ESSE ESTUDO NÃO É RECOMENDAÇÃO DE INVESTIMENTO – APENAS REPRESENTA ANÁLISES

REALIZADAS!

Sumário
1ª ANÁLISE..................................................................................................................................... 2
Curva de Capital ........................................................................................................................ 2
Resumo...................................................................................................................................... 2
10 Melhores ações individualmente ......................................................................................... 3
2ª ANÁLISE..................................................................................................................................... 4
Curva de Capital ........................................................................................................................ 5
Resumo...................................................................................................................................... 5
10 Melhores ações individualmente ......................................................................................... 6
COMPARATIVO ANÁLISE 1 X ANÁLISE 2 ........................................................................................ 9

1
ESSE ESTUDO NÃO É RECOMENDAÇÃO DE INVESTIMENTO – APENAS REPRESENTA ANÁLISES
REALIZADAS!
BACKTESTS DO IFR2

Os resultados demonstrados na sequência foram obtidos com base na estratégica do IFR2 no

gráfico diário no período de 07/07/2017 a 07/07/2022 (05 anos). Foi utilizado o software
InvestChart na realização dos backtests.

Foi considerado também um capital inicial de R$ 30.000,00, sem reaplicação dos lucros e com
até três posições simultâneas (33,33% para cada posição).

Não foram considerados os custos de bolsa e corretagem.

1ª ANÁLISE
Nessa análise o backtest foi realizado em todos os papeis listados e foram considerados os
seguintes parâmetros:

• Entrada = IFR2 < 25;

• Saídas:
o Máxima dos últimos dois candles ou;
o Após 07 dias (stop no tempo).

Essa é a estratégica original do Stormer.

Abaixo seguem os resultados.

Curva de Capital

Resumo
Como se verá na tabela abaixo, foi destacada a linha com o trade mais longo (8 candles), em
razão de que o InvestCharts considera o candle de entrada na contagem de candles, ou seja, se
nos parâmetros de saída deixarmos ajustado para 07 candles no sistema, no backtest a saída

2
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REALIZADAS!
seria em 06 dias, por isso, foram utilizados como parâmetro 08 candles, mas para efeitos dos
resultados do bakctest é como se as saídas no tempo tivessem ocorrido em 07 dias.

Aqui, agradeço ao grande Daniel Solano do Canal Quant Investimentos 1 que me explicou sobre
essa particularidade do InvestCharts.

Descrição Valor
Total de trades executados 795
Total de trades com lucro (positivos) 542
Total de trades com prejuízo (negativos) 253
Capital inicial 30.000,00
Capital final (saldo) 55.692,12
Resultado 25.692,12
Variação (%) 85,64
Total de lucro nos trades 123.292,40
Total de prejuízo nos trades -97.600,28
Total de despesa 0
Max Drawdown 14.663,43
Max Drawdown (%) 22,65
Trade com maior lucro 1.905,00
Trade com maior prejuízo -2.553,00
Lucro médio por trade 227,48
Prejuízo médio por trade -385,77
Trade mais longo (nº candles/barras) 8
Trade mais curto (nº candles/barras) 2
Trade médio (nº candles/barras) 4
Taxa de acerto (%) 68,18
Taxa de erro (%) 31,82
Payoff 0,59
Profit factor 1,26
Expectativa matemática 32,32
Expectativa matemática da lucratividade 0,08
Maior sequência de trades com lucro 21
Maior sequência de trades com prejuízo 8

10 Melhores ações individualmente

Abaixo serão demonstrados os resultados dos 10 melhores papéis considerado apenas o
resultado acumulado:

1
https://www.youtube.com/c/QuantInvestimentos

3
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REALIZADAS!
Ativo Total de trades Trades com lucro Taxa de acerto (%) Resultado % Max Drawdown (%) Payoff Profit factor
VIVT3 133 109 81,95 41.506,00 138,35 3,27 0,98 4,45
CPLE6 121 91 75,21 36.101,00 120,34 17,79 0,7 2,12
TOTS3 125 86 68,8 32.452,00 108,17 17,77 0,86 1,89
LREN3 133 94 70,68 31.563,00 105,21 12,8 0,78 1,88
VALE3 122 84 68,85 31.422,00 104,74 9,32 0,91 2,01
ENEV3 117 83 70,94 30.499,00 101,66 15,27 0,77 1,87
CCRO3 140 98 70 28.955,00 96,52 14,13 0,68 1,59
PRIO3 119 94 78,99 28.408,00 94,69 39,67 0,41 1,53
B3SA3 129 89 68,99 28.199,00 94 16,19 0,74 1,65
JBSS3 117 85 72,65 28.058,00 93,53 11,53 0,71 1,88

