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Guarulhos-SP
2022
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Guarulhos-SP
2022
SUMÁRIO
INTRODUÇÃO 3
Passo 1: Analisando a solvência da Box “Cross Burpe" 4
Passo 2: Calculando a taxa de retorno de um investimento em renda variável 6
Passo 3: Analisando o projeto de expansão da Box “Cross Kids” 7
Passo 4: Compreendendo os regimes tributários 9
Passo 5: O uso de indicadores financeiros para a tomada de decisões 11
CONSIDERAÇÕES FINAIS 14
REFERÊNCIAS 15
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INTRODUÇÃO
Neste presente trabalho irei abordar tudo que se diz a respeito do tema
solicitado “Análise de um projeto de expansão e outras alternativas de investimentos
na qual iremos ver o caso da a empresa Cross Burpe, e irei mostrar aspectos e
tópicos pertinentes à organização em questão. Com isso irei demonstrar balanços e
índices financeiros na empresa. Mostrarei também grau de solvência, tipos de
regime para a empresa e qual ela se adequa mais, iremos demonstrar índices como
empréstimos segundo tabela de kanitz para ver se a empresa está no verde para a
solução. Com isso vou aprender mais a cada passo demonstrado.
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PASSO 1: ANALISANDO A SOLVÊNCIA DA BOX “CROSS BURPE"
Estoque R$ 10.000,00
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LC –X4 = (AC /PC) X 1,06
IPCT – X5 = (PC+ELP /PL) X0, 33
Índice de solvência
X1 = LL/PL = 1,2
X2 = AC + ARLP / EX T = 1,3
X3 =AC – E / PC = 0,6
X4 = AC / PC = 0,8
X5 = ELP / PL = 0,25
102.000,00+10.000,00
Solvência =1,8
60.000,00
Kanitz promoveu, no início da década de 1970, um dos
primeiros, senão o primeiro estudo de previsão de falência no Brasil
utilizando modelo estatístico. A partir de 5 (cinco) índices extraídos
das demonstrações contábeis elaborou uma equação matemática
adotando técnica de regressão múltipla e análise discriminante
(KANITZ, 1978)
Índice de liquidez
50.000,00
Liquidez Corrente = =0,8
60.000,00
40.000,00
ILS = 1
40.000,00 ,
Quanto maior for o índice encontrado, pior será a situação, uma vez que
maior será o risco da atividade Como parâmetro geral, um índice Inferior a 1 que a
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empresa está seguindo os paramentos segundos os dados fornecidos e também
seguindo o modelo de Kanitz.
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Rm Taxa de Retorno
Retorno esperado = 10 + 22
Caso Jean decida utilizar o dinheiro recebido para ampliar seu negócio e
colocar em atividade a Box "Cross Kids", faz-se necessário conhecer seu Valor
Presente Líquido e sua Taxa Interna de Retorno, que subsidiarão sua tomada de
decisão. Primeiramente, deve-se considerar que é necessário investir o valor de R
$30.000,00 em equipamentos, com vida útil de 5 anos, sem valor residual.
Com base em algumas pesquisas de mercado, Jean concluiu que a
previsão de que tenha em torno de 400 alunos matriculados por mês, com
mensalidade média de R$50,00 por aluno. Com custos variáveis de R$ 11,00 por
aluno. O custo fixo total é de R$ 3.500,00 mensais (Gastos com limpeza, seguro,
manutenção e outros.)
Juntamente ao Demonstrativo de Fluxo de Caixa e o Balanço Patrimonial,
e DRE é um dos três relatórios indispensáveis para gestão e um procedimento de
suma importância para avaliar a saúde financeira de qualquer empresa, não
importando o tamanho ou área de atuação.
Com ele a empresa pode avaliar sua capacidade de geração de riqueza
(lucro) e quando necessário, realizar modificações na administração para melhorar
os resultados. Quando o DRE retrata a real situação da empresa, torna possível
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uma administração voltada para a eficiência e a competência, e é flexível aos
interesses dos usuários de maneira geral.
