Quadro de Pessoal Direto e Indireto (Anual)

Mão de obra direta

Salário Unitário Adicional Noturno Vale Transporte
Função Quantidade Salário Anual
Mensal Anual Anual
a) Especializada
R$ - R$ -
Subtotal R$ - R$ -
b) Não especializada
Contato Comercial externo 1 R$ 840.00 R$ 10,080.00 R$ 143.20
Chefe de Bilheteria* 1 R$ 750.00 R$ 9,000.00 R$ 1,800.00 R$ 208.00
Caixa noturno* 2 R$ 580.00 R$ 13,920.00 R$ 2,784.00 R$ 660.80
Caixa diurno 2 R$ 580.00 R$ 13,920.00 R$ 660.80
Gerente de Expediente* 1 R$ 1,300.00 R$ 15,600.00 R$ 3,120.00 R$ -
Gerente Comercial 1 R$ 1,200.00 R$ 14,400.00 R$ -
Encarregado de Manutenção* 1 R$ 600.00 R$ 7,200.00 R$ 1,440.00 R$ 316.00
Subtotal R$ 5,850.00 R$ 84,120.00
c) Outros encargos:
Adicional Noturno* (20,0% salário base) R$ 9,144.00
Subtotal R$ 9,144.00 R$ 9,144.00 R$ 1,988.80
Total (a+b+c) R$ 93,264.00 2.13%

Encargos Especializada % Folha

Vale Refeição
Anual R$5,00
FGTS 8 R$ 10,800.00
Provisão FGTS sob 1/12 de férias 0.67 11.58%
Provisão FGTS sob 1/3 de férias 0.22
Provisão FGTS sob 1/12 13º salário 0.67
Provisão FGTS sob 1/12 aviso prévio 0.67
50% Multa FGTS 4
Provisão Multa sob 1/12 de férias 0.33
Provisão Multa sob 1/3 de férias 0.11
Provisão Multa sob 1/12 13º salário 0.33
Provisão Multa sob 1/12 aviso prévio 0.33
Férias 1/12 8.33
1/3 Férias 2.77
13º salário 1/12 8.33
1/12 aviso prévio 8.33
INSS 20
Acidentes de trabalho 3
Faltas Justificadas 0.75
Licença paternidade 0.23
Feriados 4.52
Indenização adicional 1.38
Depósito de despedida injusta 4.88
Salário educação 2.5
Vale Refeição 11.58
Vale Transporte 2.13
SESC 1.5
Total de Encargos 95.56 R$ 89,123.08
Total Geral R$ 182,387.08
Total Geral Mensal R$ 15,198.92
 Quadro de Pessoal Direto e Indireto (Anual)

Salário Unitário
Função Quantidade Salário Anual
Mensal

a) Especializada
Gerente Financeiro 1 R$ 1,600.00 R$ 19,200.00
Encarregado do Setor Pessoal 1 R$ 840.00 R$ 10,080.00
Gerente de Segurança* 1 R$ 840.00 R$ 10,080.00
Segurança Patrimonial diurno 1 R$ 600.00 R$ 7,200.00
Segurança Patrimonial noturno* 1 R$ 600.00 R$ 7,200.00
Gerente de Operações e Manutenção 1 R$ 1,000.00 R$ 12,000.00
Subtotal R$ 5,480.00 R$ 65,760.00
b) Não especializada
Secretária 1 R$ 840.00 R$ 10,080.00
Encarregado de Operações 1 R$ 600.00 R$ 7,200.00
Porteiro Diurno 1 R$ 580.00 R$ 6,960.00
Porteiro Noturno* 2 R$ 580.00 R$ 13,920.00
Subtotal R$ 2,600.00 R$ 31,200.00
c) Outros encargos:
Adicional Noturno* (20,0% salário base) R$ 6,240.00
Subtotal R$ 6,240.00
Total (a+b+c) R$ 103,200.00
Encargos Especializada % Folha
FGTS 8
Provisão FGTS sob 1/12 de férias 0.67
Provisão FGTS sob 1/3 de férias 0.22
Provisão FGTS sob 1/12 13º salário 0.67
Provisão FGTS sob 1/12 aviso prévio 0.67
50% Multa FGTS 4
Provisão Multa sob 1/12 de férias 0.33
Provisão Multa sob 1/3 de férias 0.11
Provisão Multa sob 1/12 13º salário 0.33
Provisão Multa sob 1/12 aviso prévio 0.33
Férias 1/12 8.33
1/3 Férias 2.77
13º salário 1/12 8.33
1/12 aviso prévio 8.33
INSS 20
Acidentes de trabalho 3
Salário educação 2.5
Faltas justificadas 0.75
Depósito de despedida injusta 4.88
Indenização adicional 1.38
Feriados 4.52
Vale Refeição 12.79
Vale transporte 2.32
Licença paternidade 0.23
SESC 1.5
Total de Encargos 96.96 R$ 100,062.72
Total Geral R$ 203,262.72
Total Geral Mensal R$ 16,938.56
al)

