Simplificando As Criptomoedas

R A Q U EL VIEIRA
TH A IS LA M A S
C H EG O U A S U A H O R A D E
S E P R EP A R A R P A R A O
M ER C A D O D O FU T U R O
Licenciado para - ALEXANDRE

Jonathan Augusto
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SIMPLIFICANDO AS
CRIPTOMOEDAS
CHEGOU A SUA HORA DE SE PREPARAR PARA O

MERCADO DO FUTURO
RAQUEL VIEIRA & THAIS LAMAS
1ª edição, 2021
É ilegal e proibido reproduzir, duplicar ou transmitir

qualquer parte deste livro em meios eletrônicos ou
impressos.

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Este livro é dedicado a todos aqueles que usam o
conhecimento para ousadamente tomarem a
dianteira na vida e que buscam incessantemente
a realização de seus objetivos

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SUMÁRIO
INTRODUÇÃO 4
Capítulo 1 – Fundamentos do dinheiro 8

A função social do dinheiro 10
Perspectivas futuras do dinheiro em um mundo cada vez mais digital 14
Capítulo 2 – O medo de investir 26

A cultura do não investimento no Brasil 28
Os investimentos nos países desenvolvidos 37
As desvantagens de estar fora do mercado financeiro 42
Capítulo 3 – O mercado do futuro 50

A origem da blockchain e das criptomoedas 53
Blockchain 55
Criptomoedas 59
Capítulo 4 - Criptomoedas e práticas criminais 79

Lavagem de dinheiro 80
Pirâmides financeiras 86
Como não ser vítima de golpes financeiros 92
REFLEXÕES FINAIS 96

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Caro leitor, presumo que se você está lendo estas
palavras, você possui interesse ou afinidade com o
mercado financeiro e, provavelmente, concordará com
a seguinte frase ao finalizar a leitura deste livro: falar de
investimentos é um grande desafio no Brasil.
Esse desafio, basicamente, pode ser
fundamentado por três grandes dificuldades que nos
deparamos ao investir ou quando aguçamos a vontade
de entrar no mercado: dificuldade em poupar parte da
renda, dificuldade em lidar com a tecnologia e
dificuldade em lidar com a instabilidade política.
Muitas vezes, o ser humano tende a adotar um
comportamento inerte, permanecendo em uma zona
de conforto, na qual qualquer mudança, por mais
benéfica que possa ser, é encarada com resistência. É
mais fácil viver uma vida sem se preocupar em
administrar a sua renda, pois isso não demanda o uso
de planilhas de controle, não demanda observação e
estudo nem o trabalho de pesquisar um fundo de
investimento para inserir o seu dinheiro e assim por
diante.

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Ademais, muitas pessoas, principalmente da
geração X e os baby-boomers, preferem se abster de
investir por não ter familiaridade com a tecnologia e as
plataformas de investimento. Isso acaba gerando
insegurança e medo de perder ao invés de ganhar. No
mais, pessoas contidas em tais gerações e que
preferem não investir, já estão habituadas a um padrão
de vida e podem acabar criando resistência para mudar
no patamar de vivência em que se encontram.
Além disso, há o desconhecimento acerca do
tema por grande parte dos brasileiros. Vivemos em
uma cultura de bancos, em que as pessoas guardam e
deixam o seu dinheiro render em contas desvantajosas
acreditando que estão mantendo o poder de compra,
sendo que na realidade não acompanham sequer a
inflação.
Vamos lá! Você sabe o que é taxa Selic? Caso
saiba, quantas pessoas da sua convivência você
acredita que seriam capazes de te explicar isso?
Garanto que grande parte dos leitores responderá algo
próximo de zero.
A raiz do problema não está em não saber a
resposta dessa questão. A raiz está em não procurar
entender um pouco de educação financeira básica e

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acabar sendo iludido e manipulado pela mídia e pela
política de nosso país.
As informações são extremamente acessíveis.
Você pode tirar 10 minutos do seu dia e assistir a um
vídeo na internet, pode ler revistas ou livros ou até
mesmo conversar com pessoas que tenham alguma
experiência em investimentos. Isso tudo pode ser feito
em um tempo obsoleto do seu dia. Já pensou em ir no
caminho de casa para o trabalho realizando uma bela
leitura que pode mudar o seu parâmetro de vida? Se
você vai dirigindo utilize de podcasts! Só não devemos
utilizar desculpas.
A pessoa que não busca informação pode não
estar preparada para o futuro do nosso dinheiro. A
tecnologia está tomando conta do mercado,
investimentos podem ser acessíveis a, pelo menos,
todas as pessoas que deixam dinheiro em
poupança. Não precisa ser rico para investir. Não
precisa de meses e meses de estudos para entrar em
prática e entender o que o mercado financeiro pode
nos proporcionar. Já é dito que poderá existir uma
espécie de real digital.
Os bancos estão preocupados com o futuro
próximo. Estão se afiliando a já realidade dos

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criptoativos e estão se sentindo amedrontados,
tentando criar uma opção para se manterem intactos.
Isso nos mostra que as grandes potências estão se
preparando e grande parte dos brasileiros sequer
desconfiam disso. Vale lembrar: “a corda sempre
arrebenta para o lado mais fraco”.
Você ficará de fora? Ou também irá se preparar?

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Quando falamos em dinheiro, diretamente
pensamos em economia, em suprimentos, em relações
de emprego. Noentanto, estamos falando de um bem
sobre o qual as discussões vão muito além disso.
Desde sempre, o dinheiro teve o seu devido
espaço na sociedade, acompanhando a mentalidade e
as necessidades da população de cada época. Podemos
dizer que o maior imperativo na vida das pessoas é que
elas devem trabalhar com algo e fazer algum tipo de
atividade que permita receber dinheiro em troca. Sabe-
se que se torna impossível ou inviável viver dignamente
em um meio social, sem ter uma fonte que traga
recursos financeiros.
No mais, o dinheiro acompanha não só o coletivo,
devendo também ser avaliado sob uma perspectiva
individual daquele que o possui, independente da
época em que vive. Já diz Tiago Brunet1: o “dinheiro é
emocional” e o ideal é que primeiro você esteja
saudável para lidar com ele, já que estamos falando de
algo extremamente contraditório, pois pode fazer parte
tanto das tristezas quanto das alegrias das pessoas.
1
BRUNET, Tiago. Dinheiro é emocional: saúde emocional para ter paz
financeira. São Paulo, Editora Vida, 2018, p.25.
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Certo é que o dinheiro pode trazer inúmeros
prazeres para a sua vida, da mesma forma que também
pode trazer muitos desgostos. É de extrema relevância
nos aprofundarmos nesse assunto e entendermos as
crenças e a real função do dinheiro na sociedade. Dessa
forma, você dará o primeiro passo para lidar com ele
de maneira proveitosa.
Leitor, nas próximas páginas você será capaz de
entender tais crenças que rodeiam o mundo financeiro,
bem como a real função da moeda. No mais, com base
no estudo do passado, traçaremos uma perspectiva do
que se espera do dinheiro daqui a alguns anos. Talvez
você mudará a sua mentalidade sobre o dinheiro,
talvez estaremos introduzindo um novo panorama que
você ainda não conheça. Não obstante, entre alguns
“talvez”, temos a certeza de que ampliaremos a sua
visão quando o assunto é dinheiro, já neste primeiro
capítulo do livro!
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O dinheiro revela-se como um mecanismo que
nos permite adquirir bens e serviços por meio de um
papel tão almejado pela população mundial. Em
análise, resume-se que sua essência provém
especificamente de uma palavra: fé, a qual
basicamente deriva da crença de que, possuindo o
dinheiro, a grande maioria das necessidades humanas
seriam sanadas.
É certo que estamos submetidos a novas
informações o tempo todo, seja por meio de mídias,
seja por meio do círculo de convivência. Por
conseguinte, inevitavelmente, estamos expostos a
novos conceitos que moldam as nossas opiniões e
formam as “famosas” crenças, podendo ser limitantes
ou não. Isso ocorre ao longo de toda a nossa vida e
muitas delas são relacionadas ao financeiro.
A crença de que o dinheiro supre o que
necessitamos permeia parte da população,
principalmente pelo cenário em que estamos imersos.
Vivemos um contexto capitalista, um ambiente
ameaçador, cujo princípio basilar é a concorrência. É
essencial saber usar de capacidades para explorar as
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oportunidades que esse quadro oferece. Portanto, o
capital é o fator que move essa complexa engrenagem
social e, muitas vezes, nos faz crer que em sua posse
alcançaremos a vida dos nossos sonhos.
Reconhece-se que, devido a sua importância,
lidar com o dinheiro exige condutas éticas. Aliás, existe
a crença limitante de que “pessoas enriquecem, porque
fizeram algo de errado”, mas isso não pode ser
apontado como uma verdade absoluta. O dinheiro será
considerado digno, se obedecidos alguns critérios
morais e legais, a depender do caráter de quem o
possui ou o almeja possuir. Vale lembrar que a jornada
para alcançar a riqueza pode se dar de duas formas:
pelo caminho do bem ou pelo caminho do mal. No final
dessa trajetória, você terá os mesmos valores pessoais,
porém potencializados. Quero dizer que o dinheiro não
muda o seu caráter, ele apenas reforça o que você é. Já
dizia Henry Ford: “o dinheiro não modifica o homem,
apenas o desmascara”.
Outra crença limitadora que com certeza você já
ouviu é que “o dinheiro não traz felicidade”. É certo
que o dinheiro não precifica tal sentimento, uma vez
que estamos falando de algo que não pode ser medido,
nem trocado por quantia alguma, além de conter uma
enorme relação com o estado pessoal interno de cada
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indivíduo. Realmente, o recurso financeiro, por si só,
não é algo suficiente ou satisfatório. Vamos supor: caso
eu precise de uma companhia genuína ou de um
propósito para seguir a vida, o dinheiro não poderá
comprar o meu amparo, porém, não há como negar
que dispor de recursos financeiros pode proporcionar
melhores condições de vida, além de ser uma
ferramenta capaz de realizar sonhos.
Veja só: muito provavelmente você já se deparou
com alguém na rua pedindo esmola para comprar
remédios ou comida. Partindo do pressuposto de que a
pessoa esteja realmente em situação de necessidade,
você acha mesmo que ela estaria feliz nesse momento?
Obviamente, Leitor, sua resposta será imediatamente
negativa.
Outro importante questionamento é: você
acredita ser mais fácil ser feliz tendo liberdade
financeira? Acredito que a resposta a essa pergunta
será afirmativa. O dinheiro não é um fator
determinante, mas é um colaborador, o que significa
que para ser feliz precisamos de sucesso em vários
âmbitos, comono pessoal, social, mental, espiritual e a
parte financeira não fica fora disso.
O fato é que o dinheiro, além de ter a sua função
na vida pessoal do indivíduo - relacionado às crenças,
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ao caráter e ao estado sentimental - ele também possui
algumas funções técnicas, são elas: medida de valor,
meio de troca e reserva de valor.
A moeda tornou-se a medida de valor absoluta da
nossa sociedade, permitindo que se quantifique coisas
que sejam comerciáveis. Estamos falando de uma
unidade que proporciona que preços sejam entendíveis
por qualquer indivíduo. Ainda significa meio de troca,
podendo ser substituída por bens e serviços, o que, de
fato, propicia a negociação.
Podemos dizer que o dinheiro também é uma
reserva de valor, visto que nos possibilita realizar
maiores aquisições no futuro quando poupamos no
presente. Imagine que você tenha controle sobre as
suas finanças e ainda realize algum investimento no
ano de 2021. Se feito de maneira adequada, tal
aplicação se valorizará, de forma que lhe possibilite
usufruí-la de uma melhor maneira daqui a alguns anos.
Enfim, o dinheiro exerce um papel primordial na
nossa sociedade. Permite acesso ao que pode ser
comerciável e é capaz de satisfazer grande parte dos
desejos que a maioria das pessoas possui. Com ele,
você terá uma qualidade de vida melhor, poderá
propiciar boas condições à sua família, será possível
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planejar um confortável futuro e até mesmo realizar
sonhos. Por isso, idealiza-se que pessoas ricas sejam
felizes e satisfeitas.
Contudo, lembre-se: quando o assunto é
dinheiro, torna-se essencial que não deixemos a
questão ética e moral de lado, nem a sentimental, para
que a relação homem-dinheiro seja plenamente
saudável.
Tudo o que se conhece hoje do nosso sistema