Na sequência, são demonstrados os resultados considerados as ações classificadas em ordem

decrescente do máximo drawdown (%):
Ativo Total de trades Trades com lucro Taxa de acerto (%) Resultado % Max Drawdown (%) Payoff Profit factor
VIVT3 133 109 81,95 41.506,00 138,35 3,27 0,98 4,45
ENBR3 121 89 73,55 24.436,00 81,45 6,5 0,78 2,17
TAEE11 118 91 77,12 25.904,00 86,35 7,61 0,82 2,78
EGIE3 120 84 70 20.362,00 67,87 7,69 0,81 1,89
VALE3 122 84 68,85 31.422,00 104,74 9,32 0,91 2,01
JBSS3 117 85 72,65 28.058,00 93,53 11,53 0,71 1,88
SLCE3 113 76 67,26 25.292,00 84,31 11,53 0,81 1,67
TIMS3 123 81 65,85 20.639,00 68,8 11,68 0,82 1,59
ENGI11 124 90 72,58 19.529,00 65,1 12,31 0,61 1,62
LREN3 133 94 70,68 31.563,00 105,21 12,8 0,78 1,88

Comparando-se as informações das duas tabelas, observa-se que os seguintes papéis figuram
com os melhores resultados acumulados e os menores drawdown máximos:

• VIVT3;
• LREN3;
• VALE3; e
• JBSS3.

2ª ANÁLISE
Nessa análise o backtest foi realizado em todos os papeis listados e foram considerados os
seguintes parâmetros:

• Entrada = IFR2 < 25;

• Saídas:
o Máxima dos últimos dois candles;
o Primeiro candle no lucro; ou
o Após 07 dias (stop no tempo).

Abaixo seguem os resultados.

4
ESSE ESTUDO NÃO É RECOMENDAÇÃO DE INVESTIMENTO – APENAS REPRESENTA ANÁLISES
REALIZADAS!

Curva de Capital

Resumo
Descrição Valor
Total de trades executados 1.012
Total de trades com lucro (positivos) 760
Total de trades com prejuízo (negativos) 252
Capital inicial 30.000,00
Capital final (saldo) 48.697,99
Resultado 18.697,99
Variação (%) 62,33
Total de lucro nos trades 117.026,00
Total de prejuízo nos trades -98.328,01
Total de despesa 0
Max Drawdown 10.918,49
Max Drawdown (%) 22,49
Trade com maior lucro 1.760,00
Trade com maior prejuízo -2.618,00
Lucro médio por trade 153,98
Prejuízo médio por trade -390,19
Trade mais longo (nº candles/barras) 8
Trade mais curto (nº candles/barras) 2
Trade médio (nº candles/barras) 3
Taxa de acerto (%) 75,1
Taxa de erro (%) 24,9
Payoff 0,39
Profit factor 1,19
Expectativa matemática 18,48
Expectativa matemática da lucratividade 0,05
Maior sequência de trades com lucro 22
Maior sequência de trades com prejuízo 5

5
ESSE ESTUDO NÃO É RECOMENDAÇÃO DE INVESTIMENTO – APENAS REPRESENTA ANÁLISES
REALIZADAS!

10 Melhores ações individualmente

Abaixo serão demonstrados os resultados dos 10 melhores papéis considerado apenas o
resultado acumulado:
Ativo Total de trades Trades com lucro Taxa de acerto (%) Resultado % Max Drawdown (%) Payoff Profit factor
VIVT3 155 139 89,68 36.345,00 121,15 4,83 0,54 4,72
CCRO3 167 133 79,64 33.066,00 110,22 14,1 0,49 1,91
LREN3 157 123 78,34 32.399,00 108 9,06 0,59 2,14
CRFB3 165 133 80,61 31.801,00 106 12,08 0,47 1,97
VALE3 148 121 81,76 29.213,00 97,38 9,61 0,49 2,18
TIMS3 151 117 77,48 28.495,00 94,98 10,87 0,57 1,97
TOTS3 151 118 78,15 26.036,00 86,79 20,38 0,49 1,74
TAEE11 145 124 85,52 25.409,00 84,7 3,45 0,7 4,11
MRVE3 158 120 75,95 25.268,00 84,23 9,23 0,53 1,67
RADL3 163 132 80,98 23.602,00 78,67 11,96 0,44 1,86