Adicional Noturno Vale Transporte

Anual Anual

R$ -
R$ 143.20
R$ 2,016.00 R$ 143.20
R$ 316.00
R$ 1,440.00 R$ 316.00
R$ 28.00

R$ 143.20
R$ 316.00
R$ 330.40
R$ 2,784.00 R$ 660.80

R$ 6,240.00 R$ 2,396.80
2.32%
Vale Refeição
Mensal R$5,00
R$ 13,200.00
12.79%
CUSTOS SERVIÇOS PRESTADOS MENSAL ANO 01 ANO 02
Mão de Obra Direta ( salários e encargos ) 15,198.92 182,387.08 182,387.08
Telefone e Energia 5,300.00 63,600.00 63,600.00
Despesas de Vendas - 5% ( Tx de cartão de Crédito) 12,133.33 145,600.00 145,600.00
Ingresso 7,800.00 93,600.00 93,600.00

Total custos Serviço 40,432.26 485,187.08 485,187.08

DESPESAS OPERACIONAIS
Mão de Obra Indireta ( salários e encargos ) 16,938.56 203,262.72 203,262.72
Serviços Gerais ( Limpeza e conservação ) 3,000.00 36,000.00 36,001.00
Vital Med 2,500.00 30,000.00 30,000.00
Advogados 1,100.00 13,200.00 13,201.00
Propaganda 833.33 10,000.00 10,000.00
Outros ( Agua, internet , aluguel máquina CC) 100.00 1,200.00 1,200.00
Sistema de segurança 300.00 3,600.00 3,600.00
Contabilidade ( * salario minimo ) 380.00 4,560.00 4,560.00
Manutenção 666.67 8,000.00 8,000.00
Impostos e Taxas (IPTU, ECAD, TFF, TX de Publicidade) 3,775.00 45,300.00 45,300.00
Outros (1 ,0% do Total do CF) 1,054.88 12,658.57 12,658.57
Total despesas operacionais 30,648.44 367,781.29 367,783.29

ESTOQUE
Material básico de manutenção 850.00 10,200.00 10,200.00
Papel de ingresso - selo holográfico 2,200.00 26,400.00 26,400.00
Total estoque 36,600.00 36,600.00

TOTAL CUSTO MENSAL 71,080.70

CAPITAL DE GIRO

Ingresso Valor Unitário

Papel 0.11
Impressão 0.20
Selo 0.05
Total 0.36
Publico Médio ( quantidade de bilhetes impressos) 2,500.00
Valor por locação R$ 900.00
ANO 03 ANO 04 ANO 05 ANO 06 ANO 07 ANO 08
182,387.08 182,387.08 182,387.08 182,387.08 182,387.08 182,387.08
63,600.00 63,600.00 63,600.00 63,600.00 63,600.00 63,600.00
145,600.00 145,600.00 218,400.00 218,400.00 218,400.00 218,400.00
93,600.00 93,600.00 140,400.00 140,400.00 140,400.00 140,400.00

