UNIVERSIDADE SÃO TOMÁS DE MOÇAMBIQUE

FACULDADE DE CIÊNCIAS ECONÔMICAS E EMPRESARIAIS

Curso: Contabilidade e Auditoria

Disciplina: Contabilidade Financeira III

TEMA: FONTES DE FINANCIAMENTO: (LEASING)

Discente:

 Carlos Bastos do Rosário- 202111033

 António Xavier Matusse- 202111141
 Virgínia Helena Bule – 202111110

Maputo, Maio 2023

Índice
1. INTRODUÇÃO ............................................................................................................................... 3
1.1. OBJECTIVO DO TRABALHO ................................................................................................... 4
1.1.1. Objectivo Geral .................................................................................................................... 4
1.1.2. Objectivos Específicos ......................................................................................................... 4
2. REVISÃO BIBLIOGRÁFICA ......................................................................................................... 5
2.1. FINANCIAMENTO .................................................................................................................... 5
3. CARACTERIZAÇÃO DOS DIVERSOS TIPOS DE FINANCIAMENTO. ..................................... 5
3.1. LEASING .................................................................................................................................... 5
3.1.1. Conceitos fundamentais ........................................................................................................ 5
3.1.2. Modalidades de leasing ........................................................................................................ 6
3.1.3. Vantages do Leasing ............................................................................................................ 6
3.1.4. Desvantagem do leasing ....................................................................................................... 7
4.2.5. Reconhecimento no momento inicial .......................................................................................... 7
4.2.6. Mensuração subsequente ............................................................................................................ 7
4.2.7. Contabilização Leasing Financeiro ............................................................................................. 8
4.2.8. Contabilização Leasing Operacional ......................................................................................... 10
4. CONCLUSÃO............................................................................................................................... 13
5. REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS ............................................................................................ 14
1. INTRODUÇÃO

Para o arranque de qualquer projecto, é necessário um investimento. Este investimento pode

ser feito por parte do próprio empreendedor de forma individual ou juntamente com os
demais sócios, e onde se colocar sempre a questão sobre o financiamento a realizar e a sua
origem.

Antes de perceber de onde é que o dinheiro deve vir, é fundamental que se tenha uma ideia
de quanto é preciso e como este se vai distribuir pelas diferentes componentes do
investimento, com a preocupação principal de procurar optimizar a sua distribuição com o
objectivo de minorar o seu risco de negócio.

O presente trabalho de pesquisa, objectivou falar das principais fontes de financiamento. O

trabalho aborda os principais conceitos de financiamento, o seu âmbito, aplicação e
respectiva contabilização.
1.1. OBJECTIVO DO TRABALHO

1.1.1. Objectivo Geral

 Apresentar de forma didácticas as diferentes formas de financiamento das empresas.

1.1.2. Objectivos Específicos

 Definir os principais conceitos de locação financeira;

 Identificar as principais vantagens e desvantagens; e
 Indicar as normas, objectivos, âmbito mensuração e a contabilização de leasing
financeiro e operacional;
 Resolver exercício sobre leasing.
2. REVISÃO BIBLIOGRÁFICA

2.1. FINANCIAMENTO

É uma operação em que a parte financiadora, que em geral costuma ser uma instituição
financeira, esta fornece recursos para a outra parte que esta sendo financiada de modo que esta
possa executar algum investimento específico previamente acordado. Ou por outras podemos
dizer que financiamento é a compra parcelada de um produto ou serviço em que se acrescenta
uma taxa de juro ao montante inicial que variará conforme o tempo de duração do mesmo.
CHIAVENATO (2005)

3. CARACTERIZAÇÃO DOS DIVERSOS TIPOS DE FINANCIAMENTO.

3.1. LEASING

A IAS 17 em sua primeira versão definia leasing como “um acordo pelo qual o arrendador
transmite o direito de usar um activo, em troca de uma renda pagável por um arrendatário”. Em
sua revisão, realizada em 1997, foi substituído o termo “renda” pelo termo “pagamento ou séries
de pagamentos ou contraprestações”. Em sua última revisão ocorrida em 2004, eliminou o termo
“contraprestação” definindo que leasing “é um acordo pelo qual o arrendador transmite ao
arrendatário em troca de um pagamento ou série de pagamentos o direito de usar um activo por
um período de tempo acordado”.

3.1.1. Conceitos fundamentais

Locador – Quem cede o bem (móvel ou imóvel) para utilização. É o proprietário inicial do bem,
na prática é a empresa leasing.

