UNIVERSIDADE VEIGA DE ALMEIDA

Licenciatura em Gestão da Qualidade EAD

 

Aluna: Mônica de Fátima César

Matrícula: 1230121822
Disciplina: Matemática Financeira
Tutor: Rogerio Mandelli

REGIMES DE CAPITALIZAÇÃO E ANÁLISE COMPARATIVA DE

EMPRÉSTIMOS

Duque de Caxias/RJ

2023
 MÔNICA DE FÁTIMA CÉSAR

REGIMES DE CAPITALIZAÇÃO E ANÁLISE COMPARATIVA DE EMPRÉSTIMOS

Trabalho apresentado no curso de graduação EAD da

Universidade Veiga de Almeida.

Tutor: Rogerio Mandelli

Duque de Caxias/RJ

2023
 Regimes de Capitalização e Análise Comparativa de Empréstimos

Nesta apresentação, discutiremos os regimes de capitalização e como eles

influenciam a execução do trabalho. Vamos explorar duas situações envolvendo
empréstimos e analisar as taxas de juros, prazos de pagamentos e descontos
concedidos. Analisaremos dois cenários de empréstimos e calcularemos os juros e
os montantes a serem pagos em cada caso, utilizando as taxas de juros e os prazos
específicos de cada situação.

Compreenda a diferença entre os regimes de juros simples e compostos e sua

aplicação no contexto de empréstimos.

Para calcular os juros e o montante a ser pago em ambas as situações, utilizaremos

as fórmulas para juros simples e juros compostos. Primeiro, vamos calcular os
resultados para Situação 1:

Situação 1 – A Empresa ABC fará um empréstimo no Banco Alfa Investimentos, no

valor de R$ 250.00,00. O Banco cobra uma taxa de 2,75% ao mês, e a empresa
deverá pagar ao final de 4 anos. Nesta situação, quanto a empresa pagará de juros
e qual será o montante a pagar? Demanda-se simular para os dois regimes e
analisar comparativamente os resultados. 

Situação 1: Valor do empréstimo: R$250.000,00 Taxa de Juros mensal: 2,75%

Prazo: 4 anos (48 meses)

Regime de Juros Simples:

Para calcular os juros no regime de juros simples, utilizamos a fórmula:

Juros Simples = (Valor do empréstimo) * (Taxa de Juros Mensal) * (Prazo em

meses)

Juros Simples = R$ 250.000,00, * 2,75% ao mês (ou 0,0275) * 48 (Juros

Simples) = R$ 330.000,00

Juros = 250.000,00 * 0,0275 * (4 * 12) Juros = 330.000,00

 Montante a pagar = Valor do empréstimo + Juros Simples = 250.000,00
+330.000,00
Montante a pagar = R$580.000,00

No regime de juros simples, a Empresa ABC pagará R$ 330.000,00 de juros e

o montante a ser pago será de R$ 580.000,00.

Regime de Juros Compostos:

Montante = (Valor do empréstimo) * (1 + Taxa de Juros Mensal) ^ (Prazo em
meses)
Montante = 250.000,00 * (1 + 0,0275) ^ (48) Montante = R$ 564.861,79

Situação 2 – Já o Banco Beta Soluções Financeiras ofereceu uma proposta

diferenciada à ABC Peças. O empréstimo seria no valor de R$ 250.000,00, com uma
taxa mensal de 3,87% ao mês, a ser paga em 3 anos. Nesta situação, quanto a
empresa pagará de juros e qual será o montante a pagar? Demanda-se simular para
os dois regimes e analisar comparativamente os resultados. 

Agora, vamos calcular os resultados para Situação 2:

Situação 2: Valor do empréstimo: R$ 250.000,00 Taxa de Juros mensal:

3,87% Prazo: 3 anos (36 meses)

Regime de Juros Simples:

Regime de Juros Simples = (Valor do empréstimo) * (Taxa de Juros Mensal) *

(Prazo em meses)

Juros Simples = 250.000,00 * 0,0387 * 36 (Juros Simples) = R$ 343.200,00

Montante a pagar = Valor do empréstimo + Juros Simples Montante a pagar =

250.000,00 + 343.200,00

Montante a pagar = R$ 593.200,00

 Regime de Juros Compostos:

Regime de Juros Compostos: Montante = (Valor do empréstimo) * (1 + Taxa de

Juros Mensal) ^ (Prazo em meses)

Montante = 250.000,00 * (1 + 0,0387) ^ (36)

Montante a pagar = R$ 591.791,11

Agora, vamos comparar os resultados:

Situação 1: (ABC e Banco Alfa Beta):

Juros Simples: R$ 330.000,00 Montante a Pagar: R$ 580.000,00

Juros Compostos: R$ 314.861,79 Montante a Pagar: R$ 564.861,79

Situação 2: (ABC e Banco Beta):

Juros Simples: R$ 343.200,00 Montante a Pagar: R$ 593.200,00

Juros Compostos: R$ 341.791,11 Montante a Pagar: R$ 591.791,11

Com base nos cálculos acima, podemos ver o que tanto no regime de juros simples
quanto no regime de juros compostos, a opção do Banco Beta apresenta um
montante a pagar menor do que no Banco Alfa. Portanto, a Empresa ABC deve
optar pelo Banco Beta Soluções Financeiras.