Na sequência, são demonstrados os resultados considerados as ações classificadas em ordem

decrescente do máximo drawdown (%):
Ativo Total de trades Trades com lucro Taxa de acerto (%) Resultado % Max Drawdown (%) Payoff Profit factor
TAEE11 145 124 85,52 25.409,00 84,7 3,45 0,7 4,11
VIVT3 155 139 89,68 36.345,00 121,15 4,83 0,54 4,72
ENBR3 140 113 80,71 20.211,00 67,37 6,2 0,53 2,21
EGIE3 144 113 78,47 21.852,00 72,84 7,89 0,6 2,2
ENGI11 150 121 80,67 19.758,00 65,86 8,39 0,43 1,81
LREN3 157 123 78,34 32.399,00 108 9,06 0,59 2,14
MRVE3 158 120 75,95 25.268,00 84,23 9,23 0,53 1,67
VALE3 148 121 81,76 29.213,00 97,38 9,61 0,49 2,18
TIMS3 151 117 77,48 28.495,00 94,98 10,87 0,57 1,97
RADL3 163 132 80,98 23.602,00 78,67 11,96 0,44 1,86

Comparando-se as informações das duas tabelas, observa-se que os seguintes papéis figuram
com os melhores resultados acumulados e os menores drawdown máximos:

• VIVT3;
• TAEE11;
• VALE3;
• LREN3;
• TIMS3;
• MRVE3; e
• RADL3.

3ª ANÁLISE

Nessa análise o backtest foi realizado em todos os papeis listados e foram considerados os
seguintes parâmetros:

• Entrada = IFR2 < 25;

• Saídas:
o Máxima dos últimos dois candles; ou
o Stop loss na mínima do candle de entrada.

Abaixo seguem os resultados.

6
ESSE ESTUDO NÃO É RECOMENDAÇÃO DE INVESTIMENTO – APENAS REPRESENTA ANÁLISES
REALIZADAS!

Curva de Capital

Resumo
Descrição Valor
Total de trades executados 1.494
Total de trades com lucro (positivos) 451
Total de trades com prejuízo (negativos) 1.043
Capital inicial 30.000,00
Capital final (saldo) 42.014,46
Resultado 12.014,46
Variação (%) 40,05
Total de lucro nos trades 113.233,29
Total de prejuízo nos trades -101.218,83
Total de despesa 0
Max Drawdown 7.693,22
Max Drawdown (%) 19,61
Trade com maior lucro 2.290,00
Trade com maior prejuízo -1.460,00
Lucro médio por trade 251,07
Prejuízo médio por trade -97,05
Trade mais longo (nº candles/barras) 15
Trade mais curto (nº candles/barras) 2
Trade médio (nº candles/barras) 2
Taxa de acerto (%) 30,19
Taxa de erro (%) 69,81
Payoff 2,59
Profit factor 1,12
Expectativa matemática 8,04
Expectativa matemática da lucratividade 0,08
Maior sequência de trades com lucro 5
Maior sequência de trades com prejuízo 25

7
ESSE ESTUDO NÃO É RECOMENDAÇÃO DE INVESTIMENTO – APENAS REPRESENTA ANÁLISES
REALIZADAS!

10 Melhores ações individualmente

Abaixo serão demonstrados os resultados dos 10 melhores papéis considerado apenas o
resultado acumulado:
Ativo Total de trades Trades com lucro Taxa de acerto (%) Resultado % Max Drawdown (%) Payoff Profit factor
MULT3 224 80 35,71 31.300,00 104,33 7,85 3,12 1,74
JBSS3 181 65 35,91 28.281,00 94,27 12,21 3,28 1,84
CYRE3 202 70 34,65 26.262,00 87,54 14,23 2,84 1,51
JHSF3 196 88 44,9 25.688,00 85,63 21,25 1,81 1,48
SLCE3 174 64 36,78 23.168,00 77,23 8,19 2,82 1,64
VALE3 172 72 41,86 22.380,00 74,6 11,37 2,21 1,59
EZTC3 202 70 34,65 21.814,00 72,71 14,29 2,85 1,51
CPLE6 186 82 44,09 21.244,00 70,81 19,3 2,09 1,65
MGLU3 185 57 30,81 19.818,00 66,06 9,83 3,08 1,37
TOTS3 185 64 34,59 19.641,00 65,47 12,34 2,85 1,51