monetário se baseia no resultado de milhares e
milhares de anos de evolução, pois, desde o início da
civilização, o homem notou a necessidade de ter um
instrumento para intermediar as relações comerciais. A
moeda foi determinante para o desenvolvimento
econômico, social e cultural de toda a nação, tendo se
revestido de várias formas ao longo da história.
Nos primórdios da civilização, o comércio era
realizado por meio do escambo, que consistia
basicamente em trocas de mercadorias ou serviços.
Nessa época, não havia ainda a forma de moeda como
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meio de pagamento, uma vez que essa veio a fazer
parte da realidade comercial apenas a partir do século
VII a.C., com a origem da primeira moeda oficial Lydia
(atual Turquia).2
Na Idade Média, surgiu uma cultura que mais
tarde veio a evoluir e originar o papel-moeda. As
pessoas guardavam suas moedas nos ourives e em
troca obtinham recibos, os quais representavam a
quantidade do valor guardado. Esses recibos passaram
a ser usados como meio de compra, circulando pelo
comércio e desencadeando no surgimento do dinheiro
de papel, conforme conhecemos nos dias de hoje.3
Foi nesse contexto que surgiram os bancos,
atraindo para si a competência de emissão das notas
de papel e com o desenvolvimento social e comercial
veio concomitantemente a necessidade de fiscalização
e controle monetário, até mesmo para prevenir a
falsificação da moeda. Hoje, os países têm os seus
2
Casa da Moeda. Origem do Dinheiro. Disponível em:
https://www.casadamoeda.gov.br/portal/socioambiental/cultural/orig
em-do-
dinheiro.html#:~:text=As%20primeiras%20moedas%2C%20tal%20com
o,martelo)%2C%20em%20primitivos%20cunhos. Acesso em:
20.12.2020.
3
Boletim Econômico. Dinheiro: você sabe o que significa?. Disponível
em: https://boletimeconomico.com.br/dinheiro-voce-sabe-o-que-
significa/. Acesso em: 20.12.2020.
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próprios Bancos Centrais para fazer a emissão da
moeda, regulando o seu volume e a sua circulação.
O Banco Central possui algumas funções típicas.
Além do monopólio de emissão, acarreta a
competência de atuar como o banco dos bancos e
como supervisor do sistema financeiro. Também é o
responsável por executar a política cambial e ser
depositário de reservas internacionais.4
Atualmente, constatamos que várias empresas e
segmentos financeiros, quando abordam o tema
dinheiro e as formas de pagamento, questionam como
preferimos adimplir a mercadoria ou o serviço
adquirido, uma vez que já se tornou incorporada a
revolução digital. Vivemos a fase da modernização da
moeda, com coexistentes alternativas de transações
financeiras.
As novas alternativas têm se estabelecido no dia
a dia da população mundial, independentemente da
cultura de cada indivíduo. Leitor, você provavelmente
já teve algum tipo de conhecimento ou ouviu falar
4
Banco Central do Brasil. Funções do Banco Central do Brasil. Disponível
em:
https://www.bcb.gov.br/content/cidadaniafinanceira/Documents/publicac
oes/serie_pmf/FAQ%2011-Funções%20do%20Banco%20Central.pdf.
Acesso em: 21.12.2020.
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sobre um sistema bancário inteligente, no qual
constam os dados financeiros e pessoais do usuário.
Um exemplo é a pulseira criptografada utilizada por
clientes bancários, com a função de realizar transações
rápidas e seguras. Como se pode ver, a digitalização já
é a nossa realidade!
As notas de papel ainda fazem parte de nossa
rotina, mas vêm se tornando cada vez mais escassas.
Pode parecer um fato que ocorrerá a longo prazo,
porém há uma intervenção do sistema financeiro
mundial para adotar cada vez mais algo aliado ao
digital por várias razões. A intenção é um sistema mais
prático, assim como mais seguro, visando até mesmo a
redução de crimes contra a ordem financeira.
Assim sendo, o dinheiro teve um grande
desenvolvimento no decorrer da história, adotando
vários formatos - do escambo às notas de papel – e,
paralelamente, apresentou diferentes formas de
fiscalização e controle, resultando no surgimento dos
bancos. É impossível falarmos que chegamos ao
patamar máximo de evolução. Já se fala em
desmoedação, ou melhor dizendo, desmonetização,
sendo esse um assunto que não podemos ignorar
frente ao constante e acelerado avanço tecnológico
que está bem diante dos nossos olhos.
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Desmonetização
A retirada ou a diminuição da moeda de

circulação basicamente é considerada uma realidade
devido à evolução social e tecnológica em que vivemos,
no entanto, temos diversas razões mais profundas.
Leitor, você alguma vez parou para pensar qual a
verdadeira razão de se requerer a desmonetização? Por
que uma sociedade cogita acabar com seu dinheiro
físico? Quem seriam os beneficiados? Existem vários
motivos que podem ser citados e veremos um a um
adiante:
- Redução de Custos
Para manter o papel-moeda em circulação é
preciso que o Estado disponha de fartos recursos. Nos
Estados Unidos, por exemplo, US$200 bilhões são
gastos anualmente com o intuito de permanecer com a
circulação do dinheiro em bancos e caixas eletrônicos,
onde um centavo custa um centavo e meio para ser
fabricado. 5
5
The One Brief. Fim do Papel Moeda: Estamos Prontos para a
Desmonetização?. Disponível em:
https://theonebrief.com/latam/portugues/post/desmonetizacao/. Acesso
em: 03.01.2021.
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No Brasil não é muito diferente, uma vez que a
Administração tem custos bilionários para introduzir o
papel-moeda na economia.
- Diminuição da Criminalidade
Em geral, atividades ilegais são realizadas com
dinheiro vivo. O papel-moeda é anônimo e quando se
trata de notas de alto valor, fica fácil armazenar e
transportar uma alta quantia de forma compacta.
Muito provavelmente, você já deve ter visto
noticiários sobre a apreensão de maletas cheias de
dinheiro, principalmente envolvendo o crime de
lavagem de capitais. Se enchermos uma maleta de
notas de R$100, por exemplo, caberá nela um grande
valor. Inclusive, a emissão de notas de R$200 colocou
autoridades que combatem condutas criminosas em
alerta, justamente por facilitar crimes desse tipo.6
Com o intuito de combater a atividade
econômica ilegal, algumas organizações financeiras e
governos mundiais planejam a desmonetização.
6
Gazeta do Povo. Por que as notas R$200 pôs em alerta as autoridades que
combatem a corrupção. Disponível em:
https://www.gazetadopovo.com.br/republica/nota-de-200-reais-pode-
favorecer-corrupcao-lavagem-dinheiro/. Acesso em: 03.01.2021.
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- Conveniência
É mais confortável não ter que carregar o
dinheiro físico. 7 Os cheques estão desaparecendo e
as pessoas preferem fazer uso de cartões de crédito
ou débito devido a sua facilidade e a sua segurança.
Em casos de furto, roubo ou perda do cartão,
você pode simplesmente bloquear o seu uso por
meio da instituição bancária, o que, obviamente, não
se faz possível com o dinheiro em papel.
- Cashback
Cashback é um termo em inglês que
literalmente significa “dinheiro de volta”. Seu uso
torna possível que o cliente, ao realizar uma compra
online, tenha de volta uma parte da quantia paga em
sua compra.
Vamos supor que você tenha comprado algo no
valor de R$100 e que a empresa oferece um cashback
de 10%. Nesse exemplo, você teria R$10 de volta, que
7
em: 03.01.2021.
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pode ser em dinheiro ou em crédito para compras
futuras, a depender do critério da companhia.
Se pensarmos em uma sociedade mais digital,
notoriamente, o cashback será mais oferecido e,
consequentemente, a concorrência empresarial
aumentará, o que trará vantagens para o
consumidor.8
Estamos próximos de nos tornar

desmonetizados?
Desde o início dos anos 2000, os pagamentos

Europay, MasterCard e Visa (EMV ou “Chip e PIN”)
têm sido padrão na Europa, valendo-se do cartão de
crédito ou débito, os quais nos proporciona maior
agilidade e comodidade. Os pagamentos com cartão
sem contato estão se tornando cada vez mais comuns
e a expectativa é que movimentem mais de US$17
bilhões em transações em 2021, quase que o triplo se
compararmos com 2016, quando foi movimentado
8
BONA, André. O avanço da desmonetização: seria o fim do papel moeda?.
Disponível em: https://andrebona.com.br/o-avanco-da-desmonetizacao-
seria-o-fim-do-papel-moeda/. Acesso em: 04.01.2021.
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US$6,7 bilhões.9
Constata-se que a moeda que utilizamos hoje já
é de viés digital. A quantia de US$60 trilhões
representa o valor da totalidade do dinheiro somado
no mundo e apenas US$6 trilhões representa o
dinheiro em sua forma física.10
Podemos citar países que estão evoluindo em
proporções consideráveis. Na Suécia, por exemplo, há
a previsão de que o dinheiro em espécie acabe
totalmente até 2025, sendo que atualmente o índice
é de 1% no que diz respeito a moeda física que ainda
circula. Inclusive, o governo já colocou em teste a e-
krona, uma nova moeda digital.11
Contudo, há questões humanas que merecem
ser ressaltadas quando o assunto gira em torno do
dinheiro. Estudos revelam que o
9
em: 04.01.2021.
10
TEIXEIRA, Tarcisio; RODRIGUES. Carlos Alexandre. Blockchain e
Criptomoedas: Aspectos Jurídicos. 2 ed. Revista e atualizada, Salvador,
Juspodivm, 2021, p. 50.
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cérebro humano enxerga o dinheiro físico de forma
diversa do dinheiro eletrônico. Quando usamos o
cartão em vez do papel-moeda, temos a sensação de
não estarmos gastando na mesma proporção, uma
vez que, na forma digital, lidamos com um dinheiro
invisível.12
Mesmo assim, podemos imaginar e especular:
como será uma sociedade desmonetizada? Será
construída em torno de um sistema bancário móvel nos
moldes da África? Ou será um sistema sem dinheiro
vivo, como preveem os elementos dentro da
comunidade blockchain?
As criptomoedas estão ganhando espaço entre
grandes empresários e até são usadas como meio de
pagamento em negócios. Elon Musk, CEO da Tesla, já
considerado o homem mais rico do mundo, comprou
nada mais que US$1.5 bilhão em Bitcoin em 2021,
visando aceitá-los como meio de pagamento em sua
empresa.13
12
BBC News Brasil. Por que usar dinheiro vivo é uma forma de gastar
menos. Disponível em: https://www.bbc.com/portuguese/vert-cap-
50952456. Acesso em: 04.01.2021.
13
Revista Veja. Editora Abril. Tesla, de Elon Musk, compra US$ 1.5 bilhão em
Bitcoins. Disponível em: https://veja.abril.com.br/blog/radar-
economico/tesla-de-elon-musk-compra-us-15-bilhao-em-bitcoins/. Acesso
em: 04.01.2021.
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Outras grandes companhias, como a Apple e
Uber, cogitam também ingressar fortemente nesse
mercado. Isso mostra que estamos na iminência de um
dinheiro futuro.
A medida que a tecnologia digital se espalha pelo
sistema financeiro, o dinheiro em papel continuará a
enfrentar uma concorrência crescente quando se trata
de como o indivíduo escolhe fazer uma transação.
Conforme as pessoas recebem mais opções de como
pagar, é possível que elas, em vez de seus governos,
sejam as responsáveis por encaminhar um futuro
desmonetizado.
No entanto, os países devem ficar em alerta com
certos perigos que podem vir à tona com a
desmonetização, caso essa não seja feita de forma
gradual e cautelosa. De maneira abrupta, ela pode
acabar provocando perturbações generalizadas, como
aconteceu na Índia em 2016: o governo surpreendeu
seus habitantes, retirando 86% das cédulas de
circulação, quase sem aviso, deixando as pessoas
esperando em filas por horas para depositar e trocar o
dinheiro repentinamente extinto, afetando seriamente
a economia nacional e a estabilidade social. Como
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demais consequências as ações caíram 6% no país.14
Em geral, a retirada do dinheiro em papel de
circulação está acontecendo como resultado do
desenvolvimento tecnológico, social e cultural da
população. As alternativas digitais, como o banco
móvel e a aceitação de cartões, trouxeram benefícios
inovadores, como a comodidade e a segurança. Quanto
mais inovações aparecem, melhor o sistema funciona
e, com isso, podemos concluir que os avanços não
param por aí. O mercado do futuro ainda tem muito o
que proporcionar quando o assunto é dinheiro.
14
em: 05.01.2021.
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Medo. Essa palavra de apenas quatro letras
resume um sentimento que pode causar extrema
limitação na vida do ser humano e até mesmo acarretar
situações irreversíveis.
Vamos exemplificar: suponha que uma pessoa
com tempo livre e ótima condição financeira tenha o
sonho de conhecer vários lugares do mundo, sendo
que a sua única limitação é o medo de andar de avião.
Esse temor é o suficiente para deixá-la em situação de
procrastinação, ficando seus sonhos apenas no plano
das ideias.
Aqui outro fator é importante: suponha que essa
mesma pessoa crie coragem para enfrentar o seu
medo, mas depois do período de meia idade. Nesse
caso, ela irá aproveitar suas viagens, porém poderia ter
aproveitado muito mais se a coragem tivesse vindo em
sua juventude. Nunca é tarde para começar, contudo,
quanto antes você agir, mais você usufrui do que
deseja.
Nos investimentos acontece da mesma forma.
Quanto antes você aprender a investir e implementar
esse hábito na sua rotina, mais sonhos você realizará,
melhor qualidade de vida você terá e mais benefícios
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poderão ser propiciados para você e a sua família.
Infelizmente, o medo de investir é uma realidade
entre os brasileiros e existem alguns motivos concretos
para isso. Todavia, o momento da virada está próximo
de chegar, pois investir se mostra cada vez mais como
uma necessidade e não como uma opção ou um luxo.
O real a cada ano que passa perde mais o seu
poder de compra. Em 2011, um dólar (US$1,00) era o
equivalente a um real e sessenta e oito centavos
(R$1,68). Após 10 anos, encontramos um dólar em uma
média de preço um quíntuplo maior. A desvalorização
da moeda é uma realidade e o investimento é um
mecanismo para se blindar quanto a isso.
Pessoas que não investem reclamam quando o
dólar sobe e muitas são privadas de viagens
internacionais ou de comprar produtos importados.
Enquanto quem investe no exterior veem seus
rendimentos aumentando proporcionalmente ao
crescimento da moeda estrangeira. A melhor parte é
que todo esse investimento pode ser feito de qualquer
lugar e dedicando apenas alguns minutos do seu mês,
basta ter uma conexão a internet e um computador ou
um celular em mãos.
Outra questão é a perda da capacidade produtiva
ao longo da vida. É normal, após anos de trabalho, as
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pessoas quererem descansar, curtir a sua família e
aproveitar a sua aposentadoria, certo? Imagina poder
usufruir disso tudo com os bons rendimentos de
investimentos realizados ao longo de uma vida inteira!
Isso tudo se torna possível a partir do momento em
que você decide ter uma qualidade de vida melhor a
longo prazo.
Grande parte das vezes, o medo provém da
desinformação. Constantemente, as pessoas me
procuram dizendo ter receio de perder tudo por
desconhecimento no momento de investir ou por
medo de cair em golpes. Experimente obter
conhecimento e colocar em prática o aprendizado que
a segurança virá e, consequentemente, esse
sentimento limitador deixará de estar presente no
momento de investir.
É notória a premissa de que grande parte dos