485,187.08 485,187.08 604,787.08 604,787.08 604,787.08 604,787.08

203,262.72 203,262.72 203,262.72 203,262.72 203,262.72 203,262.72

36,002.00 36,003.00 36,004.00 36,005.00 36,006.00 36,007.00
30,000.00 30,000.00 30,000.00 30,000.00 30,000.00 30,000.00
13,202.00 13,203.00 13,204.00 13,205.00 13,206.00 13,207.00
10,000.00 10,000.00 10,000.00 10,000.00 10,000.00 10,000.00
1,200.00 1,200.00 1,200.00 1,200.00 1,200.00 1,200.00
3,600.00 3,600.00 3,600.00 3,600.00 3,600.00 3,600.00
4,560.00 4,560.00 4,560.00 4,560.00 4,560.00 4,560.00
8,000.00 8,000.00 8,000.00 8,000.00 8,000.00 8,000.00
45,300.00 45,300.00 45,300.00 45,300.00 45,300.00 45,300.00
12,658.57 12,658.57 12,658.57 12,658.57 12,658.57 12,658.57
367,785.29 367,787.29 367,789.29 367,791.29 367,793.29 367,795.29

10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00

26,400.00 26,400.00 26,400.00 26,400.00 26,400.00 26,400.00
36,600.00 36,600.00 36,600.00 36,600.00 36,600.00 36,600.00
ANO 09 ANO 10
182,387.08 182,387.08
63,600.00 63,600.00
218,400.00 218,400.00
140,400.00 140,400.00

604,787.08 604,787.08

203,262.72 203,262.72
36,008.00 36,009.00
30,000.00 30,000.00
13,208.00 13,209.00
10,000.00 10,000.00
1,200.00 1,200.00
3,600.00 3,600.00
4,560.00 4,560.00
8,000.00 8,000.00
45,300.00 45,300.00
12,658.57 12,658.57
367,797.29 367,799.29

10,200.00 10,200.00
26,400.00 26,400.00
36,600.00 36,600.00
1. Dimensionamento do Capital de Giro ( 1 mes de despesas )
ELEMENTO VALOR
1. NECESSIDADES
1.1 - Disponibilidade mínima de caixa e bancos:
Salários e Encargos ( 1 mes ) R$ 32,1

Outras despesas administrativas

Energia R$ 3,0
Telefone R$ 1,1
Propaganda R$ 2,5
Aluguel maquinas de cartão de crédito R$ 6
Água R$ 3
Assinatura Velox R$
Manutenção do Sistema de Emissão e Venda de Ingressos (Ticketmix) R$ 1
Sistema de Segurança Eletrônica R$ 5
1.2 - Estoques:
Material Básico de Manutenção R$ 8
Papel de Ingresso e Selo Holográfico R$ 5,9
1.3 - Títulos em Carteira:
70% da Receita Bruta com locação de Espaço - 5% taxa de administração R$ 12,1

2. RECURSOS
2.1 Crédito de Fornecedores R$
2.2 Desconto de Títulos R$
2.3 Capital de Giro Líquido R$ 59,4
 VALOR

R$ 32,137.48

R$ 3,000.00
R$ 1,100.00
R$ 2,500.00
R$ 618.30
R$ 320.00
R$ 89.00
R$ 180.00
R$ 583.75

R$ 800.00
R$ 5,940.00

R$ 12,133.33

R$ -
R$ -
R$ 59,401.87
 RECEITA
ANO 01 ANO 02 ANO 03
PREÇO
PRODUTO UNITÁRIO QTD QTD QTD
Locação espaço por semana 2 2 2
Locação espaço por ano 20,000.00 104 104 104
Locação bar 5,000.00 104 104 104
locação de vagas estacionamento 5.00 8320 8320 8320
TOTAL