E por ser um relatório bastante detalhado e ao mesmo tempo intuitivo, o
Demonstrativo de Resultados do Exercício fornece aos administradores e gestores
importantes elementos, fundamentais para tomada de decisão. Sem estas
informações, a avaliação da verdadeira situação da empresa fica muito mais difícil,
comprometendo inclusive a tomada de decisões estratégicas.
DRE Projeção
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Onde FCt é o valor da entrada de dinheiro, i é a taxa de atratividade do
período e n é o número de períodos. Para calcular a taxa interna de
retorno, vamos igualar o valor presente líquido a zero.
Contudo, antes disso, vamos calcular os fluxos de caixa anuais. Para isso,
vamos calcular o lucro por mês e multiplicar esse valor por 12. Assim:
Lucro Mensal=500 x 22−2000−7 x 22=8.846,00
Lucro anual=8.846 x 12=106.152,00
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desistir dentro do ano calendário, é abrangente, alcança todos os estabelecimentos
da pessoa jurídica.
Esse é o regime que deve ser adotado pelas empresas que não se
encaixam nas exigências para serem optantes pelo Simples Nacional e nem para
fazerem parte do regime de lucro presumido.
No caso desse regime, além de o cálculo ser mais complexo de ser feito,
as responsabilidades e margens de contribuição são maiores do que nos outros
regimes. Apesar disso, a adoção desse sistema traz vantagens por ele ser mais
equilibrado e justo que o lucro presumido, apesar de, sobre ele, incidir um número
maior de impostos.
Características:
● A tributação é mais justa, uma vez que os débitos são realizados levando em
conta a situação tributária real da empresa;
● A sua empresa pode aproveitar os créditos do PIS e do COFINS;
● Você pode optar pela apuração em diferentes períodos fiscais, tanto de
maneira trimestral quanto de maneira anual;
● Se a sua empresa teve prejuízo fiscal no período apurado, não há a
necessidade de contribuição.
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● 8% do faturamento para vendas em geral, transporte de cargas, atividades de
imobiliárias, serviços hospitalares; industrialização para terceiros com
recebimento do material e demais atividades não especificadas que não sejam
prestação de serviços
● 16% do faturamento para transporte que não seja de cargas e serviços em geral
● 32% do faturamento para serviços profissionais que exijam formação técnica ou
acadêmica como advocacia, engenharia, intermediação de negócios, consultoria,
administração de bens móveis ou imóveis, locação ou cessão desses mesmos
bens, construção civil e serviços em geral.
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Balanço Patrimonial 2020
ATIVO PASSIVO
Estoques 350.000,00
Investimento 250.000,00
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Capital de Giro: Capital Circulante Líquido (CCL)
Lucro Líquido
ML = x 100
Receita Líquida Anual
ML=659.025,00
X 100=13
4.800 .000,00
LUCRO BRUTO
MB (%) =
RECEITA
1.600 .000,00
MB = =0,3 %
4.800 .000,00
MO=900.000,00
x 100=18,75
4.800 .000,00
AtivoCirculante
ILC =
Passivo Circulante
1.985.000,00
ILC = =1,13
1.750.000,00
Ativo Circulante−Estoque
ILS =
Passivo Circulante
1.635.000
ILS = =0,93
1.750.000,00
ROE = ¿ ¿
900.000,0000
ROE = =1,36
659.025,00
ROA=¿ ¿
900.000,0000 X 100
ROA = =31,03
2.900.000,00
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Após as análises feitas concluímos que a empresa está no parâmetro e o
caixa da empresa se encontra no positivo, para devido fins e empréstimos e com
isso a empresa pode acrescentar mais recursos
CONSIDERAÇÕES FINAIS
Finalizo esse presente trabalho com êxito, na qual foi proposto o tema “Análise de
um projeto de expansão e outras alternativas de investimentos” abordei o caso da
empresa Cross Burpee, e devido ao grau de solvência a empresa se manteve no
verde possibilitando o empréstimo. Com isso, a possibilidade de ganho da aplicação
pode ser tornar disponível em renda variável. Com os VPL E TIR calculado, o
projeto de expansão da cross kids pode ser viável, e com isso a empresa pode
entrar no regime de lucro líquido e com isso gerar mais renda e menores taxas e
por fim os índices financeiros da empresa na qual oferece boas perspectivas de
retorno.
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REFERÊNCIAS
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