brasileiros não estão antenados em questões
financeiras, desde o básico até o avançado. Porém, já
parou para refletir qual a razão dessa realidade? O
medo de investir é apenas a ponta de um iceberg.
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Apesar do Brasil já ter estado entre as 10 maiores
potências mundiais, ser um país rico em recursos
naturais e ter um grande potencial de crescimento,
existem anomalias que ainda devem ser sanadas,
dentre elas o quesito de mentalidade financeira da
população.
Tudo começa dentro do ambiente familiar. É
possível desde muito cedo começar a educar
financeiramente uma criança, pois são seres curiosos e
abertos a entender o porquê das coisas novas que
diariamente são introduzidas à sua vida. Dessa forma, é
importante ensinar na infância a função do dinheiro na
sociedade e a sua serventia.
Segundo a Finance One15, existem diversos jogos
que ensinam as crianças a poupar e investir e isso é um
grande facilitador do aprendizado. Ademais, é na
infância que se começa a concretização dos valores
aprendidos, então por que não introduzir um
aprendizado financeiro de maneira leve e consciente?
Além dos jogos, podemos usar um cofrinho para
ensinar sobre guardar dinheiro, bem como ensinar a
diferença entre necessidade e desejo. Quando um
15
Finance One. Conheça jogos que ensinam a poupar e investir. Disponível:
https://financeone.com.br/jogos-que-ensinam-a-poupar-e-investir/. Acesso
em: 08.01.2021.
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pouco mais maduras, elas estarão prontas para receber
uma mesada e saber lidar com ela. O conhecimento,
especialmente nessa fase da vida, deve ser agradável e
não algo traumático ou uma obrigação.
O fundador de “O Primo Rico”, Thiago Nigro, em
parceria com Maurício de Souza, criador da “Turma da
Mônica”, elaborou a obra “Como Cuidar Do Seu
Dinheiro” direcionado ao público infantil, sendo um
famoso exemplo de mais um recurso para crianças
aprenderem a se relacionar com o dinheiro de forma
divertida.
A problemática é que alguns pais também não
são engajados no assunto. Como resultado, surge o que
eu chamo de o “ciclo do não investimento”: avós que
não ensinaram os pais e os pais que não ensinaram os
filhos e assim continuamente. Esse ciclo necessita ser
rompido! Os filhos reproduzem as atitudes dos pais,
sendo o exemplo essencial no aprendizado.
A questão começa dentro do ambiente familiar e
quando a criança é colocada na escola, o problema
persiste. Durante muitos e muitos anos foi
implementado um sistema educacional sem
embasamento financeiro no ensino, deixando a desejar
sobre esse tipo de conhecimento aos alunos.
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Podemos concluir que os brasileiros não têm
fortes estímulos a começar a investir de forma sábia e
proveitosa. O resultado? Cidadãos que não sabem
poupar parte de sua renda e acabam endividados,
causando consequências terríveis para si mesmos e
para o país. Em 2020, o índice foi de 63,8 milhões de
inadimplentes segundo dados da Serasa Experian.16
Além de endividamento, existem outros fatos
relevantes a serem avaliados que circundam a cultura
do não investimento e um deles é o desconhecimento
acerca do assunto, o qual pode ser por desinteresse ou
pela falsa sensação de estar cuidando de suas finanças.
Sobre essa questão vou desmistificar duas realidades:
Primeiro: há aqueles que deixam suas economias

em contas bancárias com baixíssimos rendimentos,
acreditando ser a melhor forma de cuidar de seu
dinheiro. Em 2018, temos dados de que, entre as
16
Serasa Experian. Inadimplência aumenta 2,6% em janeiro, segundo a
Serasa Experian. Disponível em: https://www.serasaexperian.com.br/sala-
de-imprensa/noticias/inadimplencia-aumenta-26-em-janeiro-segundo-
serasa-
experian/#:~:text=S%C3%A3o%20Paulo%2C%2012%20de%20mar%C3%A7o
,ao%20primeiro%20m%C3%AAs%20de%202019. Acesso em: 09.01.2021.
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pessoas que tem capital investido, nove em cada dez
cidadãos guardam o dinheiro em poupança.17
Porém, há um mundo de opções financeiras mais
rentáveis e que os bancos nem sempre te apresentam
e que são interessantes para serem estudadas.
Segundo: há aqueles que acreditam que o banco

é a maneira mais segura de guardar dinheiro. Aqui vou
destacar um fato básico acerca da poupança que
muitos não sabem: esses investimentos são seguros até
o limite de R$250 mil por CPF e por instituição
financeira.18 Ou seja, o Fundo Garantidor de Crédito só
assegura os investimentos da poupança até um valor
limitado. Caso tal instituição venha a quebrar e você
tenha um montante acima dessa quantia, existe o risco
de perda.
Outra questão que merece destaque é a

aposentadoria. Crescemos pensando que contribuir
para o INSS é a melhor forma que temos para
17
Associação Brasileira das Entidades dos Mercados Financeiros e de
Capitais. Raio X do investidor brasileiro. ANBIMA. Rio de Janeiro, n. 2, pp. 7;
9; 26, 2019. Disponível em:
https://www.anbima.com.br/data/files/25/50/2D/8C/0BBB96109FF4F696A
9A80AC2/RaioX_investidor_2019.pdf. Acesso em: 09.01.2021.
18
Fundo Garantidor de Créditos. Sobre a Garantia FGC. Disponível em:
https://www.fgc.org.br/garantia-fgc/sobre-a-garantia-fgc; acesso em:
09.01.2021.
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podermos desfrutar do nosso descanso depois de anos
e mais anos de trabalho. Assim, a grande maioria não
poupa e ainda não se preocupa em investir
devidamente, acreditando que a previdência sozinha
irá cuidar da aposentadoria. Acontece que 70% dos
beneficiários ganham algo em torno de um salário
mínimo,19 o que não paga nem mesmo um plano de
saúde, o qual é elementar na terceira idade.
A escolha de como montar e esquematizar a sua
aposentadoria é apenas sua. Sabendo investir o seu
dinheiro, você tem diversas maneiras de garantir seu
descanso e desfrutar disso de um jeito muito mais
digno.
Brasileiros reclamam do retorno do INSS, mas
ainda continuam se submetendo unicamente ao
sistema. Diversifique os seus investimentos e verá a
segurança que uma carteira blindada pode oferecer,
bem como os benefícios a longo prazo dela. O fato é
que você pode, sim, assumir o controle e fazer a sua
própria aposentadoria!
Como dito, algo imprevisível pode ocorrer com
19
Valor Investe. INSS 2021: com salário mínimo em R$1.100, de quanto será
o reajuste da aposentadoria?. Disponível em :
https://valorinveste.globo.com/objetivo/aposentadoria/noticia/2020/12/3
1/inss-2021-com-salario-minimo-em-r-1100-de-quanto-sera-o-reajuste-da-
aposentadoria.ghtml. Acesso em: 10.01.2021.
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um banco levando-o a quebrar e você pode acabar
perdendo parte de seu capital guardado em poupança.
Quando você investe em alguma opção de renda fixa,
Bolsa de Valores, criptomoedas e outros ativos de
forma a diversificar a sua carteira, você ainda se vê
protegido frente a eventos futuros, incertos e
inesperáveis que possam vir a ocorrer.
Existe ainda no mercado financeiro um conceito
desenvolvido por Nassim Tableb, denominado
antifragilidade, o qual se refere à aptidão que certos
ativos detêm de conseguirem trazer bons retornos
mesmo frente a eventos inesperados e momentos de
crise. Tal conceito não se confunde com a definição de
resiliência, pois enquanto o resiliente consegue se
manter diante de um momento de caos, o antifrágil fica
ainda melhor quando se depara com tais situações. O
Bitcoin é um exemplo desse tipo de ativo.20
Por outro lado, há os ativos frágeis que são os
que decaem frente a crises e momentos de caos
econômico. O ideal é traçar as suas estratégias visando
sempre o equilíbrio de seus investimentos e estar
20
Portal do Bitcoin. Como a antifragilidade do bitcoin faz ele ser quase
imparável. Disponível em: https://portaldobitcoin.uol.com.br/como-a-
antifragilidade-do-bitcoin-faz-ele-ser-quase-imparavel/. Acesso em:
11.01.2021.
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preparado para qualquer evento futuro, uma vez que
estamos falando de algo incontrolável.
Mas qual o real motivo das pessoas não tomarem
a iniciativa dessa preparação? Será que podemos falar
que a ineficácia da educação é a única responsável?
Quando perguntamos às pessoas do motivo pelo
qual elas não investem, é comum as respostas serem as
duas seguintes: “não tenho tempo” ou “não tenho
dinheiro”. Nessas frases estão embutidas as famosas
desculpas. Quanto a isso, adiante traremos um toque
de realidade.
É muito mais fácil se colocar em uma situação de
vítima, tendo tempo ou dinheiro como culpados da sua
inércia, sendo que na realidade a decisão de agir cabe
somente a você. Quando não tiver mais nenhuma
circunstância externa para ser depósito de culpa, a
quem restará o fardo? Apenas a você! Às vezes, isso
acontece até mesmo de forma inconsciente e baseado
em crenças. Nesse contexto, restam duas opções: ou
você assume que não faz algo por vontade própria e vá
atrás do que você precisa ou você continua com a
mesma vida, colocando a responsabilidade na falta de
recursos.
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Quero dizer que tais frases não são justificativas
para você deixar de investir ou para deixar de fazer
qualquer coisa em sua vida. Você não tem falta de
recursos, como tempo ou dinheiro, por mais que eles
sejam escassos. Quando você utiliza aquelas frases,
falta-lhe prioridade!
Às vezes, o que se precisa fazer é otimizar o seu
tempo. Experimente diminuir um pouco do seu tempo
livre ou até mesmo abrir mão de uma coisa em prol de
outra. A questão é que é possível fazer tudo que você
realmente almeja, desde que prioridades sejam
traçadas e organizadas.
Não obstante a presença de defeitos culturais no
quesito financeiro, o alerta deve ser tanto para o lado
negativo quanto para o positivo. Em 2020, por
exemplo, foram registrados, de forma significativa,
mais números de CPFs nas corretoras de Bolsa de
Valores.21 Isso demonstra que gradativamente pelo
menos uma parte dos brasileiros está começando a
entender as vantagens de investir e tentando superar o
medo de perda de capital.
21
The Cap Finanças. Perfil do Investidor Brasileiro na Bolsa de Valores em
2020. Disponível em: https://comoinvestir.thecap.com.br/perfil-do-
investidor-brasileiro-bolsa-de-valores-em-
2020/#Como_os_Brasileiros_Lidam_com_o_Dinheiro. Acesso em:
12.01.2021.
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Acredito que o aumento de investidores se deve
em grande parte às informações espalhadas pelas
redes sociais, nas quais há um lastro enorme de
informações diárias e que consegue atingir um grande
contingente de pessoas. Nas mídias sociais, muitos
conteúdos gratuitos são divulgados e disponibilizados.
O ideal seria que o “ciclo do não investimento” se
transformasse no “ciclo do investimento” em um
futuro próximo. Dessa forma, as pessoas iriam
influenciar, ensinar e indicar cada vez mais para as
outras o mundo rentável dos investimentos,
principalmente dentro da família na criação de seus
filhos.
Há esperanças e expectativas para que isso
aconteça!
O verbo copiar é diferente do verbo inspirar.