ANO 01 ANO 02 ANO 03

PREÇO
PRODUTO UNITÁRIO
Locação espaço 20,000.00 R$ 2,080,000.00 R$ 2,080,000.00 R$ 2,080,000.00
Locação bar 5,000.00 R$ 520,000.00 R$ 520,000.00 R$ 520,000.00
locação de vagas estacionamento 5.00 R$ 41,600.00 R$ 41,600.00 R$ 41,600.00
TOTAL R$ 2,641,600.00 R$ 2,641,600.00 R$ 2,641,600.00

Tx cartão de crédito * 70% R$ 145,600.00 R$ 145,600.00 R$ 145,600.00

IMPOSTOS
PIS
COFINS
ISS 14.25%
CSSL 9.00%
IR 15.00%

* 70% da receita de arrecadação da bilheteria

Arrecadação média por evento 40,000.00

RECEITA
ANO 04 ANO 05 ANO 06 ANO 07 ANO 08 ANO 09

QTD QTD QTD QTD QTD QTD

2 3 3 3 3 3
104 156 156 156 156 156
104 156 156 156 156 156
8320 12480 12480 12480 12480 12480

ANO 04 ANO 05 ANO 06 ANO 07 ANO 08 ANO 09

R$ 2,080,000.00 R$ 3,120,000.00 R$ 3,120,000.00 R$ 3,120,000.00 R$ 3,120,000.00 R$ 3,120,000.00

R$ 520,000.00 R$ 780,000.00 R$ 780,000.00 R$ 780,000.00 R$ 780,000.00 R$ 780,000.00
R$ 41,600.00 R$ 62,400.00 R$ 62,400.00 R$ 62,400.00 R$ 62,400.00 R$ 62,400.00
R$ 2,641,600.00 R$ 3,962,400.00 R$ 3,962,400.00 R$ 3,962,400.00 R$ 3,962,400.00 R$ 3,962,400.00

R$ 145,600.00 R$ 218,400.00 R$ 218,400.00 R$ 218,400.00 R$ 218,400.00 R$ 218,400.00

 ANO 10

QTD
3
156
156
12480

ANO 10

R$ 3,120,000.00
R$ 780,000.00
R$ 62,400.00
R$ 3,962,400.00

R$ 218,400.00

0.4
CALCULO DA NECESSIDADE DE INVESTIMENTO INICIAL E CAPITAL DE GIRO

1.1 Investimento Inicial em Imobilizado VALOR ( R$ ) TIPO ATIVO

Terreno 2,000,000.00
Construção Civil e Instalações 2,500,000.00
Máquinas e Equipamentos 58,046.00
Móveis e Utensilios 50,371.00
Tecnologia 3,800.00
Instalações do sistema de Segurança eletronica 1,500.00
Total imobilzado 4,613,717.00 Permanente
1.2. Gastos de Implantação e Pré-Operacionais
Publicidade e Propaganda 30,000.00
Festa de Lançamento 30,000.00
Locação Escritório Provisório 1,500.00
Telefone Fixo 1,800.00
Telefone Celular 1,000.00
Recrutamento 720.00
Registro e inscrição 1,000.00
Combustível 576.00
Elaboração do Projeto 90,000.00
Impressão do Projeto Finalizado para Parceiros 60.00
Material de Escritório 250.00
Gastos de implantação e pré-operacionais 156,906.00 Diferido
TOTAL ATIVO PERMANENTE 4,770,623.00

Capital de Giro ( Custo mensal ) 71,080.70

INVESTIMENTO INICIAL TOTAL

Valor total investimento
Valor integralizado ( capital social )
Valor financiado
Prazo do Financiamento ( anos )
Juros
Carência
DEPRECIAÇÃO ANOS VALOR
0% 0.00
4% 25 100,000.00
10% 10 5,804.60
10% 10 5,037.10
10% 10 380.00
10% 10 150.00
111,371.70