Locatário – Quem utiliza o bem, pagando uma renda, sabendo que no final terá a opção de o
adquirir. Será o proprietário final do bem, se exercer a opção de compra. Na prática é o cliente.
Renda – Montante que o locatário paga ao locador, para que este recupere o valor do bem
locado. Esta renda inclui também um montante de juro como forma de remunerar o capital
investido pelo locador.
Valor Residual – Valor a pagar pelo bem no final do contrato, caso o locatário deseje tornar-se
proprietário do bem. Findo o contrato e caso o locatário não exerça a opção de compra, o locador
pode dispor do bem livremente.

Prazo – A locação financeira de bens móveis não pode ser celebrada por prazo inferior a 18
meses, não devendo ultrapassar a vida económica dos bens. O prazo mínimo de locação de
imóveis é de 7 anos.

3.1.2. Modalidades de leasing

 Leasing operacional Contrato de locação, de curta duração, em que o locador cede a sua
utilização temporária a um terceiro, mediante o pagamento de uma renda ou aluguer. Não se
prevê no final do contrato a transferência da propriedade jurídica para o Locatário.
 Leasing financeiro Contrato pelo qual uma das partes se obriga a ceder o gozo temporário
de um bem móvel ou imóvel a outra parte mediante retribuição. No final o locatário tem a
opção de aquisição do bem.

Segundo a IAS 17 Uma Locação é considerada Financeira se se verificar UMA das seguintes
condições:

 Haver acordo de transferência de propriedade no final do contrato;

 Haver opção de compra a preço substancialmente inferior ao preço de mercado;
 O prazo de locação abranja a maior parte da vida útil do bem;
 À data do início da locação o valor presente dos pagamentos da locação, incluindo a opção
de compra, seja igual ou superior ao justo valor;
 Os activos sejam de tal especificidade que apenas o locatário os possa usar sem que nelas
sejam feitas modificações importantes.

3.1.3. Vantagens do Leasing

 Forma por vezes única de obter o equipamento mais adequado;

 Fonte de financiamento adicional;
 Financiamento de Médio e Longo Prazo (por vezes difícil de obter crédito bancário a MLP);
 Em geral, dispensa investimento inicial significativo;
 Alarga capacidade de endividamento da empresa;
 Facilita gestão de planeamento; Possibilita actualização tecnológica e acréscimo de
produtividade.

3.1.4. Desvantagem do leasing

 O locatário não detém a propriedade jurídica do bem pelo que:

 O bem locado serve de garantia real ao contrato, o que significa que, na falta de
pagamento atempado das rendas, o locador pode tomar posse física do bem);
 Não o pode alienar.
 Obriga a uma análise detalhada de custos financeiros e comissões, na comparação com outras
alternativas de financiamento.

4.2.5. Reconhecimento no momento inicial

16. No início do prazo da locação, os locatários devem reconhecer as locações financeiras como
activos e passivos nos seus balanços por quantias iguais ao justo valor do activo locado ou, se
inferior, ao valor presente dos pagamentos mínimos da locação, qualquer deles determinado no
início da locação. A taxa de desconto a usar no cálculo do valor presente dos pagamentos
mínimos da locação é a taxa de juro implícita na locação, se for praticável determiná-la, ou a
taxa incremental de financiamento do locatário, caso não seja. Quaisquer custos directos iniciais
do locatário são acrescidos à quantia reconhecida como activo.~

4.2.6. Mensuração subsequente

20. Os pagamentos mínimos da locação devem ser repartidos entre o encargo financeiro e a
redução do saldo remanescente do passivo. O encargo financeiro deve ser imputado a cada
período durante o prazo da locação de forma a corresponder a uma taxa de juro periódica
constante sobre o saldo remanescente do passivo. As rendas contingentes devem ser registadas
como gastos nos períodos em que forem suportadas.
4.2.7. Contabilização Leasing Financeiro

a) Montante do Contrato – Não há registo de IVA

3.2 Activo Tangível 4.6.1.4 Locação financeira
V. Aquisição V. Aquisição

b) Pagamentos de rendas- há registo de IVA (NB: a primeira prestação não regista os

Juros)
4.6.1.4 Locação financeira 6.9.1 Juros suporta

Amortização Juros

4.4.3.2 Iva Dedutível 1.2 Bancos

Prestação+ IVA Prestação+ IVA

c) Depreciação do exercício
3.8 Amortização Acumulada 6.5 Amortização do Período

Amortização Amortização
d) Aquisição do bem pelo valor Residual
4.6.1.4 Locação financeira
V.Resi.