Copiar é reproduzir algo exatamente igual. Inspirar é
inovar dentro de algo já existente. Essas definições serão
importantes para o que falaremos adiante.
Como já foi dito, um dos problemas no Brasil é o
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nível de educação financeira da população. Geralmente,
em um país desenvolvido, os cidadãos são mais
engajados em assuntos como economia e política e por
essa questão fez-se importante diferenciar os verbos
copiar e inspirar no início desse capítulo.
Não adianta copiar o funcionamento econômico,
político ou social de outros países que estão a nossa
frente, visto que vivemos em outra realidade. Porém, a
inspiração em alguns parâmetros não só é possível,
como também é aconselhável.
A criança no Canadá, por exemplo, aprende na
escola o que é poupar dinheiro, existindo um sistema
embasado na alfabetização financeira infantil, o que faz
com que se tornem em adolescentes e adultos educados
financeiramente e que se preocupam com o controle e
rendimento dos seus ganhos. Isso traz consequências
positivas para o país, como a diminuição do número de
endividados, facilitando o crescimento econômico e
consequente melhora na qualidade de vida. Vale
lembrar que estamos falando de um país com alto Índice
de Desenvolvimento Humano (IDH) e, sem dúvidas, é um
modelo que pode ser usado de inspiração para
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aplicarmos nos moldes do Brasil.22
No mais, os países sofrem menos com eventos
imprevisíveis quando se há uma cultura do
investimento enraizada. Um dos pilares básicos da
educação financeira é poupar parte da renda para que
seja usada apenas caso ocorra algum problema de
saúde, desemprego, etc. Dessa forma, a pessoa que
montou uma reserva a ser usada em casos de
emergência, consegue com mais facilidade quitar
débitos em momentos de dificuldade ou queda de
padrão de vida.
A chegada em 2020 da pandemia do COVID-19,
encaixa como exemplo de um fato imprevisível que nos
mostra como um preparo financeiro é um diferencial
de um país. Obviamente, os países subdesenvolvidos
foram mais afetados do que os países desenvolvidos.
Podemos afirmar, com toda certeza, que os
cidadãos que estavam financeiramente mais
preparados conseguiram suportar os danos da crise
22
Brain Support. Porque países tem investido na educação financeira para
crianças e como isso ajudará no comportamento humano para o
desenvolvimento do país. Disponível em:
https://www.brainlatam.com/blog/porque-paises-tem-investido-na-
educacao-financeira-para-criancas-e-como-isso-ajudara-no-
comportamento-humano-para-o-desenvolvimento-do-pais-1449. Acesso
em: 14.01.2021.
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com menos dificuldade. Quem tinha uma reserva de
emergência e um capital aplicado em fundos que
provém retorno, teve como se sustentar frente a queda
de um negócio ou frente a um desemprego, pelo
menos por um determinado tempo, sem ter que contar
com o auxílio emergencial do governo.
Ao final de 2020, o Ministro Paulo Guedes
afirmou que R$321 bilhões foram gastos em auxílio
emergencial para ajudar os cidadãos.23 Esse dado, por
si só, já demonstra o volume de brasileiros que não
estavam preparados para imprevistos.
A pandemia é apenas um caso entre vários, o
qual demonstra que muitos não estavam preparados
para eventos inocorrentes e imprevisíveis e isso refletiu
nos cofres públicos e na forma do governo lidar com a
situação.
Ademais, há outras vantagens no mundo
desenvolvido que não poderiam ser copiadas pelo
Brasil. A compra de imóveis financiados, por exemplo, é
uma enorme desvantagem no Brasil, tendo em vista
23
“Governo gastou R$321 bilhões para pagar auxílio emergencial, afirma
Guedes”, 2020. 1 vídeo (1:09). Publicado por YouTube. Disponível em:
https://www.gov.br/economia/pt-br/centrais-de-
conteudo/publicacoes/planilhas/covid-19/5o-relatorio-circustanciado-da-
situacao-fiscal-e-da-execucao-orcamentaria-20201211.pdf. Acesso em:
15.01.2021.
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que as taxas de juros envolvendo o setor imobiliário
chega a ser pelo menos duas vezes maior do que lá
fora.24
Outra situação que podemos citar é o caso do
cartão de crédito. As taxas de juros nesse setor no
Brasil também são exorbitantes quando comparamos
com a de vários outros países, o que não deve ser
nenhum segredo para você, caro Leitor. Além do mais,
o crédito deve ser utilizado de forma sábia para não
resultar em endividamento. Com isso, entraremos em
outro pilar básico dos investimentos: não se pode
gastar mais do que se ganha. A forma como o cartão de
crédito funciona pode acabar induzindo o usuário a cair
em tentações consumistas. Lembre-se: antes de possuir
passivos, foque primeiro em construir ativos!
Frente ao exposto, podemos afirmar que ao
implementar qualquer inovação em um país, antes
deve ser avaliada a sua viabilidade de acordo com a
realidade, cultura e mentalidade da população. Nem
tudo que funciona no exterior, funcionaria da mesma
24
Dinheirama. Educação financeira: nem tudo que vem de fora funciona
no Brasil. Disponível em: https://dinheirama.com/educacao-financeira-
nem-tudo-que-vem-de-fora-funciona-brasil/. Acesso em: 15.01.2021.
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forma aqui e, copiar ideais ignorando esse fato, pode
desencadear diversos efeitos negativos.
Tratando-se de mercado financeiro, toda
avaliação deve ser minuciosa e implementada de forma
inteligente para que colhamos frutos de uma boa
plantação.
Leitor, se você procurou ler esse conteúdo e

chegou até aqui, tenho certeza de que você é uma
pessoa que está à procura de mais informações acerca
de finanças. A seguir vou fazer uma indagação e logo
após pronunciarei uma frase. Caso a resposta da
indagação seja sim, a frase será algo muito além de
uma simples informação, será como um mantra que
você deve levar para a sua vida financeira.
Vamos lá!
Indago: você se considera uma pessoa muito
ambiciosa e com desejo de viver uma vida de alto
padrão?
Se a resposta foi sim, a seguinte frase será o seu
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mantra: não há vantagens de estar fora do mercado
financeiro. Cumpre destacar a regra de que nem todos
os investidores são ricos, mas todos os ricos são
investidores.
Vale fazer um adendo: ambiciosa é a pessoa que
deseja conquistar algo sempre melhor e ter cada vez
melhores condições de vida, o que é bem diferente de
ser ganancioso. O mercado financeiro, inclusive, não é
o encaixe ideal para o detentor de ganância, uma vez
que esse sempre busca caminhos mais curtos para
alcançar seus alvos, o que pode acarretar sérios
prejuízos.
Voltemos ao mantra! Quais seriam as
desvantagens de estar fora do mercado financeiro?
Muitas delas podem ser deduzidas, pois já foram
mencionadas dentre todas as informações passadas até
aqui.
A primeira desvantagem é que, ao estar fora
desse mercado, você está totalmente submisso a
desvalorização da moeda e isso não influencia apenas
na sua viagem para o exterior que fica mais cara, já que
produtos importados também vão se tornando em
certa parte inacessíveis. Caso você esteja dolarizado,
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digo, com investimentos no exterior, automaticamente
o seu bolso não sofre tanto. No entanto, devemos
enfatizar que a depreciação da moeda traz impactos
muito mais densos.
A desvalorização do real em relação ao dólar traz
problemas quanto à inflação, e você, cidadão, irá ser
diretamente e indiretamente impactado com isso. O
seu poder de compra fica prejudicado, tendo em vista
que o salário pode não aumentar exatamente na
mesma proporção que os produtos e serviços. Isso
significa que a quantia X que você tem hoje, compra
muito menos coisas e paga muito menos serviços do
que se você tivesse a mesma quantia X há alguns anos
atrás.
Outra questão é a perda da capacidade de o
homem produzir ao longo da vida. Você não será
capaz de produzir com a mesma eficiência pelos longos
anos vividos. No geral, otempo de trabalho passa e as
pessoas anseiam cada vez mais ter o seu merecido
descanso. Nesse caso, podemos trazer a seguinte
questão: quantas pessoas você já ouviu dizer que
estavam satisfeitas e comemoraram, não o ato de se
aposentar, mas o valor da aposentadoria? Isso é
incomum!
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Questionamentos desse viés são importantes,
pois muitas vezes vivemos uma realidade, mas não
paramos para refletir sobre o que está bem a nossa
frente. O sistema funciona de uma forma que o cidadão
contribui ao longo da sua vida laborativa e ao se
aposentar o padrão de vida cai. O contribuinte começa
a receber mensalmente menos do que recebia ao
trabalhar, via de regra.
Listamos algumas desvantagens atuais, mas
futuramente elas serão ainda maiores quantitativa e
qualitativamente para as pessoas que não adentrarem
as finanças, ainda que de forma básica. Isso é um
alerta!
A tecnologia avança dia a dia e quem não
acompanha as expectativas do futuro, depois pode
entrar em desvantagem comparativamente a quem
adentrou agora e fato é que isso já começou a
acontecer.
As criptomoedas, por exemplo, já são uma
realidade e, inclusive, os Bancos Centrais ao redor do
mundo estão se preocupando com a situação e
estudando como reagir a isso da melhor forma.
Fato é que os bancos por muito tempo tentaram
reprimir as criptomoedas, por ser uma
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inovação revestida de certa ameaça. A história de que
os bancos não gostam de Bitcoin é porque eles não
oferecem esse serviço e estão cientes de que podem
não ser capazes de enfrentar a concorrência se não
agirem.
Há históricos de bancos fechando contas em
corretoras do ramo de criptoativos. Em 2015, o Banco
Itaú fechou conta no Mercado Bitcoin, sendo que as
corretoras utilizam dos bancos para receber o dinheiro
dos clientes. O caso obteve até a manifestação do
Superior Tribunal de Justiça.
O Itaú alegou que o intuito do encerramento de
conta seria a prevenção à lavagem de dinheiro e que as
corretoras de criptomoedas não funcionam de forma
eficiente quanto ao combate a esse crime. Porém, a
maioria acredita que a verdadeira razão é de viés
concorrencial.25
Alguns anos se passaram e muitos ainda
sustentam a fama de que os bancos continuam não
gostando das criptomoedas. Contudo, não podemos
25
Revista Veja. Editora Abril. Primeiros voluntários a tomar vacina de
Oxford seguem imunes, diz Unifesp. Disponível em:
https://veja.abril.com.br/economia/bancos-podem-fechar-contas-de-
corretoras-de-bitcoin-sem-justificativa/. Acesso em: 17.01.2021.
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generalizar. Há previsões da moeda digital de iniciativa
do próprio Banco Central do Brasil para 2022.26
Esse futuro está muito mais próximo de
acontecer do que podemos imaginar. O presidente do
Banco Central, Roberto Campos Neto, faz a previsão de
que em 2022 isso provavelmente será possível. A
moeda digital já criada e denominada CBDC (Central
Bank Digital Currency), é apenas uma amostra do que
está ocorrendo mundialmente, visto que inúmeros
Bancos Centrais estudam essa possibilidade.
A moeda que os Bancos Centrais estão estudando
é embasado no dinheiro tradicional, porém com
caráter digital, mas continuará sob a administração
bancária, enquanto as criptomoedas, como o Bitcoin,
não tem vínculo com nenhuma instituição. Apesar das
criptomoedas e a moeda digital CBDC terem algumas
características diferentes, estamos diante de um fato
que não podemos negar: o dinheiro está caminhando
rumo ao digital em sua totalidade.27
26
Money Times. Criptomoeda brasileira poderá ficar pronta em 2022, afirma
presidente do Banco Central. Disponível em:
https://www.moneytimes.com.br/criptomoeda-brasileira-podera-ficar-
pronta-em-2022-afirma-presidente-do-banco-central/. Acesso em:
17.01.2021.
27
Revista Exame. Editora Abril. O que são as Central Bank Digital Currencies.
Disponível em: https://exame.com/future-of-money/dinheiro-tendencias/o-
que-sao-as-central-bank-digital-currencies/. Acesso em: 18.01.2021.
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Foram ditas as desvantagens de estar fora do
mercado financeiro que, resumidamente, se relaciona
com estar vulnerável à desvalorização da moeda, a
falta de prevenção contra eventos futuros e incertos,
bem como estar despreparado para as expectativas
futuras do dinheiro. Tudo o que foi passado até aqui foi
embasado não apenas em opiniões, mas
principalmente em fatos, sendo que estar antenado no
mercado pode te colocar muito a frente na sua vida.
Diante desses esclarecimentos, fica fácil deduzir
o outro lado da moeda, qual seja, as vantagens de
estar por dentro do mercado financeiro. Alguns
exemplos são: rendimentos extras, conforto e melhor
qualidade de vida para você e sua família.
As vantagens podem ser usadas a curto, a médio
ou a longo prazo. Podemos trazer a baila a pessoa que
paga as suas contas mensais ou parte delas com
rendimentos dos seus investimentos, sobrando mais
dinheiro provindo de sua renda para usufruir com
outras coisas. Também temos a pessoa que pensa em
se aposentar com mais conforto ou até mesmo as
pessoas que se preocupam em deixar uma herança
avantajada aos seus descendentes.
O planejamento financeiro é muito individual e
varia de família para família e, até mesmo, de pessoa
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para pessoa. Então é válido cada um avaliar as suas
prioridades, o seu perfil de investidor e viver
organizadamente de acordo com suas metas e anseios.
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A cada novo dia, o homem prova ser um grande
criador e adaptador de novas tecnologias e não
precisamos voltar muito ao passado para perceber isso.
Um adulto jovem, por volta de 20 anos de idade,
consegue recordar da sua infância e pré-adolescência
como algo extremamente diferente da realidade atual.
Em torno de duas décadas, a internet progrediu
nos quesitos de velocidade, acessibilidade e diminuiu o
preço pago pelo serviço. É comum ouvirmos as pessoas
comentando: “sou da época da internet discada” ou
até mesmo “sou do período em que não existia
internet”. Se observarmos como o mundo hoje se
encontra conectado, fica fácil perceber o evento
revolucionário que a conexão à rede representa e o
quanto isso foi útil e mudou a vida do homem.
Da mesma forma, o celular foi outro meio
tecnológico que se transformou e virou uma
ferramenta extraordinária. Quando surgiu, a sua função
principal era fazer com que as pessoas pudessem se
falar de qualquer lugar, não sendo mais imprescindível
o uso do telefone fixo. Atualmente, esse aparelho
móvel tem muito mais serventias: possibilitou a
comunicação por mensagens, o uso de aplicativos para
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entretenimento, além de ter se transformado em um
objeto de trabalho de muitas pessoas.
O mercado financeiro incorporou todas essas
evoluções, tornando os investimentos algo muito mais
acessível e confortável, bastando ter um computador
ou um celular em mãos, conectado a uma rede de
internet. Esse desenvolvimento resultou na criação de
novas alternativas dentro do próprio mercado, sendo
um grande exemplo disso a criação das moedas
digitais.
É fascinante pensarmos o que o mundo
financeiro é capaz de nos oferecer hoje e especular o
que ainda está por vir.
As mudanças são extremamente aceleradas e não
precisamos voltar muito tempo ao passado para
percebemos grandes modificações. Foi nos anos 70 que
houve a disseminação dos caixas eletrônicos (ATMs –
Automatic Teller Machine), sendo considerados um
grande passo no sistema bancário. Alguns anos depois,
a internet banking surgiu para trazer comodidade para
os usuários, porém, os avanços não pararam por aí.
Com as novas demandas sociais, alinhadas às
necessidades de celeridade e conveniência, vieram as
fintechs que, em suma, são startups que trabalham
com inovação e otimização do sistema financeiro,
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sendo a Nubank um famoso exemplo. Nesse contexto,
surgiram conceitos de e-commerce e entretenimento
para a nova realidade das finanças, incorporando ainda
aplicativos que facilitam muito o dia a dia dos
usuários.28
Hoje, podemos considerar que vivemos em um
mundo sem fronteiras. O PIX, por exemplo, possibilitou
transações financeiras instantâneas, sem cobrança de
taxas, podendo ser realizadas 24 horas por dia e 7 dias
na semana. No entanto, você sabia que transações de
forma barata e rápida também já podem ser feitas
entre pessoas de diferentes polos do mundo? As
moedas digitais nos proporcionam essa possibilidade.
São fatos assim que nos mostram que uma revolução
financeira está acontecendo bem diante de nossos
olhos.
Contudo, quando estamos diante de uma
novidade, é natural que precisemos nos inteirar do
assunto e toda dose de conhecimento se torna bem-
vinda. Não podemos negar que a tecnologia dos
investimentos também evoluiu para um lado obscuro.
28
Época Negócios. Como a terceira onda da revolução financeira vai mudar
a sua vida. Disponível em:
https://epocanegocios.globo.com/colunas/Ruptura/noticia/2020/09/como-
terceira-onda-da-revolucao-financeira-vai-mudar-sua-vida.html. Acesso em:
21.01.2021. 52
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Golpistas sempre se inovam e conseguem um jeito de
se adequar às novas realidades e, se você não tiver
informado, pode acabar sendo vítima de crimes.
Quantos já não foram atraídos para as pirâmides
financeiras? Mais adiante te daremos todas as
instruções para você aprender a identificar os delitos
mais comuns e não ser uma das vítimas que acabam
traumatizadas com o ato de investir por terem caído na
lábia de vigaristas.
Assim sendo, diante da acelerada evolução
tecnológica, bem como o considerável crescimento do
mercado negro, torna-se de extrema importância
entender a revolução financeira que estamos vivendo.
Leitor, lembre-se de que quanto mais você se informa,
menos propenso você estará a cometer erros
desnecessários que irão te prejudicar. O risco é
necessário, mas não deve estar atrelado ao
desconhecimento.
O ano de 2008 foi marcado por um contexto de

