibanco – maior banco privado do Brasil e

maior conglomerado financeiro do hemisfério sul,

Bradesco – uma das mais antigas instituições

financeiras privada do Brasil.

Vale – mineradora multinacional brasileira e uma das

maiores operadoras de logística do país.

Petrobrás – uma das maiores industriais petroleiras

do mundo, cujo acionista majoritário é o Governo
Federal.

Ambev – é a maior fabricante de cervejas do mundo.

Banco do Brasil – instituição financeira mais antiga

do Brasil.

B3 – é a bolsa de valores oficial do Brasil.

32
Ter um mínimo de conhecimento político, para quem
pensa em começar a investir, é muito importante, porque
várias estratégias ideológicas econômicas já foram
testadas ao longo dos anos e dos países e os resultados
são relativamente previsíveis, por isso, cada vez que se
muda o espectro ideológico de um país é possível prever
algumas implicações e impactos que isso trará para o
mercado (que é você, a pessoa que consome o que as
empresas produzem).

Entretanto, hoje em dia é muito difícil encontrar

informações isentas de viés político ideológico, então eu
costumo recomendar fortemente o livro: As Seis Lições,
que é uma transcrição de uma palestra do economista
Ludwig Von Mises, proferida em 1958, numa universidade
argentina, portanto, muito antes das polarizações
políticas modernas. É um livro bem pequeno, de fácil
leitura e compreensão, sem economês, mas acredite, ele
será suficiente para lhe oferecer uma base histórica da
economia mundial e ajudá-lo a antever várias situações
do mercado, além de ampliar seu conhecimento geral.
Você encontra fácil audiobook no youtube.

Confie em mim, vai ser muito difícil tomar decisões de

investimento sem esse conhecimento básico de
economia.

35
Tem umas questões mais sofisticadas e técnicas a serem
consideradas antes de comprar um ativo na bolsa, mas
vamos deixar tudo no básico, por enquanto.

Se você faz uma boa análise da empresa que deseja se

tornar acionista, através da bolsa de valores, investe em
bons negócios, provavelmente você vai conseguir bons
retornos ao longo do tempo, sem precisar vender suas
ações, porque boas empresas são lucrativas, e você como
acionista, irá se beneficiar sempre que ela tiver lucros,,
seja em forma de remuneração direta (dividendos) ou
pelo crescimento dela no mercado, que é quando ela
adquire novas empresas, novos imóveis, novos clientes,
aumenta a oferta de produtos ou consegue produzir mais,
com menor custo.

36
 SAIBA POUPAR
poupar e investir é fundamental para quem quer
enriquecer.

Em média, os
milionários investem
20% de seu rendimento
a cada ano. Suas
fortunas não são
medidas pela
quantidade que
ganham todos os anos,
mas pela forma como
eles poupam e
investem ao longo do
tempo.”

Ramit Sethi,
empreendedor e consultor
financeiro

37
 @atinjametasja

Siga para mais conteúdos e orientações

38
 AVISO LEGAL
DIREITOS AUTORAIS
O E-book “EDUCAÇÃO FINANCEIRA NÍVEL 1”
Conforme a Lei 9.610/98, é proibida a reprodução
total e parcial ou divulgação comercial sem a
autorização prévia e expressa do autor (artigo 29).
Os exemplos usados estão sujeitos aos direitos
intelectuais do autor.

TODOS OS DIREITOS RESERVADOS.

SUELY AZEVEDO
 SOBR
EM
Se esse livro chegou até IM
você, sem que você saiba a
origem, saiba que ele
nasceu de uma promessa
que fiz quando comecei a
me interessar sobre
investimentos e finanças.

Algumas mudanças em minha vida, despertaram em mim

a necessidade de criar a minha própria aposentadoria e
foi tão difícil encontrar orientações confiáveis e bons
materiais para estudar... Vi tantos oportunistas tentando
tirar vantagens de pessoas completamente perdidas,
iludidas com ganhos impossíveis, que prometi a mim
mesma, que se um dia eu aprendesse a navegar nessas
águas, iria fazer um grupo para ajudar as pessoas a não
passarem pelo que eu passei.

O grupo cresceu, se transformou no blog Atinja Metas e

agora estou escrevendo esse e-book, montando
Instagram e estudando outras coisas interligadas a
investimentos que me tragam mais renda passiva.

Se você quiser fazer parte do nosso grupo: Aprendendo

a Investir, seja muito bem-vindo!

Suely Azevedo
40
 OBRIGADA
RICARDO ALEXANDRE MIGUEL
@ricardoalexandremiguel

Revisão, sugestões e paciência!

Para mais informações:

Grupo: Aprendendo a Investir

41
Esse e-book foi escrito e produzido por mim
utilizando esse produto, e se você gostou do
resultado e deseja criar o seu, recomendo muito
satisfeita, porque é um produto completo, fácil
de usar, que além de trazer vários modelos de e-
books editáveis, vem videoaulas que ensina o
passo a passo de como fazer e-books e colocá-
lo nas plataformas de venda. Experimente!

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