Agora, vamos calcular o desconto bancário composto caso a Empresa ABC decida
antecipar o pagamento da dívida em 18 meses, utilizando as mesmas taxas de
juros:

Situação 1: (ABC e Banco Alfa):

Valor atual (com desconto) = Montante / (1 + Taxa de Juros Mensal) ^ n valor

atual = 564.861,79 / (1 + 0,0275) ^ (18) Valor atual = R$ 450.166,17

Desconto = Montante – Valor atual Desconto = 564.861,79 – 450.166,17

Desconto = R$ 114.695,62
 Situação 2: (ABC e Banco Beta):

Valor atual (com desconto) = Montante / (1 + Taxa de Juros Mensal) ^ n Valor

atual = 591.791,11 / (1 + 0,0387) ^ (18) Valor atual = R$ 411.210,45

Desconto = Montante – Valor atual Desconto = 591.791,11 – 411.210,45

Desconto = R$ 180.580,66

Nesse caso, o Banco Beta Soluções Financeiras concederia o melhor desconto de

R$ 180.580,66, caso a Empresa ABC decida antecipar o pagamento da dívida em
18 meses, utilizando as mesmas taxas de juros.

Situação 3 – Pensando em reduzir o pagamento de Juros, a ABC Peças questiona

os bancos da seguinte forma: Se pegasse emprestado R$ 200.000,00, pagasse um
montante total de R$ 280.000,00 após 2 anos, qual seria a taxa de juros cobrada?  

Situação 3: Determinação da taxa de juros cobrada:

Nessa situação, a ABC Peças está considerando pegar emprestado R$ 200.000,00

e pagar um montante total de R$ 280.000,00 após 2 anos. Podemos usar a fórmula
para juros compostos:

Montante = Valor Principal * (1 + Taxa de Juros) ^ Tempo

Substituindo os valores conhecidos: 280.000,00 = 200.000,00 * (1 + Taxa de Juros)

^2

Dividindo ambos os lados da autorização por 200.000,00:1,4 = (1 + Taxa de Juros)

^2

Aplicando a raiz quadrada em ambos os lados: √1,4 = √ (1 + Taxa de Juros) ^ 2

1,1832159566 ≈ 1 + Taxa de Juros

Taxa de Juros ≈ 1,1832159566 – 1 Taxa de Juros ≈ 0,1832159566

Para obter a taxa de juros em forma percentual, multiplicamos por 100: Taxa de
Juros ≈ 18,32%

Portanto, a taxa de juros cobrada na Situação 3 seria de aproximadamente 18,32%

Situação 4 – Outra possibilidade da ABC Peças seria fazer o empréstimo de R$

200.000,00, pagando ao final da operação, um montante de R$ 280.000,00, a uma
taxa de 1,5% ao mês. Quantos meses seriam necessários para quitar essa dívida?
Demanda-se simular para os dois regimes de capitalização.

Para calcular o tempo necessário para quitar a dívida na situação 4, considerando

uma taxa de 1,5% ao mês, vamos analisar os dois regimes de capitalização: Juros
Simples e Juros Compostos.

Regime de Juros Simples: A fórmula para calcular o montante no regime de juros

simples é:

Montante = Valor principal + (Valor Principal * Taxa de Juros * Tempo)

Substituindo os valores conhecidos: 280.000,00 = 200.000,00 + (200.000,00 * 0,015

* Tempo)

Simplificando a aprovação: 80.000,00 = 3.000,00 * Tempo

Tempo = 80.000,00 / 3000,00 Tempo ≈ 26,67 meses

Portanto, seriam necessários aproximadamente 26,67 meses para quitar a dívida no

regime de juros simples.

Regime de Juros Compostos: A fórmula para calcular o montante no regime de

juros compostos é:

Montante = Valor Principal * (1 + Taxa de Juros) ^ Tempo

Substituindo os valores conhecidos: 280.000,00 = 200.000,00 * (1 + 0,015) ^ Tempo

Dividindo ambos os lados da permissão por 200.000,00: 1,4 = (1 + 0,015) ^ Tempo

Aplicando o logaritmo em ambos os lados: log(1,4) = log(1+0,015) ^ Tempo

Andamento * log(1 + 0,015) = log(1,4)

Andamento = log(1,4) / log(1 + 0,015)

Calculando os valores: Tempo ≈ 42,35 meses

Portanto, seriam necessários aproximadamente 42,35 meses para quitar a dívida no

regime de juros compostos.

Comparando os resultados, concluímos que em um regime de juros simples seria

necessário cerca de aproximadamente 26,27 meses para quitar a dívida, enquanto
em um regime de juros compostos seria necessários aproximadamente 42,35
meses.

REFERÊNCIAS BIBLIOGRÁFICAS:

BANDEIRA, Xavier N. P. Aprendendo a aprender com HHHHHHH. Ática: Porto Alegre,

2014, 258 p.
NASCIMENTO, João Carlos O. P. A teoria da aprendizagem em XXXXXX. 1ª Ed.
Companhia das Letras: Rio de Janeiro, 2021, 145 p.
VILETTI, Ana V. M. T. O conhecimento e a aprendizagem YYYYYYY. Ed. Fundo de
Quintal: São Paulo, 1998, 174 p.