20% 5 31,381.20

TABELA SAC
R$ 4,841,703.70 Prestações Saldo Amortização Juros
R$ 1,936,681.48 0 2,905,022.22 0.00 0.00
R$ 2,905,022.22 1 2,905,022.22 0.00 428,490.78
7 2 2,905,022.22 415,003.17 428,490.78
14.8% 3 2,490,019.04 415,003.17 428,490.78
2 anos 4 2,075,015.87 415,003.17 367,277.81
5 1,660,012.70 415,003.17 306,064.84
6 1,245,009.52 415,003.17 244,851.87
7 830,006.35 415,003.17 183,638.90
8 415,003.17 415,003.17 122,425.94
9 0.00 0.00 0.00
Prestação total
0.00
428,490.78
843,493.95
843,493.95
782,280.98
721,068.01
659,855.05
598,642.08
537,429.11
0.00
 BALANÇO PATRIM
ITENS 1 2 3
ATIVO
1-Ativo Circ. 71,080.70 852,963.16 1,219,840.93
Caixa 71,080.70 852,963.16 1,219,840.93
Estoque

2- Permanente 4,770,623.00 4,627,870.10 4,485,117.20

Terreno 2,000,000.00 2,000,000.00 2,000,000.00
Prédio 2,500,000.00 2,500,000.00 2,500,000.00
Maquinas e equipamentos 58,046.00 58,046.00 58,046.00
Mov. e Utens. 50,371.00 50,371.00 50,371.00
Outros 5,300.00 5,300.00 5,300.00
( - )Dep. Acum. -111,371.70 -222,743.40
Diferido 156,906.00 156,906.00 156,906.00
(-) Amortização Dif -31,381.20 -62,762.40
TOTAL ATIVO 4,841,703.70 5,480,833.26 5,704,958.13
PASSIVO
4-Passivo Circ. 0.00 415,003.17 415,003.17
Fornecedores
Contas Pagar
Salários e encargos
I. R. a Pagar
Financiamento cp 0.00 415,003.17 415,003.17

5-Exig. L. Prazo 2,905,022.22 2,490,019.04 2,075,015.87

Financiamento 2,905,022.22 2,490,019.04 2,075,015.87

7-PatrimônioLíq 1,936,681.48 2,575,811.04 3,214,939.09

Capital 1,936,681.48 1,936,681.48 1,936,681.48
Res. Capital 0.00
Ágio,Desag.CM 0.00
Res. Lucros 0.00
Res. Legal 0.00
Res. Estat. 0.00
Res. Invest. 0.00
Lucros Acum. 0.00 639,129.57 1,278,257.61
TOTAL PASSIVO 4,841,703.70 5,480,833.26 5,704,958.13

OK OK OK

0.00 0.00 0.00

 BALANÇO PATRIMONIAL
4 5 6 7 8
ATIVO
1,586,717.19 2,000,113.77 3,229,900.06 5,237,833.99 7,292,289.01
1,586,717.19 2,000,113.77 3,229,900.06 5,237,833.99 7,292,289.01

4,342,364.30 4,199,611.40 4,056,858.50 3,945,486.80 3,834,115.10

2,000,000.00 2,000,000.00 2,000,000.00 2,000,000.00 2,000,000.00
2,500,000.00 2,500,000.00 2,500,000.00 2,500,000.00 2,500,000.00
58,046.00 58,046.00 58,046.00 58,046.00 58,046.00
50,371.00 50,371.00 50,371.00 50,371.00 50,371.00
5,300.00 5,300.00 5,300.00 5,300.00 5,300.00
-334,115.10 -445,486.80 -556,858.50 -668,230.20 -779,601.90
156,906.00 156,906.00 156,906.00 0.00 0.00
-94,143.60 -125,524.80 -156,906.00 0.00 0.00
5,929,081.49 6,199,725.17 7,286,758.56 9,183,320.79 11,126,404.11
PASSIVO
415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17