uma das maiores crises vistas na história. Foi tão
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intensa, que foi considerada a mais severa desde a crise
de 1929. Todavia, as razões para a decadência
financeira foram diversas: na década de 20, a
problemática foi relacionada ao modelo de produção
industrial. Já em 2008, o motivo foi o modelo de
crédito imobiliário adotado nos Estados Unidos, o qual
desencadeou o aparecimento de uma bolha imobiliária.
Os bancos começaram a dispor de mais créditos
imobiliários, sem avaliação de risco de inadimplência,
resultando em empréstimos para pessoas que não
tinham renda compatível para cumprir com o
pagamento. Tais empréstimos vieram disfarçados como
sendo de baixo risco, o que contribuiu para a concessão
desenfreada de créditos imobiliários, levando
instituições financeiras a insolvência.29
O referido contexto resultou na quebra do Banco
Lehman Brothers,30 um dos maiores dos Estados
Unidos e a queda da economia americana, obviamente,
teve reflexos no mundo todo.
29
30
InfoMoney. Lehman Brothers: falência do banco ensinou três lições
que podem salvar seus investimentos. Disponível em:
https://www.infomoney.com.br/onde-investir/lehman-brothers-
falencia-do-banco-ensinou-tres-licoes-que-podem-salvar-seus-
investimentos/. Acesso em: 25.01.2021.
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A atitude das instituições bancárias e o caos que
se instalou, em consequência disso, trouxeram motivos
para as pessoas não confiarem mais no sistema
tradicional. Esse contexto, foi propício para o
surgimento de novas alternativas financeiras, diversas
da rede bancária, sendo elas o Bitcoin e a blockchain.
Para melhor compreensão das criptomoedas, é

essencial que primeiro o conceito e funcionamento da
tecnologia blockchain sejam entendidos.
Como visto, a blockchain surgiu em um momento
de crise, trazendo uma nova opção ao sistema
financeiro tradicional. Antes as pessoas confiavam nos
bancos. Com o advento dessa nova tecnologia, foi
possível a transferência da confiança dos usuários para
uma rede de dados, em que não há um banco ou
qualquer outra entidade para intermediar operações.
A blockchain se define como uma espécie de
“livro-razão”, no qual ficam registradas todas as
transações efetuadas, incluindo o valor, o destinatário,
o remetente e o local onde fica lavrado o movimento
nesse livro.
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Sua tradução literal é “cadeia de blocos” e cada
bloco é identificado por uma mensagem criptografada,
denominada hash, sendo que um se liga ao outro por
meio de outro hash.
Podemos considerar o hash como sendo a

“impressão digital” do bloco formado.31
No caso do Bitcoin, a formação de um novo bloco
se dá a cada 10 minutos, com registro de todas as
transações efetuadas dentro desse período.
Assim sendo, estamos falando de uma rede
baseada em criptografia, a qual garante
confidencialidade das transações, sendo essas
irretratáveis e extremamente seguras.
31
Tecnoblog. O que é blockchain?. Disponível em:
https://tecnoblog.net/227293/como-funciona-blockchain-bitcoin/. Acesso
em: 26.01.2021. 56
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Considera-se quase impossível violar a rede da
blockchain. Os blocos são organizados em forma de
cadeia para que ninguém consiga fraudar transações
que foram efetuadas no passado.
Vimos que cada bloco contém sua mensagem
criptografada e se alguém tentar forjar uma transação,
consequentemente, haverá mudanças no hash. Dessa
forma, havendo qualquer alteração do bloco, o hash
também muda, ficando diferente do original. Como os
blocos são ligados, adulterar um hash causa um efeito
dominó, resultando na modificação da rede como um
todo. No entanto, há milhões de cópias da blockchain
original espalhadas pelo mundo, bastando comparar
com a versão contaminada. Caso ocorra alguma
modificação, os próprios computadores realizam uma
espécie de votação e, como haverá mais cópias do
original, a versão adulterada é descartada.32
No que tange especificamente as redes utilizadas
por sistemas, elas podem basicamente funcionar de
três formas: centralizada, descentralizada e distribuída.
32
Coinext. Como funciona a blockchain. Disponível em:
https://coinext.com.br/educacao/como-funciona-a-blockcain. Acesso em:
28.01.2021.
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Na rede centralizada existe um único ponto
central onde todo o poder está centrado. Na
descentralizada, existe mais de um ponto de poder em
que a hierarquia está depositada. Enquanto que na
rede distribuída os pontos são racionados.
A rede blockchain funciona de forma distribuída,
não existindo uma base de dados central. O bloco
formado é transferido para a rede e não há a
necessidade de uma hierarquia, pois estamos diante de
um sistema horizontal de organização.
Resumindo, a tecnologia blockchain é um sistema
independente e descentralizado, baseado em um
esquema de confiança na rede, a qual funciona de
forma criptografada e mediante soluções de problemas
matemáticos de alta complexidade que, uma vez
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incorporados no sistema, são imutáveis e, por isso, não
são suscetíveis a fraudes.
A blockchain, foi criada com o intuito de fazer o
Bitcoin funcionar, porém, todos os benefícios trazidos
por essa rede são revolucionários e seu uso não se
limita apenas às criptomoedas. Pode ser usada por
empresas para armazenamento de dados, cartórios
para guardar certidões ou registros com menor custo e,
até mesmo, para sistemas de votações.
Considerando o que vimos, é praticamente
impossível alterar informações que estejam gravadas
na blockchain, sendo imune a ataques de hackers. Com
isso, podemos considerar as informações passadas até
aqui suficientes para que você não tenha medo de
perder o seu capital investido em criptomoedas devido
a falhas nesse sistema.
Uma das bases de inspiração da criação das

criptomoedas foi o movimento dos anos 1980 dos
cypherpunk, que consiste em um grupo que lutava por
maior privacidade na rede e pelo uso de criptografia
nas operações financeiras. O objetivo era proteger a
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liberdade individual no que diz respeito ao controle da
tecnologia por um governo.33
Contudo, foi apenas em 2008 que surgiu a
proposta do primeiro ativo digital do mundo que
realmente vingou: o Bitcoin. Seu criador, até os dias
atuais, permanece com sua identidade não revelada,
sendo conhecido por um pseudônimo: Satoshi
Nakamoto.
Nem sequer sabemos se Satoshi é uma pessoa.
Pode ser que seja um conjunto de pessoas ou até
mesmo uma empresa. O fato é que há vários palpites
para quem seja o misterioso criador do Bitcoin,
entretanto, não temos certeza nem mesmo sobre a sua
nacionalidade e sobre qual seria a sua língua nativa.
Mas afinal, o que são as criptomoedas?
Criptomoedas são moedas digitais que não
existem em forma física como acontece com o real, o
dólar e o euro, sendo essa a primeira peculiaridade que
podemos destacar. Toda operação é realizada de forma
online, via plataformas disponibilizadas por corretoras,
como a Mercado Bitcoin, Novadax, Binance entre
diversas outras.
33
PELLINI, Rudá. O futuro do dinheiro: banco digital, fintechs, criptomoedas e
blockchain: entenda de uma vez por todos esses conceitos e saiba como a
tecnologia dará liberdade e segurança para você gerar riqueza. São Paulo,
Editora Gente, 2019, p. 60. 60
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Outra diferença das moedas convencionais é que
quando falamos que as criptomoedas não são emitidas
por um governo ou por um Banco Central, estamos
dizendo que não há a necessidade de um intermediário
nas transações e você pode realizar essas tarefas com
qualquer pessoa do mundo sem um controle de um
terceiro. Basta o indivíduo ter suas moedas que as
transações se realizarão de acordo o seu desejo. Dessa
forma, dizemos que as criptomoedas funcionam de
forma descentralizada. Como já mencionado, foi essa
característica de ausência de fiscalização por uma
instituição que deu razão para o surgimento do Bitcoin
e da blockchain.
Além disso, o custo das transações nesse
mercado é zero ou bem próximo disso. O comum é que
quando você envia um valor para o exterior pelo
sistema bancário, taxas são incluídas, como a de
conversão de moeda. Por outro lado, quando se
transfere criptomoedas, a operação será instantânea e
sem custos ou com custos baixíssimos.
Outro setor diferenciador diz respeito ao
anonimato, levando em conta que as transações
realizadas ficam salvas na rede que utiliza a blockchain.
Como mencionado no tópico anterior, nela não fica
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identificável qualquer transação, digo em relação a
quem efetuou, de onde veio ou qualquer informação
de cunho pessoal. Obviamente, isso é uma vantagem
para o usuário, já que mantém a sua privacidade
reservada.
Por fim, mas não menos importante, devemos
destacar a volatilidade que permeiam as criptomoedas.
Quando dizemos que um ativo é volátil, significa que
ele está submisso às oscilações do mercado e, por isso,
está sujeito a grandes variações em espaços curtos de
tempo. Nesse momento, a criptomoeda vale X, mas
daqui a 5 minutos ela poderá valer Y. Leitor, grave e
compreenda bem esse conceito, pois ele será
importante a seguir.
Bitcoin
O Bitcoin, como dito, teve seus primeiros

indícios em 2008 e foi o ano em que Satoshi Nakamoto
escreveu um e- mail para um fórum de discussões
sobre criptografia, alegando que estava trabalhando
em um novo sistema livre de terceiros. A manifestação
de Satoshi está disponível no link:
bitcoin.org/bitcoin.pdf, acessível a qualquer pessoa do
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público.34
Tirando como base a palavra de seu criador, o
Bitcoin é um sistema de dinheiro eletrônico peer-to-
peer, isto é, ponto a ponto, sem envolvimento de um
intermediário.
Registra-se que Satoshi, ao criar o Bitcoin,
estabeleceu um limite: só serão criadas 21 milhões de
moedas e isso significa que quando alcançar essa
quantidade não haverá mais a sua produção. Estamos
diante de um ativo limitado e que não estará nas mãos
de todos da população.
Em meados de sua origem, o Bitcoin possuía um
valor irrisório, referente a centavos de dólar. Hoje, no
ano de 2021, o seu valor chegou a atingir mais de
US$50.000. Quem apostou na moeda em seu período
inicial se tornou milionário.
Diante disso, é normal as pessoas questionarem o
seguinte: o que leva o ativo sofrer varações no seu
preço de tamanha proporção?
O que faz o seu preço subir ou descer é a lei da
oferta e da procura, ou seja, quanto mais pessoas
comprando e quanto maior o valor da compra, mais o
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ativo se valoriza e vice-versa. Ocorre que transações de
compra e venda desses ativos estão constantemente
sendo realizadas no mundo inteiro, 24 horas por dia e 7
dias na semana, o que faz existir grande oscilação, até
mesmo em pequenos lapsos temporais.
Obviamente, quanto mais o Bitcoin se torna
socialmente aceito, mais ele se valoriza. Quando
grandes empresas ou quando bilionários anunciam que
efetuaram a compra do ativo, passa a existir um
impacto na população e, consequentemente,
investidores são atraídos, resultando no aumento do
valor do ativo.
Além do mais, discorremos sobre a possibilidade
de um dinheiro futuro amparado ao digital. Inclusive, a
razão da expectativa de valorização do Bitcoin se dá
pela possibilidade de vir a substituir as moedas
tradicionais. Contudo, a criptomoeda em questão se
depara com dois obstáculos no que diz respeito a ser
usado como o dinheiro do futuro. Lembra da
volatilidade? Pois bem, esse é o primeiro impedimento,
sendo o segundo a escalabilidade.
Volatilidade: como enunciado anteriormente, o