Na sequência, são demonstrados os resultados considerados as ações classificadas em ordem

decrescente do máximo drawdown (%):
Ativo Total de trades Trades com lucro Taxa de acerto (%) Resultado % Max Drawdown (%) Payoff Profit factor
TAEE11 171 69 40,35 12.812,00 42,71 6,19 2,38 1,61
ITSA4 202 73 36,14 16.161,00 53,87 6,92 2,72 1,54
MULT3 224 80 35,71 31.300,00 104,33 7,85 3,12 1,74
SLCE3 174 64 36,78 23.168,00 77,23 8,19 2,82 1,64
VIVT3 182 77 42,31 18.585,00 61,95 8,9 2,58 1,89
MGLU3 185 57 30,81 19.818,00 66,06 9,83 3,08 1,37
CSAN3 203 63 31,03 9.362,00 31,21 11,33 2,7 1,21
VALE3 172 72 41,86 22.380,00 74,6 11,37 2,21 1,59
PETZ3 82 24 29,27 4.070,00 13,57 11,46 2,85 1,18
ECOR3 203 63 31,03 8.553,00 28,51 12 2,58 1,16

Comparando-se as informações das duas tabelas, observa-se que os seguintes papéis figuram
com os melhores resultados acumulados e os menores drawdown máximos:

• MULT3;
• SLCE3;
• VALE3; e
• MGLU3.

8
ESSE ESTUDO NÃO É RECOMENDAÇÃO DE INVESTIMENTO – APENAS REPRESENTA ANÁLISES
REALIZADAS!

COMPARATIVO ANÁLISE 1 X ANÁLISE 2 x ANÁLISE 3

Variação da 2
Variação da 3 em
Descrição Análise 1 Análise 2 Análise 3 em relação a 1 Melhor Performance
relação a 1 (%)
(%)
Total de trades executados 795 1.012 1.494 27,30% 87,92% analise1
Total de trades com lucro (positivos) 542 760 451 40,22% -16,79% analise2
Total de trades com prejuízo (negativos) 253 252 1043 -0,40% 312,25% analise2
Capital inicial 30.000,00 30.000,00 30.000,00 0,00% 0,00% -
Capital final (saldo) 55.692,12 48.697,99 42.014,46 -12,56% -24,56% analise1
Resultado 25.692,12 18.697,99 12.014,46 -27,22% -53,24% analise1
Variação (%) 85,64 62,33 40,05 -27,22% -53,23% analise1
Total de lucro nos trades 123.292,40 117.026,00 113.233,29 -5,08% -8,16% analise1
Total de prejuízo nos trades -97.600,28 -98.328,01 -101.218,83 0,75% 3,71% analise1
Max Drawdown 14.663,43 10.918,49 7.693,22 -25,54% -47,53% analise3
Max Drawdown (%) 22,65 22,49 19,61 -0,71% -13,42% analise3
Trade com maior lucro 1.905,00 1.760,00 2.290,00 -7,61% 20,21% analise3
Trade com maior prejuízo -2.553,00 -2.618,00 -1.460,00 2,55% -42,81% analise3
Lucro médio por trade 227,48 153,98 251,07 -32,31% 10,37% analise3
Prejuízo médio por trade -385,77 -390,19 -97,05 1,15% -74,84% analise3
Trade médio (nº candles/barras) 4 3 2 -25,00% -50,00% analise3
Taxa de acerto (%) 68,18 75,1 30,19 10,15% -55,72% analise2
Taxa de erro (%) 31,82 24,9 69,81 -21,75% 119,39% analise2
Payoff 0,59 0,39 2,59 -33,90% 338,98% analise3
Profit factor 1,26 1,19 1,12 -5,56% -11,11% analise1
Expectativa matemática 32,32 18,48 8,04 -42,82% -75,12% analise2
Expectativa matemática da lucratividade 0,08 0,05 0,08 -37,50% 0,00% analise1 e 3
Maior sequência de trades com lucro 21 22 5 4,76% -76,19% analise2
Maior sequência de trades com prejuízo 8 5 25 -37,50% 212,50% analise2

Realizado por Victor G., em 21/07/2022.