415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17

1,660,012.70 1,245,009.52 830,006.35 415,003.17 0.00

1,660,012.70 1,245,009.52 830,006.35 415,003.17 0.00

3,854,065.61 4,539,712.48 6,041,749.03 8,353,314.44 10,711,400.94

1,936,681.48 1,936,681.48 1,936,681.48 1,936,681.48 1,936,681.48

1,917,384.14 2,603,031.00 4,105,067.55 6,416,632.96 8,774,719.46

5,929,081.49 6,199,725.17 7,286,758.56 9,183,320.79 11,126,404.11

OK OK OK OK OK

0.00 0.00 0.00 0.00 0.00

 9 10

9,393,265.13 12,002,286.62
9,393,265.13 12,002,286.62

3,722,743.40 3,611,371.70
2,000,000.00 2,000,000.00
2,500,000.00 2,500,000.00
58,046.00 58,046.00
50,371.00 50,371.00
5,300.00 5,300.00
-890,973.60 -1,002,345.30
0.00 0.00
0.00 0.00
13,116,008.53 15,613,658.32

0.00 0.00

0.00 0.00

0.00 0.00
0.00 0.00

13,116,008.53 15,613,658.32
1,936,681.48 1,936,681.48

11,179,327.06 13,676,976.84
13,116,008.53 15,613,658.32

OK OK

0.00 0.00
 DRE

ANO 1 ANO 2 ANO 3

Receita Bruta 2,641,600.00 2,641,600.00 2,641,600.00
- Impostos 376,428.00 376,428.00 376,428.00
(=) Receita Líquida 2,265,172.00 2,265,172.00 2,265,172.00

- Custo Serviço Prestado 485,187.08 485,187.08 485,187.08

(=) Lucro Bruto 1,779,984.92 1,779,984.92 1,779,984.92

- depreciação 111,371.70 111,371.70 111,371.70

- amortização diferido 31,381.20 31,381.20 31,381.20
- desp operacionais 367,781.29 367,783.29 367,785.29
- estoque
(=) Lucro Atividade 1,269,450.73 1,269,448.73 1,269,446.73

- desp. Financeiras 428,490.78 428,490.78 428,490.78

+ rec. Financeiras 0.00 0.00 0.00
(=) Lucro operacional 840,959.95 840,957.95 840,955.95

+ R.E.P.
+ res. não operac.
(=) L.A.I.R. 840,959.95 840,957.95 840,955.95

- Imp. Renda 126,143.99 126,143.69 126,143.39

- CSLL 75,686.40 75,686.22 75,686.04
(=) Lucro Líquido 639,129.57 639,128.05 639,126.53

Lucro acumulado 639,129.57 1,278,257.61 1,917,384.14

Depreciação Acumulada 111,371.70 222,743.40 334,115.10
Amortização Diferido Acumulada 31,381.20 62,762.40 94,143.60
 DRE

ANO 4 ANO 5 ANO 6 ANO 7 ANO 8

2,641,600.00 3,962,400.00 3,962,400.00 3,962,400.00 3,962,400.00
376,428.00 564,642.00 564,642.00 564,642.00 564,642.00
2,265,172.00 3,397,758.00 3,397,758.00 3,397,758.00 3,397,758.00

485,187.08 604,787.08
1,779,984.92 2,792,970.92 3,397,758.00 3,397,758.00 3,397,758.00

111,371.70 111,371.70 111,371.70 111,371.70 111,371.70

31,381.20 31,381.20 0.00 0.00 0.00
367,787.29 367,789.29 0.00 0.00 0.00

1,269,444.73 2,282,428.73 3,286,386.30 3,286,386.30 3,286,386.30

367,277.81 306,064.84 244,851.87 183,638.90 122,425.94

0.00 0.00 1.00 2.00 3.00
902,166.92 1,976,363.89 3,041,533.43 3,102,745.40 3,163,957.36