preço das criptomoedas pode sofrer flutuações
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extremas em curtos lapsos temporais. A partir daí, é
comum as pessoas questionarem: como um ativo
dotado dessa característica pode ser utilizado como
meio de troca, assumindo o papel do dinheiro?
Realmente a grande variação de valor do ativo gera
instabilidade do poder de compra.
Porém, foram introduzidas no sistema as
stablecoins, visando resolver tal problema. Estamos
falando de uma nova espécie de criptomoeda, a qual
permanece usufruindo do sistema descentralizado, mas
que pretende simular a estabilidade das moedas
oficiais. A mais famosa dentre as stablecoins é a Tether
(USDT).35
Escalabilidade: a escalabilidade da rede diz

respeito a um aspecto estrutural, o qual não
comportaria sustentar o uso pela quantidade de
pessoas existentes no mundo. A VISA, por exemplo, é
capaz de suportar 1.500 transações por segundo, em
contrapartida, o Bitcoin tem o limite de 7 transações
por segundo.36
35
36
ARANHA, Christian. Bitcoin, blockchain e muito dinheiro. 1 ed. Rio de
Janeiro, Valentina, 2020, p. 133.
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Vários programadores trabalham obsessivamente
para mudar o quadro descrito. Aliás, existem teorias
que solucionam tal questão, porém o sistema ainda
não sofreu modificações quanto a isso.
O Bitcoin é a criptomoeda descentralizada

pioneira, que veio para revolucionar o mercado
financeiro, sendo certo que essa revolução
desencadeou na origem de milhares de criptomoedas e
muitas delas vieram também acompanhadas de
propósitos revolucionários. Percebo que muitas
pessoas ainda não se atentam a esse tema, mas muitos
dos que já estão por dentro, estão tirando grandes
proveitos e até mesmo mudando de vida.
Ethereum
A criptomoeda Ether, conhecida como

concorrente do Bitcoin, é baseada em um projeto, o
qual inclui um navegador próprio de internet,
linguagem de programação e sistema de pagamento.
Foi a primeira a lançar os aplicativos
descentralizados que são controlados apenas pelo seu
autor e não podem ser banidos. Alguns são novidades,
mas também podem ser versões adaptadas de
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aplicativos já criados. Mas como é o seu
funcionamento? Para explicar, é válido trazer o
exemplo do Facebook: quando um artista famoso
recebe likes em suas postagens, há geração de lucro
para o próprio Facebook por meio das propagandas
disponibilizadas na página. Com a rede Ethereum, tanto
o famoso quanto os fãs, recebem recompensas pelo
engajamento por meio das curtidas, visualizações e
comentários.37
Esses aplicativos demandam de recursos
computacionais para que o aplicativo funcione e, assim,
foi criada a moeda Ether (ETH). Sua utilização permite o
funcionamento dos aplicativos descentralizados. No
entanto, sua serventia vai além disso, uma vez que
também passou a ter a funcionalidade de criptomoeda.
A Ethereum ainda possibilita a execução dos
contratos inteligentes, também conhecidos como
smart contracts, que propiciam a negociação de um
contrato, via online, de forma segura e sem a
necessidade de intermediação de um terceiro, logo,
mantém-se a característica da descentralização. Além
37
ARANHA, Christian. Bitcoin, Blockchain e muito dinheiro. 1 ed. Rio de
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disso, o contrato é realizado de forma automática,
bastando cumprir os requisitos objetivos para a sua
realização, ou seja, não está presente a subjetividade
ou a opinião de um ser humano para efetivar o
contrato.
Simplificando, Ethereum se define como “uma
plataforma descentralizada que permite a execução de
contratos inteligentes: aplicações que funcionam
exatamente como programadas, sem qualquer
possibilidade de atraso, censura, fraude ou intervenção
de terceiros.”38
Trata-se de contratos autoexecutáveis, sem risco
e sem falhas. Estamos ou não diante de uma grande
inovação do mundo brilhante da tecnologia?
Lembrando-se que a Ethereum, assim como o
Bitcoin e outras criptomoedas, utilizam-se da
blockchain e por isso as transações efetuadas são
extremamente seguras e invioláveis, tornando-se a
prova de fraude e blindadas a ataques de hackers.
38
Tradução livre do conceito constatado no site da Fundação Ethereum.
Versão original: “Ethereum is a descentralized platform that runs smart
contracts: applications that run exactly as programmed without any
possibility of downtime, censorship, fraud or third-party interfence”.
Disponível em: Ethereum.org. Acesso em: 02.02.2021.
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Como ganhar dinheiro com criptomoedas?
Segundo Satoshi Nakamoto, a criptomoeda surgiu

com o propósito de ser uma maneira descentralizada
de pagamentos. Porém, a moeda foi se valorizando
estrondosamente no decorrer dos anos e fez com que
virasse uma opção de investimento.
Não foi só quem comprou o Bitcoin nas beiras de
seu surgimento que ficou milionário com
criptomoedas. Há quem utilizou e ainda utiliza de
outros mecanismos que o mercado oferece para
ganhar dinheiro. Vejamos:
- Buy and hold/ HODL

HODL, no mundo das criptomoedas, é o mesmo
que “hold”, palavra inglesa que em português significa
“manter”, “segurar”. Buy and hold é uma estratégia de
investimentos que, basicamente, consiste em comprar
criptomoedas com foco no longo prazo, sendo que os
hodlers as adquire hoje com o intuito de mantê-las em
sua posse por tempo indeterminado.
Geralmente, as pessoas que acreditam no
propósito do dinheiro do futuro e que as criptomoedas
vieram para ficar são adeptas a esse tipo de
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investimento. As porcentagens de variação de seu valor
não são fixas, pelo contrário, estamos diante de um
ativo com valores extremamente variáveis e que, ao
mesmo tempo que pode fazer você perder o dinheiro
investido, pode fazer você ter ganhos em porcentagens
muito avantajadas. Por isso, a parte da sua renda a
servir de investimento nesses ativos deve ser
estabelecida de acordo com o seu perfil de investidor,
seja ele arrojado, moderado ou conservador.
Em março de 2020, a unidade de Bitcoin estava
valendo algo em torno de R$20.000 e, em fevereiro de
2021, quase um ano depois, chegou a valer R$300.000.
Há ainda muitos estudiosos e entusiastas do ramo que
acreditam na possibilidade da unidade poder atingir ou,
até mesmo, ultrapassar um milhão de reais em um
futuro próximo. Se estou diante de um Leitor que
nunca investiu em Bitcoin, imagino que a reação seja
de grande espanto perante uma valorização como essa.
Uma análise do gráfico39, referente aos anos de
evolução, demonstra claramente o seu crescimento e o
seu potencial:
39
Trading View. Bitcoin/dólar Americano. Disponível em:
https://br.tradingview.com/symbols/BTCUSD/. Acesso em: 03.02.2021.
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Vale trazer à tona o gráfico40, referente ao Ethereum,
o qual também atingiu altas históricas em 2021 e fez muita
gente lucrar em suas aplicações:
40
Trading View. Ethereum/Dólar. Disponível em:
https://br.tradingview.com/symbols/ETHUSD/. Acesso em: 03.02.2021.
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- TRADE
O Trade é um termo em inglês que significa
“troca”. Quando falamos em trade no mercado
financeiro, estamos nos referindo a compra e venda de
ativos que te possibilita comprar uma moeda por um
valor mais baixo e vender por um valor mais alto. Dessa
forma, você consegue trazer rentabilidade para a sua
carteira.
O Trade possui diversas modalidades, como o
Swing Trade, o Day Trade e o Scalping. O que diferencia
tais formas é o lapso temporal. No Swing Trade, a
operação dura por um período maior, digo, questão de
dias. Enquanto no Day Trade, uma ordem é aberta e
será concluída no mesmo dia. Já no Scalping, os
números de operações diárias são maiores e são mais
intensas, sendo rápidas e em movimentos curtos.
Para colocar as operações em prática, os traders
fazem uso de plataformas dotadas de gráficos que
demonstram a variação dos ativos em tempo real. Caso
queira realizar operações como um Trader, você irá se
deparar com telas semelhantes a seguinte:
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Não é uma tarefa simples, mas muitos a utilizam
como profissão ou até mesmo como uma forma de
fazer uma renda extra. São pessoas que trabalham
analisando os gráficos e as notícias do mercado, além
de terem um perfil de investidor capaz de suportar
altos riscos.
- MINERAÇÃO
A mineração é a responsável pela inserção de
novas moedas na rede blockchain a partir da
autenticação dos blocos. A validação desses blocos é
feita pelos próprios usuários e isso se faz por meio de
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resoluções de problemas matemáticos de alta
complexidade. Tal processo depende de um
computador de alta performance e faz uso da energia
elétrica para funcionarem, sendo denominado de
proof-of- work (PoW).
Os usuários recebem taxas da operação e
recompensas em criptomoedas, advindos da
mineração, as quais são reduzidas em 50% a cada 210
mil blocos formados. Tal processo de diminuição
denomina-se halving e funciona como uma espécie de
inflação do sistema.
Como já mencionado, o Bitcoin é dotado de certa
escassez por ser um ativo limitado à quantidade de 21
milhões. Insta salientar que existe a previsão de
alcançar a sua quantidade máxima no ano de 2140,
caso o ritmo da atividade de mineração se mantenha
como o de atualmente.
O consumo da energia para essa atividade é
consideravelmente elevado e, por isso, no Brasil não é
comum encontrarmos pessoas lucrando com o
processo de mineração diretamente, já que o preço do
uso de energia é caro. Estima- se que a China tenha
uma quantidade substancial das mineradoras e dados
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revelam que em 2017, cerca de 50 a 70% da mineração
de Bitcoin tenha ocorrido no país.41
Máquinas de alta performance responsáveis pela tarefa de mineração.
- APLICATIVOS
Alguns aplicativos proporcionam a opção de
ganhar dinheiro com criptomoedas e de forma gratuita.
Eles te pagam para ler livros, praticar jogos e até
mesmo para assistir propagandas. Contudo, as
recompensas costumam ser baixas e demandam parte
41
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do seu tempo. Por isso, recomenda-se que seu uso seja
em conjunto com entretenimento em vez de
unicamente direcionado a ganhar criptomoedas.
Enfim, o universo das criptomoedas é destinado a

todos e pode ser aproveitado de diversas formas. É
relevante você identificar o seu perfil de investidor, o
seu tempo disponível e o seu objetivo financeiro, mas
sempre procurar obter conhecimento e informações
antes de enfrentar uma plataforma de investimentos,
para que seja criada uma relação saudável e sem
traumas. Com estudo e zelo, você estará apto a entrar
nesse mundo fascinante que promete ser o futuro do
dinheiro.
Aspecto legislativo
Quando pensamos no dinheiro do futuro é válido

levantar algumas questões. Discorremos acerca das
criptomoedas estarem ganhando força e sendo
estudadas até mesmo por Bancos Centrais. Todavia, no
que diz respeito ao aspecto jurídico, as moedas digitais
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não têm sólido e vasto amparo legal, apesar de não
serem proibidas.
Cumpre ressaltar que, no Brasil, apesar de não ter
uma lei específica para os criptoativos, há a disposição
da Instrução Normativa 1.888 da Receita Federal de 3
de maio de 2019,42 a qual visa regular as informações
relativas aos ativos digitais. Lá podemos encontrar
alguns conceitos como os dos próprios criptoativos,
bem como a definição de Exchanges. Da mesma forma,
disciplina sobre aspectos tributários, com a previsão da
necessidade de prestação de informações relativas às
operações realizadas, caso você seja pessoa física ou
jurídica, residente ou domiciliada no Brasil.
No mais, encontram-se em tramitação na Câmara
Federal alguns Projetos de Lei com o intuito de
regulamentar as criptomoedas e as corretoras (PL
2.303/2015 e PL 2.060/2019), assim como no Senado
Federal (PL 3.825/2019 e PL 3.849/2019). Dessa forma,
concluímos que o dinheiro digital não está no limbo
jurídico.
42
Instrução Normativa RFB 1.888, de 03 de Maio de 2019. Disponível em:
http://normas.receita.fazenda.gov.br/sijut2consulta/link.action?visao=anot
ado&idAto=100592. Acesso em: 05.02.2021.
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Estamos em uma fase que não sabemos ao certo
como será o aspecto de regulamentação de
criptomoedas no futuro de nosso país e, quanto a isso,
torna-se válido levantar a seguinte questão: até que
ponto a regulamentação é algo positivo para os
criptoativos?
De antemão, não há dúvidas de que a lei pode
colaborar para punir e evitar crimes nessa seara. No
entanto, devemos nos atentar para o fato de que o
espírito das criptomoedas é a liberdade financeira e se
tivermos diante de uma lei que traga aspectos
burocráticos ou que disponha sobre a forma de realizar
transações, a finalidade liberal pela qual foi criada as
criptomoedas estaria em cheque.
Por fim, traçando uma análise sob um prisma
mundial, diferentemente do Brasil, podemos citar
países em que houve a proibição expressa no tocante
ao uso das criptomoedas, como Equador e Bolívia, por
exemplo. Por outro lado, há países como o Japão que
legalizou as criptomoedas e, desde 2017, tem o Bitcoin
como um dos meios alternativos de pagamento no
país.43
43
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Existe uma frase que circula entre os
desinformados, recorrentemente, que se resume em:
“Bitcoin é pirâmide”. Por ainda não ser um assunto
muito falado entre os cidadãos, é comum as pessoas
criarem um certo preconceito com criptomoedas, ainda
mais que muitos utilizam desses ativos para mascarar
práticas ilícitas. No entanto, mal sabem essas pessoas
que estão falando de uma moeda, cuja unidade se
valorizou mais de R$300.000.
É muito importante falarmos sobre os crimes
relacionados ao universo dos investimentos,
considerando que 11% dos brasileiros já caíram em
golpes desse tipo 44. Destaca-se que metade é referente
a pirâmides financeiras, contudo, o assunto vai muito
além de pirâmides: a lavagem de dinheiro também é
uma realidade.
Vale ressaltar que muitas pessoas são mais aptas
a serem enganadas, pois não buscam o conhecimento
para acompanhar o crescimento acelerado das
inovações. Acabar com a criminalidade referente aos
44
Nubank. Pirâmide financeira: como identificar e por que fugir dela?.
Disponível em: https://blog.nubank.com.br/piramide-financeira/. Acesso
em: 08.02.2021.
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investimentos seria algo utópico, uma vez que isso
nunca aconteceu em nenhum país e em nenhuma área.
Entretanto, amenizar a situação é possível, desde que
aumente o nível de informação das pessoas, bem como
a fiscalização nesse campo.
O crime de lavagem de capitais, apesar de ser um