4.4.3.2 Iva Dedutível 1.2 Bancos

IVA V.Resi + IVA

e) Devolução do bem = Alienação de Imobilizado

3.2 Activos Tangíveis 3.8 Amortização Acumulada

V. Aquisição Amortização

4.4.3.2 Iva Dedutível 6.8.3/ 7.8.3 Alienação

Amortização
Prestação+ IVA V. Aquisição +
V. Residual
4.2.8. Contabilização Leasing Operacional

a) Aluguer de um bem
6.3 Forne. Serviço. Terceiros

V. Renda

4.4.3.2 Iva Dedutível 1.2 Bancos

V. Renda
IVA + IVA
4. RESOLUÇÃO DO EXERCÍCIO
4.1. Exercício 1

Maputo 31 Dezembro de 2006

Transporte
3.2 Activos Tangíveis
3.2.9 Outros Activos Tangíveis 90,000.00
a 4.6 Outros Credores
4.6.1.9 Outros Fornecedores 90,000.00
____________________01
_______________________
4.6 Outros Credores
4.6.1.9 Outros Fornecedores 17,836.00
4.4 Estado
4.4.3.2 Iva Dedutível 2,853.76
a 1.2 Bancos
1.2.1 Deposito a ordem 20,689.76
p/Pagamento da primeira prestação
___________________07________________________
6.9 Gastos e Perdas Financeiras
6.9.1 Juros Suportados 5,412.00
4.6 Outros Credores
4.6.1.9 Outros Fornecedores 12,424.00
4.4 Estado
4.4.3.2 Iva Dedutível 2,853.76
a 1.2 Bancos
1.2.1 Deposito a ordem 20,689.76
p/Pagamento da Segunda prestação
_____________________,,_______________________
4.9 Acréscimos e diferimentos
4.9.1 Acréscimos de Gastos 5,412.00
a 1.2 Bancos
1.2.1 Deposito a ordem 5,412.00
P/ Juros Diferidos
_____________________,,_______________________
6.5 Amortização do Período
6.5.2 Activos Tangíveis 29,100.00
a 3.8 Amortização Acumulada
3.8.2 Activos Tangíveis 29,100.00
P/ Amortização

Total 165,891.52 165,891.52

4.2 Exercício 2

Maputo 31 Dezembro de 2006

Transporte
3.2 Activos Tangíveis
3.2.9 Outros Activos Tangíveis 100,000.00
a 4.6 Outros Credores
4.6.1.9 Outros Fornecedores 100,000.00
____________________,,_______________________
4.6 Outros Credores
4.6.1.9 Outros Fornecedores 7,200.00
4.4 Estado
4.4.3.2 Iva Dedutível 1,152.00
a 1.2 Bancos
1.2.1 Deposito a ordem 8,352.00
p/Pagamento da primeira prestação
___________________,,________________________
6.9 Gastos e Perdas Financeiras
6.9.1 Juros Suportados 4,170.00
4.6 Outros Credores
4.6.1.9 Outros Fornecedores 3,030.00
4.4 Estado
4.4.3.2 Iva Dedutível 1,152.00
a 1.2 Bancos
1.2.1 Deposito a ordem 8,352.00
p/Pagamento da Segunda prestação
_____________________,,_______________________
4.9 Acréscimos e diferimentos
4.9.1 Acréscimos de Gastos 4,033.00
a 1.2 Bancos
1.2.1 Deposito a ordem 4,033.00
P/ Juros Diferidos
_____________________,,_______________________
6.5 Amortização do Período
6.5.2 Activos Tangíveis 9,500.00
a 3.8 Amortização Acumulada
3.8.2 Activos Tágides 9,500.00
P/ Amortização

Total 130,237.00 130,237.00

5. CONCLUSÃO

Após uma profunda investigação e uma detalhada a análise, pode-se perceber existem várias
formas de se financiar uma empresa, podendo escolher a que for a remunerar o menor custo.

Cada fonte de financiamento de suas vantagens e desvantagens, face a esse facto a que procurar a
melhor forma de financiar-se julgando pela fonte que for a remunerar o menor custo de
aquisição, pois, cada fonte de financiamento presenta um leque de custos, como por exemplos:
os juros para empréstimos a bancários, as rendas para leasing, e os demais custos apresentados
por cada uma das fontes apresentadas.
6. REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS

Decreto 70/2009 de 22 de Dezembro, Sistema de Contabilidade para o Sector Empresarial.

Contabilidade Financeira II 2008/2009:Locações.2009

Disponível em:
http://icm.clsbe.lisboa.ucp.pt/docentes/url/sic/cfii/13%20Loca%C3%A7%C3%B5es.pdf (
Acessado a 09/11/2022

CUNHA, Moisés Ferreira. LEASING FINANCEIRO: UM ESTUDO DO

RECONHECIMENTO E EVIDENCIAÇÃO NAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS DE
UMA EMPRESA DE AVIAÇÃO CIVIL . SÃO PAULO. 2009

disponível em: https://congressousp.fipecafi.org/anais/artigos82008/543.pdf acessado ao

09/11/2022

https://www.contabeis.com.br/forum/contabilidade/14960/contabilizacao-de-emprestimo-
bancario/