902,166.92 1,976,363.89 3,041,533.43 3,102,745.40 3,163,957.36

135,325.04 296,454.58 456,230.01 465,411.81 474,593.60

81,195.02 177,872.75 273,738.01 279,247.09 284,756.16
685,646.86 1,502,036.56 2,311,565.40 2,358,086.50 2,404,607.60

2,603,031.00 4,105,067.55 6,416,632.96 8,774,719.46 11,179,327.06

445,486.80 556,858.50 668,230.20 779,601.90 890,973.60
125,524.80 156,906.00 156,906.00 156,906.00 156,906.00
 ANO 9 ANO 10
3,962,400.00 3,962,400.00
564,642.00 564,642.00
3,397,758.00 3,397,758.00

3,397,758.00 3,397,758.00

111,371.70 111,371.70
1.00 1.00
0.00 0.00

3,286,385.30 3,286,385.30

0.00 0.00
4.00 5.00
3,286,381.30 3,286,380.30

3,286,381.30 3,286,380.30

492,957.20 492,957.05
295,774.32 295,774.23
2,497,649.79 2,497,649.03

13,676,976.84 16,174,625.87
1,002,345.30 1,113,717.00
156,907.00 156,908.00
 FLUXO

ANO 0 ANO 1 ANO 2

Lucro Líquido 639,129.57 639,128.05
+ depreciação 111,371.70 111,371.70
+ Amortiação diferido 31,381.20 31,381.20
Fluxo Caixa Gerado 781,882.47 781,880.95
+ baixa aplicações financeiras
+ novos emprestimos c.p.
- Amortização Dívida 0.00 415,003.17
Fluxo Caixa final -1,936,681.48 781,882.47 366,877.77

Acréscimo / Decréscimo 781,882.47 366,877.77

Saldo Inicial 71,080.70 852,963.16
Saldo Final 852,963.16 1,219,840.93

Valor Presente Líquido - VPL =

Taxa Interna de Retorno -TIR = 41.60%
Taxa Interna de Retorno Mod -TIRM =
Taxa Interna de Retorno Mod -TIRM =
Índice de Lucratividade -IL =
Taxa de Rentabilidade - TR =
Payback =
Payback Descontado =
 FLUXO DE CAIXA

ANO 3 ANO 4 ANO 5 ANO 6 ANO 7

639,126.53 685,646.86 1,502,036.56 2,311,565.40 2,358,086.50
111,371.70 111,371.70 111,371.70 111,371.70 111,371.70
31,381.20 31,381.20 31,381.20 0.00 0.00
781,879.43 828,399.76 1,644,789.46 2,422,937.10 2,469,458.20

415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17

366,876.25 413,396.59 1,229,786.28 2,007,933.93 2,054,455.03

366,876.25 413,396.59 1,229,786.28 2,007,933.93 2,054,455.03

1,219,840.93 1,586,717.19 2,000,113.77 3,229,900.06 5,237,833.99
1,586,717.19 2,000,113.77 3,229,900.06 5,237,833.99 7,292,289.01
 ANO 8 ANO 9 ANO 10
2,404,607.60 2,497,649.79 2,497,649.03
111,371.70 111,371.70 111,371.70
0.00 0.00 0.00
2,515,979.30 2,609,021.49 2,609,020.73

415,003.17 0.00 0.00

2,100,976.12 2,609,021.49 2,609,020.73

2,100,976.12 2,609,021.49 2,609,020.73

7,292,289.01 9,393,265.13 12,002,286.62
9,393,265.13 12,002,286.62 14,611,307.35
 FLUXO DE CAIXA PROJETADO

ITENS 0 1 2 3 4 5 7 8 9 10

Integralização de Capital 1,936,681.48 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Emprestimo 2,905,022.22 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 166,336.63
Receita Bruta 0.00 2,641,600.00 2,641,600.00 2,641,600.00 2,641,600.00 3,962,400.00 3,962,400.00 3,962,400.00 3,962,400.00 3,962,400.00