delito antigo, surgiu de modo relativamente recente no
sistema jurídico brasileiro, vindo a ser também
criminalizado pela lei penal de diversos outros países.45
O Brasil criou a Lei de Lavagem de Capitais nº
9.613 do ano de 1998, como um mecanismo para
reprimir tal crime. Na época, a lei foi considerada um
grande avanço legislativo mesmo com seus pontos
vulneráveis e que, posteriormente, chegaram a ser
modificados. Em 2012, foi promulgada a Lei 12.683
com o intuito de conceder maior segurança jurídica em
relação ao delito, editando alguns preceitos da lei
anterior.
45
PRADO, Luiz Regis. Direito Penal Econômico, 8 ed. Rio de Janeiro,
Forense, 2019, p. 433.
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Vale destacar que o crime de lavagem de capitais
pode ser conceituado, resumidamente, como a
atividade que visa converter recursos financeiros
gerados de maneira ilícita em ativos com aspecto de
legalidade.
Ademais, o mercado das criptomoedas possui
algumas características que o faz ser atrativo para
criminosos, especialmente no que diz respeito ao delito
em tese.
Uma delas é que no mercado das moedas digitais
é possível que transações financeiras sejam efetuadas
internacionalmente, de forma instantânea e sem a
presença de um intermediário.
Outra razão para o uso de moedas digitais serem
corriqueiras nesse delito é o anonimato, havendo a
proteção dos dados do portador por meio da
criptografia, ficando camuflada a identidade do
sujeito.46
Trata-se de um delito que merece atenção e é
relevante alertamos sobre as peculiaridades desse
crime. Dentre as suas particularidades, destaca-se a
46
IPLD. Tipologia: o uso de criptomoedas em crimes de lavagem de dinheiro.
Disponível em: https://www.ipld.com.br/tipologia-uso-de-criptomoedas-
na-ld/tipologia-o-uso-de-criptomoedas-em-crimes-de-lavagem-de-dinheiro-
parte-1. Acesso em: 13.02.2021.
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configuração do delito em estágios bem delimitados.
Esse procedimento pode ser efetuado em três fases.47.
Listamos cada uma delas:
1ª fase – Placement ou Introdução – Baseia-se na

introdução do dinheiro ilícito no sistema financeiro,
atrapalhando no reconhecimento da procedência dos
valores. É a etapa em que o “lavador” mais corre riscos.
Seria como a ocasião “de apagar a mancha
caracterizadora da origem ilegal”.
O dinheiro de origem ilegal é incorporado no
mercado formal para a sua transformação em ativos
lícitos. Tal transformação pode se dar por intermédio
da distribuição dos valores, mediante conversão do
valor ilícito em moeda estrangeira, envio dos valores
ilícitos para o exterior, para paraísos fiscais, entre
algumas outras condutas indevidas.
Por meio dessa técnica ocorre uma disseminação
de considerável quantidade de dinheiro em pequenos
depósitos, para que passe despercebida a
movimentação a qualquer órgão de controle
financeiro.
47 Gran Cursos Online. Você sabia que a lavagem de capitais é divida

em fases?. Disponível em: https://blog.grancursosonline.com.br/voce-
sabia- que-a-lavagem-de-capitais-e-dividida-em-fases/. Acesso em:
15.02.2021.
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2ª fase – Dissimulação (layering) – Consiste no
disfarce das evidências, caracterizada por uma
sucessão de operações ou movimentações financeiras,
no intuito de atrapalhar o rastreamento contábil dos
lucros ilícitos. Trata-se da fase da lavagem de dinheiro
propriamente dita, uma vez que se manipula a origem
dos valores, a fim de que a sua procedência não seja
reconhecida. A conduta pode acontecer por intermédio
de operações bancárias entre contas correntes
existentes no país ou no exterior, a compra e venda em
série de imóveis por valores artificiais, entre demais
esquemas de ocultação.
Fato é que se desenvolveu um conjunto de
transações financeiras complexas, em grande parte
internacionais, sendo que é de suma importância a
colaboração entre os países para as investigações da
lavagem de dinheiro. É a fase mais complexa,
abrangendo maiores riscos de vulnerabilidade aos
sistemas financeiros nacionais.
3ª fase – Integração (integration) – Nesse

estágio, os valores são, de fato, integrados ao sistema
econômico, através da aquisição de bens ou algum
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proveito em negócios lícitos. Caracterizado o aspecto
legal, o capital é formalmente inserido ao sistema
econômico, em geral, por meio de investimentos em
várias áreas disponíveis no mercado, tornando-se
semelhante a todos os demais ativos legais. A
incorporação do “dinheiro limpo” pelas demais fases
oferece a aparência de um patrimônio alcançado
eticamente, beirando o impossível a identificação do
crime financeiro nessa etapa.
Essas três fases, se presentes, integram a

denominada “lavagem de capitais perfeita ou plena”,
todavia, os nossos Tribunais entendem ser
desnecessária a existência das três etapas para a
caracterização do crime. Havendo efetivamentea mera
introdução, considera-se consumada a lavagem de
capitais.
Os crimes que mais produzem capital a ser lavado
no Brasil são: tráfico de drogas, comércio ilegal de
armas e a corrupção. Observa-se que o tráfico de
drogas desencadeia enormes danos à saúde. Já o
esquema ilegal de armas provoca um enorme impacto
na sociedade em geral, bem como configura um delito
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que fortifica os demais. Por fim, temos a corrupção, a
qual aparenta como um delito de fiscalização e
punibilidade frágil aos envolvidos, principalmente no
cenário político do Brasil.
Diante de todo esse cenário, cumpre ressaltar
que existe um órgão do governo, denominado COAF
(Conselho de Controle de Atividades Financeiras)48,
responsável por atuar no combate a crimes financeiros.
Trata-se de uma unidade de inteligência que
desempenha a linha de frente no que diz respeito às
ações e investigações para resguardar a economia do
país no tocante a crimes como a lavagem de capitais.
Após o estudo do crime de lavagem de capitais,
partimos para o estudo das pirâmides financeiras.
Trata-se de outro delito que, muitas vezes, se aproveita
das características das criptomoedas para ser
praticado.
48Rede Jornal Contábil. COAF: Saiba o que faz essa entidade, qual a sua
finalidade e como ela opera. Disponível em:
https://www.jornalcontabil.com.br/coaf-saiba-o-que-faz-essa-entidade/.
Acesso em: 17.02.2021.
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Leitor, provavelmente você já ouviu falar sobre
Pirâmide Financeira, todavia, nem todos sabem do que
realmente se trata. Pois bem, essa denominação
remete-se aos esquemas econômicos, que se
caracterizam pela remuneração por meio da indicação
de novos membros.
A operação é realizada basicamente por um
esquema aparentemente legal, cujo objetivo principal
sempre será o ingresso de interessados no sistema,
mediante o pagamento de uma taxa que sustenta a
base do negócio. Assim, quanto maior for a quantidade
de adeptos, mais lucrativa será a Pirâmide Financeira
para aqueles que estão no topo, uma vez que a escala
de lucros altera de acordo com a entrada de novos
ingressos no esquema.
A pirâmide financeira geralmente provém de um
processo de venda, em que os chamados líderes
esquematizam um sistema baseado na indicação,
funcionando da seguinte maneira: o primeiro vendedor
do produto encontra-se no topo da estrutura, no
próximo degrau estão outros vendedores que chamam
novos vendedores que passam ao degrau inferior e
assim em diante.
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O degrau inferior sustenta o superior: os
vendedores que entram devem investir uma certa
quantia para entrarem no negócio, em que são
prometidos juros exorbitantes, em relação aos
investimentos lícitos existentes no país.
O valor aplicado é o real pagamento aos

vendedores que convocam outros novos substitutos e,
dessa forma, o dinheiro faz o caminho inverso da
pirâmide até chegar ao topo. Porém, quando passa a
ser difícil a inserção de novos membros a sequência é
interrompida, ou seja, não há mais novos níveis na
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pirâmide. Dessa forma, a receita do esquema fica
comprometida, os pagamentos dos vendedores
anteriores na estrutura atrasam ou não são efetuados,
começando os prejuízos aos participantes.
Trata-se de um sistema fraudulento em que os
golpistas usam das emoções das vítimas para atrair
investidores com a promessa de ganhos rápidos e
retornos altos. A pirâmide financeira caracteriza-se
pela proposta de investimentos com aporte inicial
baixo, mediante venda de produtos com valores
desproporcionais, sendo que, muitas vezes, o produto
sequer existe.
O esquema disponibiliza poucas informações
sobre o investimento aos interessados, seus riscos,
assim como sobre a própria empresa, evidenciando
sempre a promessa de lucros exagerados, no intuito de
atrair o novo investidor.
As supostas empresas conseguem cumprir com o
prometido nos primeiros meses e, com isso,
conquistam a confiança das vítimas. Isso acaba
agregando ainda mais o esquema de golpe, uma vez
que atrairá novos clientes por indicação.
Além disso, uma das propostas das empresas
pode ser a retenção do capital investido por um
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período longo. Isto é, o dinheiro não fica disponível
para você efetuar a retirada quando quiser.
Como ainda não existe forte regulamentação no
que diz respeito ao mercado de criptomoedas, a
proteção aos investidores acaba ficando prejudicada,
uma vez que abre campo para manipulação de
informações, com base na má-fé provinda dos líderes
do esquema.
As consequências de ingressar em uma pirâmide
financeira são extremamente desagradáveis. Entre elas
estão a perda dos montantes investidos e produtos que
não irão oferecer sequer algum retorno. O negócio não
é sustentável e jamais será.
Como identificar uma pirâmide financeira?
Os esquemas de pirâmides financeiras,

geralmente, possuem características comuns que nos
permite a sua identificação. Vejamos:
- Promessa de retorno e de lucros extraordinários

que podem chegar a ser de 1 a 3% por dia;
- Recompensas aos participantes ao indicarem
novos clientes;
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- Inexistência de informações acerca do produto
oferecido;
- Carência de informações sobre a empresa e
sobre os seus donos.
Os sócios da empresa, responsáveis pela

formação do esquema de pirâmide financeira, podem
vir a responder pelo crime de estelionato,
caracterizado quando o autor do crime obtém uma
vantagem ilícita após enganar a vítima, levando-a crer
em uma situação falsa. No Código Penal Brasileiro, a
pena prevista para o estelionato comum é de 1 (um) a
5 (cinco) anos de reclusão, entretanto, dependendo das
circunstâncias, podem existir agravantes de acordo
com a fraude aplicada em cada vítima, o que levaria a
uma pena total mais alta.
Ademais, pode haver configuração de outros
delitos ao mesmo tempo, como exemplo, o crime de
associação criminosa.
Ainda existe a possibilidade do crime se
enquadrar na Lei contra a Economia Popular (Lei n.
1.521/51), com pena de detenção de 6 (seis) meses a 2
(dois) anos e multa de acordo com o artigo 2º, IX, da Lei
supracitada. Trata-se de uma pena irrisória e que,
infelizmente, prevalece em certos casos.
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Muitos investidores, com a finalidade de obter
bons rendimentos, caem em golpes financeiros que
envolvem a atuação irregular de pessoas atuando como
intermediários de uma promessa de enriquecimento a
curto prazo. A fraude alcança um número cada vez
maior de pessoas, seja pela facilidade de divulgação na
internet, seja pelo aumento do interesse da população
em investir, poupar e conquistar a independência
financeira.
A Comissão de Valores Mobiliários (CVM),
entidade fiscalizadora do mercado de títulos e
contratos de investimento coletivo, recebe inúmeras
reclamações de ofertas irregulares identificadas como
golpes financeiros. O anseio de ganhos extraordinários,
juntamente com a ausência de educação financeira, faz
com que muitas pessoas se tornem vítimas do esquema
e acabem perdendo um dinheiro que poderia ter sido
aplicado em investimentos lícitos.
Devemos sempre desconfiar de oportunidades
milagrosas, buscando conhecimento e a plena ciência
de que não existem atalhos no mercado financeiro.
O perfil das principais vítimas de golpes
financeiros é bem peculiar, pois se engana quem
imagina que sempre se trata de pessoas humildes e de
pouco conhecimento. A atenção dos golpistas pode
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também ser voltada para investidores com certo grau
de instrução.
É comum nos depararmos com pessoas que já
perderam dinheiro nesse tipo de golpe e ainda existem
diversas pessoas que acabaram arruinando com a
própria vida. Há quem vendeu o carro ou que pegou
dinheiro emprestado com traficantes e se endividou
acreditando que teria os retornos prometidos. O
assunto pirâmide merece extrema atenção, pois gera
consequências graves e é uma prática que cresce muito
no Brasil, especialmente quando envolve o nome das
criptomoedas.49
Diante dessa narrativa, caro Leitor, como não ser