TOTAL DE ENTRADAS 4,841,703.70 2,641,600.00 2,641,600.00 2,641,600.00 2,641,600.00 3,962,400.00 3,962,400.00 3,962,400.00 3,962,400.00 4,128,736.63

Salários e Encargos 203,262.72 203,262.72 203,262.72 203,262.72 203,262.72 203,262.72

Honorários e Encargos #REF! #REF! #REF! #REF! #REF!
Serviço Terceirizado 4,560.00 4,560.00 4,560.00 4,560.00 4,560.00
Telefone e Energia #REF! #REF! #REF! #REF! #REF!
Manutenção 8,000.00 8,000.00 8,000.00 8,000.00 8,000.00
Impostos e Taxas (IPTU, ECAD, TFF, TX de
Publicidade) 45,300.00 45,300.00 45,300.00 45,300.00 45,300.00
Outros (1 ,0% do Total do CF) 12,658.57 12,658.57 12,658.57 12,658.57 12,658.57
Construção 4,770,623.00
Despesas de Vendas - 5% da Tx de cartão
de Crédito #REF! #REF! #REF! #REF! #REF!
Propaganda #REF! #REF! #REF! #REF! #REF!
Serviço Terceirizado #REF! #REF! #REF! #REF! #REF!
Outros ( 1 ,0% do Custo Variável) #REF! #REF! #REF! #REF! #REF!
Juros principal 428,490.78 428,490.78 428,490.78 367,277.81 306,064.84 244,851.87 183,638.90 122,425.94
Amortização divida 415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17 415,003.17
Impostos
PIS 0.00
COFINS 376,428.00 376,428.00 376,428.00 376,428.00 564,642.00 564,642.00 564,642.00 564,642.00 564,642.00
CSLL 75,686.40 75,686.22 75,686.04 81,195.02 177,872.75 273,738.01 279,247.09 284,756.16 295,774.32
IR 126,143.99 126,143.69 126,143.39 135,325.04 296,454.58 456,230.01 465,411.81 474,593.60 492,957.20

TOTAL DAS SAÍDAS 4,770,623.00 #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! 2,157,727.79 1,907,942.97 1,861,420.88 1,353,373.51

Acréscimo / Decréscimo 71,080.70 #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! 1,804,672.21 2,054,457.03 2,100,979.12 2,775,363.12
Saldo Inicial 0 71,080.70 #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF!
Saldo Final 71,080.70 #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF!

(-) INVESTIMENTOS [INV] 1,936,681.48 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
FLUXO DE CAIXA LIVRE [FCF] = [FCOL - INV] -1,865,600.78 #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF! #REF!

Taxa Mínima de Atratividade - TMA = 21% a.a

Taxa Equivalente Mensal da TMA = 1.60% a.m
Taxa Reinvestimento = 1.53% a.m

INDICADORES PARA ANÁLISE

Valor Presente Líquido - VPL = #REF!
Taxa Interna de Retorno -TIR = #REF!
Taxa Interna de Retorno Mod -TIRM = Err:502
Taxa Interna de Retorno Mod -TIRM =
Índice de Lucratividade -IL =
Taxa de Rentabilidade - TR =
Payback =
Payback Descontado =
 CÁLCULO DA TAXA MÍNIMA DE ATRATIVIDADE

C.M.P.C. = [% cap. Próprio x c.c.p.] + [% cap. Terc. x c.c.t. x (1 - t)]

% cap.Próprio = 100

Rf = 15% Rm-Rf = 5%

ccp = Rf + (Rm - Rf) x beta

ccp = 20.65%

C.M.P.C = 20.65% => Custo Médio Ponderado de Capital Calculado

TMA Adotada para desconto do FCF = 21,00 %

E ATRATIVIDADE

Beta adotado = 1.13 (Const.Adolpho Linde)

tal Calculado