vítima de golpes financeiros? Todos os cuidados, por
mais básicos que sejam, são necessários para evitar
ingressar erroneamente em um esquema fraudulento.
Vejamos algumas instruções:
49
UOL. Pirâmide Financeira: o que é, como identificar e o que fazer se for
vítima. Disponível em:
https://economia.uol.com.br/noticias/redacao/2019/09/19/piramide-
financeira-o-que-e-como-identificar-o-que-fazer-se-for-vitima.htm?cmpid=.
Acesso em: 01.03.2021. 92
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1- Eduque-se financeiramente
A educação financeira sempre será fundamental

para adquirir constante conhecimento sobre o
mercado, bem como uma análise crítica em relação às
opções disponíveis de investimentos.
Quanto maior for o aprendizado sobre o tema,
maior a percepção de que não existe dinheiro de
retorno fácil e que a rentabilidade está acompanhada
de certos riscos. Todas as promessas que diferem disso,
carece de desconfiança pelo investidor.
2- Analise o intermediário
Somente instituições financeiras regularmente

autorizadas como bancos, corretoras, entre outros têm
permissão legal para oferecer produtos no mercado de
investimentos.
Em caso de dúvida quanto à idoneidade do
ofertante, consulte sobre a existência de cadastro no
site da Comissão de Valores Mobiliários (CVM).
A título de esclarecimento, a CVM é uma
autarquia vinculada ao Ministério da Economia do
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Brasil que tem o objetivo de disciplinar e fiscalizar o
mercado de valores mobiliários no país.
3- Conheça o seu perfil de investidor
O investidor deve conhecer seu perfil de

operação antes de qualquer investimento que
pretende realizar. Dessa maneira, descobrirá o método
mais vantajoso para criar as suas estratégias.
No seguinte link você pode realizar o teste e
descobrir qual é o seu perfil de investidor:
https://www.infomoney.com.br/colunistas/financas-
em- casa/qual-seu-perfil-de-investidor/
4- Convicção quanto aos riscos e características

do investimento
Jamais invista em algo sem conhecimento do

investimento escolhido. Pesquise sempre que
necessário. Conforme já mencionado, muitos golpistas
se aproveitam da ignorância alheia para enganar as
vítimas. Aproveitam, ainda, para oferecer propostas
que necessitam de decisões imediatas, evitando que a
pessoa reflita sobre a
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oferta e possadesistir, por isso, tenha em mente que a
ansiedade nunca precederá um bom negócio.
5 – Mantenha suas informações protegidas e

acompanhe suas operações
A sua senha nunca deverá ser disponibilizada

para terceiros. Caso você contrate uma empresa para
administrar a carteira de investimentos, verifique sua
idoneidade junto aos órgãos financeiros competentes e
acompanhe sempre as transações. Ocorrendo algo
errado ou duvidoso, a instituição financeira deve ser
acionada para maiores esclarecimentos.
Com todos esses cuidados, dificilmente você será

vítima de golpes financeiros e poderá usufruir com
muito mais segurança de vários investimentos
disponíveis no mercado, de modo a trazer maiores
rendimentos e a independência financeira que muitos
almejam.
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Desde o início da civilização, o homem usou
alguma medida de valor para efetuar as suas
negociações. Foi usado o escambo, trocando bens e
serviços para, só depois, chegarmos ao conceito do
dinheiro físico.
Evidências demonstram que estamos imersos
em uma revolução financeira e que, muito em breve, a
moeda oficial passará por transformações significantes,
uma vez que as operações financeiras pelo meio digital
já se tornaram realidade. As próprias entidades
monetárias e governamentais em todo o mundo estão
desenvolvendo estratégias para lidar com o dinheiro
em tempos modernos.
Em um primeiro contato, falar de investimentos
pode parecer algo assustador e enigmático, por isso, de
certa forma, é complexo debater esse assunto em
nosso país. Contudo, o conhecimento é a chave para
que se desvende esse universo encantador.
Sabendo e avaliando os seus passos, garanto
que você não perderá o seu dinheiro por imaturidade
no assunto e, principalmente, não o colocará nas mãos
de pessoas erradas que lhe fazem falsas promessas de
rentabilidade.
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Fato é que cada vez mais se torna importante ter
uma educação financeira básica. Ensinamos a
importância de ter uma carteira diversificada, pois
assim você se blindará e dificilmente perderá o seu
capital devido a acontecimentos imprevisíveis.
Lembre-se de que antes de realizar aplicações em
renda variável, você deve saber dos riscos e conhecer
o seu perfil de investidor. Vejo constantemente
pessoas fazendo o caminho inverso e tornando-se
frustrados nessa empreitada, em que muitos deixam
se levar pela ganância. Ao ver o Bitcoin em alta,
tentam aprender primeiro o ativo em si do que
entender as suas reais necessidades ao começar a
investir.
Esse livro dirigiu-se, em sua maior parte, aos
investimentos em criptomoedas, pois, apesar de
diversas pessoas já terem obtido a experiência de
usufruir desse mercado ao redor de todo o mundo,
infelizmente, são poucos ainda que o conhecem.
Leitor, você acabou de ter uma fonte rica de
informação sobre o mundo digital acoplado ao
universo dos investimentos. Mostramos os desafios
que as pessoas enfrentam e que, muitas vezes, são
impeditivos para que comecem a investir. Caso você
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já seja adepto ao mercado, sabemos que levantamos
novos conhecimentos sobre a realidade de forma
atualizada e agregamos valor de alguma forma!
Lembrando que diante do mundo sem fronteiras
que estamos vivendo, você tem apenas dois caminhos
para escolher: você pode fazer parte do lado em que
está acompanhando o mercado digital ou pode fazer
parte do lado que negligencia a nova realidade. De qual
lado você deseja estar?
Quem começou no início do mercado das
criptomoedas está muito bem de vida hoje e isso, por si
só, demonstra o quanto não vale a pena procrastinar.
Sendo você uma pessoa jurídica ou uma pessoa física, é
possível usufruir das vantagens que os investimentos
podem oferecer. Basta informação, cuidado e coragem!
Simplificamos ao máximo as criptomoedas em
sua parte teórica e te apresentamos alguns aspectos
práticos, para mostrar que investir não é um mundo
distante e inacessível. Pode parecer misterioso, causar
medo e a maioria das pessoas passa por isso. Mesmo
assim, não há como negar o universo fascinante que o
mundo digital e financeiro nos proporciona.
O dinheiro está saindo do monopólio dos Bancos
e se direcionando para as mãos de seus donos
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propriamente ditos, basta-nos aproveitar a brecha.
Estamos assistindo à tecnologia tomando conta
em vários campos em que todos são atingidos! Alguns
primeiro que outros, algumas culturas antes e outras
depois, mas no final do caminho, estarão todos
submissos a mesma realidade.
Meu caro Leitor, sei que você está pronto! Seja
bem-vindo ao mundo revolucionário das criptomoedas!
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https://www.casadamoeda.gov.br/portal/socioambiental/cultural/origem-
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https://boletimeconomico.com.br/dinheiro-voce-sabe-o-que-significa/.
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em:
https://www.bcb.gov.br/content/cidadaniafinanceira/Documents/publicac
oes/serie_pmf/FAQ%2011-Funções%20do%20Banco%20Central.pdf.
Acesso em: 21.12.2020.
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https://www.gazetadopovo.com.br/republica/nota-de-200-reais-pode-
favorecer-corrupcao-lavagem-dinheiro/. Acesso em: 03.01.2021.
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Acesso em: 03.01.2021.
8. BONA, André. O avanço da desmonetização: seria o fim do papel

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em: 04.01.2021.
10. TEIXEIRA, Tarcisio; RODRIGUES. Carlos Alexandre. Blockchain e


12. BBC News Brasil. Por que usar dinheiro vivo é uma forma de gastar
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13. Revista Veja. Editora Abril. Tesla, de Elon Musk, compra US$ 1.5 bilhão
em Bitcoins. Disponível em: https://veja.abril.com.br/blog/radar-
economico/tesla-de-elon-musk-compra-us-15-bilhao-em-bitcoins/. Acesso
em: 04.01.2021.
em: 05.01.2021.
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Disponível: https://financeone.com.br/jogos-que-ensinam-a-poupar-e-
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experian/#:~:text=S%C3%A3o%20Paulo%2C%2012%20de%20mar%C3%A7o
,ao%20primeiro%20m%C3%AAs%20de%202019. Acesso em: 09.01.2021.
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antifragilidade-do-bitcoin-faz-ele-ser-quase-imparavel/. Acesso em:
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educacao-financeira-para-criancas-e-como-isso-ajudara-no-
comportamento-humano-para-o-desenvolvimento-do-pais-1449. Acesso
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23. “Governo gastou R$321 bilhões para pagar auxílio emergencial, afirma
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conteudo/publicacoes/planilhas/covid-19/5o-relatorio-circustanciado-da-
situacao-fiscal-e-da-execucao-orcamentaria-20201211.pdf. Acesso em:
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24. Dinheirama. Educação financeira: nem tudo que vem de fora funciona
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nem-tudo-que-vem-de-fora-funciona-brasil/. Acesso em: 15.01.2021.
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Oxford seguem imunes, diz Unifesp. Disponível em:
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26. Money Times. Criptomoeda brasileira poderá ficar pronta em 2022,

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tendencias/o-que-sao-as-central-bank-digital-currencies/. Acesso em:
18.01.2021.
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https://epocanegocios.globo.com/colunas/Ruptura/noticia/2020/09/como-
terceira-onda-da-revolucao-financeira-vai-mudar-sua-vida.html. Acesso em:
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https://www.infomoney.com.br/onde-investir/lehman-brothers-falencia-
do-banco-ensinou-tres-licoes-que-podem-salvar-seus-investimentos/.
Acesso em: 25.01.2021.
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https://coinext.com.br/educacao/como-funciona-a-blockcain. Acesso em:
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33. PELLINI, Rudá. O futuro do dinheiro: banco digital, fintechs,

criptomoedas e blockchain: entenda de uma vez por todos esses conceitos e
saiba como a tecnologia dará liberdade e segurança para você gerar
riqueza. São Paulo, Editora Gente, 2019, p. 60.


36. ARANHA, Christian. Bitcoin, blockchain e muito dinheiro. 1 ed. Rio de

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Versão original: “Ethereum is a descentralized platform that runs smart
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criptomoedas-na-ld/tipologia-o-uso-de-criptomoedas-em-crimes-de-
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Acesso em: 01.03.2021.
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Tudo o que se conhece hoje do nosso sistema

A retirada ou a diminuição da moeda de

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Desde o início dos anos 2000, os pagamentos

É notória a premissa de que grande parte dos

Primeiro: há aqueles que deixam suas economias

Segundo: há aqueles que acreditam que o banco

Outra questão que merece destaque é a

O verbo copiar é diferente do verbo inspirar.

Leitor, se você procurou ler esse conteúdo e

O ano de 2008 foi marcado por um contexto de

Para melhor compreensão das criptomoedas, é

Podemos considerar o hash como sendo a

Uma das bases de inspiração da criação das

O Bitcoin, como dito, teve seus primeiros

Volatilidade: como enunciado anteriormente, o

Escalabilidade: a escalabilidade da rede diz

O Bitcoin é a criptomoeda descentralizada

A criptomoeda Ether, conhecida como

Segundo Satoshi Nakamoto, a criptomoeda surgiu

- Buy and hold/ HODL

Máquinas de alta performance responsáveis pela tarefa de mineração.

Enfim, o universo das criptomoedas é destinado a

Quando pensamos no dinheiro do futuro é válido

O crime de lavagem de capitais, apesar de ser um

1ª fase – Placement ou Introdução – Baseia-se na

47 Gran Cursos Online. Você sabia que a lavagem de capitais é divida

3ª fase – Integração (integration) – Nesse

Essas três fases, se presentes, integram a

O valor aplicado é o real pagamento aos

Como identificar uma pirâmide financeira?

Os esquemas de pirâmides financeiras,

- Promessa de retorno e de lucros extraordinários

Os sócios da empresa, responsáveis pela

Diante dessa narrativa, caro Leitor, como não ser

A educação financeira sempre será fundamental

Somente instituições financeiras regularmente

3- Conheça o seu perfil de investidor

O investidor deve conhecer seu perfil de

4- Convicção quanto aos riscos e características

Jamais invista em algo sem conhecimento do

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1. BRUNET, Tiago. Dinheiro é emocional: saúde emocional para ter paz

2. Casa da Moeda. Origem do Dinheiro. Disponível em: